Principais destaques do 1T09 e eventos subsequentes relacionados aos projetos da LLX:
“Super Porto do Açu”:
Concebido dentro do moderno conceito Porto Indústria, o “Super Porto do Açu” está sendo construído
em um Distrito Industrial de cerca de 90 Km2, sendo assim o maior projeto portuário privado do país. Até
abril de 2009, a LLX Minas Rio, terminal portuário dedicado ao minério de ferro, concluiu a dragagem dos berços de atracação e da bacia de evolução e avançou na ponte de acesso, que superou 1.300m dos quais aproximadamente 800m sobre o mar. A LLX Açu, responsável pelas demais cargas como produtos siderúrgicos, carvão, granéis líquidos e sólidos, detalhou os projetos do Pátio Logístico onde serão movimentadas e estocadas as diferentes cargas e do Corredor Logístico, acesso multimodal contemplando via expressa, ramal ferroviário e linhas de transmissão ligando a cidade de Campos ao Super Porto. Durante o 1T09, foram investidos R$ 83,9 milhões no “Super Porto do Açu”.
“Porto Sudeste”:
Projeto de terminal portuário privativo de uso misto no município Itaguaí dedicado à exportação de minério de ferro do Sistema Sudeste da MMX (empresa de mineração do Grupo EBX) e de outros produtores do Quadrilátero Ferrífero de Minas Gerais. A LLX Sudeste obteve em 13 de Abril a licença ambiental para a construção do seu terminal portuário com capacidade para movimentar 50 milhões de toneladas de minério por ano. A obtenção da licença dentro do cronograma previsto viabilizará o início das operações no 2º semestre de 2011. Durante o 1T09, foram investidos R$ 8,1 milhões no Porto Sudeste com destaque para despesas na área ambiental. Adicionalmente, no início de Abril, a LLX e a Centennial Asset Participações Sudeste S.A (veículo de investimentos do acionista controlador da LLX) nomearam um assessor financeiro para auxiliar na possível venda estratégica de participação no Porto Sudeste.
Aumento de Capital:
Em Março de 2009, a BNDESPAR (BNDES Participações S.A.) aprovou a aquisição de ações da Companhia no valor de R$ 150 milhões no contexto de um aumento de capital de R$ 600 milhões, após o qual passará a deter uma participação de 12,05% na LLX. Esta operação com garantia firme do acionista controlador e do Ontário Teachers´Pension Plan assegura o capital próprio necessário para viabilizar o financiamento do plano de negócios da LLX. Em 28 de Abril, foi concluída a primeira etapa da operação alcançando 98% do aumento de capital com as sobras devendo ser subscritas até ao final do mês de Maio.
Rio de Janeiro, 15 de maio de 2009– A LLX Logística S.A. (“ LLX” ou “ a Companhia” na Bovespa: LLXL3), Companhia que está construindo dois projetos de complexos portuários na região Sudeste, sendo um deles um "Super Porto do Açu", o maior investimento em infra estrutura portuária no Brasil, divulga hoje os resultados do exercício do primeiro trimestre de 2009 e atualiza seus acionistas e o mercado em relação ao andamento dos projetos
Total Free Float
1T09
Cotação (30/04/09) LLXL3 R$2,02/ação US$0,93/ação Base Acionária (30/04/09) 358.535.742 39,5% Valor de Mercado R$ 724 milhões US$ 333 milhõesRelações com Investidores
Antonio Castello Branco Gerente de RI Camila F. Mation Anker
www.llx.com .br/ri
Coordenadora de RI
ri@llx.com.br
.
Localização Área Principais Produtos CAPEX
"SuperPorto" do Açu
São João da Barra,
RJ 7.800 ha
Minério de Ferro, Produtos Siderúrgicos, Carvão, Granéis Líquidos e Sólidos e
Carga Geral.
