Juros sobre capital próprio

Em Reunião do Conselho de Administração realizada em 15 de janeiro de 2015, foi aprovado, nos termos do artigo 9º da Lei 9.249/95, o pagamento de juros a título de remuneração do capital próprio do exercício findo em 31 de dezembro de 2014 no valor bruto de R$ 14.700, perfazendo o montante total líquido de R$ 12.495, os quais foram imputados ao valor do dividendo mínimo previsto no Artigo 36 do estatuto social da Companhia, e foram pagos em 27 de janeiro de 2015.

* * * Alberto Menache

Diretor Presidente

Dennis Herszkowicz Vice-Presidente Financeiro e RI Eloisa Moraes Souza de Oliveira

Contadora CRC 1SP247057/O-9

Preço de

Quantidade exercício - Precificação Taxa de juros Prazo

Número Data de opções (*) reais (*) de opções (*) Dividendos - % Volatilidade - % livre de risco - % maturidade

1ª 28/02/13 614.317 18,72 12,73 3,3% 25,24% 10,27% 4 anos 2ª 28/02/14 135.353 33,83 11,81 0,8% 25,11% 10,12% 4 anos

(*) Valores pós split de 21 de janeiro de 2013

Expectativa de

Outorga Premissas valor justo

PROPOSTA DA ADMINISTRAÇÃO PARA ORÇAMENTO DE CAPITAL 2015

Nos termos do parágrafo 2º do Artigo 196 da Lei 6.404/76, vimos submeter à deliberação de V.Sas. o orçamento de capital da Linx S.A. para o exercício de 2015, no valor de R$34.952.584,37 (trinta e quatro milhões, novecentos e cinquenta e dois mil quinhentos e oitenta e quatro reais e trinta e sete centavos), conforme discriminado abaixo:

Uso dos recursos Valor (R$)

Investimentos em infraestrutura 4.893.361,81

Investimentos de inovação de pesquisa e desenvolvimento 9.087.671,93

Aquisições 20.971.550,63

1. Os investimentos com desenvolvimento de softwares e representam a estimativa da Administração dos valores a serem despendidos em novos projetos e atualização dos sistemas atuais.

As fontes de financiamentos para o orçamento de capital da Linx S.A. para o exercício de 2015, serão:

Fonte dos recursos Valor (R$)

Reserva de lucros 34.952.584,37

Desta forma propomos a deliberação da proposta de orçamento de capital acima.

Opinião sobre as demonstrações financeiras consolidadas

Em nossa opinião as demonstrações financeiras consolidadas acima referidas apresentam adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira consolidada da Linx S.A. em 31 de dezembro de 2014, o desempenho consolidado de suas operações e os seus fluxos de caixa consolidados para o exercício findo naquela data, de acordo com as normas internacionais de relatório financeiro (IFRS) emitidas pelo International Accounting Standards Board – IASB e as práticas contábeis adotadas no Brasil.

Em nossa opinião, as demonstrações financeiras individuais acima referidas apresentam adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira da Linx S.A. em 31 de dezembro de 2014, o desempenho de suas operações e os seus fluxos de caixa para o exercício findo naquela data, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil.

Contador CRC 1SP142133/O-7

Opinião sobre as demonstrações financeiras individuais

Demonstrações do valor adicionado

CRC 2SP014428/O-6 Wagner Petelin

KPMG Auditores Independentes

Examinamos, também, as demonstrações, individual e consolidada, do valor adicionado (DVA), referentes ao exercício findo em 31 de dezembro de 2014, elaboradas sob a responsabilidade da administração da Companhia, cuja apresentação é requerida pela legislação societária brasileira para companhias abertas, e como informação suplementar pelas IFRS que não requerem a apresentação da DVA. Essas demonstrações foram submetidas aos mesmos procedimentos de auditoria descritos anteriormente e, em nossa opinião, estão adequadamente apresentadas, em todos os seus aspectos relevantes, em relação às demonstrações financeiras tomadas em conjunto.

São Paulo, 12 de fevereiro de 2015 Linx S.A.

São Paulo - SP

Aos Conselheiros e Acionistas da

Acreditamos que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para fundamentar nossa opinião. Relatório dos auditores independentes sobre as demonstrações financeiras

Examinamos as demonstrações financeiras individuais e consolidadas da Linx S.A. “Companhia”, identificadas como Controladora e Consolidado, respectivamente, que compreendem o balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2014 e as respectivas demonstrações do resultado, do resultado abrangente, das mutações do patrimônio líquido e dos fluxos de caixa, para o exercício findo naquela data, assim como o resumo das principais práticas contábeis e demais notas explicativas.

Nossa responsabilidade é a de expressar uma opinião sobre essas demonstrações financeiras com base em nossa auditoria, conduzida de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria. Essas normas requerem o cumprimento de exigências éticas pelos auditores e que a auditoria seja planejada e executada com o objetivo de obter segurança razoável de que as

demonstrações financeiras estão livres de distorção relevante.

Uma auditoria envolve a execução de procedimentos selecionados para obtenção de evidência a respeito dos valores e divulgações apresentados nas demonstrações financeiras. Os procedimentos selecionados dependem do julgamento do auditor, incluindo a avaliação dos riscos de distorção relevante nas demonstrações financeiras, independentemente se causada por fraude ou erro. Nessa avaliação de riscos, o auditor considera os controles internos relevantes para a elaboração e adequada apresentação das

demonstrações financeiras da Companhia para planejar os procedimentos de auditoria que são apropriados nas circunstâncias, mas não para fins de expressar uma opinião sobre a eficácia desses controles internos da Companhia. Uma auditoria inclui, também, a avaliação da adequação das práticas contábeis utilizadas e a razoabilidade das estimativas contábeis feitas pela administração, bem como a avaliação da apresentação das demonstrações financeiras tomadas em conjunto.

Responsabilidade dos auditores independentes

Responsabilidade da administração sobre as demonstrações financeiras

A administração da Companhia é responsável pela elaboração e adequada apresentação das demonstrações financeiras individuais de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil e das demonstrações financeiras consolidadas de acordo com as normas internacionais de relatório financeiro (IFRS) emitidas pelo International Accounting Standards Board – IASB, e de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, assim como pelos controles internos que ela determinou como necessários para permitir a elaboração dessas demonstrações financeiras livres de distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro.