Demonstração do Fluxo de Caixa 15
Demonstração do Resultado Abrangente 14
DMPL - 01/01/2015 à 31/03/2015 16
Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido
Balanço Patrimonial Ativo 11
Motivos de Reapresentação 88
Balanço Patrimonial Passivo 12
Demonstração do Resultado 13
Outras Informações que a Companhia Entenda Relevantes 84
Pareceres e Declarações
Relatório da Revisão Especial - Sem Ressalva 86
Demonstração do Valor Adicionado 18
DMPL - 01/01/2014 à 31/03/2014 17
Notas Explicativas 20
Comentário do Desempenho 19
Balanço Patrimonial Ativo 3
Balanço Patrimonial Passivo 4
Demonstração do Resultado 5
DMPL - 01/01/2014 à 31/03/2014 9
DMPL - 01/01/2015 à 31/03/2015 8
DFs Consolidadas
Demonstração do Valor Adicionado 10
Demonstração do Resultado Abrangente 6
Demonstração do Fluxo de Caixa 7
Em Tesouraria Total 265.315 Preferenciais 233 Ordinárias 0 Total 233 Preferenciais 165.635
Reunião do Conselho de Administração
1.02.01.08 Créditos com Partes Relacionadas 355.000 398.000
1.02.01.09 Outros Ativos Não Circulantes 878.000 812.000
1.02.01.09.04 Tributos a Recuperar 448.000 392.000
1.02.01.07 Despesas Antecipadas 23.000 25.000
1.02.04 Intangível 1.195.000 1.195.000
1.02.01.03.02 Outras Contas a Receber 80.000 82.000
1.02.01.06 Tributos Diferidos 39.000 56.000
1.02.02.01.02 Participações em Controladas 8.424.000 8.288.000
1.02.02.02 Propriedades para Investimento 24.000 24.000
1.02.03 Imobilizado 6.168.000 6.125.000
1.02.02.01.01 Participações em Coligadas 6.000 0
1.02.01.09.05 Depósitos para Recursos Judiciais 430.000 420.000
1.02.02 Investimentos 8.454.000 8.312.000
1.02.02.01 Participações Societárias 8.430.000 8.288.000
1.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 1.985.000 2.923.000
1.01.03 Contas a Receber 302.000 380.000
1.01.03.01 Clientes 239.000 305.000
1.02.01.03 Contas a Receber 80.000 82.000
1.01.03.02 Outras Contas a Receber 63.000 75.000
1.01.08 Outros Ativos Circulantes 185.000 182.000
1.02 Ativo Não Circulante 17.192.000 17.005.000
1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 1.375.000 1.373.000
1.01.04 Estoques 2.564.000 2.487.000
1.01.06 Tributos a Recuperar 125.000 105.000
2.02.02.02.07 Demais Contas a Pagar 16.000 17.000
2.02.02.02.05 Financiamento por Compra de Ativos 4.000 8.000
2.02.04 Provisões 484.000 483.000
2.03 Patrimônio Líquido 10.663.000 10.477.000
2.02.06 Lucros e Receitas a Apropriar 31.000 65.000
2.02.01 Empréstimos e Financiamentos 2.710.000 2.631.000
2.03.08 Outros Resultados Abrangentes -1.000 1.000
2.02.02 Outras Obrigações 629.000 642.000
2.02.02.02.03 Impostos Parcelados 609.000 617.000
2.02.02.02 Outros 629.000 642.000
2.03.01 Capital Social Realizado 6.793.000 6.792.000
2.03.04.10 Reserva para Expansão 2.624.000 1.135.000
2.03.04.05 Reserva de Retenção de Lucros 258.000 1.747.000
2.03.04.12 Transações com não Controladores 102.000 107.000
2.03.07 Ajustes Acumulados de Conversão -4.000 0
2.03.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 192.000 0 2.03.02.04 Opções Outorgadas 279.000 275.000 2.03.02 Reservas de Capital 286.000 282.000 2.03.02.07 Reserva de Capital 7.000 7.000 2.03.04.01 Reserva Legal 413.000 413.000 2.03.04 Reservas de Lucros 3.397.000 3.402.000 2.01.04 Empréstimos e Financiamentos 2.772.000 2.895.000 2.01.05 Outras Obrigações 2.277.000 2.231.000 2.01.05.02 Outros 422.000 480.000
2.01.05.01 Passivos com Partes Relacionadas 1.855.000 1.751.000
2.02 Passivo Não Circulante 3.854.000 3.821.000
2.01.05.02.09 Receitas a Apropriar 26.000 4.000
2.01.05.02.08 Financiamento por Compra de Ativos 31.000 80.000
2.01.05.02.11 Demais Contas a Pagar 52.000 66.000
2.01.06 Provisões 0 1.000 2.01.05.02.12 Programa de fidelidade 36.000 35.000 2.01.05.02.04 Serviços Públicos 2.000 2.000 2.01.05.02.01 Dividendos e JCP a Pagar 194.000 194.000 2.01.05.02.05 Aluguéis 48.000 52.000 2.01.05.02.07 Repasse a Terceiros 8.000 8.000 2.01.05.02.06 Propaganda 25.000 39.000
3.08.01 Corrente 0 -44.000
3.08.02 Diferido -16.000 -2.000
3.09 Resultado Líquido das Operações Continuadas 192.000 191.000
3.99.02.02 PN 0,74796 0,74418
3.07 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 208.000 237.000
3.08 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro -16.000 -46.000
3.11 Lucro/Prejuízo do Período 192.000 191.000
3.99.01.02 PN 0,74978 0,74595
3.99.02 Lucro Diluído por Ação
3.99.02.01 ON 0,68106 0,67813
3.99 Lucro por Ação - (Reais / Ação) 3.99.01 Lucro Básico por Ação
3.99.01.01 ON 0,68161 0,67813
3.03 Resultado Bruto 1.442.000 1.427.000
3.04 Despesas/Receitas Operacionais -1.066.000 -1.055.000
3.04.01 Despesas com Vendas -943.000 -852.000
3.06 Resultado Financeiro -168.000 -135.000
3.02 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos -4.072.000 -3.973.000
3.04.05.03 Outras Despesas Operacionais -26.000 -31.000
3.04.06 Resultado de Equivalência Patrimonial 149.000 70.000
3.05 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 376.000 372.000
3.04.02 Despesas Gerais e Administrativas -129.000 -136.000
3.04.05 Outras Despesas Operacionais -143.000 -137.000
6.01.02.10 Demandas judiciais -5.000 -9.000
6.01.02.09 Impostos e contr. sociais a recolher -78.000 -154.000
6.01.02.11 Demais contas a pagar -35.000 15.000
6.02.02 Aquisição de bens do ativo imobilizado (Nota 15) -211.000 -95.000
6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento -230.000 -112.000
6.01.02.05 Partes Relacionadas 127.000 -123.000
6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 1.985.000 1.334.000
6.01.02.06 Depósitos judiciais -9.000 4.000
6.01.02.08 Salários e encargos sociais 29.000 -72.000
6.01.02.07 Fornecedores -758.000 -510.000
