Webconference 2T16
Disclaimer
2
Esta apresentação foi preparada pela Neoenergia S.A. ("NEOENERGIA"), visando indicar a situação geral e o andamento dos negócios da NEOENERGIA. Esta apresentação não está completa e deverá ser vista somente em conjunto com a apresentação oral feita pela NEOENERGIA e Demonstrações Financeiras da NEOENERGIA. A apresentação é propriedade da NEOENERGIA e não deverá ser reproduzida, distribuída ou publicada a terceiros ou mesmo ser utilizada para qualquer outro propósito sem a prévia autorização escrita da NEOENERGIA.
A informação contida nesta apresentação reflete as atuais condições e nosso ponto de vista até esta data, estando sujeitas a alterações. Esta apresentação contém declarações que apresentam expectativas e projeções da NEOENERGIA sobre eventos futuros. Estas expectativas envolvem vários riscos e incertezas, podendo, desta forma, haver resultados ou conseqüências diferentes daqueles aqui discutidos e antecipados.
Outras informações sobre a empresa podem ser obtidas no Formulário de Referência, disponível no site da CVM e no site de Relações com Investidores da NEOENERGIA.
Grupo Neoenergia
3
Nota¹: 11 Hidrelétricas, 1 Termelétrica, 10 Parques Eólicos, 4 Usinas de Cogeração e 1 Termelétrica a Diesel / Nota²: 2 Hidrelétricas e 6 Parques Eólicos
Nota³: Afluente T(445 km de linhas de transmissão em 230 kV e 7 Subestações em 230 kV) e Narandiba (4 Subestações em 230 kV) / Nota4: Potiguar Sul (196 km de linhas de transmissão em 500 kV e 2 subestações em 500 kV)
3 Distribuidoras
10,7 milhões de consumidores
DISTRIBUIÇÃO
28 Geradoras em Operação¹ e 8 Geradoras em
Implantação²
3.984 MW instalados até 2019
GERAÇÃO
2 empresas de Transmissão em operação e 1 em
implantação4
641 Km de linhas e 11 subestações
TRANSMISSÃO
1 Comercializadora
830 MW médios mensais comercializados
Fonte: Informações Trimestrais 2T16 da Neoenergia
Destaques
4
O EBITDA alcançou R$ 1.458 mil no acumulado dos seis meses de 2016,
representando um aumento de 21,1% em relação ao mesmo período de 2015
Aumento de 3,6% no volume de Energia Vendida para o mercado Cativo
quando comparamos o 2T15 com o 2T16
Melhora nos Índices de Qualidade das três distribuidoras do Grupo no 2T16
em relação ao 2T15.
Resultados
2T16
2.386 2.409 1.203 1.458 591 704 2014 2015 6M15 6M16 2T15 2T16 12.356 14.845 7.317 7.196 4.273 3.808 2014 2015 6M15 6M16 2T15 2T16
Segmentação da Receita Líquida no 2T16¹
Resultados 2T16
6 R$ milhões Receita Líquida R$ milhões EBITDA R$ milhões Lucro LíquidoNota¹: Não consideram as “Eliminações”
Fonte: Informações Trimestrais 2T16 da Neoenergia
% 602 468 286 298 164 107 2014 2015 6M15 6M16 2T15 2T16 86,2% 8,6% 4,7% 0,5% Distribuição Geração Comercialização Transmissão Outros
EBITDA - 2T
7
Fonte: Informações Trimestrais 2T16 da Neoenergia
+19,14%
R$ milhões 591 704 - 576 306 2 (771) -30% -20% -10% 0% 10% 20% 30% -1.400 -900 -400 100 600 1.100 1.600EBITDA 2T15 (i) Receita bruta (ii) Dedução da receita bruta (iii) Custos, Despesas e Particip. (iv) Amortização e Depreciação EBITDA 2T16
Resultado Financeiro – 2T
8
Fonte: Informações Trimestrais 2T16 da Neoenergia
