Balanço Cummins de Março 2012 Hotel PULLMAN IBIRAPUERA Rua Joinville, São Paulo /SP

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Balanço Cummins 2011

29 de Março 2012 – Hotel PULLMAN IBIRAPUERA Rua Joinville, 515 - São Paulo /SP

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Agenda



Cummins Inc.

– Estrutura – Resultados – Retrospectiva 3



Cummins na região

– Estrutura – Resultados – Retrospectiva

(3)

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Estrutura Corporativa

Motores e Peças Geração de Energia Componentes Distribuição Sistemas Combustível Filtros Turbos Soluções Emissões

(5)

Diversidade de Mercados e Aplicações

 Lider mundial como fabricante independente de motores diesel

 Fabricação e suporte técnico global

 Milhares de clientes no mundo



Equipando maior variedade de

equipamentos, em diferentes

mercados do que qualquer

outro fabricante.

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3/29/2012 Cummins Confidential 7

Diversidade de regiões (também..)

Supply

Chain

Operações

Distribuição

Serviço

+500 Distribuidores Locais Centro Técnico Operações Componentes Distribuição regional de peças Peças e Serviços Distribuidores Internacionais +5.200 Revendedores Locais +190 Países e Territórios

(7)



“A Força Cummins é definida não apenas por seus

produtos, mas pelas idéias, energia e paixão das

pessoas”

Tim Solso, ex-presidente da Cummins & CEO

(8)

0 2 4 6 8 10 12 14 16 18 20 USA Internacional

Novo recorde de faturamento global em 2011:

US$18 Bilhões

 (US$ B i) U S$ 13,2 B i U S$ 18 Bi 36%

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 O maior fabricante independente de motores Diesel do Mundo

,

(10)



o mais potente motor high-speed diesel .  16 cilindros

 4.000 hp

 $100 milhões na nova linha produção

Lançamento do maior motor e gerador

do mundo: QSK 95 e C 3.000



O gerador mais potente do mundo: 3,5 (MW)  Atende às exigências de emissões Tier 4

 Sistema de pós-tratamento SCR

 Ampla integração de componentes e tecnologia Cummins

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60 HP

B 3.3

A mais ampla faixa de potência

4.000HP

QSK 95

O Dobro de Modelos em relação a 1990.

(12)

0 2 4 6 8 10 12 14 16 18 20 USA Internacional

Novo recorde de faturamento global:

US$18 Bilhões

 (US$ B i) U S$ 13,2 B i U S$ 18 Bi 36%

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US$ 18 bilhões

(15)

Cummins Inc.

Receita por Países

(16)

Série B Série C Série QSL QSM11 Série N QSX15 QSK19 & K19 QSK23 & VTA283 QST30 & KTA38 QSK50 & KTA50 QSK60 QSK78 12 kW _{3500 kW} Série X

A mais ampla linha de grupos geradores (12kW – 3500kW) – 36 modelos

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 Cummins recebe a certificação da “Climate Leardership Awards”, por ter excedido a redução de gases do efeito estufa, superior as metas da

legislação EPA 2010.

 Cummins é nomeada para o Dow Jones Sustainability Indexs pelo 7º

ano consecutivo, novamente em 2011

Fatos Relevantes em 2011

3/29/2012 19

(18)

(19)

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Motores

Luis Pasquotto

Presidente América do Sul

3/29/2012

Cummins Confidential

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Nova estrutura na América do Sul

Cummins INC - USA

 Melhor apoio ao cliente  Mais autonomia

 Rapidez nas decisões regionais

 Maior sinergia entre as Unidades

 Melhor desenvolvimento das pessoas

 Agilidade no desenvolvimento de tecnologia local

Nova estrutura Estrutura até 08/2011 Fabio Magin Distribuição Filtration Turbo Technologies Emission Solutions Power Generation Power

Generation Motores Distribuição

Kip Schwimmer Power Generation Mauricio Rossi Emission Solutions Fabiano D Luca Turbo Technologies Marco Rangel Filtration