6.03.06 Aquisição de sociedades 0 -4.000
6.03.03 Pagamentos de empréstimos e financiamentos (Nota 18) -418.000 -1.022.000
6.03.08 Transação com não controladores -4.000 0
6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 2.923.000 2.851.000
6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes -938.000 -1.517.000
6.02.04 Venda de bens do imobilizado 8.000 2.000
6.02.03 Aumento do ativo intangivel (Nota 16) -27.000 -19.000
6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento -206.000 -680.000
6.03.02 Captações e refinanciamentos 215.000 330.000
6.03.01 Aumento de capital 1.000 16.000
6.01.01.04 Depreciação/Amortização 128.000 116.000
6.01.01.03 Perda (ganho) na alienação do imobilizado e intangível 3.000 1.000
6.01.01.06 Ajuste a Valor Presente -2.000 0
6.01.01.05 Juros e variações monetárias 189.000 150.000
6.01.01.02 Imposto de renda diferido 16.000 2.000
6.01.02.04 Outros ativos -71.000 -78.000
6.01.01.01 Lucro (Prejuízo) Liquido do período 192.000 191.000
6.01.01 Caixa Gerado nas Operações 381.000 411.000
6.01.01.07 Resultado de equivalência patrimonial (Nota 13) -149.000 -70.000
6.01.02.01 Contas a receber 66.000 69.000
6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos -883.000 -1.136.000
6.01.02.03 Tributos a recuperar -74.000 45.000
6.01.02.02 Estoques -75.000 -323.000
6.01.01.16 Outras despesas operacionais 24.000 0
6.01.01.10 Pagamento baseado em ações 4.000 18.000
6.01.01.08 Provisão para demandas judiciais (Nota 23) -10.000 11.000
6.01.01.14 Receitas a Apropriar (Nota 25) -12.000 -3.000
5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 192.000 0 192.000
5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 192.000 -6.000 186.000
5.07 Saldos Finais 6.793.000 286.000 3.397.000 192.000 -5.000 10.663.000
5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0 -6.000 -6.000
5.06.05 Transações com não controladores 0 0 -5.000 0 0 -5.000
5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 0 -5.000 0 0 -5.000
5.05.02.04 Ajustes de Conversão do Período 0 0 0 0 -6.000 -6.000
5.04.03 Opções Outorgadas Reconhecidas 0 17.000 0 0 0 17.000
5.04.01 Aumentos de Capital 16.000 0 0 0 0 16.000
5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 191.000 0 191.000
5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 191.000 0 191.000
5.07 Saldos Finais 6.780.000 250.000 2.402.000 191.000 0 9.623.000
5.04 Transações de Capital com os Sócios 16.000 17.000 0 0 0 33.000
7.08.01.02 Benefícios 133.000 116.000
7.08.01.03 F.G.T.S. 36.000 37.000
7.08.01.04 Outros 15.000 2.000
7.08.01.01 Remuneração Direta 434.000 377.000
7.08.04.03 Lucros Retidos / Prejuízo do Período 192.000 191.000
7.08 Distribuição do Valor Adicionado 1.388.000 1.261.000
7.08.01 Pessoal 618.000 532.000
7.08.02 Impostos, Taxas e Contribuições 212.000 223.000
7.08.03.01 Juros 240.000 196.000
7.08.03.02 Aluguéis 126.000 119.000
7.08.04 Remuneração de Capitais Próprios 192.000 191.000
7.08.03 Remuneração de Capitais de Terceiros 366.000 315.000
7.08.02.01 Federais 133.000 165.000
7.08.02.02 Estaduais 48.000 32.000
7.08.02.03 Municipais 31.000 26.000
7.02.01 Custos Prods., Mercs. e Servs. Vendidos -4.160.000 -4.222.000
7.02.02 Materiais, Energia, Servs. de Terceiros e Outros -521.000 -405.000
7.07 Valor Adicionado Total a Distribuir 1.388.000 1.261.000
7.06 Vlr Adicionado Recebido em Transferência 221.000 131.000
7.06.01 Resultado de Equivalência Patrimonial 149.000 70.000
7.06.02 Receitas Financeiras 72.000 61.000
7.05 Valor Adicionado Líquido Produzido 1.167.000 1.130.000
7.03 Valor Adicionado Bruto 1.295.000 1.246.000
7.04 Retenções -128.000 -116.000
1.02.01.06 Tributos Diferidos 505.000 491.000
1.02.01.07 Despesas Antecipadas 37.000 37.000
1.02.01.08 Créditos com Partes Relacionadas 333.000 313.000
1.02.01.04 Estoques 172.000 172.000
1.02.04 Intangível 6.489.000 6.448.000
1.02.01.03.01 Clientes 86.000 105.000
1.02.01.03.02 Outras Contas a Receber 636.000 636.000
1.02.02.01 Participações Societárias 422.000 401.000
1.02.02.02 Propriedades para Investimento 25.000 25.000
1.02.03 Imobilizado 9.832.000 9.699.000
1.02.02 Investimentos 447.000 426.000
1.02.01.09 Outros Ativos Não Circulantes 3.234.000 2.997.000
1.02.01.09.04 Tributos a Recuperar 2.354.000 2.140.000
1.02.01.09.05 Depósitos para Recursos Judiciais 880.000 857.000
1.01.01 Caixa e Equivalentes de Caixa 6.145.000 11.149.000
1.01.03 Contas a Receber 4.818.000 3.434.000
1.01.03.01 Clientes 4.552.000 3.176.000
1.02.01.03 Contas a Receber 722.000 741.000
1.01.03.02 Outras Contas a Receber 266.000 258.000
1.01.08 Outros Ativos Circulantes 212.000 137.000
1.02 Ativo Não Circulante 21.771.000 21.324.000
1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 5.003.000 4.751.000
1.01.04 Estoques 8.902.000 8.364.000
1.01.06 Tributos a Recuperar 863.000 807.000
2.02.03 Tributos Diferidos 1.181.000 1.133.000
2.02.02.02.07 Demais Contas a Pagar 35.000 36.000
2.02.04 Provisões 1.370.000 1.344.000
2.03 Patrimônio Líquido Consolidado 14.429.000 14.194.000
2.02.06 Lucros e Receitas a Apropriar 777.000 834.000
2.02.02.02.06 Plano de Pensão 8.000 7.000
2.02.02.02 Outros 717.000 725.000
2.02.02 Outras Obrigações 717.000 725.000
2.02.02.02.03 Impostos Parcelados 609.000 617.000
2.02.02.02.05 Financiamento por Compra de Ativos 4.000 8.000
2.02.02.02.04 Aquisições de Sociedades 61.000 57.000
2.03.01 Capital Social Realizado 6.793.000 6.792.000
2.03.04.12 Transações com não Controladores 102.000 107.000
2.03.04.10 Reserva para Expansão 2.624.000 1.135.000
2.03.05 Lucros/Prejuízos Acumulados 192.000 0
2.03.04.05 Reserva de Retenção de Lucros 258.000 1.747.000