US$ 1.600 M
Porto Sudeste Área Industrial de Itaguaí, RJ 52,1 ha Minério de Ferro (1°
Setorial/Regulatório
No Brasil, o setor portuário é regulamentado pela lei 8.630/93 (Lei dos Portos) que assegura o direito de exploração de terminais privativos de uso exclusivo ou uso misto (carga própria e carga de terceiros). A lei 10.233/01 determina que a ANTAQ (Agência Nacional de Transportes Aquaviários) é a agência responsável pela autorização da construção e exploração de terminais portuários privativos. Para obter a autorização da ANTAQ para terminal privativo de uso misto é necessário que a carga própria justifique sua implementação.
Atualização dos Projetos
“Porto do Açu”
Dados Gerais
Localizado no município de São João da Barra, norte do estado do Rio de Janeiro, o “Super porto” do Açu será um Terminal Portuário Privativo de Uso Misto com profundidade de 18,5 metros. Este terminal portuário, com 7.800 ha de retro área, é subdividido em duas entidades: LLX Minas Rio, dedicada à movimentação de minério de ferro proveniente de minerodutos e ferrovia, e LLX Açu (não minério), dedicada à movimentação de cargas variadas como produtos siderúrgicos, granito, GNL, carvão e carga geral. A LLX detém 51% da LLX Minas Rio e 70% da LLX Açu, enquanto os 49% remanescentes da LLX Minas Rio são detidos pela Anglo e os 30% da LLX Açu são da Centennial, empresa de investimento do acionista controlador da LLX.
A LLX Minas Rio contará com uma estrutura onshore de 300 ha para processar, movimentar, armazenar e pelotizar minério de ferro, além da estrutura offshore formada por ponte de acesso, canal de acesso, quebra mar e até quatro berços para carregamento de minério de ferro. Já a LLX Açu (não minério), contará com um complexo industrial de 7.500 ha e 6 berços para carregamento de cargas variadas. Em função da sua localização próxima as bacias de Campos, Santos e Espírito Santo, o “Super Porto do Açu” está idealmente posicionado para receber um pólo metal mecânico dedicado a indústria de Petróleo e Gás e servir de base de apoio para as operações offshore de E&P.
CAPEX
O CAPEX estimado para o “Super Porto do Açu” é de USD 1,6 bilhão, sendo USD 900 milhões na LLX Minas Rio e USD 700 milhões na LLX Açu, conforme distribuição anual no gráfico abaixo.
Desde janeiro de 2007 até março de 2009, a LLX Minas Rio realizou investimentos no montante de R$ 510,3 milhões (USD 263,3 milhões). A LLX Minas Rio investiu R$ 74,9 milhões (USD 32,4 milhões) no 1T09, com foco na construção da ponte de acesso aos píeres, dos quais R$ 8,5 milhões (USD 3,7 milhões) em despesas gerais e administrativas e R$ 66,5 milhões (USD 28,8 milhões) como imobilizado. Durante o primeiro trimestre de 2009, a LLX Minas Rio construiu aproximadamente 600 metros de ponte de acesso, cuja extensão total será de 3.000 m.
Em janeiro de 2009, a LLX Minas Rio assinou contratos definitivos de financiamento para seu projeto com o BNDES e instituições financeiras repassadoras (Unibanco e Itaú), no valor de R$ 1,321 bilhão, com prazo de 12 anos para amortização da dívida e carência de dois anos e meio. O financiamento foi estruturado na modalidade project finance, com uma relação dívida/capital próprio de 73%/27%. Já a LLX Açu, no período de janeiro de 2007 a março de 2009, realizou investimentos de R$ 191,4 milhões (USD 98,7 milhões). No 1T09, a LLX Açu investiu R$ 9,0 milhões (USD 3,9 milhões), sendo os principais itens: estudos para o projeto básico de engenharia e gerenciamento de obras do Pátio Logístico. Este montante de R$ 9,0 milhões é subdividido entre R$ 8,0 milhões (USD 3,5 milhões) de despesas gerais e administrativas e R$ 1,0 milhões (USD 0,4 milhões) de ativo imobilizado.
Em novembro de 2008, o BNDES aprovou o enquadramento do projeto LLX Açu na modalidade de financiamento de longo prazo, estruturado sob a forma de project finance direto.
