Pontos a destacar
As vendas do comércio em geral estacionaram em setembro na comparação com agosto, se não for levado em conta o desempenho das concessionárias de veículos. Quando estas são consideradas registra-se acréscimo de quase 2,9%, em
decorrência do forte crescimento de mais de 12,6% nas vendas de automóveis. Este bom resultado está fortemente influenciado pelo aumento das vendas de
importados, em decorrência de uma antecipação de compras que buscava evitar um iminente aumento de preço, em consequência de um incremento de 30% na alíquota do IPI, que acabou sendo postergado para o mês de dezembro.
A despeito do freio do crescimento das vendas do varejo na comparação com agosto, os ramos de móveis e decorações e materiais de construção continuaram a se expandir, com taxas de 3,5% e 2,4%, respectivamente, indicando que têm fôlego para continuar em alta este ano. As vendas de combustíveis também foram positivas no mês, embora este ramo não venha mostrando um retrospecto tão consistente quanto os dois anteriores.
Os resultados continuam bons na comparação anual. Em relação a setembro do ano passado as vendas cresceram mais de 4,9% quer se considerem ou não as
concessionárias de veículos. Nesta comparação, todos os quatro segmentos que compõem o índice Fecomércio-PE apresentaram índices positivos, o mesmo acontecendo com 11 dos 13 ramos pesquisados.
No acumulado anual os resultados são ainda melhores. Quer se considerem ou não as revendas de veículos o faturamento do comércio em geral aumentou cerca de 5,2%, com os ramos, novamente à exceção de cine- foto- som/óticas e
farmácias/perfumarias, crescendo no período, com destaque para móveis/decorações, que teve expansão de mais de 21%.
O emprego e a massa salarial variaram muito pouco, cerca de 0,5%, tanto na comparação com agosto deste ano quanto com setembro do ano passado. No acumulado do ano a massa salarial registra crescimento no entorno de 8% e o emprego mais de 5%, quer se considerem ou não as concessionárias de veículos.
PROGNÓSTICO
A desaceleração da economia durante o ano em curso vem se refletindo no varejo brasileiro. No caso da RMR as taxas de variação vêm decrescendo a ponto do comércio em geral ter apresentado em setembro crescimento nulo em relação ao mês anterior, se não for levado em conta o desempenho das concessionárias de veículos.
Mesmo com o corte de meio ponto na taxa de juros Selic, ocorrido na reunião do Copom de outubro, a expectativa é que a desaceleração continuará o que, em conjunção com as dificuldades impostas pela greve dos bancários, deverá afetar negativamente os resultados de outubro, embora se espere no mês um pequeno crescimento em relação a setembro, devido a existência de um dia a mais no calendário e, principalmente, aos bons números do Dia das Crianças.
A despeito da desaceleração registrada, os resultados acumulados no ano continuam bons e nossa previsão é que ao final de 2011, as vendas do varejo terão crescido mais de 5% em relação a 2010, um resultado cerca de meio ponto acima do que deverá ser registrado pelo PIB estadual no mesmo período.
