SUMÁRIO DO PLANO ESTRATÉGICO

Planejamento Estratégico

Atualização 2017

SUMÁRO EXECUTIVO

Atualização da Reflexão Estratégica 2017-2020 e início do Planejamento macro do ciclo 2021-2025

A jornada 2013-2017

Reflexão 2017 - Novas Fragilidades e Ameaças...

►

Os grandes problemas ligados a

questões financeiros, econômicas e de

gestão, que eram as principais

fragilidades e ameaças em 2013, foram

mitigados

►

O processo de entrada de clubes

internacionais via mídia e investidores

institucionais internacionais em clubes

de “camisa” se torna hoje a principal

risco de competição ao Flamengo no

médio prazo

A jornada 2013-2017

Reflexão 2017-Novas forças e (principalmente) novas oportunidades

►

Somadas as forças já existentes em 2013

e que na totalidade permanecem, o

Flamengo possui agora elementos de

geração de receita e caixa diferenciados

►

Contudo, as oportunidades em 2017 são

completamente diferentes, associadas a

mudança de perfil de consumo de

produtos de entretenimento e da forma

como os patrocinadores / anunciantes e

meios de transmissão vão engajar seus

consumidores nos próximos anos

A jornada 2013-2017

Filosofia de Gestão - Os primeiros passos do caminho da

Transformação

Profissionalização

Montar uma equipe de gestores profissionais, com grande reconhecimento de mercado pela sua competência

nas suas áreas de atuação, atuando de forma independente da política do clube.

Credibilidade

Realizar medidas duras de resgate financeiro, cortando de forma firme custos, buscar novas receitas pela

reativação dos programas de marketing e se tornar rapidamente um clube cidadão no pagamento de impostos,

direitos trabalhistas e cumpridor dos sue contratos.

Transparência

Tornar suas ações absolutamente transparentes seja nas suas informações financeiras e econômica quanto na

abertura para a sociedade das dificuldades e potencialidades do Flamengo.

Foco estratégico

Definir os mercados esportivos onde o Flamengo atuará de forma competitiva no esporte profissional e onde

este será importante formador de talentos e atletas de base.

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100

200

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600

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2012

2013

2014

2015

2016

2017 - Proj

Evolução da Receita Bruta

Televisionamento

Bilheteria + PNRN

Patrocínio

Direitos federativos

Sociais

Outras

Total

Destaques

 2016 - Renovação Globo.

 2017 - Venda VJ.

 Bilheteria + ST em

constante evolução.

O Flamengo em 2017

Resultados

Destaques

 Concentração em pessoal.

 Amortização de direitos

federativos crescente.

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350

400

450

2012

2013

2014

2015

2016

2017 - Proj

Composiç ão das despesas

Pessoal + Terceiros

Amortização

Jogos

Gerais

Depreciação

Outras

O Flamengo em 2017

Itens extraordinários

 2015 – Profut.

 2016 – Renovação Globo.

 2017 – Venda VJ.

-40%

-30%

-20%

-10%

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30%

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2012

2013

2014

2015

2016

2017 - Proj

Lucratividade

RECEITA OPERACIONAL LÍQUIDA

SUPERAVIT/(DEFICIT) DO EXERCÍCIO

Lucratividade

O Flamengo em 2017

Destaques

Dívida bancária

 35% taxa Pós fixada.

 65% taxa Pré fixada.

 Possibilidade de redução de

taxa de juros com

renegociação de dívidas.

Dívida Fiscal

 Taxa Pós Fixada: Selic + 1%

sobre a parcela a vencer.

0,50

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3,00

3,50

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700

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2012

2013

2014

2015

2016

2017 - Proj

Endividame nto

Endividamento, líquido

Indice de solvência (dívida x receita)

O Flamengo em 2017

85

400

229

2012

Emprestimos

Parcelamentos

Fiscais

Outros

41

277

(10)

2017 - Proj

Emprestimos

Parcelamentos

Fiscais

Outros

Composição da Dívida Líquida

O Flamengo em 2017

Destaques

 Patrimônio positivo otimiza

a capacidade de captação

de recursos com redução da

taxa de juros.

