Origem do capital de giro

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Origem do capital de giro

Independentemente do porte e segmento de atuação, uma empresa pode ter problemas de caixa e tornar-se insolvente. Diversos motivos podem levar à

insolvência:



má formação de preço;



falta de controle;



aumento na concorrência;



crises econômicas ou



erros na gestão de capital de giro.

O que é capital de giro?

Para responder, vamos lembrar alguns conceitos da Contabilidade.

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Milagre contábil: o segredo é a simplicidade!

Diferença entre:

modelos econômicos modelo contábil Descrevem, com hipóteses e

equações, a relação entre duas ou mais variáveis.

Trabalha com igualdades

entre duas ou mais variáveis, sem existir relação ou

casualidade entre elas.

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Milagre contábil: o segredo é a simplicidade!

aplicação origem

ATIVO PASSIVO

Ativos circulantes

Disponibilidades $100, Contas a receber $300,

Estoques $100,

Total $500,

Passivos circulantes

Empréstimos $100,

Fornecedores $200,

Salários e encargos $30,

Impostos e contribuições $20,

Total $350, Passivos não circulantes

Financiamentos $300,

Total $300, Ativos não circulantes

Imobilizado $500,

Total $500, Patrimônio líquido

Capital social $200,

Lucros acumulados $150,

Total $350,

Ativo total $1.000, Passivo total $1.000,

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Origem, aplicação e resultado dos investidores

onde os recursos foram aplicados

 disponibilidades;

 contas a receber;

 estoques e

 outros ativos circulantes.

Passivos circulantes

 empréstimos e financiamentos;

 fornecedores;

 salários e encargos trabalhistas;

 impostos a pagar e

 outros passivos circulantes.

Passivos não circulantes

 financiamentos de longo prazo.

Ativos não circulantes

 imobilizado. Patrimônio líquido

 capital social e

 lucros acumulados.

de onde os vieram os recursos

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Origem, aplicação e resultado dos investidores

Visão gerencial

Ativos

Circulantes Financeiros

Passivos Circulantes Operacionais Ativos

Circulantes Operacionais

Dívidas

Ativos fixos Sócios

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Origem, aplicação e resultado dos investidores

120 350

ROE = = 34%

ATIVO PASSIVO

Ativos circulantes Passivos circulantes Disponibilidades

Contas a receber Estoques

Total

$100,

$300,

$100,

$500,

Empréstimos Fornecedores

Salários e encargos

Impostos e contribuições Total

$100,

$200,

$30,

$20,

$350, Passivos não circulantes

Financiamentos Total

$300,

$300,

Imobilizado Total

$500,

$500,

Patrimônio líquido Capital social

Lucros acumulados Total

$200,

$150,

$350,

Ativo total $1.000, Passivo total $1.000,

Resultado para os investidores

Demonstração de resultado do exercício Receita 1.200,

(-) Custo (600,) (-) Despesas operacionais (360,) (-) Despesas financeiras (60,) (-) Imposto de renda (60,) (=) Lucro líquido 120

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Origem e aplicação

Captação de recursos onerosos

Ativos

circulantes financeiros

Passivos circulantes operacionais Ativos

circulantes operacionais

Dívidas

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Origem e aplicação

Resultantes da operação

Ativos

Dívidas

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Origem e aplicação

investimentos em caixa

Ativos

Dívidas

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Origem e aplicação

resultantes da operação

Ativos

Dívidas

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Origem e aplicação

investimentos de longo prazo

Ativos

Dívidas

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 disponibilidades;

 contas a receber;

 estoques e

 outros ativos circulantes.

empréstimos

para capital de giro BANCOS

 imobilizado.

capital próprio MASCATE

Origem do termo capital de giro

O termo capital de giro tem origem com os mascates ianques, que percorriam rotas nos Estados Unidos vendendo os seus artigos. A carroça e o cavalo eram financiados com recursos do

mascate compondo o seu ativo fixo. A compra de mercadorias era financiada por bancos,

operação batizada de empréstimos para capital de giro.

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Origem do termo capital de giro

financiamento operacional investimentos em

caixa operacional

Ativos

Dívidas

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