PESQUISA CONJUNTURAL
DO COMÉRCIO
RELATÓRIO MENSAL DA PESQUISA CONJUNTURAL DO COMÉRCIO VAREJISTA DA RMR, ANO X - Nº 112
S ET EM B R O /2 01 1 CENTRO DE
P E S Q U I S A
Vendas de automóveis puxam
Variação percentual entre o mês atual
e o mês anterior
Set10 Out10 Nov10 Dez10 Jan11 Fev11 Mar11 Abr11 Mai11 Jun11 Jul11 Ago11 Set11 Ago10 Set10 Out10 Nov10 Dez10 Jan11 Fev11 Mar11 Abr11 Mai11 Jun11 Jul11 Ago11
-30,00 2,49 5,09 0,79 3,44 2,59 2,88 -0,54 0,67 6,97 10,24 -13,42 -2,17 -3,62
DADOS MENSAIS, ANUAIS E ACUMULADOS
COMÉRCIO EM GERAL
COMÉRCIO EM GERAL (Exc. Conces.) BENS DE CONSUMO DURÁVEIS
Móveis e Decorações Lojas de Utilidades Domésticas Cine-foto-som e Óticas Informática
BENS DE CONSUMO SEMIDURÁVEIS
Vestuário / Tecidos Calçados
Livrarias e Papelarias
BENS DE CONSUMO NÃO DURÁVEIS
Supermercados Farmácias e Perfumarias Combustíveis COMÉRCIO AUTOMOTIVO Concessionárias de Veículos Autopeças e Acessórios MATERIAIS DE CONSTRUÇÃO 2,88 0,00 -1,51 3,46 -2,80 -4,38 -0,54 -4,95 -0,36 -10,78 -5,43 1,35 -0,48 -2,87 3,31 10,51 12,63 -6,06 2,40 DISCRIMINAÇÃO
FATURAMENTO REAL MASSA SALARIAL NÍVEL DE EMPREGO
set/11 ago/11 set/11 ago/11 set/11 ago/11 4,99 4,62 7,54 1,28 4,15 -0,46 -4,42 0,73 7,67 -4,57 -2,75 6,32 8,67 16,68 9,01 -3,87 7,80 6,11 8,28 5,20 5,40 8,02 5,73 6,31 9,49 0,04 4,03 8,44 -6,23 2,88 4,97 4,53 8,75 5,27 21,57 11,29 -1,09 5,19 set/2011 set/2010 set/2011 set/2010 set/2011 set/2010 jan-set/2011 jan-set/2010 jan-set/2011 jan-set/2010 jan-set/2011 jan-set/2010 0,55 0,57 3,27 3,56 2,90 12,13 -1,33 0,99 1,16 1,75 -1,95 -2,19 -9,75 -1,44 3,89 1,07 0,38 2,70 0,73 4,28 5,32 1,77 1,62 2,26 -10,74 10,96 2,59 7,07 -5,14 9,00 3,11 -6,93 3,26 11,87 -0,92 -5,53 11,53 10,40 7,73 8,19 4,26 6,34 6,30 -4,69 7,93 5,52 4,85 6,70 4,93 5,79 -1,99 3,54 13,98 2,94 3,36 1,87 15,71 0,57 0,47 1,16 1,53 3,00 -0,24 -0,46 0,83 0,54 4,31 -6,36 0,68 0,30 0,00 1,25 0,40 1,99 1,68 0,00 4,28 4,09 5,42 4,27 8,20 -9,16 15,24 1,64 -1,43 8,19 -1,72 4,62 2,46 -3,36 9,63 3,37 7,11 -1,31 6,19 5,43 5,09 4,43 4,02 4,46 2,30 6,26 3,84 0,13 10,87 2,50 4,38 0,94 -0,53 9,62 7,32 10,77 2,90 7,55 Setembro é considerado
historicamente um mês sem grande dinamismo no calendário varejista, tendo em vista que não conta com data comemorativa relevante para as vendas. Ou seja, é um período considerado morno, onde o estímulo para as compras decorre das
promoções e liquidações. No entanto é importante ressaltar que o varejo metropolitano continua se
beneficiando pela expansão do emprego organizado, crescimento da oferta de crédito e da massa salarial. Neste cenário, o faturamento real de setembro contabilizou crescimento de 2,88% frente ao mês anterior. O desempenho está fortemente relacionado com a expansão das vendas do Comércio Automotivo que registrou expansão de 10,51%, justificado pela forte evolução das vendas de veículos (12,63%),
sinalizando, portanto, dinamismo neste ramo dos negócios. Nos demais segmentos monitorados pela
Fecomércio-PE, apenas dois obtiveram variações positivas: Bens de Consumo Não Duráveis (1,35%) e
Materiais de Construção (2,40%). No caso particular deste último, a variação positiva pode ser
justificada pelos efeitos derivados da construção civil na RMR e em Pernambuco.