 Em 2018 deverá possibilitar

a participação de linha de

crédito com bancos de

grande porte.

 Possibilidade de ser

auditado por uma das 4

grandes empresas de

auditoria.

(500)

(400)

(300)

(200)

(100)

0

100

2012

₂₀₁₃

2014

₂₀₁₅

2016

2017 - Proj

(424)

(443)

(379)

(249)

(95)

60

Patrimônio

O Flamengo em 2017

Resultados

Destaques

 Pagto de dívidas está

considerado líquido das

rolagens de dívidas (novos

endividamentos).

1.677

305

799

136

242

520

185

66

200

400

600

800

1.000

1.200

1.400

1.600

1.800

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Entradas

Saidas

Usos e Fontes (2013 a 2017 - Proj)

O Flamengo em 2017

Destaques

 O Flamengo se consolidou

como Marca mais valiosa

do Brasil pelo 3º ano

seguido.

O Flamengo em 2017

Destaques

 Flamengo #1

R$ 1.7 bi

O Flamengo em 2017

Destaques

 O Flamengo no anuário

Exame 2017/2018 deve já

se posicionar como uma

das 800 maiores empresas

do Brasil

O Flamengo em 2017

Resultados

Faturamento Líquido (em R$ milhões)

O Flamengo estaria aproximadamente nesta posição

Filosofia de gestão 2013-2020

Reflexão 2017 – do ciclo de credibilidade para a diferenciação

Institucionalização da Profissionalização

Consolidar a imagem de excelência em gestão, com processos, tecnologia e uma equipe de gestores

profissionais, com grande reconhecimento de mercado pela sua competência nas suas áreas de atuação,

atuando de forma estatutariamente independente da política do clube.

Referencia em Gestão e Governança

Ser um exemplo de transparência, correção, meritocracia, sustentabilidade e profissionalismo em todos os seus

atos administrativos e desportivos, utilizando-se dos mais altos padrões de referencia no mundo corporativa

(não necessariamente só do futebol / esporte) como baliza para seus processos.

Inovar para ser o melhor parceiro comercial

Utilizar-se dos seus ativos únicos para proporcionar aos seus parceiros estratégicos e comerciais uma

plataforma de engajamento, monetização e mobilização únicos, e disto, extrair retornos financeiros elevados

Foco estratégico para Vencer

Filosofia de gestão 2013-2020

Reflexão 2017 - Importância do foco estratégico

Objetivo Estratégico do Clube de Regatas Flamengo

Missão 2017

“Ser um clube esportivo, com ênfase no futebol profissional, no remo e em esportes Olímpicos ligados a

tradição do Flamengo, sendo socialmente responsável, cumprindo de forma exemplar seus

compromissos com a sociedade e trazendo resultados esportivos relevantes aos seus torcedores”

Visão 2017

“Ser o maior e mais vitorioso time de futebol das Américas e um dos 20 maiores clubes de futebol do

mundo, sendo para tal suportado pela maior plataforma de ativação e engajamento através do esporte

e do entretenimento de massa na América do Sul. Ser um dos principais formadores de base de atletas

olímpicos para o Time Brasil e alcançar a excelência nacional e internacional no remo e no basquete”.

Nossos Valores

►

Profissionalismo,

►

Transparência e Mensuração,

►

Honestidade,

►

Comprometimento,

►

Planejamento,

►

Disciplina,

►

Respeito,

►

Trabalho em equipe

►

....e muita Paixão

Nossos Princípios Éticos

►

Legalidade

►

Impessoalidade

►

Moralidade

►

Blindagem a interferência política

►

Ampla Participação

►

Pluralismo de Ideias

►

Economicidade e Eficiência:

►

Sustentabilidade:

►

Principio da Realidade

Filosofia de gestão 2013-2020

Filosofia de gestão 2013-2020

Filosofia de gestão 2013-2020

Cadeia de valor do sucesso estratégico – Visão 2020

A bola não entra por acaso....



Indicador aumenta para 73% nas 13

principais ligas da UEFA



89% de correlação na Liga Inglesa entre

Folha futebol e resultado de campo



Gestão eficiente + controle de custos +

credibilidade = capacidade de investimento

superior = resultado na atividade final...