Mapa de Eventos
O cronograma do “Porto do Açu”, que iniciará suas operações no primeiro semestre de 2012, está detalhado no mapa de eventos abaixo.
1S06 2S06 1S07 2S07 1S08 2S08 1S09 2S09 1S10 2S10 1S11 2S11 1S12 Detalhamento do Projeto Licença de Implantação Início da Construção Início da Operação Licença Prévia Autorização
ANTAQ Detalhamento do Projeto Licença de Implantação Offshore Licença Prévia Onshore Licença de Implantação Onshore Início da Operação Licença Prévia Offshore Autorização ANTAQ Início da Construção Desenvolvimento Construção Operação L L X M in as 9R io L L X A çu Em Construção Em Construção “Porto Sudeste” Dados Gerais
O “Porto Sudeste”, dedicado exclusivamente à movimentação de minério de ferro e com profundidade de 21,0 metros, será um Terminal Privativo de Uso Misto localizado no sul do litoral fluminense, na área Industrial de Itaguaí. Com uma área de 52 ha, próxima ao porto de Sepetiba, este terminal portuário será responsável pela movimentação de minério de ferro, originado no Sistema Sudeste da MMX (empresa de mineração do Grupo EBX) e outros clientes.
Em novembro de 2007, a LLX adquiriu a Pedreira Sepetiba, uma empresa operacional com autorização para extrair, estocar, movimentar e beneficiar pedras e britas, e a Sepetiba Empreendimentos e Participações Ltda, proprietária dos terrenos da pedreira e do terreno de marinha, viabilizando assim o desenvolvimento de um terminal portuário.
No início do ano, a LLX e a MMX – empresa de mineração do Grupo EBX – assinaram contrato de longo prazo referente à utilização do Porto Sudeste.
Em 01 abril de 2009, a LLX informou que nomeou, juntamente com a Centennial Asset Participações Sudeste S.A., assessor financeiro para auxiliar em possível venda estratégica de participação no “Porto Sudeste”.
Em 13 de abril, a LLX informou ao Mercado, através de Fato Relevante, que obteve a licença ambiental para a construção do “Porto Sudeste” com capacidade para movimentar 50 milhões de toneladas de minério por ano.
CAPEX
O CAPEX estimado para o Terminal Portuário Sudeste é de USD 740 milhões com capacidade para 50 milhões de toneladas de minério de ferro por ano, sendo USD 380 milhões em uma primeira fase, com capacidade de 25 Mtpa, e USD 360 milhões na segundo fase, com capacidade adicional de 25 Mtpa. A forte demanda por parte dos mineradores do Quadrilátero Ferrífero de Minas Gerais por uma solução portuária independente, levou a LLX, a avaliar a oportunidade de expansão do “Porto Sudeste” em uma 2ª fase para 50 Mtpa.
Entre janeiro de 2007 e março de 2009, foram investidos R$ 133,8 milhões (USD 69,0 milhões) neste terminal portuário, sendo R$ 8,1 milhões (USD 3,5 milhões) durante o 1T09 com destaque para aquisição de terrenos e despesas com o processo de licenciamento ambiental. O montante de R$ 8,1 milhões é dividido entre R$ 3,9 milhões (USD 1,7 milhão) de ativo imobilizado e R$ 4,2 milhões (USD 1,8 milhão) de despesas gerais e administrativas.
Mapa de Eventos
A construção deste Terminal Portuário deverá ser iniciada no segundo semestre de 2009, após obtenção da licença de implantação, e entrará em operação no 2º semestre de 2011, conforme mapa de eventos abaixo.
