Abaixo seguem explicações sobre os ajustes relevantes nos balanços patrimoniais e na demonstração do resultado, e depois as conciliações apresentando a quantificação dos efeitos da transição.
(a) Contratos de concessão
Os contratos de concessão são reconhecidos conforme requerimentos da ICPC 01 e do OCPC 05. Os contratos de concessão representam um direito de cobrar os usuários dos serviços públicos, via tarifação controlada pelas Agências Reguladoras de Serviços de Abastecimento de Água e de Esgotamento Sanitário (modelo intangível) ou um direito incondicional de gerar caixa ou equivalentes de caixa (modelo ativo financeiro) dos respectivos municípios, pelo período de tempo estabelecido nos contratos de concessão. Em conformidade com o BR GAAP antigo, os gastos relacionados as concessões obtidas pelas controladas da Companhia eram capitalizados no ativo imobilizado e passariam a ser depreciados, de acordo com o prazo de duração da concessão.
No que diz respeito aos novos CPCs, a infraestrutura relacionada aos contratos de concessão deixa de ser registrada como ativo imobilizado do concessionário, tendo em vista que o contrato de concessão não transfere ao cessionário o direito de controle e até mesmo de propriedade, do uso da infraestrutura dos serviços públicos, sendo eles revertidos ao concedente após o encerramento dos respectivos contratos.
Nesse contexto, para fins de registros contábeis, o concessionário registra receitas de serviços de construção e melhorias de acordo com os CPCs 17, em conta de receitas de construção, tendo como contrapartida as rubricas de ativo intangível. A receita de construção é calculada com base nos custos dos serviços prestados, acrescida de uma margem, definida pela Administração, com base em premissas devidamente fundamentadas.
Conforme demonstrado na nota 1.(a), parte substancial dos contratos de concessão administrados pelas controladas da Companhia dão o direito de recebimento de contraprestações periódicas, o que gerou impactos no contas a receber, conforme demonstrado nas notas 20.2.1 a 20.2.6.
(b) Gastos pré-operacionais
Até 31 de dezembro de 2008, conforme o BR GAAP antigo a Companhia e suas controladas adotavam como prática contábil a capitalização de gastos pré-operacionais no grupo de ativo diferido, de acordo com os novos pronunciamentos contábeis gastos pré-operacionais que não possam ser atribuídos ao ativo imobilizado ou ao ativo intangível, devem ser contabilizado como despesa.
Dessa forma, os saldos de R$ 41.118 e R$ 23.445, em 1º de janeiro e 31 de dezembro de 2009, respectivamente, bem como a amortização de R$ 3.107 reconhecida durante o exercício de 2009, foram ajustados contra o resultado de acordo com os novos pronunciamentos contábeis.
(c) Lucros acumulados
Todos os ajustes referentes a conciliação entre o BR GAAP antigo e CPCs foram efetuados contra lucros acumulados iniciais, na data de transição de 1ode janeiro de 2009, exceto pelos itens de reclassificados entre as contas patrimonias.
As seguintes conciliações apresentam a quantificação do efeito da transição para os CPCs e nas seguintes datas:
. Patrimônio líquido na data de transição de 1ode janeiro de 2009 (Notas 20.2.1 e 20.2.4). . Patrimônio líquido em 31 de dezembro de 2009 (Notas 20.2.2 e 20.2.5).
