[A1] AssinaAssinalle a altee a alternrnativa que apresenta a melhoativa que apresenta a melhorr definição padefinição parraa ""comunhcomunhãão do dee rerecucurrsossos constitu
constituíída sob ada sob a fforma de condomínioorma de condomínio,, desdestitinanada à ada à aplicaçplicaçãão em cao em carrteteiirraa dede ttítulos eítulos e
v
valores mobiliáriosalores mobiliários.. ÉÉ regido por umregido por um reguregullaamento e tem namento e tem na aasssseembléia geral de cotistas ombléia geral de cotistas o
seu mec
seu mecaanismo básico de dnismo básico de deecciisõessões"".. a
a)) FFuundos de investimenndos de investimentto.o. bb) Empre) Empressas deas del l e e a a si si n n g g .. c) Empresas dec) Empresas defactoring.factoring.
d) Clubes de investimento.
d) Clubes de investimento.e)e)NRANRA..
[A2]
[A2] Esse tipo de investimentoEsse tipo de investimento só podem ser acessados por investidores qualificados esó podem ser acessados por investidores qualificados e
são constituídos para receber aplicações de um
são constituídos para receber aplicações de um único cotista.único cotista. Normalmente é umaNormalmente é uma entidade que tem objetivos específicos de investimento, então contrata um administrador e entidade que tem objetivos específicos de investimento, então contrata um administrador e estabelece regulamento com política de investimento e objetivos que sejam coerentes com estabelece regulamento com política de investimento e objetivos que sejam coerentes com suas necessidades, desde que cumprida sempre a legislação pertinente. Pode ser um suas necessidades, desde que cumprida sempre a legislação pertinente. Pode ser um fundo montado exclusivamente para receber recursos de uma fundação de previdência, fundo montado exclusivamente para receber recursos de uma fundação de previdência, como a fundação Banrisul de seguridade social, por exemplo.
como a fundação Banrisul de seguridade social, por exemplo. a)
a) Fundo de Fundo de Investimento Exclusivo.Investimento Exclusivo.
b) Entidade
b) Entidade dde previe previddênênccia pria priivavadda fea fechchaadda.a.
c)
c) Fundos Fundos de de ininvvestimentoestimentoeem ações.m ações.
d)
d) Fundos de Fundos de renda fixa.renda fixa.
e) NRA.
e) NRA.
[A3]
[A3] SeSegguundo ando a clclassifiassificcação de fação de fuundndosos da ANBIMA,da ANBIMA, uum m ffundundo o é é ccoonnssideraideraddo alavancadoo alavancado quando:
quando:
a)
a) Não existe risco de perda de patrimônio por parte do Não existe risco de perda de patrimônio por parte do fundo.fundo.
b)
b) A carteira do A carteira do fundo é formada por títulos fundo é formada por títulos de renda fde renda fiixa com elevado rxa com elevado riisco de crédito.sco de crédito.
c) O fund
c) O fundooatatrraiaiuuma cma cllieiennteltela dea deiinnvevessttiidoresdores comcomalto graualto grau dde aversãoe aversãoaariscorisco..
d)
d) AAss aquisições de cotas do faquisições de cotas do fuundo são fndo são fiinanciananciaddas peas pella a iinnstistitutuição adição admminiiniststradora doradora do
fundo
fundo.. e) Existe
e) Existeaalguma chance de que se perca mais qulguma chance de que se perca mais queeo patrimônio patrimônioolíquido dolíquido doffundo.undo.
[A4]
[A4] Dia em que é feita a conDia em que é feita a convveerrsão das cotas em reais ou dossão das cotas em reais ou dos rreais em cotas emeais em cotas em determinado fundo.
determinado fundo. a)
a) Patrimônio Patrimônio líquido. líquido. b) b) Data Data de de cotização.cotização. c)c) D+0D+0ououD+1D+1..
d) Apropriaç
d) Apropriaçãão o ou ou provisão. provisão. e) e) NRA.NRA. [A5]
[A5]Um fundo de ações fechado é umUm fundo de ações fechado é um ffundo no qual:undo no qual: a)
a) A composição da A composição da carteira permanece fixa desde o carteira permanece fixa desde o momento de sua criação.momento de sua criação. b)
b) Só Só podem serpodem serffeitas aplicações em companhias fechadas.eitas aplicações em companhias fechadas. c)
c) O prazo O prazo de investimento pelo de investimento pelo cotista é cotista é indeterminado.indeterminado. d)
d) O resgate da aplicação feita pelo O resgate da aplicação feita pelo cotista pode ser feito a qualquer momento.cotista pode ser feito a qualquer momento. e)
e) O resgate de O resgate de cotas só pode ser cotas só pode ser feito na data defeito na data devvencimento do fundo.encimento do fundo.
