ITR - Informações Trimestrais - 30/09/ FINANCEIRA ALFA S.A.- C.F.I Versão : 1. Composição do Capital 1. Proventos em Dinheiro 2

(1)

DMPL - 01/01/2012 à 30/09/2012 10

Demonstração do Valor Adicionado 11

DMPL - 01/01/2013 à 30/09/2013 9

Parecer do Conselho Fiscal ou Órgão Equivalente 38

Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido

Pareceres e Declarações

Relatório da Revisão Especial - Sem Ressalva 37

Comentário do Desempenho 12

Notas Explicativas 14

Proventos em Dinheiro 2

DFs Individuais

Composição do Capital 1

Demonstração do Fluxo de Caixa 8

Dados da Empresa

Demonstração do Resultado 5

Demonstração do Resultado Abrangente 7

Balanço Patrimonial Ativo 3

Balanço Patrimonial Passivo 4

(2)

Em Tesouraria Total 105.766 Preferenciais 0 Ordinárias 0 Total 0 Preferenciais 46.327 Do Capital Integralizado Ordinárias 59.439

Dados da Empresa / Composição do Capital

Número de Ações (Mil)

Trimestre Atual 30/09/2013

(3)

Reunião do Conselho de Administração

13/08/2013 Juros sobre Capital Próprio 07/10/2013 Preferencial 0,14728

Reunião do Conselho de Administração

13/08/2013 Juros sobre Capital Próprio 07/10/2013 Ordinária 0,02252

Dados da Empresa / Proventos em Dinheiro

Evento Aprovação Provento Início Pagamento Espécie de Ação Classe de Ação Provento por Ação

(4)

1.02.07 Outros Créditos 454.332 620.131

1.02.05.03 (Provisão p/ Créditos de Liquid. Duvidosa) -46.296 -57.116

1.02.07.01 Diversos 455.385 620.993

1.02.08 Outros Valores e Bens 14.727 18.340

1.02.07.02 (Provisão p/ Outros Créditos Liquid. Duvidosa) -1.053 -862

1.02.05.02 Operações de Crédito Vinculadas a Cessão 54.639 90.213

1.02.02 Títulos e Valores Mobiliários 41.069 30.195

1.03.05.02 (Amortização Acumulada) -990 -1.986

1.02.02.03 Instrumentos Financeiros Derivativos 41.069 30.195

1.02.05.01 Setor Privado 1.672.841 1.782.029 1.02.05 Operações de Crédito 1.681.184 1.815.126 1.02.08.01 Despesas Antecipadas 14.727 18.340 1.03.04.01 Ativos Intangíveis 1.251 906 1.03.04 Intangível 882 707 1.03.04.02 (Amortização Acumulada) -369 -199 1.03.05.01 Gastos de Organização 1.002 2.149 1.03.05 Diferido 12 163 1.03.02.03 (Depreciação Acumulada) -4.106 -3.964 1.03.01 Investimentos 2.145 2.145 1.03 Ativo Permanente 6.653 5.568 1.03.01.04 Outros Investimentos 2.145 2.145

1.03.02.02 Outras Imobilizações de Uso 7.720 6.517

1.03.02 Imobilizado de Uso 3.614 2.553

1.01.03.01 Carteira Própria 77.603 1.863

1.01.03 Títulos e Valores Mobiliários 341.326 395.703

1.01.03.04 Vinculados a Prestação de Garantias 232.920 363.193

1.01.06 Operações de Crédito 1.971.290 1.792.219

1.01.02.02 Aplicações em Depósitos Interfinanceiros 1.395.956 1.250.304

1 Ativo Total 6.125.481 6.091.012

1.02 Ativo Realizável a Longo Prazo 2.191.312 2.483.792

1.01 Ativo Circulante 3.927.516 3.601.652

1.01.02 Aplicações Interfinanceiras de Liquidez 1.395.956 1.250.304

1.01.01 Disponibilidades 1.725 1.353

1.01.09 Outros Valores e Bens 15.516 16.787

1.01.08.04 (Provisão p/ Outros Créditos Liquid. Duvidosa) -484 -377

1.01.09.01 Outros Valores e Bens 3.302 2.929

1.01.09.03 Despesas Antecipadas 13.521 15.082

1.01.09.02 (Provisão para Desvalorização) -1.307 -1.224

1.01.08.03 Rendas a Receber 811 26

1.01.06.02 Operações de Crédito Vinculadas a Cessão 22.906 36.504

1.01.06.01 Setor Privado 1.970.203 1.778.629

1.01.06.03 (Provisão p/ Créditos de Liquidação Duvidosa) -21.819 -22.914

1.01.08.02 Diversos 201.376 145.637

1.01.08 Outros Créditos 201.703 145.286

DFs Individuais / Balanço Patrimonial Ativo

(Reais Mil)

Código da Conta

Descrição da Conta Trimestre Atual

30/09/2013

Exercício Anterior 31/12/2012

(5)

2.02.09.01 Fiscais e Previdenciárias 95.077 159.690

2.02.09 Outras Obrigações 266.082 512.419

2.02.09.03 Diversas 105.130 181.364

2.02.07.02 FINAME 52.312 53.098

2.02.03 Recursos de Aceites e Emissão de Títulos 1.603 3.188

2.05.06 Lucros/Prejuízos Acumulados 10.293 0

2.02.07 Obrigações por Repasse do País 52.312 53.098

2.02.03.01 Obrigações por Aceites de Títulos Cambiais 1.603 3.188

2.05.04 Reservas de Lucro 350.837 363.789 2.05.02 Reservas de Capital 43.615 43.051 2.05.04.02 Estatutária 299.658 314.070 2.05.04.01 Legal 51.179 49.719 2.05.01.02 De Domiciliados no Exterior 18.551 17.841 2.05 Patrimônio Líquido 735.745 703.840

2.03 Resultados de Exercícios Futuros 12.034 11.075

2.05.01.01 De Domiciliados no País 312.449 279.159

2.05.01 Capital Social Realizado 331.000 297.000

2.01.03 Recursos de Aceites e Emissão de Títulos 47.867 322.407

2.01.01.01 Depósitos Interfinanceiros 2.005.757 1.715.342

2.01.07 Obrigações por Repasse do País 34.950 50.313

2.01.03.01 Obrigações por Aceites Títulos Cambiais 47.867 322.407

2 Passivo Total 6.125.481 6.091.012 2.02.01.01 Depósitos Interfinanceiros 2.749.763 2.536.852 2.01.01 Depósitos 2.005.757 1.715.342 2.01 Passivo Circulante 2.307.942 2.270.540 2.01.07.02 FINAME 34.950 50.313 2.01.09.06 Diversas 80.290 82.034

2.02.01 Depósitos 2.749.763 2.536.852

2.02 Passivo Exigível a Longo Prazo 3.069.760 3.105.557

2.01.09.01 Cobrança e Arrecadação de Tributos 814 674

2.01.09 Outras Obrigações 219.368 182.478

2.01.09.03 Fiscais e Previdenciárias 60.044 19.701

2.01.09.02 Sociais e Estatutárias 13.252 17.225

DFs Individuais / Balanço Patrimonial Passivo

(Reais Mil)

30/09/2013

Exercício Anterior 31/12/2012

(6)