20.2.1 Conciliação do patrimônio líquido em 1ode janeiro de 2009 da controladora
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs Ativos Passivo e patrimônio líquido
Circulante Circulante
Caixa e equivalentes de caixa 11 11 Fornecedores 2 2
Divtidendos e juros sobre capital próprio 6.114 6.114 Tributos a pagar 1.241 1.241
6.125 6.125 1.243 1.243
Não circulante Não circulante
Realizável a longo prazo Sociedades da Organização Odebrecht 65.447 65.447
Sociedades da Organização Odebrecht 101.207 101.207
65.447 65.447
101.207 101.207
Investim entos 223.819 (32.693) 191.126 Patrimônio líquido
Im obilizado 1.712 1.712 Capital social
Diferido 2 (2) Prejuízos acumulados 269.725 269.725
(3.550) (32.695) (36.245)
326.740 (32.695) 294.045 266.175 (32.695) 233.480
Participação dos não controladores
266.175 (32.695) 233.480
20.2.2 Conciliação do patrimônio líquido em 31 de dezembro de 2009 da controladora
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs Ativos Passivo e patrimônio líquido
Circulante Circulante
Caixa e equivalentes de caixa 387.707 387.707 Fornecedores 1.412 1.412
Tributos a recuperar 1.624 1.624 Financiamentos 232 232
Divtidendos e juros sobre capital próprio 4.194 4.194 Salários e encargos s ociais 3.636 7.415 11.051
Outros ativos 761 761
5.280 7.415 12.695
394.286 394.286
Não circulante Não circulante
Realizável a longo prazo Financiamentos 525 525
Sociedades da Organização Odebrecht 114.547 114.547 Sociedades da Organização Odebrecht 35.000 35.000 Adiantamento para futuro aumento de capital 13.097 13.097 Provis ão para perda em inves timentos 264 264
Outros ativos 15.535 15.535 Outros pas sivos 720 720
143.179 143.179 36.509 36.509
Inves timentos 476.114 14.415 490.529 Patrimônio líquido
Imobilizado 2.154 2.154 Capital social 484.774 484.774
Intangível 2.366 2.366 Res ervas de capital 527.129 527.129
Prejuízos acumulados (35.593) 7.000 (28.593) 623.813 14.415 638.228
976.310 7.000 983.310
Participação dos não controladores
976.310 7.000 983.310
20.2.3 Conciliação do lucro líquido no exercício findo em 31 de dezembro de 2009 da controladora
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs Lucro bruto
Despesas operacionais
Gerais e administrativas (43.490) (7.398) (50.888)
Outras receitas , líquidas 3.491 1.113 4.604
Resultado operacional antes das participações
societárias e do resultado financeiro (39.999) (7.398) (46.284)
Resultado de participações societárias
Equivalência patrimonial 1.014 48.694 49.708
Provisão para perda em investimentos (264) (264)
Resultado financeiro
Despesas financeiras (492) (492)
Receitas financeiras 7.700 7.700
20.2.4 Conciliação do patrimônio líquido em 1ode janeiro de 2009 consolidada
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs
De acordo com BR GAAP antigo
Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs Ativos Passivo e patrimônio líquido
Circulante Circulante
Caixa e equivalentes de caixa 9.919 9.919 Fornecedores 18.052 18.052
Contas a receber 19.969 28.166 48.135 Financiamentos 15.468 15.468
Adiantamento a fornecedores 1.080 1.080 Salários e encargos sociais 3.068 3.068
Tributos a recuperar 2.798 2.798 Tributos a pagar 6.112 6.112
Estoques 1.939 1.939 Dividendos a pagar 347 347
Outros ativos 1.189 1.189 Outros passivos 4.291 4.291
Despesas antecipadas 4.773 4.773
47.338 47.338
41.667 28.166 69.833
Não circulante Não circulante
Realizável a longo prazo Financiamentos 351.055 351.055
Contas a receber 2.007 448.541 450.548 Debêntures 65.000 65.000
Sociedades da Organização Odebrecht 134.989 134.989 Sociedades da Organização Odebrecht 120.285 120.285
Tributos diferidos 2.909 2.909 Tributos a pagar 2.695 2.695
