APRESENTAÇÃO INSTITUCIONAL 1T21

(1)

APRESENTAÇÃO INSTITUCIONAL

1T21

(2)

VISÃO GERAL

(3)

VISÃO GERAL DA COMPANHIA

R$ 2,0 BILHÕES

RECEITA BRUTA EM 2020

R$ 526,4 MILHÕES

RECEITA BRUTA WEB COMMERCE EM 2020

893 LOJAS

141 LOJAS PRÓPRIAS E 752 FRANQUIAS (1T21)

3,7 MIL

COLABORADORES (1T21)

+ DE 337%

VALORIZAÇÃO DAS AÇÕES DESDE IPO (2011)

R$ 8,1 BILHÕES

VALOR DE MERCADO (14/05/2021)

+ DE 157 MILHÕES

¹

DE VISITAS NOS SITES E APPS DAS MARCAS

EM 2020

(4)

1966

PLATAFORMA DE MARCAS DE REFERÊNCIA

A AREZZO&CO É UMA COMPANHIA LÍDER NO SETOR DE CALÇADOS, BOLSAS E ACESSÓRIOS

FEMININOS ATRAVÉS DE SUA PLATAFORMA DE MARCAS DE REFERÊNCIA

OFF THE

WALL

4 ALIADA NA

MODA E NA

VIDA

ESCOLHA

SER VOCÊ

EXPERIÊNCIA

EXCLUSIVA

CELEBRAR AS

DIFERENÇAS

AUTO

CUIDADO

ELEVATE

THE

MOMENT

2018 2015 2009 2008 1995 1972 1966 2004

OFF THE WALL

LIVRE PARA

(5)

VISÃO GERAL DA COMPANHIA

A AREZZO&CO É UMA EMPRESA REFERÊNCIA NO VAREJO BRASILEIRO E POSSUI UM

POSICIONAMENTO ÚNICO QUE ALINHA CRESCIMENTO COM ELEVADA GERAÇÃO DE CAIXA

EMPRESA LÍDER NO

SETOR DE CALÇADOS,

BOLSAS E ACESSÓRIOS

COM PRESENÇA EM

TODOS OS ESTADOS DO

PAÍS

ACIONISTAS

CONTROLADORES DE

REFERÊNCIA NO SETOR

DESENVOLVIMENTO DE

COLEÇÕES COM

EFICIENTE SUPPLY

CHAIN

ASSET LIGHT: ALTA

EFICIÊNCIA

OPERACIONAL

FORTE GERAÇÃO DE

CAIXA E ALTO

CRESCIMENTO

13,0 MILHÕES DE PARES (1) 1,4 MILHÃO BOLSAS (1) 0,9 MILHÃO ROUPAS (2) MAIS DE 6.500 PONTOS DE VENDA

~30% DE MARKET SHARE NAS CLASSES AB (3)

NOTAS:

(1) DATA BASE – 2020

(2) QUANTIDADE DE PEÇAS DE ROUPAS VENDIDAS PELAS MARCAS VANS (ANO 2020) E GRUPO RESERVA (DEZEMBRO 2020)

(3) REFERE-SE AO MERCADO BRASILEIRO DE CALÇADOS FEMININOS, BOLSAS, TÊNIS CASUAIS FEMININOS E MASCULINOS (FONTE: DADOS DA COMPANHIA). ESTIMADO PARA 2020 MAIS DE 48 ANOS DE

EXPERIÊNCIA NO SETOR AMPLO RECONHECIMENTO

11.500 MODELOS CRIADOS AO ANO

LEAD TIME MÉDIO DE 40 DIAS MAIS DE 18 LANÇAMENTOS POR ANO 90,7% DA PRODUÇÃO OUTSOURCED(4) ROIC DE 23,6% NO 1T21 3.730 FUNCIONÁRIOS

CAGR DA RECEITA LÍQUIDA DE 9,5% (2015 - 2020)

CRESCENTE ALAVANCAGEM OPERACIONAL

(6)

FUSÃO

LANÇAMENTO DAS MARCAS PARCERIA ESTRATÉGICA

EXPANSÃO INTERNACIONAL

LICENCIAMENTO E M&A LANÇAMENTO DAS MARCAS

HISTÓRICO DE EMPREENDEDORISMO E SUCESSO

FUNDAÇÃO E

ESTRUTURAÇÃO

ERA

INDUSTRIAL

ERA

VAREJO

ERA

CORPORATIVA

EMPRESA DE

REFERÊNCIA NO SETOR

 FUNDAÇÃO EM 1972  FOCO EM PRODUTO E MARCA  PRIMEIRA LOJA  MODELO INDUSTRIAL VERTICALIZADO LOCALIZADO EM MG  1,5 MILHÃO DE PARES POR

ANO E 2.000 FUNCIONÁRIOS

 FOCO NO VAREJO

 P&D E PRODUÇÃO NO VALE DOS SINOS – RS

 EXPANSÃO DAS FRANQUIAS  OPERAÇÃO COMERCIAL EM SP  CONCEITO FAST FASHION

 MARCAS ESPECÍFICAS PARA CADA PÚBLICO ALVO

 EXPANSÃO DOS CANAIS DE DISTRIBUIÇÃO

 SUPPLY CHAIN EFICIENTE  IPO: FEV/2011

 CONSOLIDAR A POSIÇÃO DE LÍDER DE MERCADO

PRIMEIRA FÁBRICA DE SAPATOS MASCULINOS

PRIMEIRO MODELO DE SAPATO DE SUCESSO NACIONAL

ABERTURA DA FLAGSHIP STORE NA OSCAR FREIRE

SCHUTZ OSCAR FREIRE

1972

DÉCADA DE 70 DÉCADA DE 80 DÉCADA DE 90 1ª DÉCADA DE 2000 2011-2020

2154

MUDANÇAS CERTAS NA HORA CERTA MARCARAM O DESENVOLVIMENTO DA COMPANHIA

2007 2007 2008 2009 2019 2015 2018 2012

6

2020

(7)

54,2%

0,0%

45,8%

54,2%

NOTAS:

1 - O CAPITAL SOCIAL DA COMPANHIA É COMPOSTO POR 99.631.414 AÇÕES ORDINÁRIAS, NOMINATIVAS, ESCRITURAIS E SEM VALOR NOMINAL. 2 - POSIÇÃO EM 31/03/2021.

MANAGEMENT

³

OUTROS

FAMÍLIA BIRMAN

FLOAT

(8)

8

8 1972

TRENDY

NOVO

FÁCIL DE USAR

ECLÉTICO

16 – 60 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 256,7 MM (32%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 240,00 / PAR

RECEITA BRUTA

R$ 806,5 MM (36,8%)

5,9 MILHÕES DE SEGUIDORES

LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

FRQ’S

MM’S

EXP

#15

#441

#1.209

#20

5%

49%

13%

1%

(9)

1995

FASHION

UP TO DATE

OUSADA

PROVOCATIVA

18 – 40 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 171,9 MM (27%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 380,00 / PAR

RECEITA BRUTA

R$ 619,5 MM (28,3%)

4,5 MILHÕES DE SEGUIDORES

9

9 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

FRQ’S

MM’S

EXP

EUA

#17

#67

#1.014

#42

#3

(10)

2004

LIVRE PARA SER

CLÁSSICOS

SOCIAL COMFORT

FEITO NO BRASIL

0 – 50 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 43,8 MM (25%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 170,00 / PEÇA

RECEITA BRUTA

R$ 180,6 MM (8,2%)

1,6 MILHÃO SEGUIDORES

10 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

FRQ’S

MM’S

#82

#40

#1.452

58%

6%

11%

(11)