[A6]
a)
a) Dividindo-se o valor do patrimônio líquido do fundo pelo Dividindo-se o valor do patrimônio líquido do fundo pelo seu total de cotas.seu total de cotas. b)
b) Com base no Com base no preço de abertura dos ativos preço de abertura dos ativos da carteira do fundo.da carteira do fundo. c) Di
c) Divvidindoidindo--se a soma da rentabilidade do fundo no dia pela quantidade de cotas dose a soma da rentabilidade do fundo no dia pela quantidade de cotas do fundo
fundo.. d)
d) Tendo por base o Tendo por base o ativo total do fundo.ativo total do fundo. e)
e) Com base no vaCom base no valor de compra dos lor de compra dos atiativvos.os.
[A7]
[A7] Como ocorre a formação dos preços das ações num fundo de ações?Como ocorre a formação dos preços das ações num fundo de ações? a)
a) Pelo Pelo seu preço seu preço médiomédio.. b) Pelo pre
b) Pelo preçoçomais negociado no dia.mais negociado no dia. c)
c) Pela mediana Pela mediana dos preços negociados dos preços negociados no dia.no dia. d)
d) Pelo seu Pelo seu preço de preço de fechamento.fechamento. e)
e) Pela cotação Pela cotação máxima no dia máxima no dia anterior.anterior.
[A8]
[A8] A adesão das instituições filiadas à ANBIMA ao Código de AutoA adesão das instituições filiadas à ANBIMA ao Código de Auto--regulação para a Áregulação para a Árreaea de Fundos de Investimento é:
de Fundos de Investimento é: a) Automática
a) Automática. . b)b)OpcionalOpcional.. c)c)ProvisóriaProvisória.. d) Obrigatória após a assinatura do Termo de Adesão. d) Obrigatória após a assinatura do Termo de Adesão. e) Opcional
e) Opcional,, caso queiram assinar o Termo de Adesão.caso queiram assinar o Termo de Adesão.
[A9]
[A9] Instrumento de participação dos pequenos e médios investidores no mercado deInstrumento de participação dos pequenos e médios investidores no mercado de ações, que pode ser administrado por uma sociedade corretora, dist
ações, que pode ser administrado por uma sociedade corretora, distrriibuidobuidorra, bancoa, banco ddee i
innvesvestimtimento ou banco múento ou banco múlltiptipllo com carteira de investio com carteira de investimmento. A participação é feita peento. A participação é feita pellaa aquisição de cotas iguais
aquisição de cotas iguais,, representativasrepresentativas dde uma parcelae uma parceladede patpatririmônmôniio e sua rentabio e sua rentabillidaidaddee depende do desempenho dos
depende do desempenho dos ttítuítullos comos compponentonentees de sua carteira. Difere dos fundoss de sua carteira. Difere dos fundos mútuos pe
mútuos pello limite de participanteso limite de participantes -- mámáxximo de cenimo de centto e cinqüentao e cinqüenta,, sendo assegurado asendo assegurado a cada membro o direito de aumentar o número de suas co
cada membro o direito de aumentar o número de suas cottasas,, poporr novos investimentosnovos investimentos,, até oaté o limite máximo
limite máximo dde 40e 40%% das cotas edas cotas exxistentes - e pela possibilidade de participação nistentes - e pela possibilidade de participação naa gestãogestão dos
dosrerecucursrsos da caros da cartteira. Assinale a alternatieira. Assinale a alternativva melhor associada à defina melhor associada à definiição apresentada:ção apresentada: a)
a) Fundos Fundos de de Ações. Ações. b) b) Clube Clube de de InvestimentosInvestimentos.. c) Sociedades Limitadas
c) Sociedades Limitadas.. d) d) Sociedades Sociedades Anônimas. Anônimas. e) e) NRA.NRA.
