Na utilização da média nos principais assuntos de auditoria, indicará na análise, a medida de posição central dos dados analisados, segundo Anderson, Sweeney e Williams (2008). Bem como, o desvio padrão e coeficiente de variação, são destacados como medidas de dispersão para a variável média, permitindo uma análise de quanto maior o coeficiente, maior é a variabilidade da média.
Em termos gerais, foram apresentados 27 temas de principais assuntos de auditoria, em 92 empresas analisadas, com 315 PAAs relatados. Apresentando 91 relatórios sem modificação de opinião e apenas 1 relatório com opinião modificada (com ressalvas). Das 92 empresas listadas e verificadas, cerca de 93% são auditadas por firmas de auditoria conhecidas como Big Four (KPMG, Ernst & Young, PwC e Deloitte) e os outros 7% por firmas não consideradas Big Four.
As tabelas apresentam um resumo das informações apresentadas, indicando primeiramente os temas e seu respectivo percentual (Tabela 3), posteriormente a média por setor, os desvios padrão e coeficientes de variações como medidas de dispersão (Tabela 4).
Tabela 3 – Principais Assuntos de Auditoria do índice IBrX 100
Tema Quantidade % Receita 50 16% Impairment de Ativos 48 15% Passivos Contingentes 42 13% Tributos 32 10% PECLD 16 5% Instrumentos Financeiros 14 4% Outros 14 4% Concessões 12 4% Benefícios a Empregados 11 3% Participações Societárias 10 3%
Riscos ligados a Fraudes| Processos 10 3% Itens mensurados Valor Justo 8 3%
Aquisição de Empresas 7 2%
Tecnologia da Informação 7 2%
Provisões Técnicas 6 2%
Estimativas Realização de Ativos 4 1% Transações com partes relacionadas 3 1%
Reorganização Societária 3 1%
Intangível 2 1%
Ativo e Passivo Financeiro Setorial - ANEEL 2 1%
Estoques 2 1%
Ativo Imobilizado 2 1%
Subvenção Governamental 2 1%
Mudanças de políticas contábeis |
Reapresentação 2 1%
Continuidade Operacional 2 1%
Pagamento Baseado em Ações 1 0%
TOTAL 315 100%
Fonte: Elaborado pelo autor
De forma geral há uma diversificação dos temas que abordam os principais assuntos de auditoria, onde são caracterizados pelo ambiente econômico da empresa, os riscos avaliados no processo de auditoria, as transações da entidade e o caráter de subjetividade na mensuração de fatos contábeis. Entretanto, verifica-se que há uma maior quantidade para os temas ligados a Receita (16%), Impairment de Ativos (15%), Passivos Contingentes (13%), Tributos (10%) e Perdas estimadas com crédito de liquidação duvidosa (5%), representando um total de 60% da amostra, onde os outros 40% são pulverizados em outros 22 temas de principais assuntos.
Tabela 4 - Média de quantidade de PAA por setor do índice IBrX 100
Setores Nº Empresas % Quantidade de PAA % Média Desvio Padrão Coeficiente de variação Bens Industriais 10 11% 32 10% 3,2 1,14 35% Consumo Cíclico 19 21% 60 19% 3,2 0,83 26%
Consumo Não Cíclico 9 10% 36 11% 4,0 1,58 40%
Financeiros e Outros 16 17% 59 19% 3,7 2,06 56% Materiais Básicos 9 10% 33 10% 3,7 1,00 27% Petróleo, Gás e Biocombustíveis 4 4% 18 6% 4,5 2,65 59% Saúde 4 4% 11 3% 2,8 0,50 18% Tecnologia da Informação 1 1% 3 1% 3,0 Telecomunicações 2 2% 6 2% 3,0 1,41 47% Utilidade Pública 18 20% 57 18% 3,2 1,20 38% TOTAL 92 100% 315 100% 3,4 1,40 41%
Fonte: Elaborado pelo autor
A tabela indica que os setores de Consumo Cíclico (média 3,2 PAA por empresa) e o setor de Saúde (média de 2,8 PAA por empresa), apresentam menores coeficientes de variação 26% e 18%, respectivamente, indicando que não possuem um alto grau de variabilidade da média.
Já os setores de Petróleo, Gás e Biocombustíveis (com média de 4,5 PAA por empresa) e o setor Financeiro e Outros (com média de 3,7 PAA por empresa), possuem os maiores
percentuais de coeficiente de variação, de 59% e 56%, respectivamente, indicando um alto grau de variabilidade da média.