-78,97%
R$ milhões (186) (333) (68) (35) (42) 21 (22) -30% -20% -10% 0% 10% 20% 30% -350 -300 -250 -200 -150 -100Result. Fin. 2T15 (i) Efeito do Volume e das Taxas na Dívida
(ii) Efeito NDF e JOA
(iii) Remum. Fin. Setorial
(iv) Outras Var. Monetárias
Endividamento
9
R$ milhões; x
Principais Características da Dívida – 2T2016 R$ milhões; x
Dívida Líquida e Dívida Líquida / EBITDA
R$ milhões
Cronograma de Amortização¹
Indexadores do Custo da Dívida – 2T2016
24.6%
75.4%
Prazo Médio
3,5 anos Duration 2,5 anos
Nota¹: Os valores do Cronograma e os indexadores estão considerado o saldo de dívida do consolidado Fonte: Informações Trimestrais 2T16 da Neoenergia e Relatório Financeiro Junho/2016
Curto Prazo 2.640.756 Empréstimos e Financiamentos 2.379.924 Debêntures 260.832 Longo Prazo 8.116.802 Empréstimos e Financiamentos 6.295.853 Debêntures 1.821.449 Total 10.757.558 69,4% 23,4% 5,3% 1,9% CDI TJLP PRÉ OUTROS 5.179 7.106 7.553 8.710 9.172 2,42 2,98 3,13 3,41 3,44 0,00 1,00 2,00 3,00 4,00 -3.000 2.000 7.000 12.000 2013 2014 2015 1T16 2T16
Dívida Líquida DL/EBITDA
1.054 3.011 3.249 1.477 823 1.556 638 1.042 614 344 191 244 1.693 4.053 3.864 1.821 1.014 1.800 2016 2017 2018 2019 2020 2021 a 2030 Principal Juros
64,9% 33,7% 1,3% 0,1% Distribuição Geração Transmissão Outros
Investimentos no 2T16
10Nota¹: Contempla os montantes de investimento da Neoenergia em geradoras coligadas e de controle conjunto Fonte: Informações Trimestrais 2T16 da Neoenergia
2T2016 - R$ milhões
Empresas Consolidadas pela Neoenergia 745,5
Distribuição 582,8
Geração 150,1
Transmissão 11,3
Outras 1,2
Coligadas e de Controle Conjunto 152,4
Teles Pires 10,4
Belo Monte 139,7
Eólicas Coligadas 2,3
Total 897,9
Rating
11
Rating Corporativo S&P – Escala Global
2014 2015 2016 BBB- BB+ BB BBB- BB+ BB BBB- BB+ BB BBB- BB+ BB BBB- BB+ BB 2014 2015 2016
AAA AA+ AA-
AAA AA+ AA-
AAA AA+ AA-
AAA AA+ AA-
AA+ AA A+
AA+ AA A+
AA A+
Rating Corporativo S&P – Escala Nacional
Benchmark do Rating Corporativo – Escala Nacional
A+ A+ A1 A A A2 A- A3 BBB+ BBB+ Baa1 B B B1 AAA - Aaa -- -- AA- Aa3
Rating Corporativo Nacional a Longo Prazo
AA AA - AA Aa2 AA+ ¹ Aa1 AAA AA+ -BB BB Ba2 BB+ BB+ Ba1 BB- BB- Ba3
Nota¹: O último rating da Copel é de 21 Agosto de 2015
Fonte: Site das Agências de Rating
Destaques 2T16
Ativos eficientes e posições de liderança em número de consumidores e energia distribuída
13 Clientes: 5.800 mil Energia Distribuída: 4.967 GWh Receita Líquida: R$ 1.775 MM EBITDA: R$ 334 MM Lucro Líquido: R$ 106 MM Clientes: 3.577 mil Energia Distribuída: 3.434 GWh Receita Líquida: R$ 1.214MM EBITDA: R$ 112 MM Lucro Líquido: R$ 12 MM Clientes: 1.370 mil Energia Distribuída: 1.380 GWh Receita Líquida: R$ 436 MM EBITDA: R$ 69 MM Lucro Líquido: R$ 27 MM
8.243 8.536
1.218 1.205
40 41
2T15 2T16
Mercado Cativo Mercado Livre Uso Distribuidora
9.502
Mercado Consolidado
14
GWh
Fonte: Informações Trimestrais 2T16 Energia Distribuída
+ 2,95%
9.782
Crescimento de 7,13% em função do aumento do consumo das
classes Residencial, Comercial e Rural em decorrência das altas temperaturas e baixa pluviosidade no período e aumento da irrigação.