3.05 Resultado Operacional 44 31.379 51.431 124.315

3.04.06 Outras Despesas Operacionais -31.705 -95.797 -29.736 -90.294

3.06.01 Receitas 32 596 143 210

3.06 Resultado Não Operacional -906 -812 -342 -755

3.04.03 Outras Despesas Administrativas -15.735 -47.295 -15.853 -42.208

3.04.05 Outras Receitas Operacionais 7.237 41.082 12.170 17.565

3.04.04 Despesas Tributárias -4.019 -12.915 -5.011 -13.315

3.08.03 Créditos Trib. I. Renda e C. Social 6.301 9.335 -4.513 -3.622

3.08.02 Provisão para Contribuição Social -2.261 -7.197 -2.674 -4.887

3.07 Resultado Antes Tributação/Participações -862 30.567 51.089 123.560

3.06.02 Despesas -938 -1.408 -485 -965

3.08.01 Provisão para Imposto de Renda -2.397 -8.324 -4.205 -7.645

3.08 Provisão para IR e Contribuição Social 12.429 12.113 -23.214 -47.964

3.01.03 Instrumentos Financeiros Derivativos 8.040 93.012 0 0

3.01.04 Oper. Venda ou Transferência Ativos Financeiros 11.501 33.140 7.099 12.756

3.02 Despesas da Intermediação Financeira -102.531 -281.607 -107.326 -357.232

3.01.02 Resultado de Operações com T.V.M. 30.213 72.569 15.950 48.149

3.04.02 Despesas de Pessoal -23.106 -74.106 -25.307 -73.411

3.01 Receitas da Intermediação Financeira 163.314 477.972 206.157 642.686

3.01.01 Operações de Crédito 113.560 279.251 183.108 581.781

3.02.01 Operações de Captações no Mercado -101.414 -260.350 -75.040 -217.412

3.03 Resultado Bruto Intermediação Financeira 60.783 196.365 98.831 285.454

3.04 Outras Despesas/Receitas Operacionais -60.739 -164.986 -47.400 -161.139

3.04.01 Receitas de Prestação de Serviços 6.589 24.045 16.337 40.524

3.02.05 Oper. Venda ou Transferência Ativos Fin. -3.766 -13.310 -2.404 -6.917

3.02.02 Operações de Empréstimos e Repasses -743 -2.670 -1.579 -6.055

3.02.03 Res. Instrumentos Financeiros Derivativos 0 0 -14.666 -104.341

3.02.04 Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa 3.392 -5.277 -13.637 -22.507

DFs Individuais / Demonstração do Resultado

(Reais Mil)

01/07/2013 à 30/09/2013 Acumulado do Atual Exercício 01/01/2013 à 30/09/2013 Igual Trimestre do Exercício Anterior 01/07/2012 à 30/09/2012 Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 30/09/2012

(7)

3.10.01 Participações -1.274 -3.177 -907 -2.482

3.10.01.01 Empregados -1.274 -3.177 -907 -2.482

3.13 Lucro/Prejuízo do Período 10.293 39.503 26.968 73.114

3.99 Lucro por Ação - (R$ / Ação) 0,09732 0,37349 0,25498 0,69128

3.10 Participações/Contribuições Estatutárias -1.274 -3.177 -907 -2.482

3.08.04 Ativo Fiscal Diferido 10.786 18.299 -11.822 -31.810

DFs Individuais / Demonstração do Resultado

(Reais Mil)

(8)

4.01 Lucro Líquido do Período 10.293 39.503 26.968 73.114

4.03 Resultado Abrangente do Período 10.293 39.503 26.968 73.114

DFs Individuais / Demonstração do Resultado Abrangente

(Reais Mil)

(9)

6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento -1.350 65.757

6.01.02.12 Pagamento de I. de Renda e C. Social -11.203 -9.839

6.02.02 Aquisição de imobilizados de uso -1.614 -968

6.02.01 Aquisição de bens não de uso próprio -6.490 -3.820

6.01.02.09 Aum. (Red.) Instr. Financeiros Derivativos -103.366 93.601

6.01.02.08 Aum. (Red.) Obrig Empréstimos e Repasses -16.149 -49.901

6.01.02.11 Aum. (Red.) Resultado Exercícios Futuros 959 3.995

6.01.02.10 Aum. (Red.) Outras Obrigações -81.769 91.868

6.02.03 Aplicações no Intangível -345 -317

6.03.01 Dividendos e Juros s/ cap. próprio pagos -11.325 -12.894

6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento -11.325 -12.894

6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 1.251.657 624.407

6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes 146.024 -93.123

6.02.07 Alienação de imobilizado de uso 16 243

6.02.05 Alienação de bens não de uso próprio 6.200 3.687

6.02.09 Títulos mantidos até o vencimento 0 66.454

6.02.08 Dividendos recebidos 883 478

6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 1.397.681 531.284

6.01.01.03 Provisão p/ Créditos Liquidação Duvidosa 5.277 22.507

6.01.01.02 Depreciações e Amortizações 858 915

6.01.01.05 Ajuste de Atualização de Depósito Judicial 2.497 0

6.01.01.04 Ajustes Provisão Passivos Contingentes -9.382 -3.817

6.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais 158.699 -145.986

6.01.02.07 Aum. (Red.) Recursos Aceites Emissão Títulos -276.125 -164.781

6.01.01.01 Lucro Líquido do Período 39.503 73.114

6.01.01 Caixa Gerado nas Operações 39.622 93.272

6.01.02.04 (Aum.) Red. Outros Créditos 105.132 -335.000

6.01.02.03 (Aum.) Red. Operações de Créditos -50.405 -777.104

6.01.02.06 Aum. (Red.) Depósitos 503.326 1.123.411

6.01.02.05 (Aum.) Red. Outros Valores e Bens 5.174 -12.027

6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos 119.077 -239.258

6.01.01.06 Outros 869 553

6.01.02.02 (Aum.) Red. Aplicações Interfinanceiras de Liquidez 0 -42

6.01.02.01 (Aum.) Red. em Títulos e Vlrs. Mobiliários 43.503 -203.439

DFs Individuais / Demonstração do Fluxo de Caixa - Método Indireto

(Reais Mil)

Descrição da Conta Acumulado do Atual

Exercício 01/01/2013 à 30/09/2013

Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 30/09/2012

(10)

5.05.03 Outras Destinações 0 0 0 21.048 -21.048 0 0

5.05.02 Juros sobre Capital Próprio 0 0 0 0 -8.162 0 -8.162

5.08 Aumento/Redução do Capital Social 34.000 0 0 -34.000 0 0 0

5.12.01 Juros sobre Capital próprio não reclamados 0 564 0 0 0 0 564

5.12 Outros 0 564 0 0 0 0 564

5.13 Saldo Final 331.000 43.615 0 350.837 10.293 0 735.745

5.01 Saldo Inicial 297.000 43.051 0 363.789 0 0 703.840

5.05 Destinações 0 0 0 21.048 -29.210 0 -8.162

5.04 Lucro / Prejuízo do Período 0 0 0 0 39.503 0 39.503

5.03 Saldo Ajustado 297.000 43.051 0 363.789 0 0 703.840

DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2013 à 30/09/2013

(Reais Mil)

Descrição da Conta Capital Social Reservas de Capital Reservas de Reavaliação Reservas de Lucro Lucros/Prejuízos

Acumulados

Ajustes de Avaliação Patrimonial

Total do Patrimônio Líquido

(11)

5.05.03 Outras Destinações 0 0 0 33.252 -33.252 0 0

5.05.02 Juros sobre Capital Próprio 0 0 0 0 -12.894 0 -12.894

5.08 Aumento/Redução do Capital Social 27.000 0 0 -27.000 0 0 0

5.12.01 Juros sobre Capital próprio não reclamados 0 479 0 0 0 0 479

5.12 Outros 0 479 0 0 0 0 479

5.13 Saldo Final 297.000 43.051 0 329.042 26.968 0 696.061

5.01 Saldo Inicial 270.000 42.572 0 322.790 0 0 635.362

5.05 Destinações 0 0 0 33.252 -46.146 0 -12.894

5.04 Lucro / Prejuízo do Período 0 0 0 0 73.114 0 73.114

5.03 Saldo Ajustado 270.000 42.572 0 322.790 0 0 635.362

DFs Individuais / Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido / DMPL - 01/01/2012 à 30/09/2012

(Reais Mil)

Descrição da Conta Capital Social Reservas de Capital Reservas de Reavaliação Reservas de Lucro Lucros/Prejuízos

Acumulados

Ajustes de Avaliação Patrimonial

Total do Patrimônio Líquido

(12)

