EQUILÍBRIO TÉCNICO a) Apuração do Resultado do Exercício

Representa os resultados acumulados obtidos pela Entidade e registrados na conta de resultados realizados. A composição da conta resultados realizados, em 31 de dezembro de 2020 e 2019, e a respectiva movimentação no exercício foi a seguinte:

I. Fundamental

O aumento da insuficiência do plano de benefícios ocorreu devido a novas concessões e à redução da taxa de juros. O plano Fundamental apurou déficit acima do limite estabelecido pela legislação vigente e juntamente com as patrocinadoras do plano, optou por fazer uso do limite de equacionamento de déficit em 31/12/2020 e aditou o contrato já existente para adicionar o valor do novo déficit (Nota explicativa nº 9 item c).

II. PAP

Em relação as patrocinadoras Nestlé e Froneri, o surgimento do déficit no plano ocorrido no exercício de 2020 foi proveniente, principalmente, da redução da hipótese da taxa real de juros. O valor do Equilíbrio Técnico após o ajuste de precificação é inferior ao limite de equacionamento estabelecido pela legislação e por este motivo não será necessária a elaboração de plano de equacionamento.

III. PAP II

Para as patrocinadoras Nestlé, o resultado do plano passou de um superávit de R$ 3.184 em 31/12/2019 para um déficit de R$ 46.660 em 31/12/2020. O plano de benefícios superou em R$ 42.665 mil o limite do déficit técnico. De acordo com o Art. 29º da Resolução CNPC nº 30/2018, deverá ser elaborado e aprovado o plano de equacionamento até o final de 2021 para o valor do déficit apurado que excede o limite de equacionamento. Uma vez que as patrocinadoras do Grupo de Custeio Nestlé efetuem as contribuições extraordinárias definidas no plano de custeio, essas contribuições colaborarão para o equacionamento do déficit.

Referente à patrocinadora Froneri, em 31/12/2020 o grupo de custeio apresenta um superávit no valor de R$ 389. Pelo fato de haver constituição de Reserva Especial por três anos consecutivos, em 31/12/2020 o valor da Reserva Especial foi destinado para o Fundo Previdencial de Revisão de Plano. A destinação do superávit atende as disposições da Resolução CNPC nº 30, de 10/10/2018, pois utiliza a tábua de

Plano 2019 Déficit do Exercício 2020

Fundamental (13.354) (5.638) (18.992) PAP 11.624 (69.361) (57.737) PAP II 3.939 (50.210) (46.271) Básico 5.731 (5.845) (114) Suplementar - (128) (128) Total 7.940 (131.182) (123.242)

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS Em 31 de dezembro de 2020 e 2019

(Em milhares de reais)

31/12/2019 para R$ 414 em 31/12/2020, antes da destinação de reserva especial para fundo de revisão realizada. Esta redução foi proveniente, principalmente, da rentabilidade do plano abaixo da meta atuarial e da redução da taxa de juros.

IV. Básico

O surgimento da insuficiência do Plano ocorreu no exercício de 2020 e foi proveniente da alteração da taxa de juros e da rentabilidade do plano abaixo da meta atuarial. Não haverá equacionamento para o déficit apurado neste exercício, uma vez que o seu valor ficou abaixo do limite.

V. Suplementar

A redução da insuficiência do Plano Suplementar ocorreu no exercício de 2020 e foi proveniente da alteração da taxa de juros e reflexo da reforma da previdência. Não haverá equacionamento para o déficit apurado neste exercício, uma vez que o seu valor ficou abaixo do limite.

O limite para o déficit ou superávit das patrocinadoras citados nos planos é calculado através da fórmula descrita no item “b” desta Nota Explicativa nº 10.

b) Equilíbrio Técnico Ajustado

A partir do exercício de 2015, a Entidade passou a apurar também o equilíbrio técnico ajustado e demonstrá-lo na Demonstração do Ativo Líquido do Plano de Benefícios - DAL, conforme estabelece a Resolução CNPC nº 16, de 19 de novembro de 2014 e Instrução PREVIC nº 25, de 17 de dezembro de 2015.

