A ferramenta de extensão de Fibonacci é utilizada para buscar objetivos para movimentos de expansão, estejam eles retraindo algum outro movimento ou não. Costuma-se utilizar essa ferramenta em cima de pivots, mas sabemos que, muitas vezes, os preços se encaixam nas extensões que são traçadas a partir de swings normais de preço. Nesse curso, iremos analisar somente sua utilização em cima de pivots.
Diferente das retrações que possuem início e fim conhecido, as extensões partem do pivot e se expandem até o infinito. As proporções que iremos utilizar serão todas que estudamos e que
RELEMBRE:
Sempre trace a retração para o movimento que está sendo corrigido. A retração de 0,382 é considerada a correção mínima do movimento. Não se posicione pela correção enquanto ela não for atingida. A retração de 0,618 é muito respeitada e quase sempre oferece uma reação nos preços que se transforma numa oportunidade!
Capítulo 4 - Indicadores e Fibonacci
Making money
No caso específico de um mastro e bandei- ra, ignore a regra de necessariamente aguar- dar por uma retração até a zona de 0,382. Muitas vezes, os preços não chegam.
mastro e bandei ariamente agua
zona de 0,382 chegam. extraímos das relações dos números equidistantes na sequência de Fibonacci:
0,382 0,618 1,000 1,618 2,618 4,236 6,854 Etc.
Para utilizá-las, buscaremos um pivot e calcularemos sua am- plitude desde a cabeça do pivot até seu ponto contrário extremo. Em cima dessa amplitude, calcula-se cada uma das proporções de Fibonacci multiplicando a proporção pela amplitude. O valor resultante deve ser somado a partir da cabeça do pivot, quando for um pivot de alta, ou subtraído a partir da cabeça do pivot, se for um pivot de baixa.
Observe um exemplo a partir de um pivot de alta.
No exemplo acima, vemos o gráfico diário da VALE5. Depois de uma longa queda, o papel estabilizou em entre outubro e novembro, entrando em tendência indefinida, até que, no fim de dezembro, rompeu um pivot de alta. Calculamos a amplitude do pivot de alta e aplicamos as proporções de Fibonacci descritas acima. A última extensão visualizada e não alcançada pelos preços é a extensão de 2,618. Depois do rompimento do pivot, a VALE5 avançou em impulsos
(ondas), que acharam topo nas extensões de 0,382, de 1,000 e de 1,618. Se a extensão de 1,618 for rompida, podemos esperar que a próxima extensão (2,618) seja alcançada.
Nesse último exemplo, vemos a aplicação das extensões de Fibonacci num pivot de baixa no gráfico semanal da BBDC4. Aqui, percebemos que o traçado foi feito de corpo a corpo na ampli- tude do pivot. A sensibilidade do trader para esse detalhe é ainda mais importante nas extensões do que nas retrações. O segredo é fazer os dois traçados e perceber qual encaixa melhor. Uma vez identificado, siga com ele.
Nesse exemplo, também fica clara uma característica muito comum nas extensões. O gráfico costuma se alternar entre as extensões que respeita até superar a extensão de 1,618, quando pas- sa a respeitar todas as próximas. No exemplo, foram respeitadas as extensões de 0,618 e 1,618. Se a primeira extensão de 0,382 fosse respeitada, provavelmente o próximo fundo seria na extensão de 1,000 e, depois, na extensão de 2,618. Como os preços estariam após a extensão de 1,618, eles passariam a sentir todas as próximas extensões. Acredita-se que essa característica é reflexo da alternância que verificamos na sequência de Fibonacci, onde as imperfeições para a proporção exata ora são menores e, na próxima, maiores, também se intercalando.
A extensão áurea de 1,618 é a extensão mais importante, assim como também é a proporção áurea de 0,618 a mais importante nas retrações. Considera-se 1,618 o objetivo mínimo para os preços após um pivot, ou seja, geralmente é alcançada. Mas é comum também que seja ul- trapassada. Sempre que uma extensão é ultrapassada, os preços buscam a próxima. O ativo dá sinais de que o ciclo está morrendo quando faz dois topos ou fundos claros (depende a direção do pivot e suas extensões) aquém da próxima extensão ou quando há um pivot contrário de igual periodicidade.