Variação percentual do mês atual
em relação a igual mês do ano anterior
Set10 Out10 Nov10 Dez10 Jan11 Fev11 Mar11 Abr11 Mai11 Jun11 Jul11 Ago11 Set11 Set09 Out09 Nov09 Dez09 Jan10 Fev10 Mar10 Abr10 Mai10 Jun10 Jul10 Ago10 Set10
0,00 3,00 6,00 9,00 12,00 15,00 18,00 21,00 20,00
Set10 Out10 Nov10 Dez10 Jan11 Fev11 Mar11 Abr11 Mai11 Jun11 Jul11 Ago11 Set11 Set09 Out09 Nov09 Dez09 Jan10 Fev10 Mar10 Abr10 Mai10 Jun10 Jul10 Ago10 Set10
Set10 Out10 Nov10 Dez10 Jan11 Fev11 Mar11 Abr11 Mai11 Jun11 Jul11 Ago11 Set11 Set09 Out09 Nov09 Dez09 Jan10 Fev10 Mar10 Abr10 Mai10 Jun10 Jul10 Ago10 Set10
0,00 4,89 4,91 12,64 -2,00 2,00 4,00 6,00 8,00 8,62 7,26 7,56 6,22 6,52 5,69 5,22 4,68 4,28 9,80 13,46 4,75 13,40 10,51 3,55 3,43 11,48 19,07 17,59 5,62 3,74 4,19 8,59 8,50 11,83 5,48 4,99 2,34 5,27 10,73 10,71 8,42 5,51 4,28 10,37
Quando cotejado com setembro de 2010, o varejo registrou uma expansão de cerca de 5%. O segmento de Materiais de Construção apresentou o melhor desempenho do mês (8,67%), influenciado pelo bom desempenho do setor da
construção civil e pelo mercado imobiliário. O comércio de Bens de Consumo Duráveis contabilizou ganhos da ordem de 7,54%, refletindo o desempenho positivo de quase todos os ramos que o compõe: móveis e decorações (16,68%), lojas de utilidades domésticas (9,01%) e informática (7,80%). O comércio Automotivo por sua vez, registrou expansão de 6,32%, impulsionado pelas vendas de veículos (6,11%) e de
autopeças/acessórios (8,28%). De acordo com informações do Banco Central, o financiamento para aquisição de veículos no Brasil, apesar de menor ritmo, vem registrando crescimento ao longo do ano em curso. Além do mais a grande oferta de novos modelos tem atraído cada vez mais consumidores.
Os reflexos da evolução do faturamento varejista se fizeram sentir positivamente na geração de postos de trabalho e no
crescimento da massa salarial.
PARTICIPAÇÃO RELATIVA NO FATURAMENTO REAL (%) - SETEMBRO / 2011
Bens Duráveis Materiais de Construção
Comércio Automotivo
Bens Semiduráveis Bens Não Dur veisá
25,77%
27,61%
10,43%
24,68%
11,50%
Variação acumulada no mês em relação
ao mesmo período do ano anterior
VARIAÇÃO ACUMULADA DO FATURAMENTO REAL (%)
2010 2011 Jan/Jan 11,80 8,59 10,05 6,65 3,98 4,00 5,31 5,64 5,19 5,20
Jan/Fev Jan/Mar Jan/Abr Jan/Mai Jan/Jun Jan/Jul Jan/Ago Jan/Set Jan/Out Jan/Nov Jan/Dez
16,72 16,92
15,76 15,60 15,42 14,83 18,30 18,08
15,17 14,77 15,47
Quando analisado sob a perspectiva acumulada, o comércio da RMR apresentou nos primeiros nove meses de 2011, uma variação de 5,20% em relação ao mesmo período do ano anterior. Trata-se de um número muito bom, uma vez que a base de comparação é muito elevada. Todos os grupos
pesquisados acusaram crescimento em termos acumulados, com destaque para Bens de Consumo Duráveis (8,02%), Semiduráveis (5,73%) e Materiais de Construção (5,27%).
APRESENTAÇÃO DO TRABALHO
Na atualidade, os estudos de conjuntura econômica ocupam lugar de relevo nas atividades pública e privada. Os fenômenos econômicos estão em contínua mutação, sendo por isso temerário planejar ações de curto prazo quando se conhecem apenas os parâmetros estruturais.