1966

OFF THE WALL

ACTION SPORTS

LIFESTYLE

STREET CULTURE

16 – 24 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 70,0 MM (29%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 290,00 / PEÇA

RECEITA BRUTA

R$ 239,5 MM (10,9%)

690 MIL SEGUIDORES

11

11 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

FRQ’S

MM’S

#7

#1.217

(12)

2008

POP

SAPATOS FLAT

ACESSÍVEL

DESCOMPLICADA

12 – 60 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 58,3 MM (26%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 140,00 / PAR

RECEITA BRUTA

R$ 227,8 MM (10,4%)

1,5 MILHÃO DE SEGUIDORES

12

12 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

FRQ’S

MM’S

EXP

#3

#187

#1.480

#10

3%

33%

37%

1%

(13)

2009

DESIGN

EXCLUSIVIDADE

IDENTIDADE

SEDUÇÃO

20 – 45 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 7 MM (9%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 1.500,00 / PAR

RECEITA BRUTA

R$ 83,0 MM (3,8%)

348 MIL SEGUIDORES

13

13 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

MM’S

EUA

#8

#12

#2

(14)

2015

CASUAL

JOVEM

URBANA

MODERNA

15 – 30 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 9,7 MM (39%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 320,00 / PAR

RECEITA BRUTA

R$ 24,9 MM (1,1%)

272 MIL SEGUIDORES

14

14 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

FRQ

LP’S

MM’S

#1

#2

#311

2%

14%

45%

(15)

2018

CONFORTO

BEM-ESTAR

BELEZA

AUTOCUIDADO

30 – 60 ANOS

RECEITA BRUTA WEB

R$ 4,9 MM (50%)

PREÇO NO PONTO DE VENDA

R$ 230,00 / PAR

RECEITA BRUTA

R$ 9,9 MM (0,5%)

76,2 MIL SEGUIDORES

15

15 LOJAS POR CANAL E

PART. % DA RECEITA BRUTA

LP’S

FRQ’S

MM’S

#2

#3

#121

(16)

MÚLTIPLOS CANAIS DE DISTRIBUIÇÃO

PLATAFORMA FLEXÍVEL ATRAVÉS DE DIFERENTES CANAIS DE DISTRIBUIÇÃO COM ESTRATÉGIAS

DIFERENCIADAS, MAXIMIZANDO O RETORNO À COMPANHIA

FRANQUIAS

LOJAS

PRÓPRIAS

MULTIMARCAS

441

15

1.209

67

17

1.014

187

3

1.480 -

8

12

1

2

311

3

2

121

7

1.217

40

82

1.452 COMPOSIÇÃO DA RECEITA BRUTA

1. SEM OVERLAP ENTRE AS MARCAS (INCLUINDO GRUPO RESERVA) 2. LTM

DISTRIBUIÇÃO

ABRANGENTE

EM TODO BRASIL

136 LOJAS

PRÓPRIAS

NO BRASIL

5.087 CLIENTES

MULTIMARCAS

1

_EM

MAIS DE 1.497

CIDADES

752 FRANQUIAS

EM MAIS DE

270 CIDADES

+

16

(17)

(18)

MODELO DE NEGÓCIO ÚNICO NO BRASIL

FOCO NO CLIENTE: BUSCAMOS ANTECIPAR O DESEJO DE CONSUMO DA MULHER BRASILEIRA

1

2

3

4

5 HABILIDADE

PARA INOVAR

ESTRATÉGIA DE

DISTRIBUIÇÃO

NACIONAL

SUPPLY CHAIN

ÁGIL E EFICIENTE

SÓLIDO

PROGRAMA DE

COMUNICAÇÃO

E MARKETING

ADMINISTRAÇÃO

EXPERIENTE E COM

INCENTIVOS

BASEADOS EM

RESULTADOS

P&D

COMUNICAÇÃO

E MARKETING

SOURCING

E LOGÍSTICA

MULTICANAL

GESTÃO

MARCAS DE REFERÊNCIA

18

(19)

PLANO DE COMUNICAÇÃO E MARKETING

A MARCAS CONTAM COM UMA ESTRATÉGIA DE COMUNICAÇÃO INTEGRADA E EXPRESSIVA,

DESDE A CRIAÇÃO DAS CAMPANHAS ATÉ O PONTO DE VENDA

FORTE PRESENÇA NAS REDES SOCIAIS E MÍDIA DIGITAL E IMPRENSSA

LIVE MARKETING E EXPERIÊNCIA NO PONTO DE VENDA

MAIS DE 14 MILHÕES DE FOLLOWERS

MAIS DE 4 MILHÕES DE ACESSOS AO SITE/MÊS

CONSTANTE REALIZAÇÃO DE

EVENTOS DE MODA E COMPORTAMENTO

CONTEÚDO DIRECINADO DE

FORMA PERSONALIZADA

RELACIONAMENTO COM CELEBRIDADES

INTERNACIONAIS E FORTE PRESENÇA NA IMPRENSA

(20)

LOJAS CONSTANTEMENTE MODIFICADAS A FIM DE INCORPORAR O CONCEITO DE CADA

NOVA COLEÇÃO E INSPIRAR NOVOS DESEJOS DE COMPRA

LOJAS “FLAGSHIPS”

VITRINES E VISUAL MERCHANDISING

CAMPANHAS

COMUNICAÇÃO E MARKETING REFLETIDOS EM LOJA

(21)

PROCESSO DE PRODUÇÃO FLEXÍVEL

O PORTE E A ESTRUTURA DA AREZZO&CO PROPORCIONA

FLEXIBILIDADE PARA TERCEIRIZAR A PRODUÇÃO DE UM GRANDE NÚMERO DE SKU'S A PARTIR DE VÁRIAS FÁBRICAS EM UM CURTO ESPAÇO DE TEMPO, A PREÇOS COMPETITIVOS

FÁBRICA PRÓPRIA COM CAPACIDADE DE PRODUÇÃO ANUAL DE 1,1 MILHÕES DE PARES E FORTE RELACIONAMENTO COM O

CLUSTER DE PRODUÇÃO DO VALE DOS SINOS, PRINCIPAL REGIÃO DE OUTSOURCING.

MODELO DE ABASTECIMENTO FLEXÍVEL

GANHOS DE ESCALA

COMPRA EM REDE

CERTIFICAÇÃO E AUDITORIA DE FORNECEDORES

CERTIFICAÇÃO INTERNA E AUDITORIA ASSEGURAM QUALIDADE E PONTUALIDADE (ISO 9001 CERTIFICAÇÃO EM 2008)

NEGOCIAÇÃO DE MATÉRIA-PRIMA EM CONJUNTO COM FORNECEDORES LOCAIS

NOVO CENTRO DE DISTRIBUIÇÃO – ESPÍRITO SANTO

AGILIDADE, FLEXIBILIDADE E ESCALABILIDADE DE PRODUÇÃO GARANTEM 0 CRESCIMENTO

ESPERADO PELA AREZZO&CO

CONSOLIDAÇÃO E DISTRIBUIÇÃO SIMULTÂNEA EM ESCALA NACIONAL

RECEBIMENTO: 100.000 PEÇAS/ DIA SEPARAÇÃO: 150.000 PEÇAS/ DIA ARMAZENAGEM: 100.000 PEÇAS/ DIA FATURAMENTO E ETIQUETAGEM: 200.000 PEÇAS/ DIA

OUTSOURCING: 90% DA PRODUÇÃO É OUTSOURCED E 10%

NAS FÁBRICAS AREZZO&CO

(22)