2.03.02.04 Opções Outorgadas 279.000 275.000 2.03.02 Reservas de Capital 286.000 282.000 2.03.02.07 Reserva de Capital 7.000 7.000 2.03.04.01 Reserva Legal 413.000 413.000 2.03.04 Reservas de Lucros 3.397.000 3.402.000 2.01.05 Outras Obrigações 2.471.000 2.262.000 2.01.04 Empréstimos e Financiamentos 5.830.000 6.594.000
2.01.05.01 Passivos com Partes Relacionadas 924.000 261.000
2.01.05.02.01 Dividendos e JCP a Pagar 321.000 321.000
2.01.05.02 Outros 1.547.000 2.001.000
2.02.01 Empréstimos e Financiamentos 3.532.000 3.134.000
2.01.05.02.12 Demais Contas a Pagar 338.000 610.000
2.01.05.02.11 Aquisição de Sociedades 75.000 73.000
2.01.05.02.13 Programa de Fidelidade 40.000 38.000
2.02 Passivo Não Circulante 7.577.000 7.170.000
2.01.06 Provisões 0 1.000
2.01.05.02.09 Receitas a Apropriar 234.000 212.000
2.01.05.02.05 Aluguéis 104.000 115.000
2.01.05.02.04 Serviços Públicos 12.000 10.000
2.01.05.02.06 Propaganda 64.000 94.000
2.01.05.02.08 Financiamento por Compra de Ativos 37.000 99.000
3.09 Resultado Líquido das Operações Continuadas 252.000 264.000
3.11 Lucro/Prejuízo Consolidado do Período 252.000 264.000
3.11.01 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 192.000 191.000
3.08.02 Diferido -57.000 -34.000
3.99.02.02 PN 0,74796 0,74418
3.08 Imposto de Renda e Contribuição Social sobre o Lucro -153.000 -155.000
3.08.01 Corrente -96.000 -121.000
3.99.01.02 PN 0,74978 0,74595
3.99.02 Lucro Diluído por Ação
3.99.02.01 ON 0,68106 0,67813
3.99.01.01 ON 0,68161 0,67813
3.11.02 Atribuído a Sócios Não Controladores 60.000 73.000
3.99 Lucro por Ação - (Reais / Ação) 3.99.01 Lucro Básico por Ação
3.03 Resultado Bruto 4.138.000 3.687.000
3.04 Despesas/Receitas Operacionais -3.451.000 -2.929.000
3.04.01 Despesas com Vendas -2.721.000 -2.384.000
3.07 Resultado Antes dos Tributos sobre o Lucro 405.000 419.000
3.02 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos -13.076.000 -11.266.000
3.04.02 Despesas Gerais e Administrativas -461.000 -348.000
3.04.06 Resultado de Equivalência Patrimonial 28.000 22.000
3.05 Resultado Antes do Resultado Financeiro e dos Tributos 687.000 758.000
3.06 Resultado Financeiro -282.000 -339.000
3.04.05 Outras Despesas Operacionais -297.000 -219.000
3.04.05.01 Depreciação/Amortização -229.000 -191.000
4.03.01 Atribuído a Sócios da Empresa Controladora 186.000 191.000
6.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento -472.000 -261.000
6.01.02.12 Receita a apropriar -19.000 0
6.02.02 Aquisição de bens do ativo imobilizado -413.000 -235.000
6.02.04 Venda de bens do imobilizado (Nota 15) 30.000 11.000
6.02.03 Aumento do ativo intangivel (Nota 16) -96.000 -37.000
6.01.02.11 Demais contas a pagar -411.000 34.000
6.01.02.07 Fornecedores -2.434.000 -1.521.000
6.01.02.06 Depósitos judiciais -15.000 -23.000
6.01.02.08 Salários e encargos sociais 59.000 -15.000
6.01.02.10 Demandas judiciais -66.000 -22.000
6.01.02.09 Impostos e contr. sociais a recolher -245.000 -287.000
6.03.08 Captações de mútuos com partes relacionadas 751.000 0
6.03.06 Aquisição de sociedades (Nota 220 0 -4.000
6.04 Variação Cambial s/ Caixa e Equivalentes 4.000 0
6.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 11.149.000 8.367.000
6.05 Aumento (Redução) de Caixa e Equivalentes -5.004.000 -3.017.000
6.03.05 Transação com não controladores -4.000 0
6.03 Caixa Líquido Atividades de Financiamento 110.000 -938.000
6.02.05 Caixa líquido na venda de subsidiária 7.000 0
6.03.01 Aumento de capital 1.000 16.000
6.03.03 Pagamentos de empréstimos e financiamentos (Nota 18) -2.209.000 -2.486.000
6.03.02 Captações e refinanciamento 1.571.000 1.536.000
6.05.02 Saldo Final de Caixa e Equivalentes 6.145.000 5.350.000
6.01.01.04 Depreciação / amortização 262.000 217.000
6.01.01.03 Perda (ganho) na alienação do imobilizado e intangível 15.000 1.000
6.01.01.05 Juros e variações monetárias 328.000 286.000
6.01.01.07 Resultado de equivalencia patrimonial (Nota 13) -28.000 -22.000
6.01.01.06 Ajuste a valor presente -1.000 0
6.01.02.05 Partes relacionadas -179.000 -2.000
6.01.01 Caixa Gerado nas Operações 1.020.000 982.000
6.01.01.02 Imposto de renda diferido (Nota 21) 57.000 34.000
6.01.01.01 Lucro (Prejuízo) liquido do periodo 252.000 264.000
6.01.01.08 Provisão para demandas judiciais (Nota 23) 52.000 43.000
6.01.02.01 Contas a receber -1.419.000 25.000
6.01.02 Variações nos Ativos e Passivos -5.666.000 -2.800.000
6.01.02.02 Estoques -467.000 -778.000
6.01.02.04 Outros ativos -209.000 -254.000
6.01.02.03 Tributos a recuperar -261.000 43.000
6.01.01.11 Perda estimada em créditos de liquidação duvidosa (Nota 08)
100.000 100.000
6.01.01.10 Pagamento baseado em ações 5.000 18.000
6.01.01.13 Provisão para obsolescência e quebra (Nota 10) -7.000 -4.000
6.01.01.15 Outras despesas operacionais 2.000 0
5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 192.000 0 192.000 60.000 252.000
5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 192.000 -6.000 186.000 50.000 236.000
5.07 Saldos Finais 6.793.000 286.000 3.397.000 192.000 -5.000 10.663.000 3.766.000 14.429.000
5.05.02 Outros Resultados Abrangentes 0 0 0 0 -6.000 -6.000 -10.000 -16.000
5.06.05 Transações com não controladores 0 0 -5.000 0 0 -5.000 -2.000 -7.000
5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 0 -5.000 0 0 -5.000 -2.000 -7.000
5.05.02.04 Ajustes de Conversão do Período 0 0 0 0 -6.000 -6.000 -10.000 -16.000
5.04.09 Opções de Outorgadas Reconhecidas - subsidiárias
5.05 Resultado Abrangente Total 0 0 0 191.000 0 191.000 73.000 264.000
5.04.03 Opções Outorgadas Reconhecidas 0 17.000 0 0 0 17.000 0 17.000
5.05.01 Lucro Líquido do Período 0 0 0 191.000 0 191.000 73.000 264.000