7.09.01.03 F.G.T.S. 4.190 3.846

7.09.01.02 Benefícios 10.168 8.823

7.09.02.01 Federais 10.508 70.148

7.09.02 Impostos, Taxas e Contribuições 11.792 72.239

7.09 Distribuição do Valor Adicionado 124.201 215.787

7.08 Valor Adicionado Total a Distribuir 124.201 215.787

7.09.01.01 Remuneração Direta 51.934 52.262

7.09.01 Pessoal 66.292 64.931

7.09.03.02.01 Doações Filantrópicas 114 175

7.09.03.02 Outras 114 175

7.09.04.01 Juros sobre o Capital Próprio 8.162 12.894

7.09.04 Remuneração de Capitais Próprios 39.503 73.114

7.09.02.03 Municipais 1.276 2.085

7.09.02.02 Estaduais 8 6

7.09.03.01 Aluguéis 6.500 5.328

7.09.03 Remuneração de Capitais de Terceiros 6.614 5.503

7.09.04.03 Lucros Retidos / Prejuízo do Período 31.341 60.220

7.01.03 Provisão/Reversão de Créds. Liquidação Duvidosa -5.277 -22.507

7.01.04 Outras 40.270 16.810

7.01.04.01 Outras Receitas Operacionais 41.082 17.565

7.01.02 Prestação de Serviços 24.045 40.524

7.06 Valor Adicionado Líquido Produzido 124.201 215.787

7.01 Receitas 537.010 677.513

7.01.01 Intermediação Financeira 477.972 642.686

7.01.04.02 Resultados não-operacionais -812 -755

7.04 Valor Adicionado Bruto 125.059 216.702

7.05 Retenções -858 -915

7.05.01 Depreciação, Amortização e Exaustão -858 -915

7.03.02 Serviços de Terceiros -131.459 -122.197

7.02 Despesas de Intermediação Financeira -276.330 -334.725

7.03 Insumos Adquiridos de Terceiros -135.621 -126.086

7.03.01 Materiais, Energia e Outros -4.162 -3.889

DFs Individuais / Demonstração do Valor Adicionado

(Reais Mil)

Descrição da Conta Acumulado do Atual

Exercício 01/01/2013 à 30/09/2013

Acumulado do Exercício Anterior 01/01/2012 à 30/09/2012

(13)

Comentário do Desempenho

FINANCEIRA ALFA S.A.

CRÉDITO, FINANCIAMENTO E INVESTIMENTOS

DESEMPENHO DAS ATIVIDADES

Resultado do Trimestre

O lucro líquido da Companhia atingiu R$ 10.293 mil no trimestre e R$ 39.503 mil no período de nove meses, correspondendo à rentabilidade de 5,61% (anualizada de 7,55%) sobre o patrimônio líquido inicial de R$ 703.840 mil. A cada lote de mil ações do capital social da Companhia correspondeu o lucro líquido de R$ 97,32 no trimestre e R$ 373,49 no acumulado de nove meses.

Neste período, a redução nos “Spreads” e o menor crescimento da carteira de crédito, a redução nas receitas de serviços e a forma de contabilização do “hedge” (conforme nota explicativa nº 14) impactaram em 61,83% o resultado, quando comparado ao mesmo período de 2012.

Patrimônio Líquido

O patrimônio líquido atingiu R$ 735.745 mil ao final do trimestre. O valor patrimonial para cada lote de mil ações alcançou R$ 6.956,35, com crescimento de 1,42% no trimestre.

O índice de solvabilidade instituído pelo Comitê da Basiléia e normatizado pelo Banco Central do Brasil atingiu 20,56% ao final do trimestre, demonstrando a boa capacidade de solvência das instituições financeiras integrantes do Conglomerado Alfa, quando comparado tanto com o mínimo de 11% exigido pelo Banco Central do Brasil quanto com o de 8% recomendado pelo Comitê da Basiléia.

Recursos Captados

O volume de recursos captados pela Companhia atingiu R$ 5.017.517 mil na data do balanço. Esses recursos estavam representados por R$ 4.755.520 mil em depósitos interfinanceiros, R$ 49.470 mil em recursos de aceites cambiais, R$ 87.262 mil em repasses do FINAME e R$ 125.265 mil em obrigações por venda de ativos financeiros.

Ativos e Empréstimos

O ativo total alcançou R$ 6.125.481 mil ao final do trimestre. A carteira de títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos atingiu R$ 382.395 mil na data do balanço. Conforme descrito na nota explicativa nº 4b, a Companhia classificou 100% dos títulos e valores mobiliários na categoria “títulos para negociação”.

A carteira de crédito atingiu R$ 4.027.823 mil ao final do trimestre. O volume de créditos vencidos acima de 14 dias totalizou R$ 60.812 mil, correspondente a 1,51% da carteira total.

O saldo da provisão para créditos de liquidação duvidosa atingiu R$ 69.652 mil, representando 1,73% do total da carteira de crédito, 47,18% acima do mínimo exigido pela Resolução CMN nº 2.682 de 21 de dezembro de 1999. OUVIDORIA

O componente organizacional de ouvidoria encontra-se em funcionamento e a sua estrutura atende às disposições estabelecidas por meio da Resolução CMN nº 3.849, de 25/03/2010.

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Comentário do Desempenho

DIVULGAÇÃO SOBRE SERVIÇOS DA AUDITORIA INDEPENDENTE

Em atendimento à Instrução CVM nº 381, de 14/01/2003, informamos que a empresa contratada para auditoria das demonstrações financeiras da Financeira Alfa S.A. – Crédito, Financiamento e Investimentos, ou pessoas a ela ligadas, não prestou no período outros serviços que não sejam de auditoria externa.

A política adotada atende aos princípios que preservam a independência do auditor, de acordo com os critérios internacionalmente aceitos, quais sejam, o auditor não deve auditar o seu próprio trabalho nem exercer funções gerenciais no seu cliente ou promover o interesse deste.

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Notas Explicativas

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS INFORMAÇÕES FINANCEIRAS DO

TRIMESTRE FINDO EM 30 DE SETEMBRO DE 2013 - EM R$ MIL

01. ATIVIDADE E ESTRUTURA DO GRUPO E APRESENTAÇÃO DAS INFORMAÇÕES FINANCEIRAS a) Atividade e estrutura do Grupo

A Financeira Alfa S.A. – Crédito, Financiamento e Investimentos pertence ao Conglomerado Financeiro Alfa, o qual é liderado pelo Banco Alfa de Investimento S.A. que tem suas origens em 1925, com a fundação do Banco da Lavoura de Minas Gerais. Em 1972, o Banco da Lavoura alterou sua denominação para Banco Real S.A. e, posteriormente, criou as outras empresas financeiras que constituíam o Conglomerado Financeiro Real. Em 1998, o Banco Real S.A. teve seu controle acionário vendido ao ABN Amro Bank. As empresas financeiras não vendidas (então, Banco Real de Investimento, Companhia Real de Investimento – C.F.I., Companhia Real de Arrendamento Mercantil e Companhia Real Corretora de Câmbio e Valores Mobiliários) formaram o Conglomerado Financeiro Alfa, o qual foi completado logo depois com a criação do Banco Alfa S.A. (Banco Comercial).

O Conglomerado é composto de 6 entidades legais que atuam através de controle operacional efetivo, caracterizado pela administração ou gerência comum e pela atuação sob a mesma marca ou nome comercial. As seguintes instituições financeiras compõem o Conglomerado:

- Banco Alfa de Investimento S.A. (instituição líder do Conglomerado) e suas controladas: Alfa Arrendamento Mercantil S.A. e Alfa Corretora de Câmbio e Valores Mobiliários S.A. (BRI Participações Ltda., também controlada pelo Banco Alfa de Investimento mas não se trata de empresa financeira);

- Financeira Alfa S.A. – Crédito, Financiamento e Investimentos - Banco Alfa S.A.

- O Banco Alfa de Investimento S.A. e a Financeira Alfa S.A.- CFI são companhias abertas com ações negociadas na BM&FBOVESPA S.A..

Com esta sólida história de mais de 85 anos, o Conglomerado Financeiro Alfa vem desenvolvendo sua atuação principalmente nos segmentos de crédito a pessoas jurídicas e físicas, tesouraria e administração de recursos de terceiros. O Conglomerado está sediado em São Paulo, na Alameda Santos nº 466, e mantém filiais no Rio de Janeiro, Belo Horizonte, Curitiba, Campinas, Porto Alegre, Salvador, Brasília, Fortaleza, Recife, Vitória, Goiânia, Florianópolis, São José dos Campos, Piracicaba, Ribeirão Preto, Londrina e Sorocaba. Todas contando com modernas plataformas tecnológicas, o que permite maior agilidade nas decisões e no desenvolvimento de produtos.