LOJAS PRÓPRIAS SÃO ESSENCIAIS PARA O DESENVOLVIMENTO DE KNOW-HOW E AUMENTO

CONTÍNUO DE VISIBILIDADE DA MARCA EM REGIÕES COMO SÃO PAULO

LOJAS FLAGSHIP NAS PRINCIPAIS REGIÕES DO BRASIL

ALEXANDRE BIRMAM – CIDADE JARDIM / SP

AREZZO – MORUMBI / SP SCHUTZ – OSCAR FREIRE / SP ANACAPRI – OSCAR FREIRE/ SP

VANS – PÁTIO SAVASSI / BH

22

(23)

ESTRUTURA APLICADA AO VAREJO A FIM DE ALCANÇAR MELHORES RESULTADOS DE VENDAS E

MARGENS, BEM COMO INTEGRAÇÃO E CONEXÃO DO SUPORTE DA TODAS AS LOJAS MONOMARCA

TREINAMENTOS E MOTIVACIONAIS

GRANDE FOCO NA PERFORMANCE DE FRANQUIAS E LOJAS PRÓPRIAS

 TODO O TIME DE VENDAS (4000+) PARTICIPA ATRAVÉS DE TRANSMISSÃO VIA INTERNET DE 3 CONVENÇÕES DE VENDAS POR ANO,

ALINHANDO O DISCURSO DE VENDAS E A GRANDE MOTIVAÇÃO ANTES DO INICIO DE CADA COLEÇÃO

 AMPLO PROGRAMA DE SERVIÇOS PARA AUXILIAR OS FRANQUEADOS EM METAS DE VENDAS E RENTABILIDADE

 PROGRAMAS DE TREINAMENTO RECORRENTES EM PRODUTOS, TENDÊNCIAS DE MODA, TÉCNICAS DE VENDAS, GERENCIAMENTO DE

LOJA, TI, ENTRE OUTROS

(24)

EFICIENTE GESTÃO DA REDE DE FRANQUIAS

MODELO PERMITE RÁPIDA EXPANSÃO COM BAIXO INVESTIMENTO

PARCERIA DE SUCESSO: “GANHA-GANHA”

CONCENTRAÇÃO DAS FRANQUIAS POR OPERADOR

(QUANTIDADE DE OPERADORES POR QUANTIDADE DE FRANQUIAS DETIDAS)

NOTAS:

1. 96% DOS FRANQUEADOS ATUAIS INDICARAM QUE ABRIRIAM UMA FRANQUIA CASO NÃO FOSSEM FRANQUEADOS

2. PARA UMA LOJA PADRÃO DA AREZZO COM FATURAMENTO ESTIMADO DE R$ 2,2 MILHÕES, O INVESTIMENTO MÉDIO É DE APROXIMADAMENTE R$ 670 MIL, INCLUINDO CAPEX DA LOJA, TAXA DE FRANQUIA, CAPITAL DE GIRO E ESTOQUE INICIAL.

3. CONSIDERA APERAS FRANQUIAS AREZZO&CO



INTENSO TREINAMENTO DE VAREJO



SUPORTE CONSTANTE: MÉDIA DE 6 LOJAS POR CONSULTORA E 22

VISITAS POR LOJA/ANO



SÓLIDO RELACIONAMENTO E SUPORTE CONSTANTE AO

FRANQUEADO



INTEGRAÇÃO DE SISTEMAS DE TI ALCANÇA 100% DA REDE



SENDO LOJAS MONO MARCA, AS FRANQUIAS REFORÇAM O BRANDING

EM CADA CIDADE NAS QUAIS ESTÃO LOCALIZADAS

CONTRATO DE 5 ANOS PAYBACK MÉDIO DE 36 A 48 MESES

2

96% DE SATISFAÇÃO DOS FRANQUEADOS

1

SELO DE EXCELÊNCIA EM FRANCHISING DA ABF

24 1 FRANQUIA

62%

2 FRANQUIAS

22%

3 FRANQUIAS

8%

4 OU MAIS

FRANQUIAS

8%

(25)

423 472 2.646 4.236 – 50 100 150 200 250 300 350 400 450 500 550 600 650 700 75 0 800 850 900 950 1.000 1.050 1.100 1.150 1.200 1.250 1.300 1.350 1.400 1.450 1.500 1.550 1.600 1.650 1.700 1.750 1.800 1.850 1.900 1.950 2.000 2.050 2.100 2.150 2.200 2.250 2.300 2.350 2.400 2.450 2.500 2.550 2.600 2.650 2.700 2.750 2.800 2.850 2.900 2.950 3.000 3.050 3.100 3.150 3.200 3.250 3.300 3.350 3.400 3.450 3.500 3.550 3.600 3.650 3.700 3.750 3.800 3.850 3.900 3.950 4.000 4.050 4.100 4.150 4.200 4.250 4.300 4.350 4.400 4.450 350 370 390 410 430 450 470 490 2019 2020 RECEITA BRUTA DE LOJAS MM (R$ MM) # LOJAS MM

MULTIMARCAS SÃO FERRAMENTAS DE AUMENTO

DE CAPILARIDADE

RECEITA BRUTA

1

_{E NÚMERO DE LOJAS MULTIMARCAS (R$ MILHÕES)}

LOJAS MULTIMARCAS AMPLIAM A

CAPILARIDADE

DA DISTRIBUIÇÃO E VISIBILIDADE DAS MARCAS,

RESULTANDO EM FORTE PRESENÇA NO VAREJO

LOJAS MULTIMARCAS

NOTA:

11,5%

60,1%



AUMENTO DA CAPILARIDADE DA MARCA



PRESENÇA EM MAIS DE 1.497 CIDADES



RÁPIDA EXPANSÃO DA MARCA COM BAIXO INVESTIMENTO E RISCO



FOCO PRINCIPAL: SHARE OF WALLET, ATRAVÉS DA VENDA DE MAIS

MARCAS NO MESMO PONTO DE VENDAS E AUMENTO DE BOLSAS NO

MIX.



IMPORTANTE CANAL DE VENDAS PARA CIDADES MENORES E DE

INTERIOR.



OTIMIZAÇÃO

DO

TIME

DE

VENDAS:

TIME

INTERNO

E

REPRESENTANTES DE VENDA COMISSIONADOS

AUMENTO DA DISTRIBUIÇÃO E VISIBILIDADE

(26)

26 ESTRUTURA AREZZO&CO

LUCIANA WODZIK MARCAS CORE FERNANDO CALIGARIS CEO (USA) • AREZZO • FIEVER • ANACAPRI • ALME • FRANCHISING MILENA PENTEADO INTERNATIONAL BRANDS • SCHUTZ - GLOBAL • ALEXANDRE BIRMAN - GLOBAL ALEXANDRE BIRMAN CCO CALÇADOS E BOLSAS RONY MEISLER CEO AR&CO (VESTUÁRIO) CASSIANO E CISSO OPERAÇÕES + INDUSTRIAL • PLANEJAMENTO • ENGENHARIA DE PRODUTO • SOURCING • INDUSTRIAL • LOGÍSTICA MARCO VIDAL G&G/EXPANSÃO/ SUSTENTABILIDADE • GENTE • GESTÃO • SUSTENTABILIDADE • EXPANSÃO • RELAÇÕES INSTITUCIONAIS • GOVERNANÇA RAFAEL SACHETE ADM/FINANCEIRO • ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA, CONTÁBIL • JURÍDICO • RISCOS • VANS • EXPORTAÇÃO MAURICIO BASTOS TRANSFORMAÇÃO DIGITAL • E-COMMERCE (OMNI) • TI / BI • TRANSFORMAÇÃO DIGITAL • CRM ALEXANDRE BIRMAN GLOBAL CEO/CCO