5.06.05 Transações com não Controladores 0 0 0 0 0 0 -4.000 -4.000
5.06 Mutações Internas do Patrimônio Líquido 0 0 0 0 0 0 -4.000 -4.000
5.07 Saldos Finais 6.780.000 250.000 2.402.000 191.000 0 9.623.000 3.271.000 12.894.000
5.04.01 Aumentos de Capital 16.000 0 0 0 0 16.000 0 16.000
7.08.01.04 Outros 80.000 34.000
7.08.01.03 F.G.T.S. 99.000 106.000
7.08.02 Impostos, Taxas e Contribuições 1.359.000 1.341.000
7.08.01.04.01 Participações 80.000 34.000
7.08.01 Pessoal 1.764.000 1.473.000
7.08 Distribuição do Valor Adicionado 4.272.000 3.980.000
7.08.01.02 Benefícios 286.000 254.000
7.08.01.01 Remuneração Direta 1.299.000 1.079.000
7.08.03.02 Aluguéis 399.000 384.000
7.08.03.01 Juros 498.000 518.000
7.08.04.03 Lucros Retidos / Prejuízo do Período 192.000 191.000
7.08.04 Remuneração de Capitais Próprios 252.000 264.000
7.08.02.02 Estaduais 400.000 405.000
7.08.02.01 Federais 897.000 879.000
7.08.03 Remuneração de Capitais de Terceiros 897.000 902.000
7.08.02.03 Municipais 62.000 57.000
7.08.04.04 Part. Não Controladores nos Lucros Retidos 60.000 73.000
7.02 Insumos Adquiridos de Terceiros -14.791.000 -12.512.000
7.02.01 Custos Prods., Mercs. e Servs. Vendidos -13.062.000 -11.201.000
7.07 Valor Adicionado Total a Distribuir 4.272.000 3.980.000
7.02.02 Materiais, Energia, Servs. de Terceiros e Outros -1.729.000 -1.311.000
7.06 Vlr Adicionado Recebido em Transferência 244.000 201.000
7.06.01 Resultado de Equivalência Patrimonial 28.000 22.000
7.06.02 Receitas Financeiras 216.000 179.000
7.05 Valor Adicionado Líquido Produzido 4.028.000 3.779.000
7.03 Valor Adicionado Bruto 4.290.000 3.996.000
7.04 Retenções -262.000 -217.000
Companhia Brasileira
de Distribuição
Informações Contábeis Intermediárias
Individuais e Consolidadas Referentes ao
Trimestre Findo em 31 de Março de 2015 e
Relatório sobre a Revisão de Informações
Contábeis Trimestrais
1. Informações corporativas
A Companhia Brasileira de Distribuição (“Companhia” ou “CBD”), diretamente ou por meio de suas subsidiárias (“Grupo” ou “GPA”), atua no segmento varejista de alimentos, vestuário, eletrodomésticos, eletroeletrônico, e outros produtos por meio de sua cadeia de hipermercados, supermercados, lojas especializadas e lojas de departamento, principalmente sob as bandeiras “Pão de Açúcar”, “Minuto Pão de Açúcar”, “Extra Hiper”, “Extra Super”, “Minimercado Extra”, “Assaí”, “Ponto Frio” e “Casas Bahia”, além das plataformas de e-commerce “Casas Bahia.com”, “Extra.com”, “Ponto Frio.com”, “Barateiro.com”, “Partiuviagens.com”, “Cdiscount.com” e da bandeira de shoppings de vizinhança “Conviva”. Sua sede social está localizada em São Paulo, Estado de São Paulo, Brasil.
As ações da Companhia são negociadas no Nível 1 de Governança Corporativa da Bolsa de Valores de São Paulo (“BM&FBovespa”), sob o código “PCAR4”, e na Bolsa de Valores de Nova York (ADR nível III), sob o código “CBD”. As subsidiárias que possuem capital aberto são a Via Varejo S.A (“Via Varejo”), que possui ações negociadas na BM&FBovespa sob o código “VVAR11” e “VVAR3” e a Cnova N.V (“Cnova Holanda”) que possui ações negociadas na Nasdaq Global Select Market sob o código “CNV” e Euronext Paris sob o código “CNV”.
A Companhia é controlada pela Wilkes Participações S.A. (“Wilkes”) que por sua vez é controlada pelo Casino Guichard Perrachon (“Casino”).
1.1 Investigação Cnova e reapresentação das informações financeiras trimestrais originalmente divulgadas
Conforme comunicado ao mercado em 18 de dezembro de 2015 pela subsidiária Cnova NV (“Cnova”), foi instaurada uma investigação conduzida por escritórios de advocacia e consultores sobre determinadas práticas de empregados na gestão dos estoques mantidos nas centrais de distribuição (“CDs”) da Cnova Comércio Eletrônico S.A. (“Cnova Brasil”), subsidiária de Cnova, sociedade controlada pela Companhia.
Durante o curso dos trabalhos outros temas relacionados a discrepâncias contábeis nas rubricas de “fornecedores” e “outras contas a receber” foram analisados e divulgados ao mercado em 12 de janeiro de 2016.
Subsequentemente, o escopo da investigação foi expandido para incluir uma avaliação de novos fatos identificados sobre as discrepâncias relacionadas às contas a pagar, contas a receber/produtos em trânsito com transportadoras, provisões de fretes e outras despesas e capitalização indevida de despesas com o desenvolvimento de software.
Como resultado, a Cnova identificou diversos ajustes em suas demonstrações financeiras e, consequentemente, como se trata de uma controlada da Companhia e consolidada para fins de apresentação das demonstrações financeiras, tais efeitos ocasionaram os mesmos ajustes nas demonstrações financeiras anteriormente emitidas da Companhia.
Não há efeito de imposto de renda diferido sobre os ajustes uma vez que a Companhia acessou e concluiu que o imposto de renda diferido não seria recuperável.
Os ajustes identificados na Cnova foram substancialmente decorrentes de:
a) Identificação de produtos danificações e/ou retornados que foram vendidos com descontos, gerando uma provisão adicional para perdas de produtos com defeitos;
b) Identificação de lançamentos indevidos e diferenças de conciliação envolvendo as rubricas de contas a pagar a fornecedores, contas a receber de clientes, pedidos a faturar, ICMS, fretes a pagar, entre outras;
c) Identificação de lançamentos de vendas em duplicidade que deveriam ter sido estornadas quando da devolução do produto pelo cliente;
d) Capitalização indevida de gastos no desenvolvimento de software;
e) Mudança de prática contábil relacionada aos custos de armazenagem que deixaram de ser capitalizados.
