Apresentação de resultados 1T de maio de 2021

(1)

Apresentação de resultados

1T21

(2)

2

Esta apresentação pode conter certas afirmações e declarações que expressam crenças e tendências relativas à Rumo S.A. (“Rumo“ ou “Companhia”) e suas subsidiárias, que refletem as visões atuais e/ou expectativas da Rumo e sua administração a respeito de seus negócios e eventos futuros que, embora consideradas razoáveis pela Companhia com base em informações públicas, poderão ser incorretas ou imprecisas, ou poderão não se materializar. Isto porque um número de fatores importantes pode causar resultados reais diferentes substancialmente dos planos, objetivos e expectativas expressos nesta apresentação, muitos dos quais estão além da capacidade de controle da Companhia.

As declarações e informações sobre as tendências aqui relatadas não são garantias de desempenho. Esta apresentação não constitui material de oferta para a subscrição ou compra de valores mobiliários da Companhia.

(3)

_ESG

_Destaques 1T21

_Resultados Operacionais

_Resultado Consolidado | Financeiro

_Mercado

_Porto de Santos

_Malha Central

_Operação de Contêiner | Brado

Agenda

(4)

#1

ESG

(5)

5 #1 ESG

Emissão de debêntures

Consumo de diesel (litros/’000 TKB)

3,77 |

-5,0% yoy

Emissões

Mercado local: R$ 1,5 bi

Meta ESG: redução de emissões específicas em 15% até 2023

Sustainability Linked Bond

Duas mulheres no

Conselho de Administração (20%)

Meta: +10% gênero feminino em 20211

Diversidade

1. No quadro geral da Companhia

Relatório de

Sustentabilidade

2020

(6)

#2

DESTAQUES

1T21

(7)

#2 DESTAQUES 1T21 VOLUME TRANSPORTADO

13,9 bi TKU

+12,8% yoy

TARIFA

+5,9% yoy

EBITDA

+44,2% yoy LUCRO LÍQUIDO +>100% yoy Mar/21 Malha Central operacional Pré-pagamento Senior Notes 2024 6 Mar/21

R$ 175 milhões

R$ 832 milhões

(8)

#3

RESULTADO

(9)

9 9,1 10,6 2,5 2,6 0,69 0,73 1T20 1T21

Op. Norte Op. Sul Op. Contêiner

+16,4%

+2,0% +5,9%

Volume por operação

(TKU bi)

Performance por segmento

(TKU bi)

0,73 0,67 1,25 1,15 0,60 9,27 0,69 0,56 0,99 0,80 0,56 8,48 Contêiner Celulose Combustível Fertilizantes Açúcar Grãos 1T20 1T21 +9,3% +7,1% +43,8% +26,3% +19,6% +5,8% #3 RESULTADO OPERACIONAL

(10)

10

#3 RESULTADO OPERACIONAL

EBITDA por negócio

(R$ MM) 514 732 59 98 4 3

Op. Norte Op. Sul Op. Contêiner +42,3%

+66,9%

Indicador OPERAÇÃO _NORTE OPERAÇÃO SUL CONTÊINER CONSOLIDADO

Volume +16,4% +2,0% +5,9% +12,8% Tarifa +3,1% +17,5% +2,9% +5,9% Receita líquida +23,1% +25,5% +5,0% +22,6% Custo Variável +23,3% +16,7% +17,2% +25,9% Custo Fixo +15,4% +6,4% +11,1% +9,5% EBITDA +42,3% +66,9% -42,4% +44,2% Margem EBITDA +7,4 p.p. +7,1 p.p. -2,8 p.p. +7,2 p.p.

Resultado por negócio e consolidado

(11)

#4

RESULTADO

CONSOLIDADO

(12)

12

Lucro líquido

(R$ MM)

Resultado Financeiro

(R$ MM) -310 -25 -221 -180 1T20 1T21 (205) (531) -274 175 1T20 1T21 +163,9% #4 RESULTADO CONSOLIDADO | FINANCEIRO

(13)

13

#4 RESULTADO CONSOLIDADO | FINANCEIRO

Pagamento antecipado Senior Notes 2024

Custo Senior Notes 2024: 144% CDI Custo última emissão debênture: 110% CDI Duration: 5,0 anos

Redução da dívida bruta

Nota 1: Em fev/21 Nota 2: Em mar/21

P&L: ~

+204,0

Fluxo de Caixa: ~

-2.490,0

R$ MM Duration: 3,8 anos

LIABILITY

MANAGEMENT

Cenário pós

2 Impactos

Cenário pré

1

(14)