MODELO DE NEGÓCIO

• NOVA FORMA DE GESTÃO DE PROCESSOS E

DESENVOLVIMENTO DO NEGÓCIO: MAIS LEVE E ÁGIL • DNA E GESTÃO INDEPENDENTE DAS MARCAS

• INOVAÇÃO NA EXPERIÊNCIA E CONEXÃO COM CLIENTES • PILARES CULTURAIS AREZZO&CO:

1. AMBIÇÃO, SONHO GRANDE

2. FOCO NO CLIENTE, ENGAJAMENTO, PAIXÃO

3. AUTONOMIA AOS TIMES: COMBATE À INCUMBÊNCIA

ALINE PENNA ESTRATÉGIA, M&A E RELAÇÕES COM INVESTIDORES • ESTRATÉGIA • DESENVOLVIMENTO DE NEGÓCIOS • RELAÇÕES COM INVESTIDORES • ZZ VENTURES • TROC • MARKETING E MERCHANDISING • VAREJO • E-COMMERCE • WHOLESALE • LOGÍSTICA • FINANCEIRO E TI • RECURSOS HUMANOS

(27)

ALTO ENGAJAMENTO COM O PLANEJAMENTO ESTRATÉGICO DA AREZZO&CO

CONSELHO DE ADMINISTRAÇÃO

ALESSANDRO

CARLUCCI

JOSÉ

BOLOGNA

ALEXANDRE

BIRMAN

JULIANA

BUCHAIM

• GRADUADO PELA FGV EM ADMINISTRAÇÃO DE EMPRESAS; • ATUOU NO COMANDO DA NATURA ATÉ 2014; • ATUAL PRESIDENTE DO CONSELHO, MEMBRO DESDE 2017.

• PÓS GRADUADO PELA PUC EM ADMINISTRAÇÃO DE EMPRESAS E PSICOLOGIA; • FUNDADOR E PRESIDENTE DA ETHOS SHAREWOODS; • AUTOR, CONSULTOR E CONFERENCISTA; • SEIS MANDATOS NA AREZZO&CO.

• GRADUADA PELA USP EM ADMINISTRAÇÃO DE EMPRESAS; • SÓCIA E GESTORA DA SUMAUMA CAPITAL; • MEMBRO DA COMISSÃO DE INOVAÇÃO DO IBGC;

• MAIS DE 22 ANOS DE ATUAÇÃO NO MERCADO FINANCEIRO • GRADUADO PELA FUMEC;

• CEO DA AREZZO&CO DESDE 2013; • MAIS DE 25 ANOS DE EXPERIÊNCIA NO MERCADO CALÇADISTA; • FUNDADOR DE QUATRO MARCAS DO PORTFÓLIO AREZZO&CO.

GUILHERME

FERREIRA

RENATA

VICHI

RONY

MEISLER

• GRADUADA PELA FIAM EM PUBLICIDADE;

• DIRETORA PRESIDENTE DO GRUPO CRM – KOPENHAGEN, BRASIL CACAU E KOP COFFEE; • ATUOU NAS ÁREAS DE

MARKETING, COMERCIAL E EXPANSÃO.

• GRADUADO PELA PUC RIO EM ENGENHARIA DE PRODUÇÃO;

• FUNDADOR E DIRETOR PRESIDENTE DO GRUPO RESERVA.

• GRADUADO PELA USP EM ENGENHARIA DE PRODUÇÃO; • MEMBRO DO CONSELHO DE ADMINISTRAÇÃO DA B3; • JÁ ACOMPANHA A AREZZO&CO HÁ CINCO MANDATOS CONSECUTIVOS.

NOVOS MEMBROS

(28)

28

ESTRATÉGIA E

(29)

MAPA ESTRATÉGICO – PILARES E ALAVANCAS

NOSSOS 7 PILARES DE ATUAÇÃO PERMANECEM OS MESMOS PÓS PANDEMIA, COM

ADIÇÃO OU INTENSIFICAÇÃO DE ALGUMAS FRENTES

PESSOAS E CULTURA

NOVAS MARCAS BRASIL

MERCADO INTERNACIONAL

MERCADO AMERICANO

MARCAS INSURGENTES

CONSOLIDAÇÃO DO MERCADO DE MODA AB

TRANSFORMAÇÃO DO MODELO DE NEGÓCIO

ENGINE 2: DIGITALIZAÇÃO DO NEGÓCIO

EVOLUÇÃO DE MERCHANDISING E SUPRIMENTO

SOURCING E LOGÍSTICA 2.0

EXPERIÊNCIA OMNICANAL DO CLIENTE

SUSTENTABILIDADE COMO NORMA

MARKETPLACE - MARCAS PRÓPRIAS E 3P

CONTEÚDO E SERVIÇOS

ECONOMIA CIRCULAR

ACELERAÇÃO DO ECOMMERCE

DADOS E ANALYTICS

TECNOLOGIA

GOVERNANÇA

CULTURA

EMPODERAMENTO DA

LINHA DE FRENTE

DADOS E TECNOLOGIA

CRESCIMENTO DO CORE / EXPANSÃO DAS MARCAS ATUAIS

CASUAL &

(30)

30 ESTRATÉGIA

MODELO DE NEGÓCIO PERMITE MÚLTIPLAS OPÇÕES DE CRESCIMENTO

CALÇADOS BOLSAS ACESSÓRIOS DE COURO OUTROS ACESSÓRIOS VESTUÁRIO FEMININO WHITE SOLE TEENAGER INFANTIL FULL PLASTIC MASCULINO CLASSE A1 CLASSE C1 CLASSE A2 CLASSE B1 CLASSE B2 CLASSE C2 ALME SCHUTZ FIEVER ALEXANDRE BIRMAN ANACAPRI AREZZO VANS

OUTRAS MARCAS / LICENCIAMENTO

BRASIL AMÉRICA DO NORTE AMÉRICA LATINA EUROPA ORIENTE MÉDIO FRANQUIAS MULTIMARCA LOJAS PRÓPRIAS EXPORTAÇÃO WEB-COMMERCE OUTLETS LOJAS DE DEPARTAMENTO QUIOSQUE MARCAS CATEGORIAS SEGMENTO POSICIONAMENTO GEOGRAFIA CANAIS CORE ADJACÊNCIAS

(31)

SUPER APP

MARCAS ATUAIS – AREZZO – SCHUTZ – ANACAPRI – ALME – FIEVER – VANS MARCAS INCUBADAS MARCAS COMPLEMENTARES EM CALÇADOS E BOLSAS OUTRAS CATEGORIAS – ACESSÓRIOS – VESTUÁRIO – COSMÉTICOS – CASA & DECORAÇÃO

SERVIÇOS

OFERTA DE SERVIÇOS

REVENDA E ALUGUEL,

REFORMA

CONSULTORIA DE ESTILO,

ENSINO DE MODA E VAREJO

CONTEÚDO E

CONECTIVIDADE SOCIAL

RECOMENDAÇÕES,

CONSULTORIA DE ESTILO

P2P, CO-CRIAÇÃO.

CONTEÚDO

TENDÊNCIAS,

DICAS DE LOOKS,

ETC.