1S06 2S06 1S07 2S07 1S08 2S08 1S09 2S09 1S10 2S10 1S11 2S11 Início do Desenvolvimen to do Projeto Estudos Ambientais Aquisição da Pedreira Sepetiba EIA RIMA Entrega do EIA RIMA Licença Prévia Licença de Implantação Início da Operação Aprovação Marinha Autorização ANTAQ Início da Construção Desenvolvimento Construção Operação P o rt o S u d est e Em Construção
Análise Simplificada da Demonstração de Resultado
1T09 1T08 1T09 1T08
Lucro (prejuízo) bruto 9 9 (46) 1.019 Despesas Administrativas, Gerais e Comerciais (7.089) (5.065) (26.997) (6.318) Resultado Financeiro 1.972 1.293 11.245 1.271 Resultado de equivalência patrimonial (5.346) (99) 9 9 Prejuízo antes do imposto de renda e da contribuição social (11.286) (3.871) (14.862) (3.805) Lucro (Prejuízo) líquido do exercício (11.286) (3.871) (11.286) (3.871)
DRE (R$ mil)
Controladora ConsolidadoOs projetos de terminais portuários da LLX encontram se em fase pré operacional, com exceção da controlada da LLX Sudeste, Pedreira Sepetiba, que registrou uma receita operacional líquida de R$ 3,9
milhões no 1T09.
Neste trimestre, a LLX registrou um prejuízo de R$ 11,3 milhões, impactado principalmente pelas despesas gerais, administrativas e comerciais no valor de R$ 27,0 milhões e o resultado financeiro positivo de R$ 11,2 milhões.
As despesas gerais e administrativas representam as despesas da empresa controladora (R$ 7,1 Milhões) e, após modificação da legislação brasileira introduzida pela Lei 11.638/07, as despesas nos projetos dos terminais portuários da companhia: Porto do Açu e Porto Sudeste (R$ 16,5 milhões). O Resultado Financeiro Líquido é reflexo de:
a) uma receita financeira de R$10,8 milhões, decorrente principalmente da aplicação do caixa,
b) de um efeito líquido positivo na conta de despesa financeira no valor de R$ 0,5 milhões em função da reversão parcial na provisão para perda com derivativos no balanço que mais do que compensou a perda registrada no vencimento de operação de hedge da LLX Minas Rio em fevereiro de 2009 e os juros do empréstimo de R$ 190 milhões tomado pela LLX Açu junto ao Banco Bradesco em setembro de 2009.
Análise Simplificada do Balanço Patrimonial
Março909 Dezembro908 Março909 Dezembro908
Ativo Circulante 70.465 16.011 192.839 266.113
Realizável a longo prazo 26 61.744 71.349 99.277
Ativo permanente 369.308 370.120 705.101 656.097
Total do Ativo 439.799 447.875 969.289 1.021.487
Passivo Circulante 6.608 3.771 179.395 232.805
Exigível a longo prazo 2.052 1.983 278.567 262.658
Participações de minoritários 9 9 80.188 83.901
Patrimônio líquido 431.140 442.122 431.139 442.123
Total Passivo e Patrimônio líquido 439.799 447.875 969.289 1.021.487
Balanço (R$ mil)
Controladora ConsolidadoA LLX encerrou o 1T09, com R$ 113,4 milhões de saldo em caixa e equivalentes de caixa. Durante o trimestre, o caixa foi investido para implantação e desenvolvimento dos projetos dos terminais portuários. As aplicações financeiras, principal componente do caixa e equivalentes de caixa, representam investimentos em fundos exclusivos da LLX. Os fundos mencionados são lastreados em títulos públicos federais e títulos privados de instituições financeiras de primeira linha e títulos privados (Debêntures) emitidos por empresas e instituições financeiras, todos com rentabilidade média pouco superior ao DI CETIP (“CDI”). As debêntures representam operações compromissadas, registradas na CETIP, e têm garantia de recompra das instituições financeiras.
Vale destacar que o caixa da Companhia ainda não está incorporando os recursos do aumento de capital de R$ 600,0 milhões cuja liquidação está ocorrendo no 2º trimestre.
No 1T09, a Companhia encerrou o trimestre com R$ 705,1 milhões em ativo permanente, em relação a R$ 656,1 milhões ao final do exercício de 2008. Esta variação refere se principalmente ao crescimento do ativo imobilizado em R$ 42,0 milhões, de R$ 300,8 milhões em 4T08 para R$ 342,8 milhões em decorrência de imobilização de ativo fixo dos projetos de terminais portuários da LLX.
