Millennium bcp Gestão de Activos – Sociedade Gestora de Fundos de Investimento, S.A.
Avenida Professor Dr. Cavaco Silva, Parque das Tecnologias, Edif. 3A1, 2744-002 Porto Salvo Telef. 211 132 000 Telefax 211 101 113
SEDE SOCIAL: Avenida Professor Dr. Cavaco Silva, Parque das Tecnologias, Edifício 3A1, 2744-002 Porto Salvo CAPITAL SOCIAL 6 720.691,00 EUROSMATRICULADA NA CONS. REG. COM. DE LISBOA, COM O NÚMERO ÚNICO DE MATRICULA E IDENTIFICAÇÃO FISCAL 502 151 889
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mergentes
Elementos Identificativos
Fundo de Acções Internacionais
15 de Janeiro de 1990
Millennium bcp Gestão de Activos -
- Sociedade Gestora de Fundos de Investimento, S.A.
F&C Management,Ltd (Investment Adviser)
Banco Comercial Português, S.A.
28,477 M Euros
Rendibilidade do OIC(*)
Anualizada
Em Em Em
Em
Em
Em
Em
Em
2003
2004
2005
2006
2007
2008
2009
2010
26.5%
7.9%
45.9%
13.7%
26.8%
-53.9%
69,4%
11.7%
Tipo de Fundo:
Data de Constituição:
Sociedade Gestora:
Banco Depositário:
Valor da Carteira em 30 Junho de 2010:
POLÍTICA DE INVESTIMENTO
EVOLUÇÃO DO OIC
EVOLUÇÃO DAS COTAÇÕES
COMPOSIÇÃO DA CARTEIRA
O Fundo registou um desempenho inferior ao do seu índice de referência durante o período em análise. As rentabilidades foram penalizadas por uma fraca
selecção de títulos em Taiwan, na Coreia e no México. No entanto, a sobre-exposição no Peru e na Coreia acrescentaram valor. Ao nível das acções, a acção com o
melhor desempenho foi a Credicorp. As acções mais prejudiciais foram a GS Engineering e a Vimpelcom. Em termos de actividade, aumentámos a
sobre-exposição no México, aumentando na América Movil e na ICA, e também na Índia e na Indonésia, através de novas aquisições da Gail e da Telekom. Tal foi
financiado pela continuação da redução da exposição a Taiwan.
O OIC procurará proporcionar aos participantes um nível de rendibilidade a longo prazo que reflicta aproximadamente a rendibilidade agregada dos mercados
accionistas dos países vulgarmente designados por “emergentes” e “em vias de desenvolvimento”, investindo em acções desses mesmos países. O OIC deverá ter
em permanência um mínimo de 80% do seu valor líquido global investido em acções. A política de investimentos tem em consideração a composição do Índice
MSCI Emerging Markets Free Index. Este índice é um compósito das maiores empresas (em termos de capitalização bolsista e de liquidez) dos vários países que
fazem parte deste cabaz, sendo ponderado por países em percentagens que se aproximam das respectivas capitalizações bolsistas relativas, em termos de
mercados mundiais. Por norma, sempre que houver oportunidade de negócio, com o objectivo de maximizar a eficiência do OIC, este pode utilizar instrumentos
derivados para exposição adicional sem que da mesma resulte uma exposição ao activo subjacente superior a 10% do valor líquido global do OIC. Pode também
utilizar instrumentos derivados para cobertura de riscos de acções.
Outros
27%
Turkey
2%
South Africa
6%
Russia
4%
Taiwan
6%
Mexico
6%
South Korea
13%
China
11%
Brazil
14%
India
4%
Hong Kong
7%
(*) As rendibilidades apresentadas até ao ano 2005, encontram-se calculadas considerando a última cotação divulgada para as datas de referência. A rendibilidade
do ano 2005 considera a cotação de fecho do último dia útil desse ano versus a última cotação publicada para o ano de 2004. Para as rendibilidades de 2006, 2007,
2008, 2009 e 2010 são consideradas as cotações de fecho do último dia útil do início e do fim do período. A rendibilidade não inclui comissões de subscrição e
resgate.