A análise da conjuntura do Comércio é especialmente impor-tante, porque dentre as atividades econômicas é das mais dependentes de fenômenos de curto prazo. Em decorrência de seu conhecimento, serve como balizamento não só para as empresas, pois têm condições de avaliarem suas posições em relação ao desempenho médio onde estão inseridas, como também para o governo central, que pode melhor direcionar as políticas públicas.
Desde 2001 a Federação do Comércio do Estado de
Pernambuco -FECOMÉRCIO/PE- integra uma rede nacional de acompanhamento da conjuntura comercial, liderada pela Confederação Nacional do Comércio (CNC) e a partir de 2002 passou a divulgar mensalmente a análise do desempenho do Comércio Varejista da Região Metropolitana do Recife, por meio da Pesquisa Conjuntural. A Pesquisa tem em seu escopo três variáveis principais: Faturamento Real, Nível de Salário e Número de Empregados.
O acompanhamento que é feito permite às empresas avaliarem seu desempenho em relação aos padrões estadual e nacional, favorecendo o delineamento de tendências, abrindo espaço, quando necessário, para uma intervenção rápida capaz de reverter uma direção não pretendida ou reforçar resultados julgados desejáveis.
Ressalta-se que as informações conjunturais além de se constituírem em importante instrumento para a tomada de decisões de curto prazo, também podem ser úteis para o processo decisório e estratégico. A acumulação dessas informa-ções permite a formação de painéis que ajudam a identificar movimentos recorrentes, tais como sazonalidades, ciclos de negócios e outros, cuja identificação proporcionam uma melhor programação econômico-financeira.
A experiência da FECOMÉRCIO/PE tem demonstrado que existe em Pernambuco uma grande demanda de informações sobre o desempenho do Comércio Varejista, constituindo-se motivo de satisfação a grande receptividade que a Pesquisa Conjuntural vem tendo não só por parte dos empresários, mas de institutos de pesquisa, dos meios de comunicação e da comunidade em geral.
Aos Empresários do Comércio Varejista da RMR
A Federação do Comércio do Estado de
Pernambuco, por meio do Instituto Oscar Amorim
de Desenvolvimento Econômico e Social, apresenta
mais uma vez à sociedade em geral os resultados
da Pesquisa Conjuntural do Comércio Varejista da
Região Metropolitana do Recife. Com mais essa
prestação de serviço, a Fecomércio/PE acredita
estar cumprindo o seu papel representativo,
levando aos empresários, informações consistentes
de desempenho do Comércio. Embasadas em um
sério sistema de coleta de dados e rigoroso
tratamento estatístico, permitem uma correta
tomada de decisões tanto em relação a novos
investimentos, quanto na definição de estratégias
para fazer frente a um mercado tão competitivo.
Fazendo parte do Índice Nacional idealizado pela
Confederação Nacional do Comércio (CNC) desde
2002 junto com outras Federações, a Região
Metropolitana do Recife vem se destacando por ser
a primeira a divulgar os seus resultados, o que
para nós é motivo de orgulho, por servirmos de
comparação para o restante do País. Mas tudo isso
só é possível porque temos uma Equipe de Trabalho
competente e comprometida com o ideal de luta e
clareza nos resultados apresentados.
Confiando em um Brasil mais produtivo,
esperamos, com esse trabalho estar contribuindo
para a Sociedade no desenvolvimento e na
manutenção de um instrumento científico apurado,
de análise da realidade do Comércio.
Josias Silva de Albuquerque
METODOLOGIA
Área geográfica da pesquisa
A Pesquisa Conjuntural do Comércio Varejista da Região Metropolitana do Recife - PCCV é uma pesquisa de natureza exploratória-descritiva realizada mensalmente pela
FECOMÉRCIO/PE, como parte de um levantamento de nível nacional coordenado pela Confederação Nacional do Comércio (CNC). Entende-se como Comércio Varejista a atividade comercial regularmente estabelecida, com um ou mais empre-gados registrados (ou não) por estabelecimento e com mais de 51% das vendas destinadas a consumidores finais, sendo estes pessoas físicas.