... No futebol = Campeonatos

(principalmente) e Copas (eventualmente)

Projeção de resultados para um clube entre 20-30

ranking UEFA em 2020 = EURO 200M

UEFA benchmark

Soccereconomics #11goals

Financeiro

Esportivo

Item 2013 2020

Divida

Endividamento Líquido R$ 625 milhões < R$ 300 milhões Endividam / Receitas 2,42 < 0,4 Necess. Capital de Giro (R$ 157 milhões) > R$ 10 milhões Indice de liquidez corrente 0,29 > 1,25 % dividas de cur prazo 27% < 15%

Item 2013-2017 2017-2021

Futebol

% sucess títulos estaduais 40% 80% % sucess títulos Nacionais < 10% 50% % sucess títulos Regionais 0 > 20%

Remo 40% Hegemonia

Basquete 70% Hegemonia

Olímpicos Top 5 time Brasil TOP 1

Item 2013 2020

Receita Total R$ 273 mi R$ 650 mi

Receitas sem Atletas R$ 273 mi R$ 580 mi Receitas TV R$ 110 mi R$ 230 mi Receitas bilheteria R$ 48 mi R$ 110 mi Receitas sócios / ST R$ 30 mi R$ 105 mi Receitas Marketing R$ 65 mi R$ 135 mi Receitas Atletas R$ 0 R$ 70 mi Despesas Totais R$ 279 mi R$ 605 mi

Despesas Futebol / base R$ 180 mi R$ 360 mi Despesas Olímpico R$ 16 mi R$ 80 mi Despesas Social / demais R$ 33 mi R$ 65 mi Despesas financeiras (líq) R$ 46 mi R$ 40 mi Capacidade de Invest. (R$ 20 mi) R$ 60 mi

Indicadores

Margem Líquida -7% > 15% Rentabilidade dos Ativos -5% > 15%

Financeiro

Plano de Metas 2013-2020

(original)

Financeiro

Esportivo

Item 2013 2017 Proj 2020 Novo

Divida

Endividamento Líquido R$ 770 mi R$ 308 mi < R$ 280 mi Endividam / Receitas > 3,5 0,48 <= 0,5 Necess. Capital de Giro banco (R$ 157 mi) R$ 43 mi <= R$ 20 mi Índice de liquidez corrente < 0,3 0,8 > 1,0 % dividas de cur prazo > 40% 32% < 20%

Item 2013-2017 2017-2021

Futebol

% sucess títulos estaduais 40% 75% % sucess títulos Nacionais < 10% 35% % sucess títulos Continentais 0 > 15%

Remo 40% Hegemonia

Basquete 70% Hegemonia

Olímpicos Top 5 time Brasil Top 3 time Brasil

Item 2013 2017 Proj 2020 Novo

Receita Total R$ 273 mi R$ 637 mi R$ 650 mi

Receitas sem Atletas R$ 273 mi R$ 439 mi R$ 580 mi Receitas Broadcasting R$ 110 mi R$ 196 mi R$ 225 mi Receitas Matchday/ST R$ 63 mi R$ 92 mi R$ 130 mi Receitas Clube R$ 15 mi R$ 50 mi R$ 50 mi Receitas Marketing R$ 65 mi R$ 101 mi R$ 155 mi Inovação R$ 0 R$ 0 R$ 20 mi Receitas Atletas R$ 0 R$ 198 mi R$ 70 mi

Despesas Totais R$ 279 mi R$ 537 mi R$ 595mi

Despesas Futebol / base R$ 180 mi R$ 281 mi R$ 370 mi Despesas Olímpico R$ 16 mi R$ 29 mi R$ 35 mi Despesas Social / demais R$ 33 mi R$ 47 mi R$ 15 mi Despesas financeiras (líq) R$ 46 mi R$ 45 mi R$ 30 mi Impst + Amortiz + Invest. (R$ 20 mi) R$ 135 mi R$ 145 mi

Indicadores

Margem Líquida -7% 26% > 10% Rentabilidade dos Ativos -5% 23% > 10%

Financeiro

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Usos e Fontes 2017-2021 (cenário base)