Estas comissões são cobradas de acordo com o estabelecido no regulamento de gestão, designadamente:
Comissão de Subscrição: 0%
Comissão de Resgate: Até 90 dias 2%, entre 91 e 180 dias 1% , mais de 180 dias 0%
As rendibilidades divulgadas representam dados passados, não constituindo garantia de rendibilidade futura, porque o valor das unidades de participação pode
aumentar ou diminuir em função do nível de risco que varia entre 1 (risco mínimo) e 6 (risco máximo).
80
100
120
140
160
180
200
220
De
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-0
8
Fe
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-0
9
A
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9
J
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A
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-1
0
A
b
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0
J
un-10
MILLENNIUM MERCADOS EMERGENTES
FUNDO DE INVESTIMENTO ABERTO DE ACÇÕES INTERNACIONAIS
NOTA 1: CAPITAL DO OIC
O Património do OIC é constituído por unidades de participação, desmaterializadas em regime de co-propriedade,
aberto aos participantes titulares de cada uma das unidades, com um valor inicial de subscrição de mil escudos
cada, à data do início do OIC. O valor da unidade de participação para efeitos de subscrição, é o valor da primeira
avaliação subsequente ao dia da subscrição. O preço de reembolso tem como subjacente o mesmo cálculo, tendo
como base o valor do património liquido do OIC, do dia seguinte ao do pedido de reembolso.
(Valores em Euro)
Descrição
No Início
Subscrições
Resgates
Dist. Result.
Outros
Res. Período
No Fim
Valor base
15,843,253.04
1,776,043.05
1,004,344.48
16,614,951.61
Diferença p/ Valor Base
8,192,222.24
1,201,964.22
685,894.30
8,708,292.16
Resultados distribuidos
Resultados acumulados
-8,663,190.68
10,326,044.52
1,662,853.84
Resultados do período
10,326,044.52
-10,326,044.52
1,491,194.10
1,491,194.10
SOMA
25,698,329.12
2,978,007.27
1,690,238.78
0.00
0.00
1,491,194.10
28,477,291.71
N.º de Unidades de Participação
3,176,293
356,065
201,353
3,331,005
Valor da Unidade de Participação
8.0907
8.3637
8.3944
8.5492
(Valores em Euro)
VLGF
VALOR UP
N.º de U.P.s em
Circulação
Ano 2010
Jan
24,834,648.54
7.7751
3,219,039
Fev
25,671,714.29
7.8550
3,251,159
Mar
28,303,414.66
8.6240
3,285,709
Abr
29,111,494.74
8.7643
3,318,453
Maio
28,452,843.43
8.5084
3,312,680
Jun
28,477,291.71
8.6366
3,331,005
EVOLUÇÃO DO OIC
Observação: Os valores das unidades de participação constantes deste
NOTA 3: INVENTÁRIO DA CARTEIRA DE TITULOS
(em anexo)
LIQUIDEZ DO OIC
A evolução ocorrida nestas rubricas durante o 1º semestre de 2010 foi a seguinte:
NOTA 4: CRITÉRIOS DE VALORIZAÇÃO
a)
O valor da unidade de participação é calculado diariamente nos dias úteis e determina-se pela divisão do
valor líquido global do OIC pelo número de unidades de participação em circulação. O valor líquido global
do OIC é apurado deduzindo, à soma dos valores que o integram, o montante de comissões e encargos até
ao momento da valorização da carteira.
b)
O valor das unidades de participação será calculado às 22.00h, hora portuguesa, sendo este o momento de
referência para o cálculo.
c)
Os activos denominados em moeda estrangeira serão valorizados diariamente utilizando o câmbio
indicativo divulgado pelo Banco de Portugal e pelo Banco Central Europeu, com excepção para aqueles
cujas divisas não se encontrem cotadas. Neste caso utilizar-se-ão os câmbios difundidos ao meio-dia de
Lisboa, por entidades especializadas, que não se encontrem em relação de domínio ou de grupo com a
Sociedade Gestora, nos termos dos artigos 20º e 21º do Código de Valores Mobiliários.
d)
Contam para efeitos de valorização da unidade de participação para o dia da transacção as operações
sobre os valores mobiliários e instrumentos derivados transaccionadas para o OIC e confirmadas até ao
momento de referência. As subscrições e resgates recebidas em cada dia (referentes a pedidos do dia útil
anterior) contam, para efeitos de valorização da unidade de participação, para esse mesmo dia.
e)
A valorização dos valores mobiliários e instrumentos derivados admitidos à cotação ou negociação em
mercados regulamentados será feita com base na última cotação conhecida no momento de referência; não
havendo cotação do dia em que se esteja a proceder à valorização, ou não podendo a mesma ser utilizada,
designadamente por ser considerada não representativa, tomar-se-á em conta a última cotação de fecho
conhecida, desde que a mesma se tenha verificado nos 15 dias anteriores ao dia em que se esteja a
proceder à valorização.
