BANCA INSTITUCIONAL E SECTOR EMPRESARIAL DO ESTADO

Em 2010 a carteira de Banca Institucional e do Sector Empresarial do Estado cresceu cerca de 8.5%, ascendendo a 2 284 M.€. Este aumento reflecte, em parte, a execução de compromissos assumidos em exercícios anteriores.

O Banco BPI tem liderado a regularização de dívidas das Autarquias aos respectivos fornecedores, permitindo através de acordos de regularização de dívida, não só reforçar a gestão de tesouraria dos fornecedores como um ajuste no planeamento orçamental dos Municípios. No ano de 2010, a Banca Institucional realizou cerca de 600 acordos de regularização de dívida com 66 Câmaras Municipais que ascenderam a 140 M.€.

O Banco BPI voltou a apoiar diversas entidades – Regiões Autónomas da Madeira e dos Açores e municípios de Lisboa, Porto, Sintra e Cascais – no seu processo de

rating internacional. PROJECT FINANCE

Em resultado das restrições orçamentais vigentes, das limitações ao endividamento público e das condições adversas dos mercados financeiros, o mercado de project

finance em Portugal registou um abrandamento

significativo em 2010, nomeadamente ao nível do financiamento de grandes projectos de investimento público lançados em regime de parcerias

público-privadas, que se limitou substancialmente aos concursos lançados em anos anteriores.

Durante este período, a intervenção do BPI neste mercado ficou marcada por uma deliberada selectividade no financiamento de projectos, que se acentuou no 2.º semestre de 2010, e por um maior enfoque nas

actividades de acompanhamento da carteira de crédito e garantias sob gestão e de consultoria financeira nos mercados nacional e internacional.

Neste contexto, a carteira de crédito do segmento de

project finance cresceu 4.6% face ao final do exercício

anterior, apresentando, em Dezembro de 2010, um valor de 2 328 M.€, evolução que resultou sobretudo de desembolsos de operações já em carteira e, em menor grau, da contratação de novos financiamentos, essencialmente concentrados no mercado doméstico.

Relativamente à consultoria financeira doméstica, o Banco manteve um nível de actividade significativo, dando continuidade ao seu papel de consultor financeiro permanente em diversos projectos, em particular nos sectores das infra-estruturas e transportes, envolvendo quer entidades privadas, quer a administração central e local.

Ao nível internacional, o BPI continuou a aprofundar a sua actividade de consultoria financeira nos mercados africanos de expressão portuguesa, com especial enfoque em Angola, Moçambique e Cabo Verde, tendo

desenvolvido equipes dedicadas à estruturação e montagem de financiamentos nestes mercados.

Relatório | Banca Comercial doméstica 55 Do conjunto de operações desenvolvidas no decorrer de 2010, merecem especial destaque as seguintes:

Estruturação, montagem e financiamento de operações em regime de project finance

jAscendi Pinhal Interior – Estradas do Pinhal Interior –

Mandated Lead Arranger na organização, montagem e tomada firme do financiamento da subconcessão do Pinhal Interior, com uma extensão total de 520 km. Total dos financiamentos e garantias bancárias: 892.5 M.€. jENEOP – Energias de Portugal – Mandated Lead Arranger

no financiamento da construção, operação e manutenção de um portefólio de 23 parques eólicos com 480 MW de potência instalada. Total dos financiamentos e garantias bancárias: 467.5 M.€.

jÁguas de Cascais – Mandated Lead Arranger do refinanciamento da concessão do serviço público de exploração dos sistemas de abastecimento de água e do saneamento do concelho de Cascais. Total dos

financiamentos e garantias bancárias: 62.8 M.€. jFuente Álamo Fotoparques (Fundo Novenergia) – Sole

Lead Arranger na organização, montagem e tomada firme do financiamento do parque fotovoltaico Fuente Álamo, em Múrcia, Espanha, com uma potência total instalada de 5.25 MW: 30.6 M.€.

jMersol – Projectos Solares de Mértola – Sole Lead

Arranger na estruturação, montagem e financiamento da central fotovoltaica de Castanhos, com capacidade de 1.3 MW, sita em Mértola: 4.0 M.€.

Área das parcerias público-privadas e da administração pública

jMinistério da Saúde – assessoria económico-financeira ao Ministério da Saúde no âmbito dos projectos hospitalares da 1.ª vaga (hospitais de Loures e de Vila Franca de Xira) e da 2.ª vaga (hospitais de Todos os Santos, Central do Algarve, Vila Nova de Gaia / Espinho e Póvoa de Varzim / Vila do Conde).

jAdministração Regional de Saúde do Norte – assessoria económico-financeira e de produção à gestão do contrato do Hospital de Braga em regime de parceria

público-privado.

jCentro Hospitalar de Vila Nova de Gaia / Espinho – análise de opções de desenvolvimento do serviço de imagiologia.

jAdministração dos Portos do Douro e Leixões – assessoria financeira no âmbito do concurso público para a concessão do direito de construção, gestão e exploração comercial, em regime de serviço público, da plataforma logística de Leixões.

jMunicípio de Guimarães – elaboração do estudo de viabilidade económico-financeira e racional económico da empresa municipal Vitrus-Ambiente, responsável pela recolha de resíduos sólidos urbanos no município.

Organização e montagem de reestruturações financeiras e soluções de financiamento no sector empresarial do Estado jParque Escolar – prestação de serviços de apoio na

preparação e montagem de solução de financiamento no âmbito do programa plurianual de modernização de infra- estruturas escolares.

jIGA – Investimento e Gestão da Água, – assessoria financeira, no âmbito da aplicação do novo modelo de organização dos sectores de água, saneamento e resíduos da Região Autónoma da Madeira.

Outras intervenções em consultoria

jAuto-Estradas do Atlântico – consultor financeiro permanente da concessão de auto-estradas do Oeste. jVialitoral – consultor financeiro permanente da concessão

de auto-estradas SCUT da Madeira.

jNorscut – consultoria financeira no âmbito do processo de reposição do equilíbrio financeiro do contrato de concessão da SCUT Interior Norte.

jConsórcio ALTAVIA – consultor financeiro do consórcio integrado pelos grupos MotaEngil, Vinci, Somague, Teixeira Duarte, MSF, Opway, Alves Ribeiro, BPI e BES, concorrente aos projectos ferroviários de alta velocidade lançados em Portugal.

Área internacional

A nível internacional, o BPI prosseguiu a sua actividade de project finance em Angola, Moçambique e Cabo Verde, tendo em promoção e em curso mandatos de estruturação de projectos nos sectores da energia, transportes, cimentos e água e saneamento, entre outros.