ATIVOS DO

ECOSSISTEMA

ANALYTICS DE DADOS E

PROGRAMA DE

ENGAJAMENTO

PERSONALIZAÇÃO

VALORIZZA

LOGÍSTICA E

FLEXIBLE FULFILLMENT

PRÓPRIO OU VIA PARCEIROS

INTEGRAÇÃO DE CANAIS ENTREGA P2P SPEED FACTORY

PAGAMENTOS E

SERVIÇOS

FINANCEIROS

>10M

DE CLIENTES

CADASTRADAS

MARKETPLACE COM CURADORIA

MARCAS 1P

MARCAS 3P

PLATAFORMA DE MODA AREZZO&CO

MARKETPLACE COM CURADORIA DAS MELHORES MARCAS, ALÉM DE CONTEÚDO E SERVIÇOS

COMO PARTE DOS ATIVOS DO ECOSSISTEMA

(32)

45,8

49,0

60,2

_59,5

44,7

38,8

41,6

53,7

60,0

57,5

44,3

51,2

240%

209%

189%

198%

175%

123%

98%

90%

160%

114%

96%

114%

ABR/20

MAI/20

JUN/20

JUL/20

AGO/20

SET/20

OUT/20

NOV/20

DEZ/20

JAN/21

FEV/21

MAR/21

NO 1T21, NOSSAS MARCAS FATURARAM

148,9%

ACIMA DO 1T20 NA WEB ATINGINDO

153MM DE

RECEITA.

CONTÍNUO CRESCIMENTO DE NOSSO E-COMMERCE

SSS DO CANAL E-COMMERCE

DIGITALIZAÇÃO DOS NEGÓCIOS E OPERAÇÕES

EXCLUINDO O GRUPO RESERVA, O SSS DO CANAL SERIA

DE

99,2%

,

MESMO COM A FORTE BASE DE COMPARAÇÃO.

259%

VS 19

254%

VS 19

303%

VS 19

153MM

(33)

VENDA LINK

ENTREGA +

RETIRE PELA

LOJA

3,6%

TOTAL INTEGRAÇÃO DE CANAIS:

PARTICIPAÇÃO NAS VENDAS:

45,0%

RESULTADO: 45% DAS VENDAS IMPULSIONADAS PELO DIGITAL

PARTICIPAÇÃO SELL OUT LOJAS FÍSICAS – 1T21

PRATELEIRA

INFINITA/

CUPOM

3,0%

5,8%

APP DA

VENDEDORA

32,5%

31,2%

DE

PARTICIPAÇÃO

SELL OUT DE

SÃO PAULO NO

MÊS DE MARÇO

(34)

RECEITA DIGITAL AREZZO&CO E AR&CO (EX WEB)

 45,0%

DO SELL OUT LOJAS FÍSICAS NO 1T21

 41,4%

DO SELL OUT LOJAS FÍSICAS NO 1T21

AREZZO&CO

AR&CO

R$ 483,8MM

RECEITA FERRAMENTAS DIGITAIS + APP DA VENDEDORA

NOS ÚLTIMOS DOZE MESES

PRODUTOS DIGITAIS

AMPLA OPORTUNIDADE DE ESCALAR NOSSO ARSENAL DIGITAL

18,1

23,1

22,9

24,0

28,6

37,6

42,9

54,1

96,9

38,8

46,2

50,6

20,0 40,0 60,0 80,0 100,0 120,0

ABR/20

MAI/20

JUN/20

JUL/20

AGO/20

SET/20

OUT/20

NOV/20

DEZ/20

JAN/21

FEV/21

MAR/21

AR&CO AREZZO&CO 67% 33% 62% 38% 54% 46% 55% 45% 61% 39% 74% 26% 76% 24% 74% 26% 70% 30% 88% 12% 89% 11% 83% 17%

(35)

BATALHAS PRIORIZADAS

FRENTES DE TRANSFORMAÇÃO DIGITAL EM 5 PRINCIPAIS BATALHAS:

ACELERAÇÃO DO

E-COMMERCE

ECONOMIA

CIRCULAR

PLATAFORMA

DE MODA

REVENDEDORA

DIGITAL

A FORÇA DAS INFLUENCIADORAS E O DIGITAL COMO FERRAMENTA DE TRABALHO CADA VEZ MAIS

PRESENTE.

+ VISÃO DE NEGÓCIO

CRIAR UM NOVO CANAL DE VENDAS COM CAPACIDADE DE RÁPIDA ESCALADA, AUMENTANDO A VISIBILIDADE DAS MARCAS E IMPULSIONANDO SELL OUT.

+ OBJETIVO

DISPONIBILIZAR PLATAFORMAS QUE POSSIBILITEM

MARKETPLACE COMO PRINCIPAL ALAVANCA DO CRESCIMENTO DO E-COMMERCE NO PAÍS E PORTA DE ENTRADA PARA NOVAS MARCAS.

CRIAÇÃO DE PLATAFORMA PROPRIETÁRIA 1P + 3P OFERECENDO UMA EXPERIÊNCIA INÉDITA NO BRASIL E AMPLIANDO A OFERTA DE CATEGORIAS.

+ OBJETIVO

SER UMA PLATAFORMA DE REFERÊNCIA NA MODA,

TRABALHANDO PILARES FORTES DE CONTEÚDO, SERVIÇOS E OUTROS DIFERENCIAIS DIGITAIS.

APENAS NOS EUA MERCADO SECOND HAND DEVE ATINGIR VALOR DE USD 51 BILHÕES EM 2023. REVENDA DE PEÇAS USADAS CRESCEU 21X MAIS DO QUE ROUPAS NOVAS NOS ÚLTIMOS 3 ANOS.

UTILIZAR 2ND HAND PARA ALIMENTAR A VENDA DE PRODUTOS NOVOS, GERAR IMPACTO POSITIVO E CAPTURAR NOVA FONTE DE SELL OUT.

+ OBJETIVO

CRIAR SITES DE RECOMMERCE ATRELADO ÀS NOSSAS MARCAS E

OMNI E FUTURO

DO VAREJO

O VAREJO MUDOU. FÍSICO E DIGITAL JÁ NÃO SE DISTINGUEM MAIS.

VIVEMOS A ERA DA EXPERIÊNCIA ONDE O FOCO PRECISA SER NO RELACIONAMENTO.

CICLOS RÁPIDOS DE

DESENVOLVIMENTO DE NOVAS SOLUÇÕES QUE ATENDAM DE PONTA A PONTA A JORNADA DE NOSSOS CLIENTES. + OBJETIVO CONSTRUIR UM ECOSSISTEMA INTEGRADO DE SOLUÇÕES DE CRM, RELACIONAMENTO DIGITAL E TRANSAÇÕES OMNI-CHANNEL, FORTALECENDO O UNIVERSO DE FRANQUIAS E AMPLIANDO NOSSO MARKET SHARE.

PANDEMIA ACELEROU A DEMANDA POR COMPRAS ONLINE E REFORÇOU A RELEVÂNCIA DO CANAL PARA AREZZO&CO.

GANHAR EFICIÊNCIA E CONSTRUIR MELHORIAS NECESSÁRIAS PARA ATINGIR NOVO PATAMAR.

+ OBJETIVO

ESCALAR ULTRAPASSANDO A MARCA DE R$500 MILHÕES DE RECEITA EM 2020.