3000

2500

2000

1500

1000

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0

Fontes

Usos

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Fut

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P

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o

n

al

+ Base

RRF : Receita recorrente oper. Futebol (2,27 bilhões) DFD : Receita de venda de atletas (308 milhões) CRF : Receitas social + Olímpico (251 milhões)

DESPESA (2.62 bilhões)

FUT : Custo de Operação do Futebol (1,81 bilhões) FPI : Custo de folha +PJ e imagem (1,34 bilhões) POR : Operacao futebol + ST e outros (230 milhões) ATL : Despesas c/ Luvas e Passe (195 milhões) CLB : Clube: Social + Olímpico + Obras (359 milhões) TAX : Impostos (280 milhões) DIV : Desp. financeiras + amort. dívida (177 milhões)

RES : Reserva de capital (180 milhões)

R$ milhões

Financeiro

Esportivo

Item 2013 2017 Proj 2020 Novo

Divida

Endividamento Líquido R$ 770 mi R$ 308 mi < R$ 250 mi Endividam / Receitas > 3,5 0,48 <= 0,35 Necess. Capital de Giro banco (R$ 157 mi) R$ 43 mi <= R$ 20 mi Índice de liquidez corrente < 0,3 0,8 > 1,0 % dividas de cur prazo > 40% 32% < 20%

Item 2013-2017 2017-2021

Futebol

% sucess títulos estaduais 40% 80% % sucess títulos Nacionais < 10% 50% % sucess títulos Continentais 0 > 20%

Remo 40% Hegemonia

Basquete 70% Hegemonia

Olímpicos Top 5 time Brasil Top 3 time Brasil

Item 2013 2017 Proj 2020 Novo

Receita Total R$ 273 mi R$ 637 mi R$ 760 mi

Receitas sem Atletas R$ 273 mi R$ 439 mi R$ 665 mi Receitas Broadcasting R$ 110 mi R$ 196 mi R$ 240 mi Receitas Matchday/ST R$ 63 mi R$ 92 mi R$ 150 mi Receitas Clube R$ 15 mi R$ 50 mi R$ 50 mi Receitas Marketing R$ 65 mi R$ 101 mi R$ 170 mi Inovação R$ 0 R$ 0 R$ 55 mi Receitas Atletas R$ 0 R$ 198 mi R$ 95 mi Despesas Totais R$ 279 mi R$ 537 mi R$ 705 mi

Despesas Futebol / base R$ 180 mi R$ 281 mi R$ 400 mi Despesas Olímpico R$ 16 mi R$ 29 mi R$ 35 mi Despesas Social / demais R$ 33 mi R$ 47 mi R$ 15 mi Despesas financeiras (líq) R$ 46 mi R$ 45 mi R$ 30 mi Impst + Amortiz + Invest. (R$ 20 mi) R$ 135 mi R$ 225 mi

Indicadores

Margem Líquida -7% 26% > 15% Rentabilidade dos Ativos -5% 23% > 15%

Financeiro

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Usos e Fontes 2017-2021 (meta revisada)

3000

2500

2000

1500

1000

500

0

Fontes

Usos

R

ec

eit

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Tot

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R

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Fut

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Folh

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+

PJ

+

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em

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al

+

B

ase

RRF : Receita recorrente oper. Futebol (2,39 bilhões) D.Fed: Receita de venda de atletas (502 milhões) CRF : Receitas social + Olímpico (251 milhões)

DESPESA (2.87 bilhões)

FUT : Custo de Operação do Futebol (2,02 bilhões) FPI : Custo de folha +PJ e imagem (1,43 bilhões) POR : Operacao futebol + ST e outros (291 milhões) ATL : Despesas c/ Luvas e Passe (305 milhões) CLB : Clube: Social + Olímpico + Obras (359 milhões) TAX : Impostos (310 milhões) DIV : Desp. financeiras + amort. dívida (177 milhões)

RES : Reserva de capital (230 milhões)

R$ milhões

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Papel da Inovação no atingimento da meta revisada

Receitas Totais (META EURO 200M)

550M

750M

0M

500M

400M

600M

650M

Desafio 2017-2020 de INOVAÇÃO

identificar oportunidades de inovação de negócios, oportunidades

comerciais ainda não trabalhadas em / até 2017 pelo Flamengo, e que

respondam por ~1/4 do crescimento de receitas.