No passivo, a provisão para perdas com derivativos no circulante foi reduzida de R$ 130,6 milhões no 4T08 para R$ 96,6 milhões no 1T09. No longo prazo, o valor da conta de perdas com derivativos
operação de hedge com vencimentos vinculados a realização do seu orçamento de investimentos ao longo de 2008, 2009 e 2010. O objetivo da LLX Minas Rio foi de reduzir o descasamento cambial entre as suas futuras receitas indexadas ao dólar e os seus investimentos indexados na sua maior parte em reais. Vale destacar que as receitas da LLX Minas Rio decorrem de contrato de longo prazo de movimentação de minério de ferro firmado com a Anglo Ferrous Brazil (subsidiaria da Anglo American PLC), que determina uma tarifa que garante uma taxa interna de retorno para a empresa de 15% a.a., em dólar. Desta forma, perdas com derivativos serão compensadas pelo aumento da tarifa a ser cobrada de modo a restabelecer a taxa interna de retorno de 15% a.a. em dólar.
Os empréstimos e financiamentos no longo prazo registraram valor de R$ 207,0 milhões no final do trimestre referente ao empréstimo no valor de R$ 190 milhões com Banco Bradesco realizado em Setembro de 2008 e os respectivos juros.
Mercado de Capitais
Desde o início de 2009 até o final abril de 2009, as ações da LLX (LLXL3) registraram valorização de 35%, comparado a 32% de apreciação média das outras quatro empresas do setor portuário (ponderada pelo volume financeiro). Neste mesmo período, o Ibovespa apresentou valorização de 26%. De janeiro a abril de 2009, o volume médio diário negociado de ações da LLX foi de R$ 4,4 milhões, e número de negócios diário médio de 550, registrando um crescimento no volume médio em relação ao ano de 2008 e reforçando a liderança da LLX como a empresa de maior liquidez do setor portuário. O valor de mercado da Companhia (incluindo os recibos de subscrição) atingiu R$ 1,4 bilhão no final de abril de 2009.
A LLX possui Global Depositary Receipts – Nível 1 (“GDRs”). No final de março de 2009, os GDRs representavam 1.434.077 ações ou 0,4% do capital social da LLX.
Em abril de 2009, o capital social da LLX era formado por 358.535.742 ações.
Em 16 de março de 2009, o Conselho de Administração da LLX aprovou aumento de capital no montante de R$ 600 milhões, através da subscrição de 333.333.335 novas ações ordinárias da LLX Logística S.A., a R$ 1,80/ação. Em 27 de março, a LLX divulgou Aviso aos Acionistas informando que os acionistas detentores de ações da Companhia em 27 de março de 2009 teriam preferência para a subscrição do aumento do capital sobre ações idênticas às que forem detentores na proporção de 0,929818404 nova ação ordinária, nominativa, escritural e sem valor nominal para cada 1 (uma) ação ordinária de emissão da Companhia que possuíssem na referida data, perfazendo o percentual de 92,9818404%. O prazo para exercício do direito de preferência na subscrição de ações teve início em 30 de março de 2009 e término em 28 de abril de 2009.
O BNDES Participações S.A. (“BNDESPAR”), subsidiária do Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social (“BNDES”), também participou da operação e adquiriu equivalente a 25% do total das ações deste aumento de capital, correspondente a R$ 150 milhões, e, após a conclusão da operação, passará a deter 12,05% do capital da Companhia. A entrada da BNDESPAR no capital da
LLX foi possível mediante a cessão parcial de direitos de preferência na aquisição de novas ações por parte do acionista controlador, Centennial e OTPP em favor da BNDESPAR.
Em 04 de maio, a Companhia divulgou, através de Aviso aos Acionistas, que foram subscritas 325.349.291 ações, totalizando o valor de R$585.628.723,80, equivalente à 98% do aumento de capital. Com isso, as 7.984.044 ações restantes serão subscritas durante o período de sobras.