1. Informações corporativas – Continuação
1.1 Investigação Cnova e reapresentação das informações financeiras trimestrais originalmente divulgadas – Continuação
Os valores dos ajustes impactando estas informações trimestrais estão apresentados abaixo: 31 de março de 2015 – Valor dos ajustes impactando resultado:
31 de março de 2014 – Valor dos ajustes impactando resultado:
Contas Fornecedores
Baixa contas a receber de transportadoras
Ajuste ativo fixo e intangíveis Ajustes contas a receber e pedidos pendentes Ajustes ICMS, frete, provisões e outros Total ajustes investigação
Receita de venda de bens e serviços - (37) - 14 - (23)
Custo das mercadorias vendidas e serviços 8 35 - - (14) 29
Lucro Bruto 8 (2) - 14 (14) 6
Despesas com vendas - 5 (6) (3) (1) (5)
Gerais e administrativas - - (2) - - (2)
Depreciação e amortização - - 2 - - 2
Lucro antes do resultado financeiro 8 3 (6) 11 (15) 1
Resultado financeiro, líquido - - - - (1) (1)
Lucro (Prejuízo) antes do imposto de renda e
contribuição social 8 3 (6) 11 (16)
-Lucro (Prejuízo) Liquido 8 3 (6) 11 (16)
-Contas Fornecedores
Baixa contas a receber de transportadoras
Ajuste ativo fixo e intangíveis Ajustes contas a receber e pedidos pendentes Ajustes ICMS, frete, provisões e outros Total ajustes investigação
Receita de venda de bens e serviços - (38) - (18) - (56)
Custo das mercadorias vendidas e serviços (25) 22 (2) - - (5)
Lucro Bruto (25) (16) (2) (18) - (61)
Despesas com vendas - (4) (2) (6) - (12)
Gerais e administrativas - - (1) - - (1)
Depreciação e amortização - - -
-Lucro antes do resultado financeiro (25) (20) (5) (24) - (74)
Lucro (Prejuízo) antes do imposto de renda e
contribuição social (25) (20) (5) (24) - (74)
Controladora: 31 de Março de 2015: 31 de Dezembro de 2014 e 31 de Março de 2014: Ativo Originalmente apresentado 31/03/2015 Total dos ajustes Reapresentação 31/03/2015 Inves timentos 8.527 (103) 8.424 Total dos ativos 22.581 (103) 22.478
Pass ivo Originalmente apresentado 31/03/2015 Total dos ajustes Reapresentação 31/03/2015 Patrimônio líquido 10.766 (103) 10.663 Total passivo e patrimônio líquido 22.581 (103) 22.478
Originalmente apresentado 31/03/2015 Total dos ajustes Reapresentação 31/03/2015 Resultado de equivalência patrimonial 149 - 149 Lucro (Prejuízo) Líquido 192 - 192
1. Informações corporativas – Continuação
1.1 Investigação Cnova e reapresentação das informações financeiras trimestrais originalmente divulgadas – Continuação Consolidado: 31 de Março de 2015: Ativo Originalmente apresentado 31/03/2015 Total Ajustes Reapresentação 31/03/2015 Circulante Contas a Receber 4.582 (30) 4.552 Outras contas a receber 300 (34) 266 Estoques 8.936 (34) 8.902 Tributos a recuperar 865 (2) 863 Total do ativo circulante 21.297 (100) 21.197 Tributos a recuperar 2.350 4 2.354 Intangíveis 6.552 (63) 6.489 Total do ativo não circulante 21.830 (59) 21.771 Total do ativo 43.127 (159) 42.968 Passivo Originalmente apresentado 31/03/2015 Total Ajustes Reapresentação 31/03/2015 Circulante Fornecedores 10.999 84 11.083 Receitas a apropriar 236 (2) 234 Outras contas a pagar 331 47 378 Total do passivo circulante 20.833 129 20.962 Reservas de lucros 3.500 (103) 3.397 Participação de acionistas controladores 10.766 (103) 10.663 Participação de acionistas não controladores 3.951 (185) 3.766 Total do patrimônio líquido 14.717 (288) 14.429 Total do passivo e patrimônio líquido 43.127 (159) 42.968
Consolidado: 31 de Dezembro de 2014: Ativo Originalmente Apresentado 31/12/2014 Total ajustes investigação IAS 2 - Mudança de prática contábil Reapresentado 31/12/2014 Circulante Contas a receber 3.210 (34) - 3.176 Outras contas a receber 295 (37) - 258 Estoques 8.405 (28) (12) 8.364 Tributos a recuperar 808 (1) - 807
Total do ativo circulante 24.133 (100) (12) 24.021
Intangíveis 6.495 (47) - 6.448
Total do ativo não circulante 21.367 (43) - 21.324
Total do ativo 45.500 (143) (12) 45.345 Passivo Originalmente publicado 31/12/2014 Total ajustes investigação IAS 2 Mudança de prática contábil Republicado 31/12/2014 Circulante Fornecedores 13.322 71 - 13.393 Receitas a apropriar 214 (2) - 212 Outras contas a pagar 652 63 - 715
Total do passivo circulante 23.848 133 - 23.981
Reservas de lucros 3.505 (91) (12) 3.402
Patrimônio líquido 10.580 (91) (12) 10.477
Participação de acionistas não controladores 3.902 (185) - 3.717
Total do patrimônio líquido 14.482 (276) (12) 14.194
1. Informações corporativas – Continuação
1.1 Investigação Cnova e reapresentação das informações financeiras trimestrais originalmente divulgadas – Continuação
Consolidado:
31 de Março de 2015:
Demonstração do Valor Adicionado: Contas Originalmente apresentado 31/03/2015 Total ajustes de investigação Reapresentação 31/03/2015 Receita de venda de bens e serviços 17.237 (23) 17.214 Custo das mercadorias vendidas e/ou serviços (13.105) 29 (13.076) Lucro bruto 4.132 6 4.138 (Despesas) receitas operacionais
Despesas com vendas (2.716) (5) (2.721) Gerais e administrativas (459) (2) (461) Depreciação e amortização (231) 2 (229) Lucro antes do resultado financeiro 686 1 687 Resultado financeiro, líquido (281) (1) (282) Lucro (Prejuízo) antes do imposto de renda e
da contribuição social 405 - 405 Lucro (Prejuízo) líquido do exercício 252 - 252 Atribuível:
Acionistas controladores da Companhia 192 - 192 Participação dos acionistas não controladores 60 - 60 Lucro por ação
Ordinárias 0,68141 0,68161 Preferenciais 0,94955 0,74978 Contas Total Ajustes 31/03/2015 Receitas (31)
Insumos adquiridos de terceiros (*) 26 Valor adicionado bruto (5)
Retenções 2
Demonstração do Fluxo de Caixa:
31 de Março de 2014:
A coluna dos valores originalmente apresentados inclui a reclassificação da receita do Malls (nota 1.2). Contas Originalmente apresentado 31/03/2014 Total ajustes de investigação Reapresentação 31/03/2014 Receita de venda de bens e serviços 15.009 (56) 14.953 Custo das mercadorias vendidas e/ou serviços (11.261) (5) (11.266) Lucro bruto 3.748 (61) 3.687 (Despesas) receitas operacionais
Despesas com vendas (2.372) (12) (2.384) Gerais e administrativas (347) (1) (348) Depreciação e amortização (191) - (191) Lucro antes do resultado financeiro 832 (74) 758 Resultado financeiro, líquido (339) - (339) Lucro (Prejuízo) antes do imposto de renda e
da contribuição social 493 (74) 419 Lucro (Prejuízo) líquido do exercício 338 (74) 264 Atribuível:
Acionistas controladores da Companhia 244 (53) 191 Participação dos acionistas não controladores 94 (21) 73 Lucro por ação
Ordinárias 0,86759 0,67813
1. Informações corporativas – Continuação
1.1 Investigação Cnova e reapresentação das informações financeiras trimestrais originalmente divulgadas – Continuação
Demonstração do Valor Adicionado:
Demonstração do Fluxo de Caixa:
1.2 Reclassificação receita Malls
A Companhia efetuou determinadas reclassificações nas demonstrações do resultado e do valor adicionado correspondentes ao período findo em 31 de março de 2014, apresentadas para fins de comparação, no intuito de adequá-las aos critérios de apresentação adotados no período corrente. As reclassificações efetuadas foram:
Controladora Saldo originalmente publicado Galerias Malls Custo Galerias Malls Receita Saldo reclassificado Saldo em 31.03.2014:
Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 5.372 - 28 5.400
Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos (3.965) (8) - (3.973)
Resultado Bruto 1.407 (8) 28 1.427
Despesas/Receitas Operacionais (982) 8 (28) (1.002)
Despesas com Vendas (832) 8 (28) (852)
Consolidado Saldo originalmente publicado Galerias Malls Custo Galerias Malls Receita Saldo reclassificado Saldo em 31.03.2014:
Receita de Venda de Bens e/ou Serviços 14.973 - 36 15.009 Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos (11.250) (11) - (11.261)
Resultado Bruto 3.723 (11) 36 3.748
Despesas/Receitas Operacionais (2.891) 11 (36) (2.916)
Despesas com Vendas (2.347) 11 (36) (2.372)
Contas
Total Ajustes 31/03/2014 Receitas (65) Insumos adquiridos de terceiros (18) Valor adicionado bruto (83) Valor adicionado total a distribuir (83)
1.2.1 Demonstração do resultado: As receitas e custos com locação de galerias comerciais, que anteriormente estavam contabilizadas como recuperação das despesas com vendas, foram reclassificadas para “Receita de Venda de Bens e/ou Serviços” e “Custo dos Bens e/ou Serviços Vendidos”, respectivamente, devido ao aumento de participação desta atividade no segmento Multivarejo e considerando as expectativas de novos lançamentos de empreendimentos “Conviva” e do aumento esperado nas operações futuras, melhor apresentando esta atividade nas demonstrações financeiras do Grupo. A Administração da Companhia entende ser melhor proceder com a atual classificação para permitir comparabilidade e uma classificação definitiva dessas receitas e custos.
1.2.2 Demonstração do valor adicionado: Conforme alteração mencionada no item acima, as
linhas alteradas na demonstração do valor adicionado foram vendas de mercadorias R$31 e R$40, outras receitas e despesas R$28 e R$36, custo de mercadoria vendida e materiais, energia, serviços e outros de R$8 e R$11 e impostos, taxas e contribuições de R$3 e R$4, controladora e consolidado, respectivamente.
2. Base de elaboração
As informações contábeis intermediárias individuais e consolidadas foram preparadas de acordo com o IAS 34 - “Interim Financial Reporting”, emitida pelo Internacional Accounting Standards Board (“IASB”) e com o Pronunciamento Técnico CPC 21 - “Demonstração Intermediária” e apresentadas de forma condizente com as normas aprovadas e expedidas pela Comissão de Valores Mobiliários (“CVM”), aplicáveis à elaboração das Informações Trimestrais - ITR.
As informações contábeis intermediárias, individuais e consolidadas estão sendo apresentadas em milhões de Reais. A moeda funcional da Companhia é o Real e das subsidiárias localizadas no exterior é a moeda local de cada jurisdição.
As práticas contábeis significativas adotadas na elaboração das informações contábeis intermediárias individuais e consolidadas estão consistentes com aquelas adotadas e divulgadas na nota explicativa n° 2 às demonstrações financeiras anuais do exercício findo em 31 de dezembro de 2014, divulgadas em 12 de fevereiro de 2015, e, portanto, devem ser lidas em conjunto.
As informações contábeis intermediárias para o período de três meses findo em 31 de março de 2015 como originalmente emitidas foram aprovadas pelo Conselho de Administração em 7 de maio de 2015. Estas informações contábeis intermediárias para o período de três meses findo em 31 de março de 2015 reapresentadas foram aprovadas pelo Conselho de Administração em 27 de outubro de 2016 e refletem os efeitos dos ajustes nas informações financeiras relacionadas na nota 1.1.
3. Base de consolidação
As informações referentes à base de consolidação, não sofreram alterações significativas e foram apresentadas nas demonstrações financeiras anuais de 2014, na Nota 3.
3.1 Participação em controladas e associadas:
Participação nos investimentos - %
31.03.2015 31.12.2014
Sociedades Companhia Participação
Indireta Companhia
Participação Indireta Controladas
Novasoc Comercial Ltda. 10,00 - 10,00 -
Sé Supermercado Ltda. 100,00 - 100,00 -
Sendas Distribuidora S.A. 100,00 - 100,00 -
Bellamar Empreend. e Participações Ltda. 100,00 - 100,00 -
GPA Malls 100,00 - 100,00 -
CBD Holland B.V. 100,00 - 100,00 -
CBD Panamá Trading Corp. - 100,00 - 100,00
Barcelona Comércio Varejista e Atacadista S.A. 68,86 31,14 68,86 31,14
Xantocarpa Participações Ltda. - 100,00 - 100,00
GPA 2 Empreed. e Participações Ltda. 99,99 0,01 99,99 0,01
GPA 6 Empreend. e Participações Ltda. ( GPA Logística e Transporte Ltda.) 100,00 - 100,00 -
Posto Ciara Ltda 100,00 - 100,00 -
Auto Posto Império Ltda 100,00 - 100,00 -
Auto Posto Duque Salim Maluf Ltda 100,00 - 100,00 -
Auto Posto Duque Santo André 100,00 - 100,00 -
Auto Posto Duque Lapa Ltda 100,00 - 100,00 -
Nova Holding ( Nova Pontocom) (*) 52,34 19,05 52,34 19,05
Luxco – Marneylectro S.A.R.L (antiga Jaipur Financial Markets S.A.R.L) 2,65 68,88 2,65 68,88
Dutchco - Marneylectro B.V (antiga Jaipur Financial Markets B.V) - 71,53 - 71,53
Cnova N.V (Cnova Holanda) - 35,73 - 35,73
CNova Comércio Eletrônico S/A (Bruxellas Empreend. e Participações S.A.) - 35,73 - 35,73
E-Hub Consult. Particip. e Com. S.A. - 35,73 - 35,73
Nova Experiência PontoCom - 35,73 - 35,73
Cdiscount S.A - 35,73 - 35,73
Cnova Finança B.V - 35,73 - 35,73
Financière MSR S.A.S - 35,67 - 35,67
E-Trend SAS France - 35,67 - 35,67
Cdiscount AS France - 35,52 - 35,52
Cdiscount Afrique S.A.S - 35,67 - 35,67
CD Africa SAS - 30,32 - 30,32
Cdiscount International BV The Netherlands - 35,67 - 35,67
C-Distribution Asia Pte. Ltd. Singapore - 21,40 - 21,40
CLatam AS Uruguay - 24,97 - 24,97
Cdiscount Colombia S.A.S - 18,20 - 18,20
C Distribution Thailand Ltd. - 14,98 - 14,98
E-Cavi Ltd Hong Kong - 17,12 - 17,12
Cdiscount Vietnam Co Ltd. - 17,12 - 17,12
Cnova France SAS - 35,73 - 35,73
Cdiscount Côte d'Ivoire SAS Ivory Coast (**) - 30,32 - -
Cdiscount Sénégal SAS (**) - 30,32 - -
Cdiscount Panama S.A (**) - 24,97 - -
Cdiscount Cameroun SAS (**) - 30,32 - -
Cdiscount Ecuador (**) - 24,96 - -
Cdiscount Moncorner (**) - 35,52 - -
Via Varejo S/A 43,35 - 43,35 -
Indústria de Móveis Bartira Ltda. - 43,35 - 43,35
VVLOG Logistica (PontoCred Negócio de Varejo Ltda.) - 43,35 - 43,35
Globex Adm e Serviços Ltda. - 43,35 - 43,35
Lake Niassa Empreend. e Participações Ltda. - 43,35 - 43,35
Globex Adm. Consórcio Ltda. - 43,35 - 43,35
(*) Desconsiderando as ações em tesouraria
Participação nos investimentos - %
31.03.2015 31.12.2014
Sociedades Companhia Participação
Indireta Companhia
Participação Indireta
Associadas
Financeira Itaú CBD – FIC - 41,93 - 41,93
Banco Investcred Unibanco S.A. (“BINV”) - 21,67 - 21,67
FIC Promotora de Vendas Ltda. - 41,93 - 41,93
Nas informações contábeis intermediárias, as participações são calculadas considerando o percentual detido pela GPA ou suas subsidiárias. Nas informações contábeis consolidadas, a Companhia consolida integralmente todas as suas controladas, mantendo a participação dos não controladores destacada em linha específica no patrimônio líquido.