(Valores em Euro)
Contas
Saldo Inicial
Aumentos
Reduções
Saldo Final
Caixa
Depósitos à ordem
1,012,535.80
1,828,774.25
Depósitos a prazo e com pré-aviso
Certificados de depósito
Outras contas de disponibilidades
f)
Tratando-se de valores representativos de dívida admitidos à negociação num mercado regulamentado,
caso os preços praticados em mercado não sejam considerados representativos, podem ser considerados
para efeitos de avaliação:
- as ofertas de compra firmes ou na impossibilidade de obtenção, o valor médio das ofertas de compra
e venda, com base na informação difundida através de entidades especializadas, que não se
encontrem em relação de domínio ou de grupo com a Sociedade Gestora, nos termos dos artigos 20º
e 21º do Código de Valores Mobiliários;
g) Quando a última cotação tenha ocorrido há mais de 15 dias, os valores mobiliários e instrumentos derivados
são considerados como não cotados para efeitos de valorização, aplicando-se o disposto na alínea
seguinte.
h) A valorização de valores mobiliários e instrumentos derivados não admitidos à cotação ou negociação em
mercados regulamentados será feita com base nos seguintes critérios:
- as ofertas de compra firmes ou na impossibilidade de obtenção, o valor médio das ofertas de compra
e venda, com base na informação difundida através de entidades especializadas, que não se
encontrem em relação de domínio ou de grupo com a Sociedade Gestora, nos termos dos artigos 20º
e 21º do Código de Valores Mobiliários;
- modelos teóricos de avaliação, que a Sociedade Gestora considere mais apropriados atendendo às
características do activo ou instrumento derivado. A avaliação pode ser efectuada por entidade
subcontratada;
i) Os valores representativos de dívida de curto prazo serão avaliados com base no reconhecimento diário do
juro inerente à operação.
NOTA 11: COBERTURA DO RISCO CAMBIAL
As posições compradas devem evidenciar o sinal (+) e as posições vendidas o sinal (-)
(1) É constituída pela soma aritmética das posições cambiais à vista, a prazo e em opções.
NOTA 13: COBERTURA DO RISCO DE COTAÇÕES
TOTAL
A
FUTUROS
FORWARDS
SWAPS
OPÇÕES
PRAZO
GLOBAL (1)
BRL
3,644,442.34
3,644,442.34
CLP
95,753,111.10
95,753,111.10
CNY
358,701.95
358,701.95
COP
1,253,456,031.64
1,253,456,031.64
EGP
2,236,197.74
2,236,197.74
HKD
42,616,166.65
42,616,166.65
HUF
531.96
531.96
IDR
12,210,199,357.66
12,210,199,357.66
KRW
4,059,533,968.91
4,059,533,968.91
MXN
10,088,689.06
10,088,689.06
MYR
4,035,402.20
4,035,402.20
NGN
49,915,242.39
49,915,242.39
PHP
8,411,078.71
8,411,078.71
PLN
126.07
126.07
TRY
775,615.26
775,615.26
TWD
72,470,163.37
72,470,163.37
USD
11,212,846.62
11,212,846.62
ZAR
14,608,847.79
14,608,847.79
Contravalor
Euro
25,977,391.84
25,977,391.84
QUADRO DE EXPOSIÇÃO AO RISCO CAMBIAL
POSIÇÃO
MOEDAS
À VISTA
A PRAZO
(Valores em Euro)
ACÇÕES E
VALORES
SIMILARES
FUTUROS (1)
OPÇÕES (2)
SWAPS (1)
Acções
24,951,620.18
0.00
24,951,620.18
Warrants Autónomos
1,465,455.21
1,465,455.21
As posições compradas devem evidenciar o sinal (+) e as posições vendidas o sinal (-)
(1) Pelo preço de referência
(2) Pelo delta da Opção
QUADRO DE EXPOSIÇÃO AO RISCO COTAÇÕES
NOTA 15: CUSTOS IMPUTADOS AO OIC
Os custos imputados ao OIC no 1º semestre de 2010, são analisados como segue:
NOTA 17: VALORES PAGOS COM CARÁCTER COMPENSATÓRIO
Decorrente da aplicação do disposto no Regulamento CMVM Nº 03/2002 e no âmbito da correcção ocorrida no
processo de valorização e divulgação do valor de Unidades de Participação verificado em 06.01.2010, a Sociedade
Gestora efectuou no dia 13 de Janeiro um pagamento ao OIC no montante de EUR 118,99.