Para o setor de Tecnologia da Informação não foi utilizado as medidas de média, desvio-padrão e coeficiente de variação, já que tal setor apresenta apenas 1 empresa listada conforme o índice IBrX100.
Na atual pesquisa, os principais assuntos por setores estão listados a seguir, onde estão descritos, para os que apresentam maiores percentuais, as premissas que levaram ao auditor considera-lo um principal assunto de auditoria.
4.1 – Setor de Bens Industriais
Para o índice verificado, são apontadas 10 empresas do setor de Bens industriais, no qual a empresa que possui maior número de PAA é a Ecodorovias Infraestrutura e Logística S.A. (subsetor de Transporte), com 5 principais assuntos de auditoria.
Tabela 5 – Principais assuntos de auditoria – Setor de Bens Industriais
Fonte: Elaborado pelo autor
Na análise dos principais assuntos abordados no setor de Bens industriais, cabe destaque para: • Impairment de Ativos (25%): Premissas que o indicam como um principal assunto
✓ Quando há indicação na redução do valor contábil devido a premissas mercadológicas;
✓ Ativos intangíveis de vida útil indefinida com requerida análise; ✓ Investimentos significativos em Imobilizado e Intangível.
6% 3% 3% 3% 3% 3% 6% 6% 9% 16% 16% 25% Outros Transações com partes relacionadas
PECLD Estimativas de Realização de Ativos Participações Societárias Itens mensurados Valor Justo Concessões Aquisição de Empresas Passivos Contigentes Receita Tributos Impairment de Ativos Bens Industriais
• Receita (16%): Premissas que o indicam como um principal assunto
✓ Complexidade da segmentação e processo de finalização no reconhecimento da receita;
✓ Contratos de longo prazo no qual a apropriação da receita é efetuada pelo Percentage of Completion – POC;
✓ Dependência de reconhecimento perante de sistemas de informação integrados. • Tributos (16%): Premissas que o indicam como um principal assunto
✓ Realização de ativos fiscais diferidos.
✓ Subjetividade na estimativa de lucros tributáveis futuros
4.2 – Setor de Consumo Cíclico
Para o setor de consumo cíclico, elencado no IBrX 100, é apresentado 19 empresas, onde a empresa que apresenta um maior número de PAA é a Estácio Participações S.A. (Subsetor Diversos, do segmento Educacional) com 5 principais assuntos.
Tabela 6 – Principais assuntos de auditoria – Setor de Consumo Cíclico
Fonte: Elaborado pelo autor
Em destaque para o setor de consumo cíclico, estão os principais assuntos de auditoria ligados a Receita e Passivos Contingentes, de acordo com descrição abaixo.
• Receita (25%) – Premissas que indicam como um principal assunto:
✓ Grande volume de transações, registros e monitoramento por meio de controles de sistemas informacionais;
✓ Grande quantidade de produtos, desta forma um maior acompanhamento informatizado;
✓ Intervalo de tempo e monitoramento da entrega, para transferências dos riscos e benefícios;
✓ Para empresas do ramo de construção civil, a utilização de estimativas de custos totais, no reconhecimento, de acordo com o andamento da obra, através do POC. ✓ Complexidade e dependência de sistemas informatizados alinhados
✓ Para o ramo de programas de fidelização, estimativa da receita diferida quando os pontos são comprados e reconhecimento da receita quando há a utilização dos
2% 2% 2% 2% 2% 2% 2% 2% 2% 2% 3% 3% 3% 3% 8% 12% 12% 13% 25% Outros Transações com partes relacionadas
Instrumentos Financeiros Beneficios a Empregados Aquisição de Empresas Tecnologia da Informação Pagamento Baseado em Ações Ativo Imobilizado Provisões Técnicas Continuidade Operacional Intangível Reorganização Societária Estoques Subvenção Governamental PECLD Impairment de Ativos Tributos Passivos Contigentes Receita Consumo Cíclico
pontos/milhas, além do reconhecimento da receita de breakage, provenientes de pontos não resgatados através da análise histórica e dados estatísticos.
• Passivos contingentes (13%) – Premissas que indicam como um principal assunto: ✓ Processos ligados à área civil, trabalhistas, previdenciárias e tributárias;
✓ Estimativa na mensuração do valor, bem como na probabilidade de eventuais perdas, de acordo com assessores jurídicos especializados na área;
✓ Perspectiva de conclusão, andamento dos processos e históricos de perdas ✓ Estimativas de mensuração dos passivos contingentes, relacionados as
controladas e coligadas e seu impacto no método da equivalência patrimonial.