Com o início de negociação do recibo de subscrição (LLXL9) a partir de 29/04/2009, o volume financeiro diário combinado da LLXL3 e LLXL9 aumentou significativamente, situando se na média acima de R$ 30 milhões, fazendo da LLX a ação mais negociada do setor portuário brasileiro.
Responsabilidade Sócio9Ambiental
A LLX conduz seus projetos de forma sustentável e respeitando o meio ambiente e as leis ambientais. A Companhia age com responsabilidade social e promovendo o desenvolvimento sustentável das comunidades que vivem ao redor de seus empreendimentos, principalmente nas regiões de São João da Barra, onde está localizado o Porto do Açu, e de Itaguaí, local do Porto Sudeste.
Em fevereiro de 2009, a LLX e a MPX – empresa de energia do Grupo EBX assinaram convênio com a Prefeitura de São João da Barra para instalação de Entreposto Pesqueiro no município, que terá aproximadamente 2 mil metros quadrados. O objetivo é oferecer infraestrutura e suporte as atividades pesqueiras da região do Porto do Açu. No total serão investidos R$ 2,8 milhões na compra do terreno, construção e equipamentos para o funcionamento da primeira fase do projeto. A previsão é que o entreposto entre em funcionamento no final deste ano.
No mesmo mês, a LLX também promoveu, na presença dos colaboradores da Companhia, a soltura de 150 a 200 filhotes de tartarugas marinhas, em parceria com o Projeto Tamar, na praia do Açu, próxima ao Porto do Açu, em São João da Barra. Esta iniciativa é parte do projeto que monitora ocorrências de tartarugas em 62 quilômetros do litoral, de Atafona a Barra do Furado. O objetivo é ampliar o conhecimento sobre a interação destes animais com o meio em que vivem.
Em abril, o Grupo EBX iniciou o patrocínio do projeto sociocultural Cine EBX – Cinema ao Ar Livre, desenvolvido pela T. Brasil Produções. Com duração de 4 meses, o Cine EBX prevê a exibição de 44 sessões de cinema em seis cidades do estado do Rio de Janeiro, entre elas São João da Barra e Itaguaí. O objetivo principal é facilitar o acesso das comunidades locais à cultura e entretenimento, além de valorizar o cinema nacional, já que todos os filmes exibidos foram produzidos no Brasil ou então os cineastas são brasileiros. A programação do evento pode ser visualizada no site www.cineebx.com.br.
Eventos Subsequentes
A Companhia realizará uma teleconferência para investidores no dia 18/05/2009 (segunda feira) às 14h00 (horário de Brasília) sobre os resultados do 1T09. A teleconferência será conduzida em inglês, com tradução simultânea.
Brasil: 55 11 4688 6300 US toll free: 1 888 379 7579 Other countries: 1 786 924 7444 Senha: 6022244#
Telefones para conexão para teleconferência em português através da tradução simultânea: Brasil: 55 11 4688 6300
Senha: 9493614#
Os participantes devem se conectar 10 minutos antes do início da teleconferência.
Característica da Divulgação
A LLX adota procedimentos de consolidação: i) proporcional à participação da Companhia no capital da LLX Minas Rio, por se tratar de companhia cujo controle é compartilhado (conforme Acordo de Acionistas), e ii) de 100% para as demais controladas.