[A10]
[A10] OOs recursos dos fundos de investis recursos dos fundos de investimmentoento nno Brasil devem ser geridos de maneirao Brasil devem ser geridos de maneira comp
complletameetamennte independente independentte dos re dos reeccuursos da prrsos da próópria institpria instituuição administradoraição administradora.. AssiAssinnaalele aa a
allterternnativa correta:ativa correta:
a)
a) Va Va lu lu e at R e at R i i sk sk .. bb) V) Volatolatiililiddaaddee.. c)c)C C h h inese Wa inese Wa l l l l .. d
d)) Benc Benc h h m m a a r r k.k. ee))ÍndicÍndice de deeSharSharppe.e. [A11]
[A11] A legiA legislslação pação peerrmimite te qquue os ae os addministraministraddores a cobrem quaores a cobrem quandndoo oo ccllieiennte investe oute investe ou q
quando euando elle e reressgata segata seuus recursoss recursos.. ÉÉ popouuco usuaco usuall no Brasino Brasil. l. AAssssininale a alternaale a alternattiva qiva quuee me
melhlhoror ccorresponde aoorresponde aoccononcceito:eito: a) Ta
a) Taxxas de ingreas de ingresssso ou saídao ou saída.. b)b)TTaxa de aaxa de addministração.ministração. c) Taxa de bonif
c) Taxa de bonifiicaçãocação.. d) Taxa de desemd) Taxa de desemppenho oenho ouuperformance performance .. e)
[A12]
[A12] CConsionsidederanrandodo o o obob j jetivo do fundo e sua poetivo do fundo e sua pollítica de invesítica de investtimento,imento, aassinale assinale a alternat
alternatiiva correta:va correta: a) Objetivos dizem res
a) Objetivos dizem resppeito ao caminho utileito ao caminho utilizizado para chegar aoado para chegar ao ddestino e polítiestino e políticca a didizz
respeito ao destino. respeito ao destino. b)
b) OObjetivos e pbjetivos e pololítíticicaa ddiizzem respeito aem respeito aosos "fins" e devem res"fins" e devem respponder àonder à pepergurgunntata:: ""OOnde onde o f
fuunnddooppretenretendde chegar”?e chegar”? c)
c) SSãão so sinôinônniimmosos..
d)
d) Objetivos dizem respeito aos seus “fins”, políticas Objetivos dizem respeito aos seus “fins”, políticas dizem respeito aos meios utidizem respeito aos meios utilliizzaaddos.os. e) A po
e) A pollítica aítica anntetecedcede oe oss oobjbjeettivosivosddo fo fuundondo.. [A13]
[A13] Assinale a alternativa que apresentaAssinale a alternativa que apresenta uum fator que am fator que affeta diretamenteeta diretamente a a rrentabilidadeentabilidade d
de um fundo de ine um fundo de invvestimento:estimento: a)
a) Número Número de de cotistas. cotistas. b) b) Volume Volume aplicado. aplicado. c) c) Idade Idade do do fundo.fundo. d) Taxas de administração e
d) Taxas de administração eperformance.performance. e) Selo de qualidade.e) Selo de qualidade.
[A14]
[A14] PPara quem o aara quem o addministraministradodor de um fr de um fuundo éndo é obriobrigagaddo o aa ddivivululgargar ququaallquer ato ou fatoquer ato ou fato
relevante?
relevante?
a)
a) Todos os cotistas Todos os cotistas que tiverem mais de que tiverem mais de 10% das10% dasccotas do fundo.otas do fundo.
b)
b) TTododoos oss osccoottistaistas qus que não foe não forerem clam classsifsificicaaddos cos coomomo nnããooquaquallificados.ificados.
c)
c) Todos os Todos os cotistas, através cotistas, através de corresde correspoponnddência.ência.
d)
d) Comissão de Comissão de Valores MobiliáValores Mobiliáriosrios.. e) Ba
e) Banncoco CCeentntrarall.. [A15]
[A15] Assinale a alternativa corretaAssinale a alternativa corretassobre oobre ossgasgastotos com a confes com a confeccçãção da propagandao da propagandadede uumm
fundo de investimento
fundo de investimento:: a) São de
a) São debbitaitaddososddo valo valoor dar da ppróróppria cotaria cota dodoffununddo.o. b) São
b) Sãoddesesppeessasasddo ao addminminiistrastradodor.r.
c)
c) São despesas São despesas da ida instituição financeira.nstituição financeira.
d) São redu
d) São reduzizidos do valordos do valordda cotaa cota.. e)
e) SSãoãoddespesaespesas do cotis do cotisstta.a.