(36)

36 OPERAÇÃO

(37)

2013

2014

2015

2016

2017

2018

• LANÇAMENTO DA LOJA NY • TENTATIVA DE TRABALHAR COM LOJAS DE DEPARTA. • LANÇAMENTO E-COMMERCE • SAÍDA DAS LOJAS DE DEPARTAMENTO • RETORNO PARA LOJAS DE DEPARTAMENTO ONLINE • LANÇAMENTO DA LOJA DE LOS ANGELES • NOVO SHOWROOM • RETORNO LOJAS DE DEPARTAMENTO • E-COMMERCE INTEGRADO • ABERTURA LOJA AVENTURA MALL • INÍCIO DROPSHIP COM WHOLESALE • ABERTURAS DAS LOJAS MADISON AVENUE & BAL HARBOUR • INÍCIO DROPSHIP COM WHOLESALE • INÍCIO WHOLESALE AINDA SEM UM SHOWROOM • SHOWROOM NY • ABERTURA DE LINHA FOCADA NA FÁBRICA PRÓPRIA • MELHORIA DE ENTREGA • LANÇAMENTO CLARITA • CRESCIMENTO LOJAS DE DEPARTAMENTO • CLARITA SE TORNA UM PRODUTO ESTRELA • ATINGIMENTO DO PATAMAR DE BREAKEVEN NO 3T20

TIMELINE OPERAÇÃO NORTE-AMERICANA

2012

2020

• NOVA ESTRATÉGIA DE PRICING NA OPERAÇÃO

(38)

1 DIA FÁBRICA AO AEROPORTO 1 DIA EMBARQUE AEROPORTO 2 A 4 DIAS TRANSPORTE TERRESTRE CUSTO DE ENVIO USD 2,5 POR PAR 1 DIA CD 2 DIAS LIBERAÇÃO NA ALFÂNDEGA

OPERAÇÃO NORTE-AMERICANA

LEADTIME COMO NOSSA MAIOR VANTAGEM COMPETITIVA

MODELO BRASILEIRO: 3 A 4 SEMANAS DE REABASTECIMENTO DE PRODUTO

BRASIL

EUA

BRASIL

EUA

LEAD TIME ADICIONAL: 6 A 8 DIAS

(39)

18,9

34,2

48,2

53,5

• RECUPERAÇÃO DO PATAMAR DE RECEITA EM MARÇO

• WHOLESALE +28%

• ECOMMERCE +73%

• PERSPECTIVAS POSITIVAS COM O AVANÇO DA VACINAÇÃO NO PAÍS

• + 52% DE CRESCIMENTO NO FATURAMENTO NO WEB COMMERCE PRÓPRIO

• + 38% NO TRÁFEGO NO SITE PRÓPRIO

• + 22% TAXA DE CONVERSÃO

R$1,4MM

DE EBITDA NO 1T21

OPERAÇÃO NORTE-AMERICANA

MUDANÇAS REALIZADAS VIABILIZAM

CONSISTÊNCIA DE BREAKEVEN

RECEITA BRUTA OPERAÇÃO EUA (EX-LOJAS PRÓPRIAS)

R$ MILHÕES

+80%

+41%

(40)

VOLUME DE VENDA POR FAIXA DE

PREÇO*

19,6%

31,8%

22,8%

11,0%

8,9%

3,7%

1,6%

0,4%

0,2%

< $24.99

$25 - $49.99

$50 - $74.99

$75 - $99.99

$100 - $149.99

$150 - $199.99

$200 - $249.99

$250 - $299.99

> $300

PREÇO MÉDIO

> 300

>75

100

150

200 $ 40 M

$ 200 M

$ 1,5 B

$ 130 M

*PESQUISA NPD GROUP

$ 300 M

OPERAÇÃO NORTE-AMERICANA

GANHO DE COMPETITIVIDADE E AUMENTO DO MERCADO ENDEREÇÁVEL

AUMENTO DE 66,2% DO MERCADO

ENDEÇÁVEL

ANTERIOR ATUAL FATURAMENTO DO PLAYER (EM USD)

$ 1,5 B

(41)

DESTAQUES

(42)

128 152 154 187 259 225 64 61 638 686 748 831 899 562 173 178 305 304 344 384 423 472 114 154 292 301 299 299 266 236 50 81 69 108 129 163 215 526 64 159 1.435 1.554 1.679 1.866 2.064 _2.022 465 636 (3.000) (2.000) (1.000) – 1.000 2.000 3.000 – 500,0 1.000,0 1.500,0 2.000,0 2.500,0 2015 2016 2017 2018 2019 2020 1T20 1T21

MERCADO EXTERNO FRANQUIA MULTIMARCA

LOJAS PRÓPRIAS WEB COMMERCE OUTROS

Total 738 804 874 951 984 761 181 223 467 458 451 443 474 428 103 127 93 119 157 220 259 218 50 59 232 50 57 9 21 42 65 88 159 17 109 1.307 1.402 1.524 1.679 1.805 1.797 402 575 200 400 600 800 1.000 1.200 1.400 1.600 1.800 2.000 200 400 600 800 1.000 1.200 1.400 1.600 1.800 2.000 2015 2016 2017 2018 2019 2020 1T20 1T21

AREZZO SCHUTZ ANACAPRI VANS OUTROS

¹OUTROS: INCLUI AS MARCAS RESERVA, A. BIRMAN, FIEVER E ALME APENAS NO MERCADO INTERNO E OUTRAS RECEITAS NÃO ESPECÍFICAS DAS MARCAS. ²OUTROS: INCLUI RECEITAS DAS MARCAS QUE NÃO SÃO ESPECÍFICAS DOS CANAIS DE DISTRIBUIÇÃO.

DESTAQUES FINANCEIROS E OPERACIONAIS

RECEITA BRUTA POR MARCA

MERCADO INTERNO (R$ MILHÕES)

¹

RECEITA BRUTA POR CANAL

MERCADO INTERNO E EXTERNO (R$ MILHÕES)

²

CAGR: 6,6%

43,0%

CAGR: 7,1%

36,7%

(43)

165 177 206 232 269 227 36 65 14,8% _13,0% 15,2% 15,2% 16,0% _14,1% 9,6% 13,0% -70,0% -60,0% -50,0% -40,0% -30,0% -20,0% -10,0% 0,0% 10,0% 20,0% 0,0 50,0 100,0 150,0 200,0 250,0 300,0 350,0 2015 2016 2017 2018 2019 2020 1T20 1T21 EBITDA MARGEM EBITDA

120 ₁₁₆ 154 143 141 87 7 30 10,7% 8,5% 10,1% 8,5% 8,4% 5,4% 1,9% 5,9% 0,0% 1,0% 2,0% 3,0% 4,0% 5,0% 6,0% 7,0% 8,0% 9,0% 10,0% 11,0% 12,0% 50,0 100,0 150,0 200,0 250,0 2015 2016 2017 2018 2019 2020 1T20 1T21

LUCRO LÍQUIDO MARGEM LÍQUIDA

476 549 624 711 776 766 172 250 42,5% 44,3% 45,8% 46,6% 46,2% 47,5% 45,9% 50,0% – 5,0% 10, 0% 15,0% 20, 0% 25,0% 30,0% 35,0% 40,0% 45,0% 50,0% – 100 200 300 400 500 600 700 800 900 1.000 2015 2016 2017 2018 2019 2020 1T20 1T21

LUCRO BRUTO MARGEM BRUTA

DESTAQUES FINANCEIROS E OPERACIONAIS

EVOLUÇÃO LUCRO BRUTO (R$ MILHÕES) E MARGEM BRUTA (%)

EVOLUÇÃO LUCRO LÍQUIDO (R$ MILHÕES) E MARGEM LÍQUIDA (%)

EVOLUÇÃO EBITDA (R$ MILHÕES) E MARGEM EBITDA (%)

EVOLUÃO RECEITA LÍQUIDA (R$ MILHÕES)