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Cummins no Brasil

Todas as unidades presentes, exceto Sistemas de Combustível

Motores e Peças Geração de Energia Componentes Distribuição Sistemas Combustível Filtros Turbos Soluções Emissões

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Mastersite: Projetado para o futuro

- Investimento: Cerca de US$ 90 Mi para aquisição e construção - Terreno 430.000 m2_{com platô de 347.000 m}2

- Área construída aprox. 50.000 m2

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Acreditando no futuro

(24)

Investimento: Aproximadamente US$50 Mi para renovação em infra-estrutura:

Renovação da fábrica de Guarulhos

Mais investimentos para o crescimento

 Início - 2011 / Previsão de término 2015

 _{20% das obras concluídas}

- Melhorar produtividade

- Modernizar instalações

- Melhorar escritórios

- Melhorar o conforto dos funcionários

- Preparar para crescimento do mercado

(25)

Sistema de Integração diferencia a Cummins

3/29/2012 27

(26)

28

Fabricante independente: ampliando e solidificando

parcerias

Automotivos

(27)

Fatos Relevantes em 2011/2012

 Penta-campeã no Rally dos Sertões

 5 vezes Campeã na F-Truck

 Vencedora do MAN Supply Awards na categoria Pós Vendas (pelo quinto ano consecutivo em diferentes categorias)

 2º lugar no 26º Prêmio Ford de Conservação Ambiental 2012

 Prêmio Preferência Nacional - “Melhor Fornecedor de

Motores – Independente”.

 Prêmio Loss Prevention - Melhores Práticas pelo projeto “Redução de Hora

de Máquina Parada”

 100 Melhores empresas em Desenvolvimento Humano Organizacional –IDHO 2012 – Revista Gestão em RH

 50 Melhores Empresas em Responsabilidade Corporativa - Revista Gestão em RH

(28)

$0 $500 $1.000 $1.500 $2.000 $2.500 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Mil h õ e s d e D o la re s ( U S $ )

Vendas da Cummins na América do Sul

Motores Geração de Energia Distribuição Componentes

Mais um recorde local:

1,9 Bi US$

1,3 Bi 1,3 Bi 962 M 1,9 B 61% 14% 19% 6% 45%

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$- $200,00 $400,00 $600,00 $800,00 $1.000,00 $1.200,00 Motores Distribuição (DBU) Power Generation Filtration Turbo Technologies 2010 2011 3/29/2012 Cummins Confidential 31 36% 53% 16% 32% 24%

(30)

0 20000 40000 60000 80000 100000 120000 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 '00 '01 '02 '03 '04 '05 '06 '07 '08 '09 '10 11

112 mil motores em 2011

3/29/2012 Cummins Confidential 32 1 1 2 mil moto re s 3 6 3 moto re s

(31)

Participação expressiva em diversos mercados

12% 37% 28% 35% Colheitadeiras Caminhões Construção Geradores Cummins Outros

(32)

Argentina: Economia em franca expansão

21% 33% 35% 25% Agrícola Caminhões Construção Geradores Cummins Outros

(33)

6,0% 6,2% 6,5% 7,6% 9,4% 10,0% 10,5% 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 P ar ti ci p aç ão C u m m in s B ra si l

Maior representação da região no

faturamento Global

(34)

3/29/2012 Cummins Confidential 36 -20% 0% 20% 40% 60% 80% 100%

Semileves Leves Médios Semipesados Pesados TOTAL

Crescimento Mercado Crescimento Cummins

-6% 20% 88% -2% 10% 9%

Cummins cresceu 10 pontos percentuais

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Cu mmin s Cum m in s Cumm in s Cum min s 9990 7213 6709 5539 5061 4613 ₄₃₈₇ 3669 ₃₅₉₈ 3180 0 2000 4000 6000 8000 10000 12000 24.250 E CN 710 8.150 DELIVERY PLUS FH 440 6X2 TRACTOR - DIESEL 9.150 E ATEGO 2425 ATEGO 1728 F - 350 EURO III VM 260 6X2 RIGID 915 C

