RESULTADO 2012
Rio de Janeiro | Março de 2013
Esta apresentação contém algumas afirmações e informações prospectivas relacionadas a Companhia que refletem a atual visão e/ou expectativas da Companhia e de sua administração a respeito de seu plano de negócios. Afirmações prospectivas incluem, entre outras, todas as afirmações que denotam previsão, projeção, indicam ou implicam resultados, performance ou realizações futuras, podendo conter palavras como "acreditar", "prever", "esperar", "contemplar",
"provavelmente resultará" ou outras palavras ou expressões de acepção semelhante. Tais afirmações estão sujeitas a uma série de expressivos riscos, incertezas e premissas. Advertimos que diversos fatores importantes podem fazer com que os resultados reais divirjam de maneira relevante dos planos, objetivos, expectativas, estimativas e intenções expressos nesta apresentação. Em nenhuma hipótese a Companhia ou suas subsidiárias, seus conselheiros, diretores, representantes ou empregados serão responsáveis perante quaisquer terceiros (inclusive investidores) por decisões ou atos de investimento ou negócios tomados com base nas informações e afirmações constantes desta apresentação, e tampouco por danos conseqüentes, indiretos ou semelhantes. A Companhia não tem intenção de fornecer aos eventuais detentores de ações uma revisão das afirmações prospectivas ou análise das diferenças entre as afirmações prospectivas e os resultados reais.
Esta apresentação e seu teor constituem informação de propriedade da Companhia, não podendo ser reproduzidos ou divulgados no todo ou em parte sem a sua prévia anuência por escrito.
AVISO
2
DESTAQUES DO ANO
1
PRINCIPAIS INDICADORES E DESTAQUES
Destaques de 2012 e eventos subsequentes
Obtenção da licença ambiental de instalação (LI) para a expansão da Unidade Serra Azul;
Início das obras da expansão da Unidade Serra Azul;
Realização das audiências públicas nos municípios de Itaguaí e Mangaratiba para a expansão do Superporto Sudeste para 100 Mtpa;
Conclusão da incorporação da PortX pela MMX;
Término da construção civil da estrutura marítima e da montagem mecânica dos viradores de vagões do Superporto Sudeste;
Emissão de debêntures simples no valor total de R$ 600 milhões pela MMX Sudeste;
Enquadramento pelo BNDES do financiamento de longo prazo para o projeto de expansão da Unidade Serra Azul;
Aprovação de aumento de capital da MMX Mineração e Metálicos em R$ 1,4 bilhão através da subscrição privada de novas ações ordinárias;
Aprovação da desistência do projeto de investimento da companhia em ativos localizados no Chile, com o reconhecimento dos seus efeitos contábeis no valor de R$ 224 milhões;
Chegada das duas carregadeiras de navios no Superporto Sudeste, fabricadas na China, durante
o 1T13;
42012 AxA
Produção 7,4 milhões de toneladas -2%
Vendas 6,9 milhão de toneladas -11%
Receita Líquida R$ 806 milhões -22%
Lucro Líquido R$ -792 milhões n/a
EBITDA Ajustado R$ 48,6 milhões -70%
80 100 120 140 160 180 200
MINÉRIO DE FERRO - PREÇO
62% Fe Spot China CFR
Preço Médio 2011:
US$ 167,6
Preço Médio 2012:
US$ 128,3 ∆%:
-31%
Fonte: Bloomberg
5
DESTAQUES FINANCEIROS
6
725
1.036
806
0 200 400 600 800 1.000 1.200
2010 2011 2012
Receita Líquida (R$ millhões)
427
630
437
0 100 200 300 400 500 600 700
2010 2011 2012
Lucro Bruto (R$ milhões)
134
187
49 18,5%
18,0%
6,0%
0%
5%
10%
15%
20%
0 20 40 60 80 100 120 140 160 180 200
2010 2011 2012
EBITDA (R$ milhões)
EBITDA Margem EBITDA
DÍVIDA CONSOLIDADA
7
29% 30%
42%
71% 70%
58%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
4T11 3T12 4T12
Perfil da dívida
Curto Prazo Longo Prazo
992
2.336
2.683
4T11 3T12 4T12
Dívida líquida
(R$ Milhões)
FOTOS DOS PROJETOS
2
Britagem Primária Moagem
Canteiros
Beneficiamento Acesso Principal
Reservatório de Água Moagem
Britagem Primária
Casa de Bomba, Sump e Espessadores
Subestação
Pilhas Canteiro e
Almoxarifado
Reservatório de Água Inc.
Prédios Administrativos
Oficina de Manutenção
Terraplenagem
SERRA AZUL
Expansão da Unidade Serra Azul
Equipamentos
CITIC - Pinhão do Britador Barras de instalação das bobinas
10 CITIC - Minho de Bolas
CITIC - Motor dos Britadores / Moinhos
FLSmidth – Costado do Moinho SAG METSO – Componente do Moinho Vertical
Equipamentos
11
Expansão da Unidade Serra Azul
12
Superporto Sudeste
Acesso Rodoferroviário
13
Superporto Sudeste
Acesso Rodoferroviário
Superporto Sudeste Pátio com Elevação 6 m
14
15
Superporto Sudeste
Viradores de Vagões
Superporto Sudeste Pátio com Elevação 32 m
16
17
Superporto Sudeste Plataforma e
Estrutura da Substação
18
Superporto Sudeste Estrutura Offshore
18
Superporto Sudeste Carregadores de Navios
18
19
Superporto Sudeste Estrutura Offshore
19