Os dados primários que dão origem a Pesquisa são obtidos através de questionários padrão preenchidos mensalmente pelas empresas e coletados pela FECOMÉRCIO-PE por meios eletrônicos. A participação dessas empresas se deu através do processo de amostragem estratificada aleatória, que usou como variável de estratificação o Faturamento anual, formando assim a amostra da Pesquisa que passa a ser chamada de "Painel de Informantes".
É através do painel que se faz o acompanhamento Conjuntural do Comércio por meio da produção de índices mensais de desempenho analisando as seguintes variáveis: Faturamento Real, Folha de Salários e Número de Empregados. Por Faturamento Real entende-se a receita mensal bruta da empresa decorrente da venda de mercadorias, incluindo impostos e taxas incidentes sobre o faturamento tais como: IPI, ICMS, COFINS e outros, excluindo-se as receitas financeiras e não operacionais. A Folha de Pagamentos corresponde ao total de rendimentos mensais pagos aos empregados, incluindo o salário fixo, gratificações, comissões, férias, participações nos lucros e outras, sem dedução das contribuições da previdência e impostos. O Número de Empregados registra o total de pessoas em atividade na empresa e por ela diretamente remunerados, sejam formais ou informais. Para fazer o deflacionamento dos dados mensais da Pesquisa é utilizado o Índice de Preço ao Consumidor Amplo - IPCA, calculado mensalmente pelo IBGE.
Do ponto de vista espacial, todas as análi-ses se referem à á r e a M e t r o p o l i t a n a d o R e c i f e , n a s s e g u i n t e s c i d a d e s :
• Abreu e Lima
• Cabo de Santo Agostinho • Camaragibe
• Igarassu
• Jaboatão dos Guararapes • Moreno
• Olinda • Paulista • Recife
• São Lourenço da Mata
COMÉRCIO EM GERAL
MATERIAIS DE CONSTRUÇÃO Bens De Consumo Duráveis
• Móveis e Decorações • Utilidades Domésticas • Cine-foto-som e Óticas
• Informática
Bens De Consumo Semiduráveis
• Vestuário • Tecidos • Livrarias e Papelarias
• Calçados
Bens De Consumo Não Duráveis
• Supermercados • Combustíveis • Farmácias e Perfumarias Comércio Automotivo • Concessionárias de Veículos • Autopeças e Acessórios
O acompanhamento das três variáveis da Pesquisa Conjuntural (Faturamento Real, Folha de Pagamentos e Número de Empregados) é feito por meio de três categorias de análise: i) mês atual em relação ao mês anterior; ii) mês atual em relação a igual mês do ano anterior; iii) acumulado ao longo dos meses no ano, em relação ao acumulado nos mesmos meses do ano anterior.
Cada categoria analisada possui quatro níveis de agregação: i) o mais amplo inclui todo Comércio Varejista da RMR; ii) Comércio em Geral, sem a presença das concessionárias de veículos; iii) Grandes
Segmentos; iv) Ramos.
Comparações de análise e o nível de agregação dos dados
PESQUISA CONJUNTURAL DO COMÉRCIO
FECOMÉRCIO-PE
Rua do Sossego, 264, Cep: 50050-540 Boa Vista, Recife, Pernambuco Tel.: (81)3231.5393 / 3221.6226 Fax: (81) 3423.3024
Presidente -
Josias Silva de Albuquerque
RELATÓRIO MENSAL DA PESQUISA CONJUNTURAL DO COMÉRCIO VAREJISTA DA RMR
INSTITUTO EMPRESÁRIO OSCAR AMORIM DE DESENVOLVIMENTO ECONÔMICO E SOCIAL Centro de Pesquisa
Supervisão - Lailze Santos Coordenação - Urbano da Nóbrega
Consultores AD HOC - José Fernandes de Menezes e Luiz Kehrle Pesquisadoras: Adriana Mendes e Marcos André
Tiragem: 500 Exemplares / Projeto Gráfico: André Marinho E-mail: pesquisa@fecomercio-pe.com.br ou