4 entre os 8 caminhões mais vendidos

3/29/2012 Cummins Confidential

37 Source: RENAVAM Registrations

VW 24.250 – ISB líder

Volumes 2011 FY – 175.228 Units

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Os 3 motores mais vendidos são Cummins

3/29/2012 Cummins Confidential

38 Source: RENAVAM Registrations

Motor Cummins Motor Concorrente

Cummins – Líder nos emplacados

Volumes 2011 FY – 175.228 Units

Cummins Market share – 37%

20.974 16.857 13.802 _13.573 12.018 10.210 8.281 7.345 5.811 5.741 0 5000 10000 15000 20000 25000

ISBe 5.9 ISBe 3.9 4BTAA3.9 Competidor

1 Competidor 2 Competidor 5 Competidor 6 Competidor 7 Competidor 3 Competidor 4

(37)

31% 31% 31% 33% 34% 37% 3% 5% 8% 7% 8% 8% 33% 31% 30% 28% 27% 26% 21% _21% 20% 19% 15% 13% 7% 7% 6% 7% 9% 8% 6% 5% 5% 5% 7% 7% 0% 5% 10% 15% 20% 25% 30% 35% 40% 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Cummins liderou com 11 pontos percentuais de diferença

do 2º colocado

3/29/2012 39

11%

Volumes 2011 FY – 175.228 Unidades

Líder há quatro anos

Comp. 2 Comp. 1

Comp. 3 Comp. 4

(38)

0 500 1000 1500 2000 2500 1 2 3/29/2012 Cummins Confidential 40 2010 2011

Source: RENAVAM Registrations

Source²: Cummins Delivered Volumes (Actual November’11)

Volumes 2011 FY – 34.683 Unidades

Cummins cresce 65% no mercado de Ônibus

2351 Unidades 1421 Unidades 65% Mercado cresceu 21%

(39)

41

Oportunidades para o mercado Marine

America do Sul & México

 Atual cenário de investimentos:

• Setor de exploração de petróleo e gás

• Fortalecimento no transporte fluvial até o ano de 2020.

• Estimativa de140 novos barcos de apoio e 30 grupos geradores para grandes embarcações comerciais nos próximos anos

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 Novas filiais estabelecidas como Macaé, para prover melhor suporte Oil&Gas e Marítimo

 Investimento de US$1,5M entre local, peças, mão de obra e treinamento especializado.

 Investimento em capacitação e qualificação da rede

 Melhor ciclo no tempo de reparo

 Implementação de metodologia de suporte ao cliente

 Avaliação e análise do desenvolvimento e investimento de cada distribuidor (EXCEL)

Cummins Confidential

Foco Crescente no Apoio a Clientes

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Cummins lança Fleetguard Arla 32

• Linha inaugurada no dia 20 de Janeiro de 2012. • Investimento: US$ 1,3 milhão

• Capacidade atual: 22 milhões de litros / ano.

• Até o final do ano, planeja a venda de 16 milhões de litros, o que representa, 16% do mercado.

• 3.000 pontos de distribuição (1.000 Cummins e 2.000 de parceiros) • Embalagens de 10 , 20, 200 e 1.000 litros

(42)

Investimentos em laboratórios para a qualidade

do Fleetguard Arla32

Investimento nos novos laboratórios: aprox. US$5 milhões.

Testes em filtros de ar e controle de qualidade da água p/ o Arla32

(43)

Sensores

Reator de decomposição

DPF

Sistema de dosagem de Ureia

SCR

Experiência Global em Tecnologia

de Sistemas de Pós tratamento

 Soluções completas Euro 4, 5, 6 e à legislação EPA2010  Para todos os fabricantes de motores.

(44)

Iniciando atividades no Brasil



Início em 2006 - Global



Início em 2008 - Brasil



Início em 2012 - produção



50 funcionários



Foco no desenvolvimento de produtos Euro V



Clientes: MAN, Ford, Agrale e Navistar



Grande oportunidade crescimento com outras

motorizações



Expectativa de Produção para 2012 – 60 mil

Cummins Confidential 46

(45)

Investimentos CES



Investimento em 2011 – US$ 3.3 milhões



Totalizando um investimento de US$ 20.4 milhões

desde seu início no Brasil, em 2008.