O controlador do Conglomerado Financeiro Alfa possui ainda relevantes investimentos em áreas não financeiras: Seguros e Previdência (Alfa Seguradora S.A. e Alfa Previdência e Vida S.A.); Hotelaria (Rede Transamérica de Hotéis); Materiais de Construção (C&C Casa e Construção); Agropecuária e Agroindústria (Agropalma); Águas Minerais (Águas Prata); Alimentos (Sorvetes La Basque); Cultural (Teatro Alfa) e Comunicações (Rádio Transamérica e TV Transamérica). b) Apresentação das Informações Financeiras

As informações financeiras da Financeira Alfa S.A. – Crédito, Financiamento e Investimentos foram elaboradas com base na legislação societária e nas práticas contábeis adotadas no Brasil, em conformidade com as normas do Conselho Monetário Nacional (CMN), do Banco Central do Brasil (BACEN), da Comissão de Valores Mobiliários – CVM e do Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC), onde essas normas e instruções não forem conflitantes. Essas informações financeiras foram concluídas em 12/11/2013 e aprovadas pelo Conselho Fiscal em 13/11/2013.

As operações são conduzidas no contexto de um conjunto de instituições que atuam de forma integrada no mercado financeiro, e certas operações têm a participação ou a intermediação de instituições associadas, integrantes do sistema financeiro, cujas atividades incluem as carteiras de arrendamento mercantil, administração de fundos de investimentos, distribuição e corretagem de câmbio e valores mobiliários.

Em 28/12/2007 foi promulgada a Lei nº 11.638/07, complementada pela Lei nº 11.941/09, as quais alteraram a Lei das Sociedades por Ações quanto às práticas contábeis adotadas no Brasil. Embora a referida Lei já tenha entrado em vigor, algumas alterações por ela introduzidas dependem de normatização por parte do CMN (Conselho Monetário Nacional). Até

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Notas Explicativas

o momento as alterações aprovadas pelo CMN foram: i) o tratamento contábil dos ativos intangíveis; ii) os procedimentos de mensuração do valor recuperável dos ativos; iii) a elaboração do fluxo de caixa em substituição da demonstração das origens e aplicações de recursos; iv) a divulgação em notas explicativas às demonstrações contábeis de informações sobre partes relacionadas; v) os procedimentos de reconhecimento, mensuração e divulgações de provisões, passivos e ativos contingentes; vi) pagamento baseado em ações; vii) eventos subsequentes; viii) políticas contábeis, mudanças de estimativa e retificação de erro e ix) com exceção das disposições relacionadas as operações de arrendamento mercantil financeiro, o Pronunciamento Conceitual Básico emitido pelo CPC.

02. PRINCIPAIS PRÁTICAS CONTÁBEIS

a) Apuração do Resultado: As receitas e despesas foram apropriadas pelo regime de competência. As rendas das operações de crédito vencidas são reconhecidas até o 59º dia como receita e, a partir do 60º dia deixam de ser apropriadas e o seu reconhecimento no resultado ocorre quando do efetivo recebimento das prestações, conforme determina o artigo 9º da Resolução CMN nº 2.682/99.

b) Ativos Circulante e Realizável a Longo Prazo : Demonstrados pelos valores de realização e, quando aplicável, acrescidos dos rendimentos auferidos até a data do balanço, deduzidos de provisão para perdas e ajustados pelos seus valores de mercado, especificamente em relação ao registro e a avaliação contábil dos títulos e valores mobiliários e instrumentos financeiros derivativos estabelecidos pelas Circulares BACEN nº 3.068 e nº 3.082 (vide notas 4b e 14). A Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa foi constituída considerando a atual conjuntura econômica, a experiência de anos anteriores e a expectativa de realização da carteira, de forma que apure montante suficiente e adequado para cobrir riscos específicos e globais, associada à provisão calculada de acordo com os níveis de risco e os respectivos percentuais mínimos estabelecidos pela Resolução CMN nº 2.682/99 (vide nota nº 5 letras “c” e “d”).

c) Títulos e Valores Mobiliários: A carteira de títulos e valores mobiliários está demonstrada conforme as categorias estabelecidas pela Circular BACEN nº 3.068 de 08/11/2001:

I – Títulos para negociação; II – Títulos disponíveis para venda; III – Títulos mantidos até o vencimento.

Na categoria “títulos para negociação” são registrados os títulos e valores mobiliários adquiridos com o propósito de serem ativa e frequentemente negociados.

Na categoria “títulos mantidos até o vencimento” são registrados os títulos e valores mobiliários, exceto ações não resgatáveis, para os quais existe intenção e capacidade financeira da Instituição de mantê-los em carteira até o vencimento. Na categoria “títulos disponíveis para venda” estão registrados os títulos e valores mobiliários que não se enquadram nas categorias I e III.

Os títulos e valores mobiliários classificados nas categorias, I e II são reconhecidos pelo valor de aquisição acrescido dos rendimentos auferidos até a data do balanço, calculados “pro rata” dia, e ajustados ao valor de mercado, computando-se o ajuste positivo ou negativo a valor de mercado em contrapartida:

i) Da adequada conta de receita ou despesa, líquida dos efeitos tributários, no resultado do período, quando relativa a títulos e valores mobiliários classificados na categoria “títulos para negociação”; e

ii) Da conta destacada do patrimônio líquido, líquida dos efeitos tributários, quando relativa a títulos e valores mobiliários classificados na categoria “títulos disponíveis para venda”. Estes valores registrados em patrimônio líquido são baixados contra resultado na medida em que são realizados.

Os títulos e valores mobiliários classificados na categoria “mantidos até o vencimento” estão apresentados pelo valor de aquisição acrescido dos rendimentos auferidos até a data do balanço, calculados “pro rata” dia.

As perdas de caráter permanente apuradas para títulos e valores mobiliários classificados nas categorias “títulos disponíveis para venda” e “títulos mantidos até o vencimento” são reconhecidos no resultado do período.

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Notas Explicativas

O valor de mercado dos títulos e valores mobiliários é obtido, na data de balanço, através de coleta de preços divulgadas por entidades independentes no mercado, especializadas na divulgação deste tipo de informação e, quando indisponíveis, este valor é obtido através de modelos internos de avaliação que consideram as curvas de juros aplicáveis publicamente divulgadas que sejam avaliadas como representativas das condições de mercado para o ativo sob avaliação por ocasião do encerramento do balanço.

d) Instrumentos Financeiros Derivativos: Os instrumentos financeiros derivativos são classificados contabilmente, segundo a intenção da administração, na data de sua aquisição, conforme determina a Circular BACEN nº 3.082, de 30/01/2002.

Aqueles instrumentos financeiros derivativos realizados sem o objetivo de proteção (“hedge”), realizados por solicitação de clientes, por conta própria, ou que não satisfaçam os requisitos necessários à contabilidade de proteção (“hedge”), e aqueles instrumentos utilizados na administração da exposição global de riscos são reconhecidos contabilmente pelo valor de mercado, com os ganhos e perdas decorrentes sendo reconhecidos diretamente na demonstração de resultado.

Os instrumentos financeiros derivativos realizados com a intenção de proteção a riscos e que atendam os critérios determinados pela mencionada Circular BACEN nº 3.082, e para qual a Administração exerça esta prerrogativa, são designados contabilmente, desde a data de sua aquisição, como “para proteção (“hedge”)”, podendo, estes, serem classificados como “Hedge de Risco de Mercado” ou “Hedge de Fluxo de Caixa”. No “Hedge de Risco de Mercado”, o instrumento financeiro derivativo e o ativo financeiro objeto de “hedge” são reconhecidos na contabilidade pelo valor de mercado, com os ganhos e perdas respectivos sendo reconhecidos na demonstração de resultado. No “Hedge de Fluxo de Caixa”, o instrumento financeiro derivativo e o ativo financeiro objeto de “hedge” são reconhecidos na contabilidade pelo valor de mercado, entretanto, com os ganhos e perdas, deduzidos dos impactos tributários, sendo reconhecidos inicialmente no patrimônio líquido, impactando a demonstração de resultado, em momento posterior, conforme for se realizando em ganhos e perdas o ativo objeto de “hedge”.

A efetividade da proteção (“hedge”), conforme requer a Circular BACEN nº 3.082, é atestada desde a sua concepção e ao longo do prazo do contrato.