4.3 – Setor de Consumo Não-Cíclico
Para o setor de consumo não-cíclico, são apresentadas 9 empresas listadas, onde a entidade que apresenta o maior número de principais assuntos de auditoria no relatório do auditor independente é a JBS S.A. (subsetor de alimentos processados), com um total de 7 assuntos.
Tabela 7 – Principais assuntos de auditoria – Setor de Consumo Não Cíclico
Fonte: elaborado pelo autor
Diante do setor não-cíclico, os principais assuntos de auditorias mais representativos são Receita e Tributos, conforme descritos abaixo.
• Receita (22%) – Premissas que indicam como principal assunto de auditoria: ✓ Riscos inerentes a sistema de informação;
3% 3% 6% 8% 8% 14% 17% 19% 22%
Transações com partes relacionadas Endividamento - Covenants Participações Societárias Instrumentos Financeiros Riscos ligados a Fraudes| Processos Passivos Contigentes Impairment de Ativos
Tributos Receita
✓ Volume de transações;
✓ Reconhecimento e mensuração, diante da transferência dos riscos e benefícios; ✓ Variabilidade e diversidade dos contratos;
✓ Diferentes localidades, transações com mercado interno e externo ✓ Estimativas de prazo para entregas e reconhecimento da receita
✓ Diferentes tipos de negócios e contratos com suas especificidades, para cada empresa (controladora, controladas e coligadas).
• Tributos (19%) – Premissas que indicam como principal assunto de auditoria:
✓ Complexidade tributária, devido a ampla quantidade de produtos negociados perante controladora e suas controladas/coligadas;
✓ Realização de créditos fiscais federais e estaduais, referente a incentivos fiscais; ✓ Compensação de créditos com outros tributos;
✓ Valores significativos;
✓ Diversidade de legislação tributária estadual, perante a alta amplitude do mercado.
4.4 – Setor Financeiro
Para o setor financeiro, é elencado 16 empresas listadas, onde o Banco Bradesco S.A. (subsetor bancário) é a empresa que apresenta o maior número de principais assuntos de auditoria, com o total de 8 assuntos. Onde os assuntos mais representativos neste setor são perdas estimadas por crédito de liquidação duvidosa, passivos contingentes e impairment de ativos.
Tabela 8 – Principais assuntos de auditoria – Setor Financeiro e Outros
Fonte: elaborado pelo autor
• PECLD (14%) – Premissas que indicam como principal assunto de auditoria:
✓ Avaliação e classificação dos riscos no setor bancário, através da circular BACEN 2.682/99, baseado em diversas características do devedor e da operação de crédito, desta forma classificando em níveis diferentes e provisionando os créditos de liquidação duvidosa conforme escala de nível de risco “A” até “H”, além disso avaliação interna para verificação de complementação em tais riscos; ✓ Diferentes técnicas e julgamentos para mensuração das provisões de riscos
considerados complexas;
✓ Julgamento de fatores externos, condições econômicas, histórico de pagamentos e garantias fornecidas.
• Passivos contingentes (12%) – Premissas que indicam como principal assunto de auditoria:
✓ Processos ligados à área civil, trabalhistas, previdenciárias e tributárias;
✓ Estimativa na mensuração do valor, bem como na probabilidade de eventuais perdas, de acordo com assessores jurídicos, especializados na área;
✓ Perspectiva de conclusão, andamento dos processos e históricos de perdas; ✓ Jurisprudência não é uniforme.
• Impairment de Ativos (12%) – Premissas que indicam como principal assunto de auditoria: 3% 3% 3% 3% 5% 5% 7% 7% 8% 8% 8% 12% 12% 14% Outros Aquisição de Empresas Tributos Provisões Técnicas Estimativas Realização de Ativos Itens mensurados Valor Justo Receita Tecnologia da Informação Instrumentos Financeiros Beneficios a Empregados Participações Societárias Impairment de Ativos Passivos Contigentes PECLD Financeiros e Outros
✓ Julgamentos e estimativas mercadológicas, nas taxas de juros e fluxos de caixas esperados;
✓ Valores relevantes;
✓ Rentabilidade futura baseada no plano de negócio da empresa, caracterizando como alto grau de julgamento da Administração;
✓ Análise e avaliação do comportamento das carteiras de créditos para avaliação do risco de crédito.
4.5 – Setor de Materiais Básicos
No setor de materiais básicos, apresentam-se 9 empresas de acordo com o índice IBrX100, onde as empresas que apresentam maior quantidade de PAA, são Usiminas e Vale S.A., (subsetor siderúrgico e subsetor de mineração, respectivamente) com 5 principais assuntos de auditoria cada. Os assuntos mais representativos estão ligados a tributos e impairment de ativos.