TABELA DE CUSTOS
(Valores em Euro)
Custos
Valor
%VLGF (1)
Comissão de Gestão
Componente Fixa
296,537.97
1.08%
Componente Variável
Comissão de Depósito
10,225.43
0.03%
Taxa de Supervisão
2,192.52
0.01%
Custos de Auditoria
2,923.20
0.01%
Outros Custos
0.00
0.00%
TOTAL (A)
311,879.12
Valor Líquido Global Médio do OIC (B)
27,492,131.08
TAXA GLOBAL DE CUSTOS (A) / (B)
(1) Média relativa ao período de referência.
Millennium Mercados Emergentes
INVENTÁRIO DA CARTEIRA DE APLICAÇÕES EM 30-06-2010
(Valores em Euro)
QUANT./ PREÇO/ VALOR MAIS MENOS VALOR DA JUROS VALOR
MONTANTE COTAÇÃO AQUISIÇÃO VALIAS VALIAS CARTEIRA CORRIDOS TOTAL
COMPOSIÇÃO DA CARTEIRA 26,248,168.23 2,613,326.82 1,074,857.54 27,786,637.51 0.00 27,786,637.51
1 VALORES MOBILIÁRIOS COTADOS 25,686,660.91 2,606,526.27 1,067,046.30 27,226,140.88 0.00 27,226,140.88
131 Mercado cotações oficiais bolsa valores da UE 3,614,003.87 409,103.28 124,502.13 3,898,605.02 0.00 3,898,605.02
Obrigações diversas 631,323.16 342.27 27,706.58 603,958.85 0.00 603,958.85
JP Morgan Struct/Cairn India Ltd 06/10/14 42,000.00 651.00 222,475.76 342.27 0.00 222,818.03 0.00 222,818.03 JP Morgan Struct/Jindal Steel & Power Ltd 01/09/14 34,955.00 1,338.00 408,847.40 0.00 27,706.58 381,140.82 0.00 381,140.82
134 Acções 1,637,122.50 83,757.37 96,795.55 1,624,084.32 0.00 1,624,084.32
Evraz Group SA 7,050.00 23.63 152,558.98 0.00 16,798.65 135,760.33 0.00 135,760.33
Oao GazProm-Spon ADR 43,063.00 19.09 749,928.18 0.00 79,996.90 669,931.28 0.00 669,931.28
Reliance Inds Ltd - Spons GDR 144A 6,141.00 46.70 231,542.98 2,166.33 0.00 233,709.31 0.00 233,709.31
State Bank of India-GDR 3,500.00 99.90 284,569.31 370.79 0.00 284,940.10 0.00 284,940.10
X 5 Retail Group NV 10,850.00 33.90 218,523.05 81,220.25 0.00 299,743.30 0.00 299,743.30
138 Warrants Autónomos 1,184,649.34 280,805.87 0.00 1,465,455.21 0.00 1,465,455.21
CW-DB Axis Bank Ltd 17/08/17 13,517.00 26.75 283,859.92 10,769.04 0.00 294,628.96 0.00 294,628.96 CW-DB BAJAJ AUTO LTD 05/29/18 5,634.00 53.55 244,875.42 1,009.58 0.00 245,885.00 0.00 245,885.00 CW-DB Housing Dev Fin 30/01/17 5,532.00 63.38 163,166.63 122,581.84 0.00 285,748.47 0.00 285,748.47 CW-DB SBERBANK-CLS 28/02/18 185,172.00 2.45 235,677.78 134,032.43 0.00 369,710.21 0.00 369,710.21 CW17-DB GAIL INDIA 24/01/17 32,870.00 10.06 257,069.59 12,412.98 0.00 269,482.57 0.00 269,482.57
1310 Outros valores mobiliários 160,908.87 44,197.77 0.00 205,106.64 0.00 205,106.64
JP Morgan Intl (Ranbaxy Laboratories Ltd) 22/09/14 25,526.00 986.00 160,908.87 44,197.77 0.00 205,106.64 0.00 205,106.64
15 Mercado cotações oficiais bolsas valores não UE 21,538,945.38 2,190,622.44 935,369.63 22,794,198.19 0.00 22,794,198.19