Redução de 1,34% em função do decrescimento do consumo
das classes Residencial e Comercial em decorrência dos efeitos do cenário econômico de retração em Pernambuco
Redução de 0,27% em função da redução do consumo do
mercado livre, compensado pelo aumento do consumo da classe Residencial em decorrência das altas temperaturas e baixa pluviosidade no período.
10,15% 10,81% 9,13% 9,01% 8,63% 9,43% 4,20% 3,96% 6,79% 7,92% 1,71% 1,45% 14,35% 14,77% 15,92% 16,93% 10,34% 10,88% 2T15 2T16 2T15 2T16 2T15 2T16
Perda Técnica Perda Não Técnica
Indicadores Operacionais
15
%, últimos 12 meses
Fonte: Informações Trimestrais 2T16 Índice de Perdas Totais
Índice de Arrecadação
97,45% 98,91% 96,62% 98,18% 97,69% 100,98%
27,00 21,89 22,70
16,95 15,43 13,63
2T15 2T16
Indicadores de Qualidade
16
horas, últimos 12 meses
DEC - Duração Equivalente por Consumidor
vezes, últimos 12 meses
FEC - Frequência Equivalente por Consumidor
Fonte: Informações Trimestrais 2T16
8,63 8,57 8,40 7,34 7,76 7,46
Projetos em
Implantação
Projetos em Implantação
18
Belo Monte Baixo Iguaçu
Capacidade Instalada1: 11.233 MW Part. da Neoenergia: 10% Capacidade Instalada1: 1.123 MW Capacidade Instalada1: 350 MW Part. da Neoenergia: 70% Capacidade Instalada1: 245 MW
Nota1: Capacidade Instalada Total / Nota1: Capacidade Instalada com a participação da Neoenergia Fonte: Informações Trimestrais da Neoenergia 2T16 / Posição: Junho/16
Potiguar Sul
Extensão da linha: 196 km
Part. da Neoenergia: 100%
Neoenergia e
a Sociedade
Nossa Atuação
O compromisso do Grupo Neoenergia
com o desenvolvimento sustentável se
dá por meio de projetos nas áreas de:
• Eficiência energética
• Pesquisa e desenvolvimento (P&D)
• Socioambientais e culturais –
projetos de educação
Os projetos sociais têm foco
em educação, cultura e
preservação do meio
ambiente
Eficiência Energética e P&D
21
R$ 40 milhões Energia Solar
290 mil geladeiras doadas
(2005 a 2015)
R$ 8 milhões Energia
de Biogás
2,9 milhões de lâmpadas
doadas
(2005 a 2015)
R$ 210 milhões em P&D nos
últimos 10 anos
1.617 toneladas de resíduos
recolhidos e R$ 327 mil em
descontos nas contas de luz
Instituto Ayrton Senna
•
Parceria
desde
2006
para
combate
ao
analfabetismo e melhoria do desempenho escolar
(Projetos: Se liga e Acelera Brasil).
•
Com investimento de
R$ 4 milhões
, a parceria já
beneficiou mais de
27 mil crianças e jovens
entre
2006 e 2015.
•
2016-2017: investimento de
R$ 5,4 milhões
e
atendimento a
8.300 alunos
.
Selo Unicef Município Aprovado
•
Ações para melhoria das condições sociais no
semiárido da Bahia,Pernambuco e Rio Grande do
Norte.
•
462 municípios
cobertos pelas ações, o que
representa
48%
da nossa área de atuação.
•
4 milhões
de pessoas impactadas e investimento
de
R$ 1 milhão.
Educação e Cidadania
Melhores Empresas para Começar a
Carreira
23
Eleita uma das 10 melhores entre as 102 empresas avaliadas em 2016 Pelo segundo ano consecutivo, o Grupo foi reconhecido como umas das melhores empresas brasileiras para começar a carreira. Pesquisa avaliou a expectativa de jovens, entre 18 a 26 anos, que iniciam a trajetória do mercado de trabalho no país.
Obrigado!
Neoenergia S.A.
Praia do Flamengo, n°78 – 10°andar Rio de Janeiro – RJ – Brasil CEP 20210-030 Tel: (55) 21 3235-9800 FAX: (55) 21 3235-9884
e-mail: [email protected]
site: www.neoenergia.com/ri