A instituição faz uso, em sua estratégia de “hedge”, de instrumentos financeiros derivativos, principalmente contratos de SWAP, transacionados via BM&FBOVESPA, com contrapartes que não pertencem ao Conglomerado Financeiro Alfa, cujos preços são cotados publicamente e divulgados pela BM&FBOVESPA.

A Financeira Alfa S.A – Crédito, Financiamento e Investimentos não realizou até o momento, operação com instrumento financeiro derivativo com o objetivo de proteção (“hedge”) classificado na modalidade “Hedge de Fluxo de Caixa”.

A composição e os detalhes das operações com instrumentos financeiros derivativos estão apresentados na nota explicativa nº 14.

e) Ativo Permanente: Demonstrado ao custo corrigido monetariamente até 31/12/1995, combinado com os seguintes aspectos: e.1) Depreciação do Imobilizado de Uso, calculada pelo método linear às seguintes taxas anuais: Veículos, Sistemas de Comunicação e de Processamento de Dados 20% e demais itens 10% e e.2) Amortização, basicamente, de despesas com benfeitorias em imóveis de terceiros e com programas de processamento de dados, calculada pelo método linear, pelo prazo máximo de 05 anos.

A Lei 11.638/07 eliminou a conta do Ativo Diferido. O Conselho Monetário Nacional autorizou as Instituições Financeiras a manter o saldo de 31/12/2008 até a sua completa amortização ou baixa.

f) Passivos Circulante e Exigível a Longo Prazo : São demonstrados por valores conhecidos ou calculáveis, incluindo os encargos e as variações monetárias incorridos, deduzidos das correspondentes despesas a apropriar.

g) Impostos e Contribuições: As provisões são calculadas considerando a legislação pertinente a cada encargo para efeito das respectivas bases de cálculo e suas respectivas alíquotas: Imposto de Renda (15% mais adicional de 10%), Contribuição Social (15%), Pis (0,65%) e Cofins (4%). Também é observada pela Companhia a prática contábil de constituição de

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Notas Explicativas

créditos tributários de Imposto de Renda e Contribuição Social sobre diferenças temporárias, as mesmas alíquotas vigentes utilizadas para a constituição das provisões fiscais (vide nota nº 7b).

h) Estimativas contábeis: As informações financeiras, de acordo com as práticas contábeis brasileiras, incluem algumas contas cujos valores são determinados por estimativas baseadas na experiência passada, ambiente legal e de negócios, probabilidade de ocorrência de eventos sujeitos ou não ao controle da Administração, etc. Essas estimativas são revistas pelo menos por ocasião da elaboração das informações financeiras, buscando-se determinar valores que mais se aproximem dos futuros valores de liquidação dos ativos ou passivos considerados.

i) Ativos e Passivos Contingentes e Obrigações Legais: Os ativos e passivos contingentes e obrigações legais são reconhecidos, avaliados e divulgados em conformidade com as determinações da Resolução CMN nº 3.823, de 16/12/2009 e Carta-circular BACEN nº 3.429 de 11/02/2010. Os ativos e passivos contingentes dizem respeito a direitos e obrigações potenciais decorrentes de eventos passados e cuja realização depende de eventos futuros. As obrigações legais são representadas por obrigações tributárias, cuja legalidade ou constitucionalidade é objeto de contestação judicial.

i) Ativos Contingentes – não são reconhecidos, exceto quando da existência de evidências que propiciem a garantia de sua realização sobre as quais não cabem mais recursos.

ii) Passivos Contingentes e Obrigações Legais – Fiscais e Previdenciárias e Cíveis e Trabalhistas (nota 10) - decorrem substancialmente de demandas judiciais e administrativas inerentes ao curso normal dos negócios, movidos por terceiros, ex-funcionários e órgãos públicos, em ações cíveis, trabalhistas e de natureza fiscal e previdenciária.

Os ativos e passivos contingentes e obrigações legais são avaliados por assessores legais e levam em consideração a probabilidade de que recursos financeiros sejam exigidos para liquidar as obrigações e que os seus montantes possam ser estimados com suficiente segurança.

j) Moeda funcional e de apresentação: As informações financeiras estão sendo apresentadas em Reais (R$), que é a moeda funcional da Financeira Alfa S.A – Crédito, Financiamento e Investimentos. Exceto quando indicado, as informações financeiras expressas em Reais foram arredondadas para o milhar mais próximo.

k) Relatório por Segmento: As atividades da Financeira Alfa S.A – Crédito, Financiamento e Investimentos encontram-se direcionadas substancialmente para o segmento de Varejo.

03. APLICAÇÕES INTERFINANCEIRAS DE LIQUIDEZ

04. TÍTULOS E VALORES MOBILIÁRIOS E INSTRUMENTOS FINANCEIROS DERIVATIVOS a) Composição de Títulos e Valores Mobiliários e Instrumentos Financeiros Derivativos:

30/09/2013 31/12/2012 Aplicações em Depósitos Interfinanceiros 1.395.956 1.250.304

- de Ligadas 1.395.956 1.250.304

Total - Aplicações Interfinanceiras de Liquidez 1.395.956 1.250.304

30/09/2013 31/12/2012 Carteira Própria - Livres:

Letras Financeiras do Tesouro - LFT 77.603 1.863 Vinculados a Prestação de Garantias:

Letras Financeiras do Tesouro - LFT 232.920 363.193 TOTAL - Títulos e Valores Mobiliários 310.523 365.056 Swaps – Diferencial a Receber (nota 14) 71.872 60.842 TOTAL – Instrumentos Financeiros Derivativos 71.872 60.842

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Notas Explicativas

b) Classificação de Títulos e Valores Mobiliários por Categoria e Vencimento:

- “Títulos para Negociação” e “Títulos Disponíveis para Venda”: o valor contábil corresponde ao valor de mercado desses títulos na data do balanço, obtido através de coletas de preços de mercado, quando aplicável, os quais são comparados com os preços fornecidos pela Associação Brasileira das Entidades dos Mercados Financeiros e de Capitais (ANBIMA).

(i) O ajuste positivo dos Títulos para Negociação no montante de R$ 63 (31/12/2012 R$ 104 negativo), obtido entre os valores de custo R$ 310.460 (31/12/2012 R$ 364.779) e de mercado R$ 310.523 (31/12/2012 R$ 364.675), foi registrado em conta adequada do resultado.

(ii) Em 30/09/2013 e 31/12/2012 os valores de custo e mercado dos títulos classificados na categoria Disponíveis para Venda foram de R$ zero e R$ 381, respectivamente.

“Títulos Mantidos até o Vencimento”: A Financeira Alfa S/A – C.F.I. não possui títulos classificados nesta categoria em 30/09/2013 e 31/12/2012.

Os títulos públicos são custodiados no SELIC.

c) Títulos vinculados a prestação de garantias estava composto por:

05. OPERAÇÕES DE CRÉDITO

a) Composição da carteira de crédito por setor de atividade: 3 meses a 1 ano 1 ano a 3 anos Acima de 3 anos Saldo em 30/09/2013 Saldo em 31/12/2012 Títulos para Negociação

Letras Financeiras do Tesouro - LFT (i) 125.580 81.139 103.804 310.523 364.675 Títulos Disponíveis para Venda

Letras Financeiras do Tesouro - LFT (ii) - - - - 381 Títulos e Valores Mobiliários 125.580 81.139 103.804 310.523 365.056

% Concentração por Prazo 40,5% 26,1% 33,4% 100,0%

30/09/2013 31/12/2012 Títulos dados em garantia de operações em bolsa 230.695 361.422 Títulos dados em garantia em ações judiciais 2.225 1.771

Total 232.920 363.193

Setores de Atividade: Valor % Valor %

Setor Privado Rural 2.631 0,1 2.431 0,1 Indústria 68.360 1,7 99.574 2,5 Comércio 375.112 9,2 236.594 6,0 Intermediários Financeiros 364.982 9,1 355.330 9,0 Outros Serviços 317.424 7,9 309.573 7,9 Pessoas Físicas 2.899.314 72,0 2.931.576 74,5 Total da Carteira 4.027.823 100,0 3.935.078 100,0 Empréstimos 1.436.283 35,7 1.378.274 35,0 Financiamentos 2.284.306 56,7 2.309.101 58,7