Glossário e premissas adotadas no Financial Release:
EIA/RIMA: Estudo de Impacto Ambiental / Relatório de Impacto sobre o Meio Ambiente
Mtpa: Milhões de toneladas por ano
Taxa de cambio média adotada para a conversão de valores em R$ do período de 1/01/2007 a 31/03/2009: R$/USD 1,94
março909 dezembro908 março909 dezembro908
Circulante 70.465 16.011 192.839 266.113
Disponibilidades 7.751 13.237 113.391 250.453
Contas a receber 2.832 1.609
Depósitos Bancários Vinculados 59.929 59.929
Outros créditos 2.785 2.774 16.686 14.051 Impostos a recuperar 2.688 2.642 11.322 9.385 Despesas antecipadas 71 124 2.908 2.511 Estoque 2.057 1.827 Adiantamentos 26 8 300 321 Outros 100 7 Não circulante
Realizável a longo prazo 26 61.744 71.349 99.277
Depósitos Judiciais 9.601 9.360
Depósitos Bancários Vinculados 58.216 1.737 59.904
Empresas controladas e coligadas 1 3.504
Imposto de Renda e Contribuição Social a recuperar 25 24 11.441 8.026
Outros créditos com terceiros 47.532 20.983
Outros créditos 1.038 1.004
Despesas antecipadas 524 490 Imóveis destinados à venda 514 514
Ativo permanente 369.308 370.120 705.101 656.097 Investimentos 368.291 369.107 (0) Intangíveis 179 188 114.843 107.818 Imobilizado 838 825 342.775 300.796 Diferido 247.483 247.483 Total do Ativo 439.799 447.875 969.289 1.021.487
março909 dezembro908 março909 dezembro908
Circulante 6.608 3.771 179.395 232.805
Fornecedores 745 721 28.964 45.961
Empréstimos e Financiamentos 545 484
Salários e remunerações 3.142 1.216 4.561 2.224
Provisão para perda com derivativos 96.556 130.637
Empresas controladas e coligadas 2.436 1.546 3.609 2.654
Obrigações com aquisições de investimentos 28.359 36.709
Imposto de renda e contribuição social a pagar 8.367 8.367
Outras obrigações 285 288 8.434 5.769
Não circulante
Exigível a longo prazo 2.052 1.983 278.567 262.658
Empréstimos e Financiamentos 206.969 199.370
Impostos e Contribuição Social Diferidos 7.440 5.283
Provisão para perda com derivativos 14.256 34.931
Provisão para passivo a descoberto 2.052 1.983
Obrigações com Terceiros 47.522 21.003
Provisões para contingências 435 380
Obrigações ligadas a retiradas de ativos 80 65
Outros 1.865 1.626 Participações de minoritários 80.188 83.901 Patrimônio líquido 431.140 442.122 431.139 442.123 Capital social 75.143 75.143 75.143 75.143 Reserva de capital 329.388 329.086 329.388 329.086 Reservas de lucros 90.866 90.866 90.866 90.866 Prejuízos acumulados (64.258) (52.972) (64.258) (52.972)
Passivo e Patrimônio líquido 439.799 447.875 969.289 1.021.487
LLX Logística S.A.
Passivo e Patrimônio Líquido Controladora Consolidado
Controladora Consolidado
Ativo
1T09 1T08 Variação
Receita operacional bruta 9
Deduções da receita bruta 9 9 9
Receita operacional líquida 9 9 9
Custos dos produtos vendidos e dos serviços prestados 9
Lucro (prejuízo) bruto 9 9 9
Outras receitas (despesas) operacionais Administrativas e gerais (7.089) (5.065) (2.024) Comerciais 9
Receitas financeiras 2.098 4.618 (2.520) Despesas financeiras (127) (3.325) 3.198 Resultado da equivalência patrimonial (5.346) (99) (5.247) Provisão para passivo a descoberto (836) (836)
Outras (despesas) receitas operacionais 14 14
Prejuízo operacional (11.286) (3.871) (7.415) Resultado não operacional 9
Prejuízo antes do imposto de renda e da contribuição social (11.286) (3.871) (7.415) Imposto de renda e contribuição social 9
Prejuízo antes das participações minoritárias (11.286) (3.871) (7.415) Participações minoritárias 9
Lucro (Prejuízo) líquido do exercício (11.286) (3.871) (7.415) 1T09 1T08 Variação Receita operacional bruta 4.686 3.720 966
Deduções da receita bruta (797) (461) (336)
Receita operacional líquida 3.889 3.259 630
Custos dos produtos vendidos e dos serviços prestados (3.935) (2.240) (1.695) Lucro (prejuízo) bruto (46) 1.019 (1.065) Outras receitas (despesas) operacionais 9