Investimento previsto para 2012 – US$ 1.5 milhões

Cummins Confidential 47

(46)

Reformulando para

continuar crescendo

Reformulação de toda a organização no Brasil

– Aumento do quadro de engenheiros, de 5 para 13, e investimento em tecnologia como:

• VGT

• Duplo Estágio

• Nova plataforma de Turbos que atendem motores leves ( 2L à 5L)

– Novo Laboratório de Protótipo e testes (US$ 516 mil investidos - 2011/2012)

– Nova Sala de medição (Laboratório de metrologia) (US$ 100 mil investidos 2011/12)

– Aumento da capacidade produtiva acima de 30% devido ao maior nível de automatização

– Nova Estrutura Comercial

VGT

(47)

 Inovação Tecnológica  Ampla linha de produtos  Confiabilidade reconhecida

Posição de liderança com 44%

Cummins Turbo Technologies Market share – 44%

CUMMINS TURBO TECHNOLOGIES 44% Competidor 2 5% Competidor 4 2% Competidor 3 4% Competidor 1 45%

(48)

Investimentos e Destaques

• US$ 520 mil investidos em 2011 em processos operacionais,

aumento da produtividade e desenvolvimento de novos produtos.

• Aumento de cobertura da rede de distribuição

• Renovação de contrato de fornecimento com uma grande operadora de telecomunicações

• Sucesso dos seminários técnicos itinerantes Open Energy Day – mais 3.000 técnicos / engenheiros capacitados por todo o território nacional nos últimos 5 anos.

(49)

Grupo Gerador para Locação

3/29/2012 Cummins Confidential 51 Outros 72% Rental 28%

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PowerBox

. Sucesso em vendas nos últimos três anos com mais de 300

unidades vendidas;

. Maior densidade de potência em um container de 20 pés;

. Equipamento robusto para

operação em áreas extremamente severas;

. Preferência das empresas de aluguel;

(51)

Resumo de Investimentos CAPITAL

(*)

2011-2015

 Renovação da Fábrica de Guarulhos

 Nova Fábrica – Mastersite

 Investimentos Unidades  Total no período

US$50M

US$90M

US$125M

US$ 265M

(52)

Responsabilidade

(53)

Servir e melhorar as comunidades onde

vivemos.

 Acreditamos que uma empresa é tão forte quanto as comunidades onde ela opera, e que Responsabilidade Corporativa contribui diretamente para a saúde, o

crescimento, rentabilidade e sustentabilidade da Cummins.

 Fundação Cummins foi estabelecida em 1952 e contribuiu para o desenvolvimento da Cummins com um forte vínculo em Responsabilidade Corporativa.

Meio Ambiente

Educação

Justiça Social

Áreas de prioridade globais estabelecidas

Um dos seis valores da Cummins  Responsabilidade Corporativa

(54)

2008 – Oficina de Costura Educação Educação Saúde 1990 – Escola Cummins Victor Civita 1980 – Núcleo Assistencial Bezerra de Menezes 1992 – Unidade de Sáude da Família Clessie Cummins

Justiça Social / Voluntariado

2007 – Centro

Comunitário J Irwin Miller 2005 – Programa Jovem Cidadão 2005 – Programa de Voluntariado Desafio Ambiental para a Comunidade 2009 Cummins construiu os prédios

Estratégia de Responsabilidade Corporativa

(Baseada nas Necessidades da Comunidade)

Parceria com Governo de São Paulo e Prefeitura de

(55)

0 100 200 300 400 500 600 700 800 0 500 1000 1500 2000 2500 3000 3500 4000 4500 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 Horas Voluntários

Evolução do Voluntariado

3/29/2012 Cummins Confidential 57 TOTAL 2011: 60 Eventos 4012 horas 754 voluntários 37% de Participação Meta 2012: 65% de Participação 445 voluntários 2038,5 horas dedicadas

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