Outros Créditos (nota 14a) 307.234 7,6 247.703 6,3

Total da Carteira 4.027.823 100,0 3.935.078 100,0

Total Global 4.027.823 3.935.078

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Notas Explicativas

b) Composição da carteira de crédito por faixas de vencimento:

c) Classificação da carteira de crédito por níveis de risco:

A Resolução CMN nº. 2682, de 21/12/1999, introduziu os critérios para a classificação das operações de crédito e para a constituição da provisão para créditos de liquidação duvidosa, os quais são baseados em sistemas de avaliação de risco de clientes / operações. A composição da carteira de crédito e a constituição da provisão para créditos de liquidação duvidosa nos correspondentes níveis de risco, conforme estabelecido na referida Resolução, estão demonstrados a seguir:

(*) Inclui os créditos vencidos até 14 dias.

d) Movimentação da Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa:

O saldo da provisão para créditos de liquidação duvidosa atingiu o montante de R$ 69.652 (31/12/2012 R$ 81.269), correspondente a 1,73% (31/12/2012 - 2,07%) do total da carteira, desconsiderando o montante de fiança, este montante é

superior ao mínimo requerido pela Resolução CMN nº 2.682/89, e é considerado adequado para suportar eventuais perdas. A redução do índice de valor provisionado em relação ao total da carteira de crédito, observada no período, quando comparada com o mesmo período do ano anterior, decorre de revisão das estimativas de perda, suportadas por análises internas e individuais dos clientes.

A Vencer Vencidos Total % A Vencer Vencidos Total % A vencer - até 180 dias 1.281.514 15.297 1.296.811 32,2 1.099.944 14.576 1.114.520 28,3 - de 181 a 360 dias 808.328 10.977 819.305 20,3 790.486 10.482 800.968 20,4 - acima de 360 dias 1.877.169 24.060 1.901.229 47,2 1.986.315 24.189 2.010.504 51,0 Total Vincendas 3.967.011 50.334 4.017.345 99,7 3.876.745 49.247 3.925.992 99,7 Vencidas - até 60 dias - 3.577 3.577 0,1 - 3.288 3.288 0,1 - de 61 a 180 dias - 4.113 4.113 0,1 - 3.732 3.732 0,1 - acima de 180 dias - 2.788 2.788 0,1 - 2.066 2.066 0,1 Total Vencidas - 10.478 10.478 0,3 - 9.086 9.086 0,3 Total da Carteira 3.967.011 60.812 4.027.823 100,0 3.876.745 58.333 3.935.078 100,0 31/12/2012 30/09/2013

Parcelas por Faixas de Vencimento:

Saldo da Carteira de Crédito Provisão Saldo da Carteira de Crédito Provisão ( * )

A Vencer Vencidos Total

Mínima

Exigida Contábil

( * )

A Vencer Vencidos Total

Mínima Exigida Contábil AA 385.472 - 385.472 - 1.927 389.623 - 389.623 - 1.948 A 3.262.566 - 3.262.566 16.313 32.626 3.240.231 - 3.240.231 16.201 32.402 B 281.667 11.262 292.929 2.929 3.128 206.224 10.941 217.165 2.172 2.319 C 33.739 11.555 45.294 1.359 1.359 36.430 11.245 47.675 1.430 6.521 D 1.324 6.913 8.237 824 824 1.620 6.066 7.686 769 5.381 E 382 4.727 5.109 1.533 1.572 447 8.758 9.205 2.762 9.205 F 1.202 4.104 5.306 2.653 5.306 314 4.652 4.966 2.483 4.966 G 21 3.969 3.990 2.793 3.990 313 2.455 2.768 1.937 2.768 H 638 18.282 18.920 18.920 18.920 1.543 14.216 15.759 15.759 15.759 Total 3.967.011 60.812 4.027.823 47.324 69.652 3.876.745 58.333 3.935.078 43.513 81.269 30/09/2013 Níveis de Risco: 31/12/2012 2013 2012 2013 2012

Saldo inicial do período 79.992 68.855 81.269 66.978 Constituição/(Reversão) (3.392) 13.637 5.277 22.507 Baixas (6.948) (4.223) (16.894) (11.216) Saldo final do período 69.652 78.269 69.652 78.269

(21)

Notas Explicativas

No trimestre, os créditos amortizados para prejuízo totalizaram R$ 8.064 (3º trimestre/2012 R$ 4.995), sendo recuperados no mesmo período R$ 1.855 (3º trimestre/2012 R$ 2.041). O saldo das operações renegociadas era de R$ 61.769 (31/12/2012 R$ 47.067) na data do balanço. O saldo apresentado considera como renegociação qualquer acordo ou alteração nos prazos de vencimento, e nas condições de pagamento originalmente pactuadas, em operações de crédito que tenham apresentado alguma deterioração nas condições de risco.

e) Cessão de Crédito:

No trimestre não foram realizadas, operações de cessão de créditos consignados com coobrigação (3º trimestre/2012 R$ 80.647).

Para cessões com coobrigação efetuadas no período de Outubro de 2008 à Outubro de 2009, a Administração da Financeira Alfa S/A – C.F.I. tinha à época adotado a faculdade prevista na Resolução CMN nº 3.627 de 30/10/2010 de aplicação antecipada dos procedimentos definidos na Resolução CMN nº 3.533 de 31/01/2008. O saldo das operações de crédito cedidas com coobrigação contabilizadas segundo as regras da Resolução CMN nº 3.533, que determina que os ativos cedidos com coobrigação sejam mantidos na rubrica “Operações de Crédito – Vinculados a Cessão”, os valores recebidos sejam registrados como um passivo em “Outras Obrigações – Diversas – Obrigações Vinculadas a Cessão” e os resultados destas cessões sejam reconhecidos de forma diferida ao longo do seu prazo remanescente, atualizado pelas taxas originais das operações de crédito e considerando as amortizações no período, em 30 de setembro de 2013 perfaz o montante de R$ 106.626 (31/12/2012 R$ 168.212), tendo sido reconhecida no trimestre receita de juros para estas operações o montante de R$ 5.091 (3º trimestre/2012 R$ 2.611), e estão registradas na Demonstração de Resultado sob a rubrica “Receitas da Intermediação Financeira - Operações de venda ou de transferência de ativos financeiros”.

O saldo correspondente destas operações, relativo ao valor recebido pela Companhia. nestas transações, atualizado pela taxa do contrato de cessão, e considerando as amortizações realizadas, está refletido no passivo na rubrica “Outras Obrigações – Diversas – Obrigações por Operações de Venda de Ativos Financeiros”, no montante de R$ 125.265 (31/12/2012 R$ 199.600), tendo sido apropriadas no trimestre despesas de juros no montante de R$ 3.766 (3º trimestre/2012 R$ 2.404) registrado na rubrica “Despesas da Intermediação Financeira - Operações de venda ou de transferência de ativos financeiros”.

A provisão para créditos de liquidação duvidosa para as operações cedidas com coobrigação segundo as regras da Resolução CMN nº 3.533 é efetuada conforme estabelecido na Resolução CMN nº. 2.682 de 21.12.1999 e está registrado no montante de R$ 867 mil (31/12/2012 R$ 1.386).

Durante o período de Novembro/2009 à Dezembro/2011 foram realizadas operações de cessão de crédito com coobrigação, as quais foram contabilizadas conforme estabelecido pela Circular BACEN nº 2.568 de 04/05/1995, com baixa dos ativos cedidos e reconhecimento de imediato do resultado apurado nestas transações. O montante de “coobrigações assumidas” nestas transações é de R$ 1.271 (31/12/2012 R$ 2.531), controlado em contas de compensação.

A Companhia não adotou a opção prevista na Resolução CMN nº 4.036 de 30/11/2011 de diferimento do resultado líquido negativo decorrente de renegociação de operação de crédito anteriormente cedida, registrando, desta forma, os resultados destas renegociações no mesmo período contábil em que são realizadas.

f) Rendas de Operações de Crédito:

(*) Refere-se ao ajuste a valor justo da carteira de crédito objeto de “hedge”, impactado, no trimestre, pelo aumento das taxas de juros.