3.2 Associadas - BINV e FIC
Os investimentos são contabilizados segundo o método da equivalência patrimonial, por se tratar de uma entidade na qual a Companhia exerce influência significativa, mas não o controle, uma vez que (a) é parte do acordo de acionista, indicando uma parcela dos administradores e tendo direito de veto em certas decisões relevantes, (b) o poder sobre as decisões operacionais e financeiras do BINV e da FIC pertence ao Itaú Unibanco S.A. (“Itaú Unibanco”).
As informações contábeis intermediárias resumidas da FIC são as seguintes: FIC
31.03.2015 31.12.2014
Ativo circulante 3.712 3.815
Ativo não circulante 35 35
Ativo total 3.747 3.850
Passivo circulante 2.806 2.963
Passivo não circulante 12 15
Patrimônio líquido 929 872
Total passivo e patrimônio líquido 3.747 3.850
31.03.2015 31.03.2014 Demonstração do resultado:
Receitas 258 241
Resultados operacionais 99 76
Lucro líquido do período 57 41
Para as informações contábeis intermediárias resumidas da FIC, o efeito do cálculo do investimento o patrimônio da investida deve ser deduzido da reserva especial de ágio, a qual é de direito exclusivo do Itaú Unibanco.
4. Principais políticas contábeis
Com exceção dos citados abaixo, as principais políticas contábeis adotadas pela Companhia na elaboração das informações contábeis intermediárias, individuais e consolidadas, são consistentes com aquelas adotadas e divulgadas na nota explicativa n° 4 às demonstrações financeiras do exercício findo em 31 de dezembro de 2014 divulgadas em 12 de fevereiro de 2015 e, portanto, devem ser lidas em conjunto.
4.1 Ajuste a valor presente de ativos e passivos
Até 2014, a Companhia registrava o ajuste a valor presente (“AVP”) sobre os recebíveis de cartão de crédito parcelado sem juros, após a venda desses valores as operadoras de cartão de crédito, mesmo considerando que os recebíveis não eram de longo prazo (média de recebimento de 4 meses) e os efeitos não relevantes de curto prazo. A reversão do ajuste constituído ocorria na receita líquida de vendas e serviços, uma vez que o financiamento a clientes faz parte de suas atividades operacionais. Em 2015, a prática de AVP dos recebíveis de cartão de crédito foi descontinuada, devido sua baixa significância sobre as informações trimestrais e anuais, custo de controle dos saldos e consequente irrelevância das informações para compreensão das operações da Companhia. A Companhia tem por objetivo redução do prazo médio de recebimento e cobrança de juros em vendas parceladas numa porção maior das vendas. Estes saldos em 31 de dezembro de 2014 eram de R$6.
Os ativos e passivos de longo prazo continuam a ser ajustados ao seu valor presente, calculado levando em consideração os fluxos de caixa contratuais e a respectiva taxa de juros, explícita ou implícita.
5. Adoção de novos pronunciamentos, alterações e interpretações de pronunciamentos emitidos
pelo IASB e CPC e normas publicadas ainda não vigentes
A adoção ou avaliação de potenciais efeitos de novos pronunciamentos, alterações e interpretações de pronunciamentos emitidos pelo IASB e CPC e normas publicadas ainda não vigentes, apresentados nas notas explicativas n° 5 às demonstrações financeiras do exercício findo em 31 de dezembro de 2014 divulgadas em 12 de fevereiro de 2015 não tiveram impactos significativos para a Companhia. Exceção deve ser feita aos pronunciamentos “IFRS 15 – Receita de contrato com clientes” e “IFRS 16 – Arrendamento mercantil” que estão ainda sendo avaliados pela Companhia. Para o IFRS 16, se esperam efeitos significativos que estão em levantamento.
6. Principais julgamentos contábeis, estimativas e premissas
Julgamentos, estimativas e premissas
A elaboração das informações contábeis intermediárias individuais e consolidadas da Companhia exige que a Administração faça julgamentos, estimativas e premissas que afetam os valores demonstrados de receitas, despesas, ativos e passivos e a evidenciação dos passivos contingentes no encerramento do período, porém, as incertezas quanto a essas premissas e estimativas podem gerar resultados que exijam ajustes ao valor contábil do ativo ou passivo afetado em períodos futuros. As premissas e estimativas significativas para informações contábeis intermediárias referentes ao período de três meses findo em 31 de março de 2015 foram as mesmas adotadas nas demonstrações financeiras individuais e consolidadas referentes ao exercício findo em 31 de dezembro de 2014, apresentadas em 12 de fevereiro de 2015 e, portanto, devem ser lidas em conjunto, exceto para o teste de impairment, cujo teste é anual sendo observado apenas indicadores no decorrer do exercício, conforme comentado nas notas 15 e 16.