Capítulo 4 - Indicadores e Fibonacci
Logo depois do período do exemplo de pivot de baixa visualizado em BBDC4, esse mesmo ativo fez um pivot de alta. Traçando as extensões para o pivot semanal visualizado, verificamos que esse grande ciclo de alta evoluiu seguindo os objetivos de Fibonacci. O último topo foi mar- cado levemente além da extensão de 17,944.
Há diversas outras aplicações para Fibonacci, que se transformam em ferramentas poderosas nas mãos de um trader perspicaz. Em especial, existem as aplicações das extensões de Fibonacci no tempo, ajudando-nos a antecipar o timing das viradas de preço importantes. Essas e outras técnicas mais avançadas nós abordamos em outros treinamentos, como o curso avançado, por exemplo.
Aplicando os conhecimentos – Prática 12
Novamente, o capítulo sobre Fibonacci foi bastante prático. Vamos apenas reforçar o que já foi dito. Sempre quando os preços iniciam um movimento, busque compreender qual movi- mento está sendo corrigido e aplique as retrações. Fique atento à retração de 0,382 e acredite
Atenção!
A ferramenta de extensões de Fibonacci é um pouco mais difícil de ser utilizada, pois depende da localização de pivots e de um pouco de sensibilidade no traçado. Além disso, não é sempre que o ativo se encaixa num traçado de Fibonacci. Por isso, se você tem certeza do pivot que está visualizando e já tentou o traçado tanto pelos corpos como pelas sombras e o ativo ainda não parece respeitar os objetivos, apague-a e trabalhe com as demais ferramentas. Mas, quando o ativo encaixa, e serão diversas as vezes em que veremos isso, essa técnica nos fornece uma excelente ferramenta para identificar topos ou fundos intermediários e, assim, os prováveis objetivos e potenciais de trade.
que os preços vão alcançar esse patamar no mínimo. Não tente ir contra a terciária se ela não alcançou esse patamar no mínimo. Só ignore essa regra se o movimento tiver toda a cara de um mastro e bandeira. Esse padrão, na sua bandeira, não costuma alcançar essa retração.
Rompida a retração de 0,382, compensa aguardar uma correção até a retração de 0,618. São poucas as vezes em que a retração de 0,500 se mostra importante. Candles de reversão em cima da retração de 0,618 são muito potentes. Mas, se os preços mostram claramente que essa retração foi deixada para trás, evite posicionamentos que não sejam na correção de 100% do movimento.
Quando identificar um pivot sendo rompido, trace as extensões. Primeiro, trace de sombra a sombra. Aguarde a primeira marcação de topo ou de fundo e observe se respeitou alguma extensão, geralmente a de 0,382 ou a de 0,618. Se não respeitou, refaça o traçado, mas, agora, utilizando os corpos, e não as sombras dos candles. Identifique, assim, qual extensão está sendo respeitada e siga com ela. Se nenhuma estiver encaixando, abandone as extensões.
No caso de ter uma extensão que encaixa nos preços, foque-se na extensão de 1,618 como o objetivo mínimo mais provável para os preços. Lembre-se, também, da regra da alternância. Se os preços respeitaram a extensão de 0,382 primeiro, é provável que a extensão de 1,618 seja pulada e os preços venham a respeitar a extensão de 2,618. A partir desse ponto, o ativo tende a respeitar todas as extensões. Se os preços respeitarem a extensão de 0,618 primeiro, devem também achar uma barreira importante na extensão de 1,618.
E, finalmente, extensões e retrações podem e devem ser utilizadas em conjunto. Quando encontramos retrações e extensões se sobrepondo num mesmo ponto, esse patamar de preço se torna especialmente forte para barrar o avanço dos preços.