2013 2012

Rendas de empréstimos 77.387 76.663 Rendas de financiamentos 80.936 79.363 Recuperação de créditos baixados como prejuízo 774 1.357 Item objeto de "hedge" (45.537)(*) 25.725

Total 113.560 183.108

(22)

Notas Explicativas

06. OUTROS CRÉDITOS - DIVERSOS:

(1) Refere-se a operações de crédito pessoal consignado adquiridas com cláusula de coobrigação junto a instituições ligadas. Para registro das operações de crédito adquiridas foi observado o critério contábil estabelecido pela Resolução CMN nº 3.533/08.

07. IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL

a) Demonstração do cálculo dos encargos com Imposto de Renda e Contribuição Social:

b) Créditos Tributários de Imposto de Renda e Contribuição Social:

30/09/2013 31/12/2012 Avaliação a valor de mercado de ativos de crédito objeto de

Hedge (nota 14c)

156.306 355.073 Operações de cessão de crédito (1) e (Nota 5a) 307.234 247.703

Depósitos judiciais 115.293 99.767

Créditos tributários (Nota 7b) 55.182 45.846

Carteira de crédito - recursos em trânsito 19.707 15.452

Tributos antecipados 672 873

Outros créditos 2.367 1.916

Total 656.761 766.630

2013 2012

Lucro antes do imposto de renda (IRPJ), da contribuição social (CSLL)

e deduzidas as participações no resultado (2.136) 50.182 Lucro antes da Tributação, deduzido das Participações no Lucro (2.136) 50.182

Alíquota vigente 40% 40%

Despesa de IRPJ e CSLL, de acordo com a alíquota vigente 855 (20.073)

Efeito no cálculo dos tributos: 11.574 (3.141)

Ajuste ao valor de mercado de títulos e derivativos (10.516) 11.153

Créditos Amortizados para Prejuizo (1.727) (859)

Provisão para Crédito de Liquidação Duvidosa 4.136 (3.766)

Contingências Fiscais e Trabalhistas 690 2.552

Prejuízo fiscal de C.S e I.R.P.J. 1.085 2.979

Crédito tributário 17.087 (16.335)

Outros valores 819 1.135

Imposto de renda e contribuição social 12.429 (23.214) Sendo Impostos correntes (4.658) (6.879) Impostos diferidos 17.087 (16.335) Despesa Contabilizada 12.429 (23.214) 3º Trimestre 30/06/2013 Constituição Realização 30/09/2013 Contingências Fiscais, Trabalhistas e Cíveis / Prejuízo Fiscal 15.248 1.647 (1.972) 14.923 Provisão para Crédito de Liquidação Duvidosa 31.997 1.947 (6.083) 27.861 Outros Créditos Tributários 1.636 10.762 - 12.398 TOTAL 48.881 14.356 (8.055) 55.182

(23)

Notas Explicativas

A Administração da Companhia, fundamentada em estudo técnico realizado tomando por base os dados contábeis disponíveis em 30/06/2013, estimou que a realização desses créditos tributários ocorrerá na seguinte proporção: 26% no primeiro ano, 47% no segundo ano, 14% no terceiro ano, 7% no quarto ano, 5% no quinto ano e 1% no sexto ano. Na data base de 30/06/2013 o valor presente dos créditos tributários, calculados com base na taxa Selic foi de R$ 41.382 (31/12/2012 R$ 30.240). Os créditos tributários não ativados em 30/09/2013 totalizavam R$ 7.614 (31/12/2012 R$27.607).

08. DEPÓSITOS E CAPTAÇÕES: a) Composição dos Recursos Captados:

b) Composição de Recursos Captados por prazos de vencimento:

c) Passivo Circulante e Exigível a Longo Prazo:

Os recursos captados no País para repasses a clientes possuem as seguintes características:

i) Os aceites cambiais foram classificados de acordo com seus vencimentos contratuais e incluem o montante de R$ 45.551 (31/12/2013 R$ 321,891) referentes às captações com compromisso de liquidez que podem ser resgatados antecipadamente pelos clientes, todos registrados na CETIP S.A. – Mercados Organizados.

ii) Representado por Operações FINAME, com vencimentos até 17/07/2023 à taxa pós-fixada de 0,50% até 4,00% a.a. mais TJLP e pré-fixada de 0,00 % até 8,710 % a.a., garantidas por contratos.

30/09/2013 31/12/2012

Depósitos Interfinanceiros 4.755.520 4.252.194

Recursos de Aceites e Emissão de Títulos - LC 49.470 325.595 Obrigações por Repasses – País 87.262 103.411 Obrigações por Venda de Ativos Financeiros (nota 9b) 125.265 199.600 Total – Recursos Captados 5.017.517 4.880.800

Até 3 meses 3 meses a 1 ano 1 ano a 3 anos Acima de 3 anos Total 30/09/2013 Depósitos Interfinanceiros 504.399 1.501.358 2.740.507 9.256 4.755.520 Recursos de Aceites e Emissão

de Títulos - LC (i) 44.543 3.324 1.603 - 49.470 Obrigações por Repasses (ii) 10.672 24.278 35.790 16.522 87.262 Obrigações por Operações de

Venda de Ativos Financeiros 8.430 22.842 45.533 48.460 125.265 TOTAL DE CAPTAÇÕES 568.044 1.551.802 2.823.433 74.238 5.017.517

% Concentração por Prazo 11,3% 30,9% 56,3% 1,5% 100,0%

Até 3 meses 3 meses a 1 ano 1 ano a 3 anos Acima de 3 anos Total 31/12/2012 Depósitos Interfinanceiros 633.115 1.082.227 2.287.221 249.631 4.252.194 Recursos de Aceites e Emissão

de Títulos - LC 40.931 281.476 3.188 - 325.595 Obrigações por Repasses 14.955 35.358 39.472 13.626 103.411 Obrigações por Operações de

Venda de Ativos Financeiros 13.275 34.504 68.506 83.315 199.600 TOTAL DE CAPTAÇÕES 702.276 1.433.565 2.398.387 346.572 4.880.800

(24)

Notas Explicativas

_{09. OUTRAS OBRIGAÇÕES:}

a) Fiscais e Previdenciárias:

b) Diversas:

10. PASSIVOS CONTINGENTES E OBRIGAÇÕES LEGAIS – FISCAIS E PREVIDENCIÁRIAS

A Companhia, no curso normal de suas atividades, é parte em processos de natureza fiscal, previdenciária, trabalhista e cível. As respectivas provisões foram constituídas levando-se em conta a legislação em vigor, a opinião dos assessores legais, a natureza e complexidade dos processos, o posicionamento dos Tribunais, o histórico de perdas e outros critérios que permitam a sua estimativa da forma mais adequada possível. A Administração considera que as provisões existentes na data destas informações são suficientes para fazer face aos riscos decorrentes destes processos.

As provisões constituídas e respectivas variações no período estão demonstradas a seguir:

(*) Refere-se a reversão de provisão do PIS das Emendas Constitucionais (R$ 1.059) e do INSS sobre 1/3 de Férias (R$ 210).

(**) Refere-se basicamente a reversão de provisão devido revisão da expectativa de perda das ações em andamento (R$ 3.255).

a) As obrigações legais e as contingências fiscais e previdenciárias referem-se principalmente a obrigações tributárias cuja legalidade ou constitucionalidade é objeto de contestação nas esferas administrativa e judicial, com destaque para:

(i) a cobrança do PIS pelas Emendas Constitucionais 01/94, 17/97 e a não observância da irretroatividade e da anterioridade nonagesimal quando da cobrança do PIS pela Emenda Constitucional nº. 10/96 R$ 17.244 (31/12/2012 R$ 18.114), e

(ii) a dedução dos valores da CSLL na base de cálculo do IRPJ R$ 33.021 (31/12/12 R$ 30.879).