154 Acções 21,538,945.38 2,190,622.44 935,369.63 22,794,198.19 0.00 22,794,198.19
AU Optronics Corp - SPON ADR 27,500.00 8.88 260,129.79 0.00 61,124.00 199,005.79 0.00 199,005.79 All America Latina Logistica 30,430.00 14.20 183,181.92 12,500.54 0.00 195,682.46 0.00 195,682.46 Alliance Global Group Inc 1,833,000.00 5.50 148,294.38 29,450.92 0.00 177,745.30 0.00 177,745.30 America Movil - ADR Ser. L 16,062.00 47.50 662,296.31 0.00 40,549.92 621,746.39 0.00 621,746.39
AngloGold Ashanti Ltd 7,875.00 331.95 261,687.32 16,978.28 0.00 278,665.60 0.00 278,665.60
Asya Katilim Bankasi AS 103,196.00 3.66 180,888.08 13,801.28 0.00 194,689.36 0.00 194,689.36
BRF - Brasil Foods S.A. 36,500.00 23.70 341,666.70 50,077.71 0.00 391,744.41 0.00 391,744.41
Bank Mandiri 444,000.00 6,000.00 118,928.08 121,583.06 0.00 240,511.14 0.00 240,511.14
Beijing Enterprises Hldgs 14,500.00 51.05 69,782.38 7,688.34 0.00 77,470.72 0.00 77,470.72
CIA de Concessões Rodoviárias 9,900.00 37.38 171,238.80 0.00 3,653.44 167,585.36 0.00 167,585.36
CNOOC Ltd 406,000.00 13.38 403,649.43 164,883.99 0.00 568,533.42 0.00 568,533.42
Cathay Financial Holding Co Ltd 196,000.00 48.05 260,872.74 0.00 21,327.32 239,545.42 0.00 239,545.42 Cemex SA - Spons ADR Part.Cert. 29,848.00 9.67 280,762.59 0.00 45,549.36 235,213.23 0.00 235,213.23
Cencosud SA 43,813.00 2,470.00 136,135.25 25,836.39 0.00 161,971.64 0.00 161,971.64
China Construction Bank-H 846,000.00 6.34 506,066.42 55,283.25 0.00 561,349.67 0.00 561,349.67
China Life Insurance - CO -H 124,000.00 34.65 369,029.46 80,645.58 0.00 449,675.04 0.00 449,675.04
China Merchants Bank - H 122,500.00 18.90 234,670.40 7,639.83 0.00 242,310.23 0.00 242,310.23
China Merchants Hldgs Intl Co Ltd 102,739.00 25.95 281,373.14 0.00 2,345.93 279,027.21 0.00 279,027.21
China Mobile Ltd. 64,500.00 78.20 520,732.61 7,153.61 0.00 527,886.22 0.00 527,886.22
China Overseas Land & Invest Ltd 212,000.00 14.68 353,911.12 0.00 28,197.61 325,713.51 0.00 325,713.51 China Resources Enterprises Ltd. 124,000.00 28.95 276,274.79 99,427.73 0.00 375,702.52 0.00 375,702.52
China Shenhua Energy 142,500.00 28.50 391,517.86 33,525.83 0.00 425,043.69 0.00 425,043.69
Cia Paranaense Energia-Copel-Sp ADR 14,000.00 20.65 245,509.01 0.00 9,912.89 235,596.12 0.00 235,596.12 Cia de Minas Buenaventur-ADR 10,900.00 38.44 299,402.32 42,049.88 0.00 341,452.20 0.00 341,452.20
Credicorp LTD 4,600.00 90.89 236,350.84 104,366.30 0.00 340,717.14 0.00 340,717.14
EFG-Hermes Holding SAE 44,142.00 29.20 187,270.94 0.00 2,329.93 184,941.01 0.00 184,941.01
Empresas ica S. A 107,500.00 30.39 211,800.12 0.00 4,195.73 207,604.39 0.00 207,604.39