E-SPORTS?

DIGITAL?

OTT?

Desintermediação da mídia?

700M

760m

705m

“Digital Top Global” 2021-2025+ “Sobrevivente” “Fabrica de talentos” Sec XX “Cometa” PRÉ-2016 Sec XXI “Comprador de Ídolos” 2015-2020+

►

Criar uma comunidade de fãs tecnicamente habilitada e

emocionalmente engajada, com uma “experiência de cliente”

superior, eliminando qualquer distância (física, informativa, cultural,

emocional, comercial, etc.) entre o Flamengo e o fã, eliminando os

intermediários.

►

_{Abrir novas fontes de receitas puramente digitais.}

►

_{Melhorar as receitas atuais diretamente (por exemplo: eCommerce)}

ou indiretamente (por exemplo: aumentar a demanda dos produtos

tradicionais pela desintermediação ou pelo aumento de informação)

_{Favorecer a criação dos ecossistemas digitais de parceiros, sendo o}

Flamengo o indutor do ecossistema, sem necessariamente ser o

agente de delivery das diversas soluções

IN

O

V

A

ÇÃ

O

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Papel da Inovação no atingimento das metas – Flamengo Digital

A revolução digital possibilita a desintermediação do fã,

abrindo uma ampla gama de oportunidades de negócios

2013 – 2015

Recuperação da Credibilidade

Criar as condições para que o

Flamengo recupere uma imagem

positiva perante a sociedade,

incluindo credores, fornecedores,

comunidade esportiva, poder

judiciário, sócios e torcedores.

2018-2020

Ciclo Virtuoso

Dar o salto de gestão tornando o

Flamengo competitivo com os

principais clubes internacionais.

2016 – 2017

Ciclo de Investimentos

Tornar o Flamengo capaz de

competir em condição de igualdade

com os principais clubes sul

americanos, em todas as suas áreas

de esporte e com excelência em sua

atuação social.

 Reestruturação das dívidas.  Reestruturação das ações judiciais.  Levantamento de passivos.  Obtenção das CND´s.  DF´s sem ressalvas.

 Revisão de contratos e otimização de custos.  Adequação do RH à legislação.

 Implantação PNRN.  Obtenção de patrocínios

(máster e fornecedor de uniforme).

 Investimentos em Direitos Econômicos  Melhoria na formação de jogadores da base.  Reforma CT profissional e base.

 Definição do modelo do Estádio próprio.  Incremento de patrocínios e receitas de

licenciamento.

 Eliminação da divida bancária,

equacionamento da dívida fiscal e tributária para focar recursos nas atividades fins  Implantação de GRC, auditoria e controles

 Receitas adicionais de TV, Web e novas mídias.

 Implantação da solução de estádio.  Novas receitas internacionais.  implementação do sistema ERP

 Institucionalização estatutária do modelo de gestão profissional

 Implantação do Plano Diretor na Gávea  Novos negócios e receitas (e-sports, Fla

Digital, OTT)

 Criação da plataforma de engajamento pela transformação do Flamengo em um clube

Plano de Metas 2013-2020 (revisado)

Visão sintética das metas setoriais por horizonte de

planejamento

12 metas Estratégicas

Temas:



Digital (4)



Broadcast (2)



Patrocínio (4)



ST (2)

Plano de Metas 2013-2020

(revisado)

Matriz de Metas Estratégicas Setoriais - Sanitizada

5 metas Estratégicas

Temas:



Legislativa (2)



Estatutária (3)

13 metas Estratégicas

Temas:



TI (6)



Gestão (2)



RH (2)



Finanças (3)

6 metas Estratégicas

Temas:



Flá-Gavea (2)



Estádio / Ginásio (2)



Esportes



Quadro social

9 metas Estratégicas

Temas:



Elenco



Estrutura



Equipe Técnica



Receita (2)



Internacionalização (3)



Campeonatos

8 metas Estratégicas

Temas:



Basquete



Remo



Alto Rendimento e base (3)



Estrutura



Financiamento (2)