As provisões existentes amparam o risco decorrente das obrigações legais e das contingências fiscais e previdenciárias consideradas como de perda provável e encontram-se registradas no passivo circulante e exigível a longo prazo na rubrica

30/09/2013 31/12/2012 Provisão para impostos e contribuições s/ lucros 4 579 Impostos e contribuições a recolher 3.436 6.462 Provisões para impostos e contribuições diferidos 88.584 107.698 Provisões para riscos fiscais (nota 10) 63.097 64.652

Total 155.121 179.391

30/09/2013 31/12/2012 Provisões de pessoal e administrativa 27.185 22.990 Contingência trabalhista (nota 10) 9.934 17.978 Contingência civel (nota 10) 4.883 8.004 Obrigações por venda de ativos financeiros (nota 5e) 125.265 199.600 Carteira de crédito - valores a processar / liberar 16.338 13.837

Credores diversos 1.815 989

Total 185.420 263.398

Fiscais e

Previdenciárias (a) Trabalhistas (b) Cíveis (c) Saldo inicial em 01/07/2013 63.434 12.383 3.815 (+) Complemento de provisão 522 2.058 1.825 (+) Atualização de provisão 410 - -(-) Baixa por pagamento - (643) (303) (-) Baixa por reversão (1.269) (*) (3.864)(**) (454) Saldo final em 30/09/2013 63.097 9.934 4.883

(25)

Notas Explicativas

“Provisão para Riscos Fiscais” do grupo “Outras Obrigações - Fiscais e Previdenciárias”, e levam em conta as datas esperadas de pagamento.

b) As contingências trabalhistas originam-se de ações judiciais movidas por terceiros que buscam obter indenizações referentes a pretensos direitos trabalhistas. A provisão constituída encontra-se registrada no passivo circulante e exigível a longo prazo, na rubrica “Provisão para Passivos Contingentes” do grupo “Outras Obrigações – Diversas” , e levam em conta as datas esperadas de pagamento (vide nota 9).

As ações de natureza trabalhista para as quais foi constituída provisão são consideradas como risco de perda provável. Para determinação do valor de provisão necessário, estas ações são avaliadas em seu conjunto, considerando histórico de pagamentos feitos pela Companhia a esse título.

c) As contingências cíveis são originadas basicamente por ações judiciais movidas por terceiros, pleiteando restituição de valores cobrados e/ou indenizações por danos materiais e morais, sendo em sua maior parte julgadas pelos Juizados Especiais Cíveis. Para determinar o montante adequado de provisão a Administração considera análise individual ou para conjuntos de ações de mesma natureza consideradas significativas e histórico de perdas, constituindo provisão para aquelas consideradas como de perda provável.

d) Passivos contingentes classificados como risco de perda possível:

A Companhia possui outras contingências fiscais e previdenciárias avaliadas individualmente por nossos assessores legais como de risco de perda possível, conforme Resolução nº 3.823, de 16/12/2009, do Conselho Monetário Nacional, com destaque para:

PIS: R$ 31.785 (31/12/2012 R$ 30.390)- Refere-se à discussão sobre a aplicabilidade da Lei nº 9.718/1998, no tocante à base de cálculo do PIS, para fazer incidir tal contribuição sobre todas as receitas das instituições financeiras, e não apenas sobre suas receitas de prestação de serviços. Ante a referida norma, a Companhia ingressou com ação e obteve decisão favorável que afasta tal pretensão, por decisão definitiva do Supremo Tribunal Federal (STF), já transitada em julgado. Em que pese este afastamento pelo STF, a Companhia voltou a ter estes valores questionados pela Receita Federal do Brasil e está contestando administrativa e judicialmente estas cobranças.

ISS - Prefeitura de São Paulo: R$ 4.170 (31/12/2012 R$ 3.876) - Refere-se à lavratura de autos de infração para cobrança de ISS sobre valores registrados em diversas contas contábeis sob a alegação de se tratar de receitas de prestação de serviços

As contingências cíveis classificadas como de perda possível atingiram o montante de R$ 5.371 (31/12/2012 R$ 4.429) na data do balanço, representado principalmente por ações indenizatórias ou de cobrança, cujos valores individuais não são relevantes.

11. PATRIMÔNIO LÍQUIDO

a) Capital Social: Está dividido em 59.439.005 de ações ordinárias e 46.326.898 de ações preferenciais sem valor nominal. É assegurado às ações preferenciais, que não possuem direito de voto, um dividendo mínimo de 8% ao ano sobre a parte e respectivo valor do capital que essas ações representam. A Assembleia Geral Extraordinária realizada em 25/04/2013, homologada pelo Banco Central do Brasil em 11/06/2013, aprovou o aumento do capital social para R$ 331.000, mediante incorporação de reservas de lucros.

b) Dividendos: O Estatuto Social prevê dividendo mínimo obrigatório de 25% do lucro líquido anual, ajustado conforme o disposto no art. 202 da Lei das Sociedades por Ações, podendo ser pago sob a forma de juros sobre capital próprio, conforme previsto no artigo 31 do Estatuto Social e artigo 9º da Lei nº 9.249 de 26/12/1995.

(26)

Notas Explicativas

c) Reservas

Reservas de Capital:

Reservas de Lucros:

12. TRANSAÇÕES COM PARTES RELACIONADAS

a) Em concordância com os dispositivos legais vigentes e com as normas expedidas pelo Banco Central do Brasil, são efetuadas operações com partes relacionadas, conforme demonstramos a seguir:

30/09/2013 31/12/2012 Reservas de incentivos fiscais 29.777 29.777

Capital de giro 8.718 8.718

Outras 5.120 4.556

Total 43.615 43.051

30/09/2013 31/12/2012

Reserva legal 51.179 49.719

Reservas estatutárias - aumento de capital _241.510 _257.881 Reservas estatutárias - dividendos 58.148 56.189

(27)

Notas Explicativas

Todas as transações entre a Companhia e partes relacionadas são efetuadas a preços e/ou taxas compatíveis com as praticadas pelo mercado, vigentes nas datas das operações.

2013 2012 Ativos (passivos) Ativos (passivos) Receitas (despesas) Receitas (despesas) Disponibilidades 1.485 759 - -

- Outras partes relacionadas. 1.485 759 - -

Banco Alfa S.A. 1.485 759 - -

Aplicações (Captações) em depósitos interfinanceiros (3.359.564) (3.119.467) (76.403) (60.455) - Outras partes relacionadas. (3.359.564) (3.119.467) (76.403) (60.455) Alfa Arrendamento Mercantil S.A. (420.604) (280.109) (9.627) (4.204) Banco Alfa de Investimento S.A. (2.938.960) (2.721.782) (66.749) (54.015) Bri Participações - (115.427) (27) (2.236) Metro Tecnologia Informática Ltda. - (2.149) Aquisição de ativos financeiros (1) 364.181 350.963 11.501 7.099 - Outras partes relacionadas. 364.181 350.963 11.501 7.099 Banco Alfa S.A. 364.181 350.963 11.501 7.099 Juros sobre o capital próprio e dividendos (4.924) (9.853) - - - Entidades com controle conjunto (786) (4.299) - - Alfa Holdings S.A. (393) (2.151) - - Consorcio Alfa De Administração S.A. (393) (2.148) - - - Pessoal chave da administração da entidade ou de sua controladora; (2.410) (2.272) - - - Outras partes relacionadas. (1.728) (3.282) - - Corumbal Participacoes e Administracao (1.728) (3.282) - - Recursos de emissão de títulos (2) (702) (13.286) (131) (2.599) - Pessoal chave da administração da entidade ou de sua controladora; - (6.860) (81) (146)

- Outras partes relacionadas. (702) (6.426) (50) (2.453) Bri Participações - - (26) (2.246) Corumbal Corretora de Seguros Ltda. - - - (4)

Metro Dados Ltda. - (391) - (7)

Metro Sistemas de Informatica Ltda - (249) - (20)

Metro Tecnologia Informática Ltda. - (1.510) (1) (30)

Pessoa Física (702) (4.276) (23) (146)

Outras transações (3) (2.408) (1.682) (5.863) (4.495) - Outras partes relacionadas. (2.408) (1.682) (5.863) (4.495) Alfa Corretora de Câmbio e Valores Mobiliários S.A. - - (9) (9)

Banco Alfa S/A (1.247) (1.197) (3.421) (3.133) Banco Alfa de Investimento S.A. (738) (485) -

Instituto Alfa de Cultura - - - (50)

Metro Dados Ltda. (31) - (463) (230)

Metro Sistemas de Informatica Ltda (112) - (612) (346)

Metro Táxi Aéreo - - (36) (11)

Metro Tecnologia Informática Ltda. (280) - (1.212) (655)

Hotel Transamerica - - (110) (61) 3º Trimestre