Administrativas e gerais (24.892) (6.318) (18.574) Comerciais (2.105) (2.105) Receitas financeiras 10.767 4.620 6.147 Despesas financeiras 477 (3.349) 3.826 Resultado da equivalência patrimonial 9
Provisão para passivo a descoberto 9
Outras (despesas) receitas operacionais 936 223 713
Prejuízo operacional (14.862) (3.805) (11.057) Resultado não operacional 9
Prejuízo antes do imposto de renda e da contribuição social (14.862) (3.805) (11.057) Imposto de renda e contribuição social (138) (109) (29) Prejuízo antes das participações minoritárias (15.000) (3.914) (11.086) Participações minoritárias 3.714 43 3.671 Lucro (Prejuízo) líquido do exercício (11.286) (3.871) (7.415)
Em milhares de reais Demonstração de Resultado LLX Logística S.A. Controladora Em milhares de reais Consolidado
31/3/2009 31/3/2008 31/3/2009 31/3/2008
(11.286)
(3.871) (11.286) (3.871)
Depreciação e amortização 25 9 2.326 445
Baixa do imobilizado 239
Resultado de equivalência patrimonial 5.346 99
Provisão para passivo a descoberto 836
Variação monetária e juros (1.787) 5.708 Participação de Acionistas não controladores (3.714) (44)
Provisão (reversão) para perda com derivativos (54.756) Provisão para contigência 55
Provisão para bônus 1.714 1.900 Provisão por perdas de ativos 15
Aumento (Redução) em contas a receber (1.223) (74)
Aumento (Redução) em estoque (230) (753)
Aumento (Redução) em impostos a recuperar (47) (68) (5.352) (832)
Aumento (Redução) em depósitos judiciais (8.365) Aumento (Redução) em despesas antecipadas 53 (397) 301
Aumento (Redução) em depósitos vinculados 74 74
Aumento(Redução) em outros créditos (18) (135) 108 (1.383) Aumento (Redução) em fornecedores 25 (491) (16.997) 1.855 Aumento (Redução) de impostos e contribuições a recolher (3) 264 (335) 1.424 Aumento de IR e contribuição social a pagar 2.157 6.381 Redução em obrigações com aquisições de investimentos (8.350) (4.416) Redução em obrigações com aquisições de imobilizado (13.359) Aumento (Redução) em salários e férias a pagar 212 (720) 437 (836)
Aumento (Redução) em receitas antecipadas 2.294 Aumento em outras obrigações 220 (592)
Aumento de obrigações com terceiros (42)
(4.856) (4.693) (89.663) (21.825) (4.368) (37.830) 341 348 (24.990) Adiantamento para futuro aumento de capital (1.794) (29) (410) (41.446) (38.387) (7.173) (5.640) (21.787) (89.410) 839 175 (1.823) (93.847) (73.609) (102.658) 327.764 366.085 1.443 955 (552) Débido com terceiros: Empréstimos obtidos 24.990 Empréstimos liquidados (37)
Constituição de reserva de capital plano de opção de compras de ações 302 302
1.193
327.764 26.210 366.085
Controladora Consolidado
Fluxos de caixa das atividades operacionais Prejuízo do período
Em milhares de reais
atividades operacionais
Itens de resultado que não afetam o caixa:
Variações nos ativos e passivos:
Disponibilidades líquidas aplicadas nas
Aumento de capital em controlada Aquisição de bens do imobilizado Fluxos de caixa das atividades de investimentos
Créditos com pessoas ligadas: Empréstimos concedidos Empréstimos liquidados Créditos com terceiros:
Empréstimos concedidos
Fluxos de caixa das atividades de financiamentos Aumento de capital, líquido
Aquisição de direitos de acesso Aquisição de direitos areeiros Adições ao ativo diferido
Aquisição em investimentos permanentes em outras sociedades Provisão para perda com derivativos
Obrigações ligadas a retirada de ativos
Disponibilidades líquidas geradas pelas atividades de financiamentos
Demonstração do aumento nas disponibilidades
LLX Logística S.A. Demonstração de Fluxo de Caixa
Aumento em participações minoritários Debito com pessoas ligadas Empréstimos obtidos Empréstimos liquidados
Disponibilidades líquidas aplicadas nas atividades de investimentos