Controladora Consolidado Taxa 31.03.2015 31.12.2014 31.03.2015 31.12.2014
Caixa e contas bancárias - Brasil 72 131 215 403
Caixa e contas bancárias - Exterior - - 223 349
Aplicações financeiras (*) 1.913 2.792 5.185 9.761
Aplicações financeiras 11,4% - - 522 636
1.985 2.923 6.145 11.149
(*) As aplicações financeiras em 31 de março de 2015 são substancialmente operações compromissadas, remuneradas pela média ponderada de 100,73% do CDI (Certificado de Depósito Interbancário) e resgatáveis em prazos inferiores a 90 dias.
8. Contas a receber
As informações detalhadas de contas a receber foram apresentadas nas demonstrações financeiras anuais de 2014, na Nota 13.
Controladora Consolidado
31.03.2015 31.12.2014 31.03.2015 31.12.2014 Reapresentação Reapresentação
Administradoras de cartões de crédito (nota 8.1) 46 57 1.740 191
Tickets de vendas 54 75 228 169
Financiamento ao consumidor - CDCI (nota 8.2) - - 2.154 2.268
Contas a receber de clientes - Negócio Atacado - - 267 316
Cartão de crédito próprio 16 20 16 20
Contas a receber de partes relacionadas (Nota 12 2) 88 115 45 28
Perdas estimadas com créditos de liquidação
duvidosa (nota 8.3) - - (336) (344)
Contas a receber de fornecedores 34 36 227 256
Garantia estendida - - 193 237
Outras contas a receber 1 2 18 35
Circulante 239 305 4.552 3.176
Financiamento ao consumidor - CDCI (nota 8.2) - - 94 115
Perdas estimadas com créditos de liquidação
duvidosa (nota 8.3) - - (8) (10)
Não circulante - - 86 105
8. Contas a receber – Continuação
8.1 Administradoras de cartões de crédito
A Companhia e suas subsidiárias vendem os recebíveis de cartão de crédito para bancos ou administradoras de cartões de crédito para obtenção de capital de giro, sem qualquer direito de regresso ou obrigação relacionada.
Em 2015, a subsidiária Via Varejo, como parte da estratégia de gerenciamento do caixa da Companhia, não foi realizada a venda de recebíveis com as operadoras de cartões de crédito ou bancos. O prazo médio de recebimento é de 4 meses.
8.2 Financiamento ao consumidor - CDCI - Via Varejo
Correspondem aos financiamentos por crédito direto ao consumidor por interveniência (CDCI) que podem ser parcelados em até 24 meses, entretanto, o prazo mais utilizado é inferior a 12 meses.
A Via Varejo mantém contratos com instituições financeiras nos quais é designada como interveniente dessas operações (vide nota explicativa nº 18).
8.3 Perdas estimadas com créditos de liquidação duvidosa
Controladora Consolidado
31.03.2015 31.03.2014 31.03.2015 31.03.2014 Reapresentação Reapresentação
No início do período - (3) (354) (239)
Perdas/reversão registrada no período - - (100) (100)
Baixas de contas a receber - 2 111 102
Variação cambial - - (1) -
No fim do período - (1) (344) (237)
Circulante - - (336) (228)
Não circulante - - (8) (9)
Abaixo apresentamos a composição do saldo consolidado de contas a receber pelo seu valor bruto por período de vencimento:
Títulos vencidos – Consolidado
Total A vencer <30 dias 30-60 dias 61-90 dias >90 dias
31.03.2015 - reapresentação 4.982 4.492 168 88 53 181
Controladora Consolidado
31.03.2015 31.12.2014 31.03.2015 31.12.2014
Reapresentação Reapresentação
Contas a receber referente à venda de
ativo imobilizado 15 11 48 45
Verba cooperada com fornecedores - - 35 30
Adiantamento a fornecedores - - 12 11
Adiantamento de aluguel 13 14 13 14
Valores a receber - Audax 7 7 13 13
Valores a ressarcir 12 29 133 108
Aluguéis a receber 35 38 52 51
Contas a receber - Paes Mendonça - - 532 532
Contas a receber por venda de sociedades 55 54 55 54
Outras 6 4 9 36 143 157 902 894 Circulante 63 75 266 258 Não circulante 80 82 636 636 10. Estoques
As informações detalhadas de estoques foram apresentadas nas demonstrações financeiras anuais de 2014, na Nota 10. Controladora Consolidado 31.03.2015 31.12.2014 31.03.2015 31.12.2014 Reapresentação Reapresentação Lojas 1.607 1.510 4.147 4.089 Centrais de distribuição 965 987 4.840 4.366
Estoques de imóveis em construção - - 172 172
Perdas de imóveis com obsolescência e
quebras (nota 10.1) (8) (10) (85) (91)
2.564 2.487 9.074 8.536
Circulante 2.564 2.487 8.902 8.364
Não circulante - - 172 172
10.1 Perdas com obsolescência/perdas e quebras
Controladora Consolidado 31.03.2015 31.03.2014 31.03.2015 31.03.2014 Reapresentação Reapresentação No início do período (10) (12) (91) (51)
11. Tributos a recuperar
As informações detalhadas de impostos a recuperar, foram apresentadas nas demonstrações financeiras anuais de 2014, na Nota 11.
Controladora Consolidado 31.03.2015 31.12.2014 31.03.2015 31.12.2014 Reapresentação Reapresentação Circulante ICMS (nota 11.1) 101 90 601 590 PIS/COFINS 8 9 52 54
Imposto de renda sobre aplicação financeira 6 3 13 20
Imposto de renda e contribuição social 10 3 33 12
Instituto Nacional do Seguro Social - INSS - - 21 -
Imposto de valor agregado a recuperar - França - - 97 85
Outros - - 46 46 Total circulante 125 105 863 807 Não circulante ICMS (nota 11.1) 352 319 1.882 1.685 PIS/COFINS 3 - 327 308
Instituto Nacional do Seguro Social - INSS 93 73 145 147
Total não circulante 448 392 2.354 2.140
Total 573 497 3.217 2.947
11.1 A expectativa de realização do ICMS ocorrerá conforme indicado a seguir:
Em Controladora Consolidado Reapresentação Até um ano 101 601 2017 87 521 2018 88 606 2019 83 506 2020 75 207 2021 19 42 453 2.483
A Administração da Companhia reavaliou a expectativa da realização futura do ICMS utilizando as mesmas premissas de 31 de dezembro de 2014 e incluindo as movimentações ocorridas no período de três meses findo em 31 de março de 2015. Não foi identificada a necessidade de modificação da expectativa de realização futura dos saldos de ICMS.
As despesas relativas à remuneração do pessoal da alta administração (Diretores indicados conforme o Estatuto Social e o Conselho de Administração e os respectivos Comitês de assessoramento) e Conselho Fiscal, que foram registradas na demonstração do resultado da Companhia do período findo em 31 de março, foram as seguintes:
Salário base Remuneração Variável Plano de opção de compra de ações Total 2015 2014 2015 2014 2015 2014 2015 2014
Conselho de administração (*) 1 1 - - - - 1 1
Diretoria 8 25 5 5 1 1 14 31
9 26 5 5 1 1 15 32
(*) A remuneração dos comitês de assessoramento do Conselho de Administração (de Recursos Humanos e Remuneração, de Auditoria, Financeiro, de Desenvolvimento Sustentável e de Governança Corporativa) está inclusa nesta linha.