Endesa-Chile SA-Sp. ADR 5,389.00 46.18 208,944.37 0.00 6,137.74 202,806.63 0.00 202,806.63
Fibria Celulose, SA 10,700.00 26.64 141,172.06 0.00 12,085.93 129,086.13 0.00 129,086.13
First Bank of Nigeria Plc 2,118,119.00 13.17 152,889.40 0.00 696.79 152,192.61 0.00 152,192.61
FirstRand Ltd 104,857.00 18.06 169,965.58 31,906.05 0.00 201,871.63 0.00 201,871.63
GS Enginneering & Construction 5,116.00 75,000.00 271,241.60 0.00 15,371.66 255,869.94 0.00 255,869.94
Genting Berhad. 166,100.00 7.12 280,282.32 17,384.93 0.00 297,667.25 0.00 297,667.25
Grupo Mexico SA - Ser. B (ex:Nueva) 111,428.00 30.50 255,830.58 0.00 39,861.51 215,969.07 0.00 215,969.07 Grupo Pão de Açucar-Sp. ADR 3,200.00 69.52 170,437.66 10,854.82 0.00 181,292.48 0.00 181,292.48 Grupo Televisa SA-Spons GDR 14,600.00 17.41 249,354.19 0.00 42,210.52 207,143.67 0.00 207,143.67 Hon Hai Precision Industry Co. Ltd 90,875.00 114.00 273,193.17 0.00 9,688.89 263,504.28 0.00 263,504.28 Hyundai Heavy Industries 1,240.00 235,000.00 207,858.15 0.00 13,538.37 194,319.78 0.00 194,319.78
Hyundai Motor Co Ltd 4,460.00 144,500.00 266,724.38 163,039.76 0.00 429,764.14 0.00 429,764.14
IJM Corp BHD 156,700.00 4.92 182,425.41 11,625.43 0.00 194,050.84 0.00 194,050.84
Impala Platinum Holdings Ltd 16,371.00 180.00 410,945.03 0.00 96,816.17 314,128.86 0.00 314,128.86
Ind. Comm. BK China 515,000.00 5.72 310,948.29 0.00 2,645.74 308,302.55 0.00 308,302.55
Indofood Sukses Mak TBK PT 513,000.00 4,150.00 182,034.16 10,171.62 0.00 192,205.78 0.00 192,205.78 Infosys Technologies Ltd - Sp ADR 11,400.00 59.91 409,108.07 147,467.60 0.00 556,575.67 0.00 556,575.67
Itau Unibanco Holding SA 50,463.00 32.50 650,889.30 91,818.56 0.00 742,707.86 0.00 742,707.86
KT Corp.-Sp. ADR 14,000.00 19.17 235,818.11 0.00 17,107.33 218,710.78 0.00 218,710.78
LG Corp 4,309.00 66,000.00 167,201.33 22,446.51 0.00 189,647.84 0.00 189,647.84
LG Household & Health Care 1,320.00 348,000.00 282,337.83 23,985.90 0.00 306,323.73 0.00 306,323.73
MRV Engenharia. 30,100.00 12.71 158,235.60 15,014.56 0.00 173,250.16 0.00 173,250.16
Malayan Banking Berhad. 206,800.00 7.56 386,072.16 7,436.02 0.00 393,508.18 0.00 393,508.18
Masterskill Education Group Bhd 175,300.00 3.70 165,644.89 0.00 2,390.42 163,254.47 0.00 163,254.47
Mechel-Sponsored ADR 8,200.00 18.14 149,997.21 0.00 28,778.08 121,219.13 0.00 121,219.13
MediaTek Inc 24,000.00 452.50 342,360.34 0.00 66,132.00 276,228.34 0.00 276,228.34
Murray & Roberts Holdings 38,612.00 38.80 159,713.72 0.00 10.33 159,703.39 0.00 159,703.39
NHN Corp 2,165.00 183,500.00 244,317.48 20,606.60 0.00 264,924.08 0.00 264,924.08
Naspers Limited N Shares 9,311.00 259.90 287,641.89 0.00 29,675.74 257,966.15 0.00 257,966.15