O equilíbrio técnico ajustado passou a ser base de cálculo para a apuração do resultado para destinação e utilização de superávit técnico ou para o equacionamento de déficit técnico do plano de benefício.

A Instrução PREVIC nº 30, de 10 de outubro de 2018, estabeleceu critérios diferenciados para equacionamento de déficits e destinação/utilização de superávit, em função do horizonte de tempo dos fluxos de caixa de cada plano de benefícios (duration do passivo atuarial). Para o déficit, o limite é dado pela fórmula (duration – 4) x 1% x reserva matemática. Para destinação ou utilização de superávit, o limite é dado pelo mínimo entre a fórmula (10% + (duration x 1%)) x reserva matemática e 25% x reserva matemática, sendo a menor entre elas.

Os cálculos do limite da reserva de contingência dos planos foram as seguintes:

Fundamental Básico Suplementar

Nestlé Froneri Nestlé Froneri Nestlé Nestlé Nestlé

Saldo de Provisões Matemáticas (a)(1) 337.175 4.728 965.711 2.376 166.461 6.060 13.952

Cálculo do limite do Déficit Técnico Acumulado

2020 Descrição

PAP II PAP

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS Em 31 de dezembro de 2020 e 2019

(Em milhares de reais)

(2)_{Corresponde à diferença entre o valor dos títulos públicos federais atrelados a índice de preços classificados na categoria títulos mantidos}

até o vencimento, calculado considerando a taxa real de juros anual utilizada na respectiva avaliação atuarial e o valor contábil desses títulos.

Ajuste de Precificação

O ajuste de precificação dos títulos públicos federais atrelados a índices de preços e classificado na categoria títulos mantidos até o vencimento foi apurado nos termos da Instrução PREVIC nº 19 de 4 de fevereiro de 2015 apresentando o ajuste positivo de R$ 8.429 no plano Fundamental e R$ 43.829 no plano PAP.

Os planos PAP II, Básico e Suplementar não possuem títulos “marcados na curva”. Sendo assim, o ajuste de precificação definido na Resolução CNPC nº 30/2018 não é aplicável.

NOTA 11 – FUNDOS

a) Fundos Previdenciais – Composto pelas parcelas de contribuição das patrocinadoras que não foram utilizadas para o pagamento de benefícios em função das condições de elegibilidade e tipo de benefício pago ao participante no momento de seu desligamento. Os valores serão utilizados pelas patrocinadoras para efetuar as contribuições/aportes em nome dos participantes, conforme estabelecido no regulamento do plano.

Plano Fundamental Quantidade Vencimento

2020 2019 2020 2019

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 5.518 15/08/2020 - 33.873 0 44

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 4.923 15/08/2022 17.255 16.549 146 91

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 8.228 15/05/2023 28.185 26.836 635 568

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 6.245 15/08/2024 21.911 21.004 436 240

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 3.077 15/08/2026 11.178 10.765 (51) (243)

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 11.330 15/08/2030 39.777 48.487 2.514 1.301

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 9.181 15/05/2035 31.940 30.603 2.023 954

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 64 15/08/2040 227 218 16 7

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 3.489 15/05/2045 12.094 11.582 1.138 562

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 1.754 15/08/2050 6.024 5.494 773 417

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 1.742 15/05/2055 5.925 4.567 779 384

Notas do Tesouro Nacional - Serie C 6.179 01/04/2021 31.923 26.023 21 (18)

Total 61.730 206.440 236.003 8.429 4.307

Custo Corrigido Ajuste

Plano PAP Quantidade Vencimento

2020 2019 2020 2019

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 1.420 15/05/2023 4.776 4.532 207 168

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 2.593 15/08/2030 8.937 8.549 680 191

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 16.056 15/05/2035 55.254 52.911 4.651 538

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 6.216 15/08/2040 22.180 21.254 1.705 - 237

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 25.630 15/05/2045 93.474 63.053 4.863 383

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 32.901 15/08/2050 120.758 65.780 8.358 2.174

Notas do Tesouro Nacional - Serie B 37.109 15/05/2055 121.724 116.519 23.041 7.509

Notas do Tesouro Nacional - Serie C 17.990 01/04/2021 92.878 75.507 146 - 75

Notas do Tesouro Nacional - Serie C 500 01/01/2031 3.810 3.158 178 - 6

Total 140.415 523.791 411.262 43.829 10.645

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS Em 31 de dezembro de 2020 e 2019

(Em milhares de reais)

Administrativa. A Entidade deve obrigatoriamente possuir recursos nesta conta, no mínimo, equivalentes ao saldo registrado no Ativo Permanente.