Tabela 9 – Principais assuntos de auditoria – Setor Materiais Básicos
Fonte: elaborado pelo autor
• Tributos (24%): Premissas que o indicam como um principal assunto ✓ Realização de ativos fiscais diferidos.
✓ Subjetividade na estimativa de lucros tributáveis futuros
3% 3% 3% 3% 3% 3% 6% 9% 12% 12% 18% 24% Instrumentos Financeiros Participações Societárias Endividamento - Covenants Ativo Imobilizado Provisões Técnicas Continuidade Operacional Receita Passivos Contigentes Itens mensurados Valor Justo Riscos ligados a Fraudes| Processos Impairment de Ativos
Tributos
✓ Recuperabilidade de créditos estaduais e federais
✓ Complexidade tributária, e conhecimento de várias legislações de diversos países.
• Impairment de Ativos (18%): Premissas que indicam como um principal assunto: ✓ Subjetividade ligada a fatores mercadológicos na mensuração do impairment,
como percentual de crescimento, rentabilidade futura dos negócios, taxas de inflação e taxas de câmbio;
✓ Valores relevantes;
✓ Complexidade na mensuração do valor recuperável;
✓ Avaliação anual, onde qualquer mudança nas premissas utilizadas, pode gerar efeitos nas demonstrações
✓ Incerteza nas projeções de fluxo de caixa e estimativas na recuperabilidade dos ativos.
4.6 – Setor de Petróleo, Gás e Biocombustíveis
Para o setor petrolífero, estão elencadas 4 empresas no índice IBrX100, onde a Petrobras (subsetor petrolífero) é a companhia que apresenta maior número de PAA, 8 no total. Os assuntos mais significantes deste setor são Impairment de ativos e Instrumentos financeiros.
Tabela 10 – Principais assuntos de auditoria – Setor de Petróleo, Gás e Biocombustíveis
Fonte: elaborado pelo autor
• Impairment de Ativos (22%) – Premissas que o indicam como principal assunto: ✓ Valores relevantes;
✓ Julgamento nas premissas e taxas utilizadas, baseadas em projeções futuras; ✓ Avaliação da existência de premissas que indiquem redução do valor
recuperável, além de julgamento na definição das Unidades Geradoras de Caixa.
• Instrumentos Financeiros (17%) – Premissas que o indicam como principal assunto: ✓ Utilização de hedge para proteção de riscos, ligados oscilações do mercado de
câmbio, utilizando de técnicas de valorização que envolvem julgamento; ✓ Julgamento na utilização de hedge a valor justo, para controladora, controladas
e coligadas;
✓ Uso de hedge, para proteção de atividade ligadas a exportações altamente prováveis de realização.
4.8 – Setor da Saúde
O setor da saúde, é composto por 4 empresas perante a carteira teórica de ativos do índice IBrX100. Onde as empresas que apresentam maior número de principais assuntos de auditoria são Qualicorp S.A. (subsetor Serviços médicos hospitalares, análises e diagnósticos) e Raia Drogasil S.A (subsetor de comércio e distribuição).
22% 6% 6% 6% 6% 6% 11% 17% 22% Outros Passivos Contingentes Benefícios a Empregados Participações Societárias Tributos Provisões Técnicas Riscos ligados a Fraudes| Processos Instrumentos Financeiros Impairment de Ativos
Tabela 11 – Principais assuntos de auditoria – Setor da Saúde
Fonte: elaborado pelo autor
• Impairment de Ativos (27%) – Premissas que indicam como principal assunto: ✓ Valores relevantes;
✓ Premissas e taxas que envolvem julgamento no cálculo do valor recuperável, como análise de taxas de crescimento e projeções de futuros fluxos de caixa. • Tecnologia da Informação (18%) – Premissas que indicam como principal assunto:
✓ Informações para elaboração das demonstrações dependem de sistemas informatizados, com a quantidade de coligadas e controladas e sistemas distintos há um alto grau de complexidade;
✓ Complexidade e monitoramento de diversas atividades nos sistemas de controle internos.
• Receita (18%) – Premissas que indicam como principal assunto:
✓ Mensuração de serviços prestados e faturados, além de valores de serviços prestados e não faturados;
✓ Valores relevantes;
✓ Complexidade no reconhecimento das receitas. 9% 9% 9% 9% 18% 18% 27% Outros PECLD Aquisição de Empresas Provisões Técnicas Receita Tecnologia da Informação Impairment de Ativos Saúde
4.8 – Setor de Tecnologia da Informação
O setor de tecnologia da informação referente ao índice IBrX 100, consta com apenas uma única empresa, a TOTVS S.A, onde são descritas as premissas que indicaram, conforme julgamento do auditor, a considera-los como principais assuntos de auditoria.