Outros ativos 165 165 Tributos diferidos 57.720 57.720
Despesas antecipadas 1.613 1.613 Provisão para contingências 7.983 7.983
Outros passivos 2.636 2.636
141.683 448.541 590.224
549.654 57.720 607.374
596.992 57.720 654.712
Investimentos
Imobilizado 557.229 (493.931) 63.298 Patrimônio líquido
Intangível 67.342 103.432 170.774 Capital social 269.725 269.725
Diferido 61.048 (61.048) Prejuízos acumulados (3.550) (32.695) (36.245)
827.302 (3.006) 824.296 266.175 (32.695) 233.480
Participação dos não controladores 5.802 135 5.937
271.977 (32.560) 239.417
20.2.5 Conciliação do patrimônio líquido em 31 de dezembro de 2009 consolidada De acordo com BR GAAP antigo Efeito total da mudança para CPCs De acordo com CPCs De acordo com BR GAAP antigo Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs Ativos Passivo e patrimônio líquido
Circulante Circulante
Caixa e equivalentes de caixa 503.723 38 503.761 Fornecedores 65.298 2.852 68.150
Contas a receber 42.308 121.970 164.278 Financiamentos 32.553 32.553
Adiantamento a fornecedores 33.882 12 33.894 Salários e encargos sociais 11.001 9.289 20.290
Tributos a recuperar 13.070 3.097 16.167 Adiantamentos recebidos 83.559 15 83.574
Estoques 22.666 (20.312) 2.354 Tributos a pagar 10.423 274 10.697
Outros ativos 1.412 326 1.738 Outros passivos 2.061 2.059
Despesas antecipadas 3.163 15 3.176
204.895 12.430 217.323 620.224 105.146 725.368
Não circulante Não circulante
Realizável a longo prazo Financiamentos 515.866 515.866
Contas a receber 62.037 838.698 900.735 Debêntures 74.906 74.906
Fundos restritos 27.503 27.503 Tributos a pagar 1.541 1.541
Sociedades da Organização Odebrecht 43.914 43.914 Tributos diferidos 4.118 115.822 119.940
Tributos diferidos 2.566 687 3.253 Provisão para perda em investimentos 30 30
Tributos a recuperar 19.255 19.255 Provisão para contingências 7.103 7.103
Outros ativos 330 134 464 Outros passivos 13 13
Despesas antecipadas 1.553 1.553
603.577 115.822 719.399 137.903 858.774 996.677
808.472 128.252 936.722
Investimentos Patrimônio líquido
Imobilizado 922.375 (907.368) 15.007 Capital social 484.774 484.774
Intangível 88.627 102.426 191.053 Reservas de capital 527.129 527.129
Diferido 23.445 (23.445) Lucro (prejuízos) acumulados (35.593) 7.000 (28.593)
1.172.350 30.387 1.202.737 976.310 7.000 983.310
Participação dos não controladores 7.792 281 8.073
984.102 7.281 991.383
20.2.6 Conciliação do lucro líquido no exercício findo em 31 de dezembro de 2009 da consolidada * * * De acordo com BR GAAP antigo Efeito total da
mudança para CPCs De acordo com CPCs Receita bruta de serviços
Receita de serviços 255.329 (28.166) 227.163
Receita de construção 516.375 516.375
Receita sobre ativo financeiro 23.946 23.946
Im postos e contribuições sobre serviços (26.428) (47.823) (74.251)
Receita líquida de serviços 228.901 464.332 693.233
Custos dos serviços prestados (105.577) 26.378 (79.199)
Custos de construção (442.442) (442.442)
Lucro bruto 123.324 48.268 171.592
Despesas operacionais
Gerais e adm inistrativas (116.986) 2.623 (114.363)
Outras receitas, líquidas 319 (30) 289
Lucro operacional antes das participações
societárias e do resultado financeiro 6.657 50.891 57.518
Resultado de participações societárias
Provisão para perda em investimentos (30) 30
Resultado financeiro
Despesas financeiras (39.061) (39.061)
Receitas financeiras 13.152 13.152
Prejuízo antes do imposto de renda
e da contribuição social (19.282) 50.891 31.609
Im posto de renda e contribuição social corrente (12.761) 4.646 (8.115)
Im posto de renda e contribuição social diferido (14.239) (14.239)
Lucro (prejuízo) do exercício (32.043) 41.298 9.255
Atribuível a
Acionistas da Companhia (30.667) 10.368