+408 BPS +45,0% +311% +400 BPS +79,9% +336 BPS 89,4% 12,3% 38,7% 18,8% 26,7% 11,9% 9,3% 6,4% 10,6% 9,8% 12,2% 10,0% CAGR: 17,7% 194 367 412 572 679 860 963 1.053 1.121 1.239 1.360 1.527 1.679 1.613 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 (4,0%)

(44)

DESTAQUES FINANCEIROS E OPERACIONAIS

A AREZZO&CO POSSUI SÓLIDO BALANÇO COM SAUDÁVEL POSIÇÃO DE CAIXA LÍQUIDO ATRELADO

A UMA FORTE CAPACIDADE DE GERAÇÃO DE CAIXA OPERACIONAL E PAGAMENTO DE DIVIDENDOS

R$570MM

-0,6X

20,8%

100%

4,4%

A AREZZO&CO REFORÇOU SUA POSIÇÃO DE CAIXA

A COMPANHIA CONTINUA COM UM BALANÇO FORTE

CRESCIMENTO DO NOPAT E MELHORIA DO CAPITAL DE GIRO DISTRIBUIÇÃO DE DIVIDENDOS DE FORMA CONSISTENTE A AREZZO&CO GEROU R$ 252 MM EM FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL (LTM)

POSIÇÃO DE

CAIXA (1T21)

DÍVIDA LÍQUIDA/

EBITDA (1T21)

ROIC

(2020)

DIVIDEND

PAYOUT (2020)

OPERATING CASH

FLOW YIELD (LTM)

¹

44

(45)

DESTAQUES FINANCEIROS E OPERACIONAIS

ENDIVIDAMENTO

INDICADORES OPERACIONAIS

CAPEX



ENDIVIDAMENTO TOTAL DE

R$ 663,9 MILHÕES NO 1T21

ANTE R$ 615,9 MILHÕES NO

1T20;



DÍVIDA LÍQUIDA DE -0,6X

FRENTE A 0,0X EBITDA NO

1T20.

POSIÇÃO DE CAIXA E ENDIVIDAMENTO 1T21 4T20 1T20

CAIXA E EQUIVALENTES DE CAIXA 570.746 561.165 619.181 DÍVIDA TOTAL 663.892 634.269 615.959 CURTO PRAZO 364.786 239.483 307.081 % DÍVIDA TOTAL 54,9% 37,8% 49,9% LONGO PRAZO 299.106 394.786 308.878 % DÍVIDA TOTAL 45,1% 62,2% 50,1% DÍVIDA LÍQUIDA (93.146) (73.104) 3.222 DÍVIDA LÍQUIDA/EBITDA 0,6X 0,4X 0,0X INDICADORES OPERACIONAIS 1T21 AJUSTADO 1T20 AJUSTADO Δ (%) 21 X 20 1T19 Δ (%) 21 X 19

NÚMERO DE PARES VENDIDOS ('000) 3.363 2.891 16,3% 3.153 6,6% NÚMERO DE BOLSAS VENDIDAS ('000) 400 296 35,2% 376 6,3% NÚMERO DE PEÇAS DE ROUPAS VENDIDAS ('000)¹ 713 - - - -NÚMERO DE FUNCIONÁRIOS 3.730 2.596 43,7% 2.477 50,6% NÚMERO DE LOJAS* 893 754 139 690 29,4%

PRÓPRIAS 141 55 86 52 171,2%

FRANQUIAS 752 699 53 638 17,9%

OUTSOURCING (% DA PRODUÇÃO TOTAL) 90,7% 91,2% -0,5 P.P 90,0% 0,7% SSS² SELL-IN (FRANQUIAS) 4,7% -17,6% 22,3 P.P 1,1% 3,3 P.P SSS² SELL-OUT (LOJAS PRÓPRIAS + WEB +

FRANQUIAS) -2,5% -10,6% 8,1 P.P 3,8% -1,7 P.P

SUMÁRIO DE INVESTIMENTOS 1T21 1T20 Δ 20 X 19

(%)

CAPEX TOTAL 12.545 14.075 (10,9%) LOJAS - EXPANSÃO E REFORMAS

3.805 3.952 (3,7%) CORPORATIVO _7.972 _7.886 _1,1% OUTROS ₇₆₈ _2.237 _(65,7%)

(1) CONSIDERA PEÇAS DE ROUPAS VENDIDAS PELA MARCA VANS E AR&CO

(2) SSS (VENDAS NAS MESMAS LOJAS): AS LOJAS SÃO INCLUÍDAS NAS VENDAS DE LOJAS COMPARÁVEIS A PARTIR DO 13º MÊS DE OPERAÇÃO. RESULTADOS INCLUINDO AR&CO.

(46)

46

(47)

PRINCIPAIS INDICADORES DE DESEMPENHO

PRINCIPAIS INDICADORES FINANCEIROS 1T21

AJUSTADO 1T20 AJUSTADO Δ (%) 21 X 20 1T19 Δ (%) 21 X 19 RECEITA BRUTA 635.802 465.237 36,7% 462.530 37,5% RECEITA LÍQUIDA 499.952 375.471 33,2% 377.163 32,6% CMV (250.027) (203.099) 23,1% (204.687) 22,2%

DEPRECIAÇÃO E AMORTIZAÇÃO - CUSTO (746) (806) (7,4%) (613) 21,7%

LUCRO BRUTO 249.925 172.372 45,0% 172.476 44,9%

MARGEM BRUTA 50,0% 45,9% 4,1 P.P 45,7% 4,3 P.P SG&A (209.079) (156.654) 33,5% (135.789) 54,0%

% RECEITA (41,8%) (41,7%) (0,1 P.P) (36,0%) (5,8 P.P)

DESPESAS COMERCIAIS (133.516) (101.815) 31,1% (83.372) 60,1%

LOJAS PRÓPRIAS E WEB COMMERCE (47.811) (28.502) 67,7% (29.038) 64,6%

VENDA, LOGÍSTICA E SUPRIMENTOS (85.705) (73.313) 16,9% (54.334) 57,7%

DESPESAS GERAIS E ADMINISTRATIVAS (52.396) (33.347) 57,1% (36.562) 43,3%

OUTRAS (DESPESAS) E RECEITAS (15) (2.018) (99,3%) 1.427 (101,1%) DEPRECIAÇÃO E AMORTIZAÇÃO -DESPESA (23.152) (19.473) 18,9% (17.282) 34,0% EBITDA 64.744 35.997 79,9% 54.582 18,6% MARGEM EBITDA 13,0% 9,6% 3,4 P.P 14,5% (1,5 P.P) LUCRO LÍQUIDO 29.608 7.210 310,7% 23.141 27,9% MARGEM LÍQUIDA 5,9% 1,9% 4,0 P.P 6,1% (0,2 P.P)

(48)

HISTÓRICO DE LOJAS

48

HISTÓRICO DE LOJAS 1T20 2T20 3T20 4T20 1T21

ÁREA DE VENDA¹,_{³ - TOTAL (M²)} _46.265 _45.544 _45.012 _56.461 _56.906 ÁREA DE VENDA - FRANQUIAS (M²) 39.794 39.302 38.816 42.176 42.621 ÁREA DE VENDA - LOJAS PRÓPRIAS²

(M²) 6.472 6.242 6.196 14.285 14.285 TOTAL DE LOJAS NO BRASIL 739 730 724 890 882 NÚMERO DE FRANQUIAS 693 682 676 756 746 AREZZO 432 428 423 451 441 SCHUTZ 70 68 67 68 67 ANACAPRI 184 179 179 186 187 FIEVER 1 1 – 1 1 ALME 3 3 3 3 3 VANS 3 3 4 7 7 AR&CO - - - 40 40