• Receita: mensuração da receita de serviços prestados, referente a julgamentos na avaliação e identificação do volume de horas a serem apropriadas.
• Passivos Contingentes: Processos de cunho trabalhistas e tributários, relacionados a julgamentos. Complexidade da legislação e das jurisprudências aplicadas.
• Impairment de Ativos: Avaliação de aspectos econômicos que envolvem alto grau de julgamento.
4.9 – Setor de Telecomunicações
Para o setor de telecomunicações referente ao índice IBrX 100, é composto por 2 empresas, onde a maior quantidade de principais assuntos de auditoria relatados é na companhia Tim Participações S.A., apresentando no total 4 PAAs.
Tabela 12 – Principais assuntos de auditoria – Setor de Telecomunicações
Fonte: Elaborado pelo autor
17% 17%
33% 33%
Passivos Contigentes Mudanças de políticas contábeis |
Reapresentação
Receita Impairment de Ativos
No qual os principais assuntos de auditoria relatados são Impairment de Ativos e Receita.
• Impairment de Ativos (33%) – Premissas que indicam como um principal assunto ✓ Avaliação nos métodos de recuperabilidade, do qual o fluxo de caixa
descontado, utiliza-se de várias premissas subjetivas, com grande grau de julgamento da administração;
✓ Alto grau de subjetividade, nas premissas utilizadas para avaliar: crescimento da receita, aumento da margem operacional, taxa de crescimento futuro, além da taxa de desconto utilizada.
• Receita (33%) – Premissas que indicam com um principal assunto de auditoria
✓ Risco inerente ao processo de faturamento, ligado a complexidade e dependência do sistema de informação e controles internos;
✓ Grande volume de transações;
✓ Diversidade de produtos, pacotes e serviços;
✓ Estimativas de receitas entre o fechamento do faturamento e o final do mês.
4.10 – Setor de Utilidade Pública
O setor de utilidade pública é representando por 18 empresas, no qual a Eletropaulo (subsetor de energia elétrica) é a entidade que apresenta um maior número de PAA, totalizando 6 assuntos. Os mais representativos assuntos ligados ao setor são passivos contingentes e receita.
Tabela 13 – Principais assuntos de auditoria – Setor de Utilidade Pública
Fonte: elaborado pelo autor
• Passivos contingentes (23%) – Premissas que indicam como um principal assunto ✓ Julgamento dos valores e classificação de causas cíveis, trabalhistas e tributárias
por parte da administração, e assessores jurídicos internos e externos; ✓ Valores relevantes
✓ Processos complexos, além de complexidade do ambiente jurídico no país; ✓ Impacto no julgamento perante as controladas e coligadas;
✓ Negociação de ações em outros mercados, do qual procede a avaliação e julgamento de processos coletivos nos E.U.A. ligados a declarações errôneas e indicações de fraude, que permitiram declínio da ação, no qual está em fase inicial não sendo possível uma mensuração razoável, e seu impacto na demonstração. • Receita (19%) – Premissas que indicam como um principal assunto
✓ Processo de avaliação e mensuração complexo, referente a serviços prestados (energia distribuída) e não faturados;
✓ Utilização de parâmetros, como média de consumo, para estimação do consumo a ser atribuído, para receitas ainda não faturadas;
✓ Valores relevantes; 7% 2% 2% 2% 2% 2% 2% 2% 4% 4% 7% 7% 18% 19% 23% Outros PECLD Instrumentos Financeiros Aquisição de Empresas Endividamento - Covenants Riscos ligados a Fraudes| Processos Reorganização Societária Mudanças de políticas contábeis | Reapresentação Tributos Ativo e Passivo Financeiro Setorial - ANEEL
Impairment de Ativos Beneficios a Empregados Concessões Receita Passivos Contigentes Utilidade Pública
✓ Ambiente regulatório, no qual deve seguir normativos específicos;
✓ Carteira de clientes pulverizada, com critérios bem específicos para estipular preços por parte classes de clientes, e em conformidade com órgãos
regulatórios;
✓ Dependência de controles internos e sistemas informatizados.
✓ Dependência de controles internos bem alinhados, permitindo que, quando não parametrizados, a administração burle para melhorar os resultados.