[A16]
[A16] Assinale a alternativa corrAssinale a alternativa correeta sta sobobre fre fuunnddos fos feechadoschados:: a) Necessariament
a) Necessariamenteetêmtêmuum prazo dem prazo deeencerrancerrammeennttoo..
b)
b) As quotas somente são resgatadas ao término do prazo de duração do fundoAs quotas somente são resgatadas ao término do prazo de duração do fundo..
c)
c) Emitem urna Emitem urna quantidade indefinidaquantidade indefinidadde coe cottasas.. d)
d) Só podem ser Só podem ser negociados no negociados no mercado secundário.mercado secundário.
e) Sã
e) Sãooresresttrritoitoss pparaara ininvevestistidodoresresquaquallificaificadosdos.. [A17]
[A17] As normas determinam que os fundos de investimento em coAs normas determinam que os fundos de investimento em cottas de fundos deas de fundos de
investimento devem manter
investimento devem manter,, no mínimo, 9no mínimo, 955% de seu% de seu ppatrimônio investido em cotas deatrimônio investido em cotas de
fundos de investimento de
fundos de investimento de uurna mesma classrna mesma classe.e. EmEm qqual classeual classe nnãoão podem appodem aplliiccar essear esse
p
percentercentuuaall??
a) Ações
[A18]
[A18]Pretendo aplicar minhas economias em um fundoPretendo aplicar minhas economias em um fundo dde ações,e ações,ququaal cotl cota coma compprarei?rarei?
a)
a) Do dia útil Do dia útil seguinte ao de sua aplicaçãoseguinte ao de sua aplicação,, mas, por se tratar de cota de aberturamas, por se tratar de cota de abertura,, espelhaespelha
somente o mercado do dia da aplicação.
somente o mercado do dia da aplicação.
b)
b) DeDeddois dias úteisois dias úteisddepois de sepois de suua aplicação (D+2), mas, por se ta aplicação (D+2), mas, por se trratar de cota de abertura,atar de cota de abertura,
espelha somente o que aconteceu no mercado no dia de sua aplicação e no dia
espelha somente o que aconteceu no mercado no dia de sua aplicação e no dia
seguinte.
seguinte.
c)
c) Do dia útil seguinte ao de sua aplicação (D+1), mas, por se tratar de cota deDo dia útil seguinte ao de sua aplicação (D+1), mas, por se tratar de cota de
fechamento, espelha o que aconteceu no mercado no dia de sua aplicação.
fechamento, espelha o que aconteceu no mercado no dia de sua aplicação.
d)
d) Do mesmo dDo mesmo diiaadde sua aplicação (D+0), mas, qe sua aplicação (D+0), mas, quue espelha o que aconteceu no mercadoe espelha o que aconteceu no mercado
durante e
durante esssse diae dia.. e)
e) Do primeiro dia útil da semana segDo primeiro dia útil da semana seguuinte.inte. [A19]
[A19]Assinale a alternativa correta sobre fundos referenciados:Assinale a alternativa correta sobre fundos referenciados: a)
a) Devem ser referenciados a umDevem ser referenciados a um benchmark benchmark ..
b)
b) Não correm risco de Não correm risco de suas cotas apresentarem rentabilidades negativassuas cotas apresentarem rentabilidades negativas.. c)
c) São fundos São fundos cobertos contra qualquer cobertos contra qualquer tipo de ritipo de riscosco.. d)
d) Podem ser referenciadoPodem ser referenciados somente ao s somente ao DI.DI.
e)
e) São São indexados ao indexados ao IIbbovespaovespa..
[A20]
[A20]Pedro Grana AltaPedro Grana Altaestuda a montagem de um novo fundo de rendaestuda a montagem de um novo fundo de renda ffixa. Pensa sobreixa. Pensa sobre
se cobrará taxa de
se cobrará taxa de performance performance ou não. Aou não. Asssinale uma alternativa que apresenta um fatorsinale uma alternativa que apresenta um fator
determinante para a sua escolha:
determinante para a sua escolha:
a)
a) A liquidez dos A liquidez dos ativos que comporão a ativos que comporão a carteira.carteira.
b)
b) O potencial O potencial número de número de cotistas.cotistas.
c)
c) O O ImposImpostto de Renda cobrado em cada estrutura.o de Renda cobrado em cada estrutura.
d) O púb
d) O públlico-alvo do fundo.ico-alvo do fundo.
e) O IOF e) O IOF Gabarito Gabarito [A1] [A1] [A2] [A2] [A3] [A3] [A4] [A4] [A5] [A5] [A6] [A6] [A7] [A7] [A8] [A8] [A9] [A9] [A10] [A10] A A A A E E C C E E A A A A A A B B C C [A11] [A11] [A12] [A12] [A13] [A13] [A14] [A14] [A15] [A15] [A16] [A16] [A17] [A17] [A18] [A18] [A19] [A19] [A20] [A20] A A D D D D C C B B B B C C C C A A D D