NÚMERO DE LOJAS PRÓPRIAS 46 48 48 134 136

AREZZO 9 9 9 12 15 SCHUTZ 16 16 16 16 17 ALEXANDRE BIRMAN 6 6 7 8 8 ANACAPRI 3 3 3 5 3 FIEVER 5 5 4 2 2 ALME 3 3 3 2 2 VANS 4 6 6 7 7 AR&CO - - - 82 82

TOTAL DE LOJAS NO EXTERIOR 15 11 11 11 11

NÚMERO DE FRANQUIAS 6 6 6 6 6

NÚMERO DE LOJAS PRÓPRIAS4 9 5 5 5 5

(1) INCLUI METRAGENS DAS LOJAS NO EXTERIOR

(2) INCLUI ONZE LOJAS DO TIPO OUTLETS CUJA ÁREA TOTAL É DE 2.450 M² (3) INCLUI METRAGENS DE LOJAS AMPLIADAS

(4) INCLUI 3 LOJAS DA MARCA SCHUTZ SENDO (I) NOVA YORK NA MADISON AVENUE, (II) MIAMI NO SHOPPING AVENTURA E (III) LOS ANGELES NA RUA BEVERLY DRIVE. INCLUI TAMBÉM 2 LOJAS DA MARCA ALEXANDRE BIRMAN SENDO (I) NOVA YORK NA MADISON AVENUE E (II) MIAMI NO SHOPPING BAL HARBOUR.

(49)

BALANÇO PATRIMONIAL - IFRS

ATIVO 1T21 4T20 1T20

ATIVO CIRCULANTE 1.523.157 1.564.868 1.416.747

CAIXA E BANCOS 222.598 38.297 7.597

APLICAÇÕES FINANCEIRAS 348.148 522.868 611.584

CONTAS A RECEBER DE CLIENTES 477.929 598.824 400.136

ESTOQUES 348.041 290.896 253.412

IMPOSTOS A RECUPERAR 90.134 86.034 121.500

OUTROS CRÉDITOS 36.307 27.949 22.518

ATIVO NÃO CIRCULANTE 1.312.474 1.267.677 488.433

REALIZÁVEL A LONGO PRAZO 132.552 118.494 55.003

CONTAS A RECEBER DE CLIENTES 3.855 2.564 9.377 IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL

DIFERIDOS 84.364 80.632 16.356

OUTROS CRÉDITOS 44.333 35.298 29.270

PROPRIEDADES PARA INVESTIMENTO 2.275 3.016 3.074

IMOBILIZADO 313.409 316.300 354.778 INTANGÍVEL 864.238 829.867 75.578 TOTAL DO ATIVO 2.835.631 2.832.545 1.905.180 PASSIVO 1T21 4T20 1T20 PASSIVO CIRCULANTE 983.446 911.418 628.035 EMPRÉSTIMOS E FINANCIAMENTOS 364.786 239.483 307.081 ARRENDAMENTO 50.749 52.890 47.995 FORNECEDORES 376.757 399.189 178.376 OUTRAS OBRIGAÇÕES 191.154 219.856 94.583 PASSIVO NÃO CIRCULANTE 480.772 572.530 521.650 EMPRÉSTIMOS E FINANCIAMENTOS 299.106 394.786 308.878

PARTES RELACIONADAS 0 0 1.937

OUTRAS OBRIGAÇÕES 15.939 17.274 9.607

ARRENDAMENTO 161.669 160.470 201.228

OUTROS VALORES A PAGAR 4.058 0 0

PATRIMÔNIO LÍQUIDO 1.371.413 1.348.597 755.495 CAPITAL SOCIAL 808.715 967.924 352.715 RESERVA DE CAPITAL 208.866 49.229 48.634 RESERVAS DE LUCROS 107.895 107.895 122.118 RESERVA DE INCENTIVOS FISCAIS 227.937 227.937 213.880 OUTROS RESULTADOS ABRANGENTES -11.776 -4.388 -7.740

LUCROS ACUMULADOS 29.776 0 25.888

(50)

DRE - IFRS

50

DRE 1T21 1T20 Var.%

Receita operacional líquida 499.952 375.471 33,2%

Custo dos produtos vendidos (250.027) (203.099) 23,1%

Lucro bruto 249.925 172.372 45,0%

Receitas (despesas) operacionais: (208.824) (128.354) 62,7%

Comerciais (155.629) (117.123) 32,9%

Administrativas e gerais (53.433) (39.358) 35,8%

Outras receitas operacionais, líquidas 238 28.127 -99,2%

Lucro antes do resultado financeiro 41.101 44.018 -6,6%

Resultado Financeiro (8.616) (772) 1016,1%

Lucro antes do IR e CS 32.485 43.246 -24,9%

Imposto de renda e contribuição social (2.709) (17.358) -84,4%

Corrente (6.441) (18.032) -64,3%

Diferido 3.732 674 453,7%

(51)

FLUXO DE CAIXA - IFRS

DFC 1T21 1T20

Das atividades operacionais

Lucro líquido 29.776 25.888

Ajustes para conciliar o resultado às dispon. geradas pelas atividades

operacionais: 55.611 91.708

Depreciações e amortizações 24.865 20.279

Rendimento de aplicação financeira (1.559) (2.561)

Encargos financeiros e variação cambial sobre financiamentos 18.324 48.381

Imposto de renda e contribuição social 2.709 17.358

Outros 11.272 8.251

Decréscimo (acréscimo) em ativos

Contas a receber de clientes 117.398 12.802

Estoques (64.383) (77.295)

Impostos a recuperar (10.302) (30.811)

Variação de outros ativos circulantes

(14.644) (25.944)

Depósitos judiciais (10.370) (4.235)

(Decréscimo) acréscimo em passivos

Fornecedores (17.206) 46.591

Obrigações trabalhistas (12.469) (22.073)

Obrigações fiscais e sociais (11.592) (1.299)

Variação de outros passivos circulantes (20.252) 4.784

Pagamento de imposto de renda e contribuição social (603) (12.882)

(52)

FLUXO DE CAIXA - IFRS

52

DFC 1T21 1T20

Das atividades de investimento

Resultado da venda de imobilizado e intangivel 175 (318)

Aquisições de imobilizado e intangível (12.545) (14.075)

Aplicações financeiras (457.467) (778.819) Resgate de aplicações financeiras 634.097 433.314 Integralização de capital por controladas - -Aquisição de controlada, líquido do caixa obtido na aquisição (11.328)

-Recebimento de dividendos -

-Caixa líquido utilizado pelas atividades de investimento 152.932 (359.898) Das atividades de financiamento com terceiros

Captações de empréstimos e financiamentos 65.612 405.241 Pagamentos de empréstimos (51.508) (17.028) Contraprestação de arrendamento (21.886) (15.470) Caixa líquido utilizado pelas atividades de financiamento com

terceiros (7.782) 372.743

Das atividades de financiamento com acionistas

JCP e Distribuição de lucros - (22.675)

Créditos (débitos) com sócios 1.000 435

Emissão de ações -

-Recompra de Ações - (2.632)

Caixa líquido usado nas atividades de financiamento 1.000 (24.872) Aumento (redução) das disponibilidades 184.301 (6.211) Disponibilidades

Efeito da variação cambial sobre o caixa e equivalentes de caixa -

-Caixa e equivalentes de caixa - Saldo inicial 38.297 13.808 Caixa e equivalentes de caixa - Saldo final 222.598 7.597 Aumento (redução) das disponibilidades 184.301 (6.211)

(53)