Orascom Construction Industries 5,205.00 227.44 133,583.88 36,274.10 0.00 169,857.98 0.00 169,857.98 PT Tambang Batubara Bukit Asam Tbk 210,500.00 17,250.00 259,926.56 67,898.52 0.00 327,825.08 0.00 327,825.08 Perusahaan Gas Negara PT 1,049,500.00 3,875.00 285,341.96 81,817.84 0.00 367,159.80 0.00 367,159.80
Petrobras SA - ADR 21,086.00 29.80 580,491.74 0.00 68,420.35 512,071.39 0.00 512,071.39
Petrobras SA -ADR (2) 18,216.00 34.32 477,782.60 31,689.42 0.00 509,472.02 0.00 509,472.02
Ping An Insurance Group Co-H 55,000.00 64.35 398,774.09 0.00 28,362.05 370,412.04 0.00 370,412.04
Powertech Technology Inc 103,000.00 90.10 241,920.55 0.00 5,872.50 236,048.05 0.00 236,048.05
Samsung Electronics Co Ltd. 1,792.00 774,000.00 737,261.16 187,663.65 0.00 924,924.81 0.00 924,924.81 Samsung Techwin Co Ltd 2,835.00 106,000.00 161,264.76 39,130.01 0.00 200,394.77 0.00 200,394.77 Shinhan Financial Group LTD 14,352.00 45,650.00 368,889.24 68,009.38 0.00 436,898.62 0.00 436,898.62
Standard Bank Group Ltd 27,227.00 102.39 267,352.63 29,825.92 0.00 297,178.55 0.00 297,178.55
Taiwan Fertilizer Co Ltd. 121,000.00 85.00 308,260.29 0.00 46,657.30 261,602.99 0.00 261,602.99
Telekomunikasi TBK PT 344,500.00 7,700.00 256,129.97 0.00 16,643.53 239,486.44 0.00 239,486.44
Tencent Holdings Ltd 20,100.00 130.50 340,480.94 0.00 65,956.87 274,524.07 0.00 274,524.07
Turkiye Garanti Bankasi AS (TRY) 70,667.00 6.65 218,913.60 23,321.22 0.00 242,234.82 0.00 242,234.82 United Bank for Africa Plc 1,947,357.00 10.78 119,423.55 0.00 4,892.89 114,530.66 0.00 114,530.66
Vale SA- ADR 13,700.00 24.35 201,043.62 70,812.79 0.00 271,856.41 0.00 271,856.41
Vale SA-Sp. Pref. ADR 23,489.00 21.02 452,718.75 0.00 50,356.45 402,362.30 0.00 402,362.30
Vimpelcom Ltd-SPON ADR 26,400.00 16.18 355,822.09 0.00 7,723.32 348,098.77 0.00 348,098.77
Millennium Mercados Emergentes
INVENTÁRIO DA CARTEIRA DE APLICAÇÕES EM 30-06-2010
WalMart de Mexico - Ser V 154,400.00 28.64 173,478.64 107,528.71 0.00 281,007.35 0.00 281,007.35
Wistron Corp 161,000.00 47.60 233,077.68 0.00 38,151.02 194,926.66 0.00 194,926.66
16 Outros mercados regulamentados de Estados não membros da UE 533,711.66 6,800.55 7,174.54 533,337.67 0.00 533,337.67
164 Acções 533,711.66 6,800.55 7,174.54 533,337.67 0.00 533,337.67
Cementos Argos SA 52,399.00 11,400.00 261,856.22 0.00 7,174.54 254,681.68 0.00 254,681.68
Ecopetrol SA 237,234.00 2,755.00 271,855.44 6,800.55 0.00 278,655.99 0.00 278,655.99
3 UNIDADES DE PARTICIPAÇÃO DE FIM 13,166.00 0.00 27,795.66 0.00 636.70 27,158.96 0.00 27,158.96
33 OIC Domiciliados em Estados não membros da EU 13,166.00 0.00 27,795.66 0.00 636.70 27,158.96 0.00 27,158.96