14

Endividamento

(R$ MM) 7.164 8.137 9.175 5.471 4T20 1T21 +13,6%

Cronograma de amortização da dívida

(R$ bi)

Alavancagem

(Dívida líquida/EBITDA LTM)

#4 RESULTADO CONSOLIDADO | FINANCEIRO

Pré pagamento Senior Notes 2024

2,2 1,2 _1,1 3,1 2,3 0,4 0,9 3,7 1,1 1,2 1,0 1,2 0,7 2,3 0,4 0,9 4,0 1,2 1,4 2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2028 2029 >2030

Pós pagamento Senior Notes 2024

13.608 16.339

1,9x

2,0x

-16,7%

(15)

#5

MERCADO

(16)

Novo recorde esperado 21 22 24 53 60 62 18/19 19/20 20/21 Novo recorde esperado 33 36 36 88 18/19 19/20 20/21 16

Soja

#5 MERCADO

Produção e exportação recordes esperadas para 2021

Goiás: produção 13,4 mi tons

Rio Grande do Sul: produção 21 mi tons (+8,3 mi t produção yoy)

Produção | Brasil e Mato Grosso Exportações | Brasil e Mato Grosso

126

137

Fonte: Agroconsult | Mai/21

85 82 +8,7% +3,7% 74 121

(17)

17

Milho

#5 MERCADO

Mato Grosso do Sul e Paraná: produção esperada de 20 mi ton

Goiás: produção esperada de 11,1 mi ton

Fonte: AgRural e IM Rumo | Mai/21 Nota: Considera as duas safras brasileiras

33 35 34

18/19 19/20 20/21

Produção | Brasil e Mato Grosso _{Exportação | Brasil e Mato Grosso}

25 ₂₂ ₂₁ 18/19 19/20 20/21 103 95 29 35 -7,8% -17,4% 42 103

(18)

#5 MERCADO

18

Rentabilidade crescente do produtor e recuperação do consumo

da China

2 3 4 8 25 15 18 25 19 21 15 16 17 17 17 48 51 54 ₅₄ 54 24 26 27 ₃₀ 30 104 116 128 126 148 16/17 17/18 18/19 19/20 20/21

Principais Importadores de Milho (mi tons)

China União Européia México Asia (sem China) Outros

93 94 ₈₃ 99 103 13 15 15 16 16 29 35 ₃₈ 39 39 136 144 135 154 158 16/17 17/18 18/19 19/20 20/21

Principais importadores de Soja (mi tons)

China União Européia Outros

Fonte: Agroconsult 130 ₂₆₁ 526 1.612 1.016 823 1.538 3.182 17/18 18/19 19/20 20/21 Milho Soja

+ ~3x

Rentabilidade MT Médio Norte | (R$/ha)

(19)

#6

(20)

#6 PORTO DE SANTOS

20

No segundo semestre, um porto de Santos muito melhor!

Valongo Pátio da Santa Macuco Conceiçãozinha Ponta da Praia Expansão do Termag Previsão: 2021 Novos Pátios STS14 / STS14A Previsão: 2023 Expansão do TXXXIX 3ª _{linha do} Paquetá Adensamento do Macuco Remodelação Corredor de Exportação

(21)

#7

(22)

#7 MALHA CENTRAL

22

Terminal de São Simão operacional e Rio Verde em obras

Terminal de São Simão (GO) Terminal de Rio Verde (GO)

(23)

#8

OPERAÇÃO DE CONTÊINER

Brado

(24)

● KLABIN = Contratante

● BRADO = Contratada

● TCP = Operador de terminais portuários

BRADO x KLABIN x TCP

Partes do contrato:

● Vigência contratual: 2021-2039

● Maior contrato de longo prazo da Brado

● Volume pós-ramp up (2024): 30 mil contêineres/ano

(aumento de 30% volume anual Brado)

● O volume de contrato representa apenas 50% do volume

da planta Cambé Cascavel Paranaguá Ortigueira Ponta Grossa

● Reforço na logística sustentável e ESG

● Crescimento de carga geral em contêiner

● Visibilidade de longo prazo com Take or Pay

Mais um marco na história da Brado

Contrato assinado em 11 de maio de 2021

Logística de ponta a ponta

(25)

Apresentação de resultados 1T de maio de 2021