(1)_{O Fundo Previdencial foi utilizado em sua maior parte para custeio de contribuições das patrocinadoras e pagamento do Bônus de Migração.}

O Fundo administrativo foi utilizado para cobertura de despesas.

NOTA 12 – PARTES RELACIONADAS

As partes relacionadas da Entidade podem ser assim consideradas: os Participantes, as Patrocinadoras, cujo relacionamento ocorre por intermédio de Convênio de Adesão para oferecimento dos planos administrados pela Entidade; e seus administradores, compostos pelos Membros do Conselho Deliberativo e Diretoria Executiva, assim como pelos membros do Conselho Fiscal da Entidade, cujas atribuições e responsabilidades estão definidas no Estatuto Social da Entidade, o imóvel pertencente a Fundação Nestlé, o Conjunto habitacional Jardim das Palmeiras – Ribeirão Preto / SP locado a Nestlé, e a transação ocorre através do recebimento de aluguel do imóvel locados

No exercício findo em 31 de dezembro de 2020, não houve operações com as partes relacionadas acima, além das operações já divulgadas anteriormente (contribuições de participantes e patrocinadoras e pagamentos de

Descrição 2019 Remuneração Constituição (Utilização)(1) 2020

Fundos Previdenciais 51.517 5.518 4.916 (7.157) 54.794 Fundamental 38.795 5.017 17 (596) 43.233 PAP 722 176 1.396 (1.499) 795 PAN 628 (105) 2.298 (2.813) 8 PAP II 859 (10) 1.009 (1.684) 174 Básico 8.982 376 - (41) 9.317 Suplementar 1.531 64 196 (524) 1.267 Fundos Administrativos 376 22 7.676 (7.512) 562 Fundamental 15 1 835 (785) 66 PAP 24 5 2.399 (2.289) 139 PAN 3 4 2.384 (2.366) 25 PAP II 98 6 1.802 (1.725) 181 Básico 43 1 66 (76) 34 Suplementar 193 5 190 (271) 117 Total 51.893 5.540 12.592 (14.669) 55.356

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS Em 31 de dezembro de 2020 e 2019

(Em milhares de reais)

NOTA 13 – COMPOSIÇÃO DAS ELIMINAÇÕES NA CONSOLIDAÇÃO DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS

(1) _{Refere-se à repasse financeiro entre planos a ser efetuado em 2021.}

(2) _{Refere-se à migração de saldos dos planos Básico e Suplementar para o plano PAN e ajustes de saldos entre planos.}

Descrição 2020 2019

Valores à Pagar/Receber entre Planos(1) - -

Fundamental (49) (36) PAP (269) 1.433 PAN (79) (2.367) PAP II (62) 773 Básico (1) 15 Suplementar (5) (5) PGA 465 187

Participação no Plano de Gestão Administrativa 562 376

Fundamental 66 15 PAP 139 24 PAN 25 3 PAP II 181 98 Básico 34 43 Suplementar 117 193

Participação no Fundo Administrativo PGA (562) (376)

Fundamental (66) (15) PAP (139) (24) PAN (25) (3) PAP II (181) (98) Básico (34) (43) Suplementar (117) (193)

Superávit Técnico Acumulado - 21.294 PAP - 11.624 PAP II - 3.939 Básico - 5.731 (-) Déficit Técnico Acumulado (123.242) (13.354) Fundamental (18.992) (13.354) PAP (57.737) -

PAP II (46.271) -

Básico (114) -

Suplementar (128) -

Migração entre Planos(2) - -

Fundamental 184 - PAP 16 2.641 PAN 147.893 (22) PAP II (158) (2.619) Básico (18.735) - Suplementar (129.200) -

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS Em 31 de dezembro de 2020 e 2019

(Em milhares de reais)

NOTA 14 – INFORMAÇÕES COMPLEMENTARES