Margem Financeira – Juros
Bradesco 35 Margem Financeira de Intermediação de Crédito – Juros
Carteira de Crédito Expandida (1)
Em setembro de 2016, a carteira de crédito expandida do Bradesco totalizou R$ 521,8 bilhões, apresentando aumento de 16,6% em relação ao trimestre anterior e 10,0% nos últimos 12 meses. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, houve redução de 1,2% no comparativo trimestral e 6,8% no comparativo com o mesmo período do ano anterior.
Trimestre 12 meses Trimestre 12 meses
Pessoas Físicas 22.718 171.067 148.919 145.234 14,9 17,8 (0,4) 2,1 Pessoas Jurídicas 57.061 350.704 298.573 329.253 17,5 6,5 (1,7) (10,8)
Grandes Empresas 39.072 240.119 201.228 217.524 19,3 10,4 (0,1) (7,6) Micro, Pequenas e Médias Empresas 17.988 110.584 97.345 111.729 13,6 (1,0) (4,9) (17,1)
Total das Operações de Crédito 79.779 521.771 447.492 474.488 16,6 10,0 (1,2) (6,8)
Característica de Cliente
R$ milhões Set16 Jun16 Set15
Set16 HSBC Brasil
Variação %
Com HSBC Brasil Sem HSBC Brasil
(1) Além da carteira de crédito – conceito Bacen, inclui avais, fianças, cartas de crédito, antecipação de recebíveis de cartão de crédito, debêntures, notas promissórias e coobrigação em cessões (fundos de investimentos em direitos creditórios, certificados de recebíveis imobiliários e crédito rural).
Carteira de Crédito Expandida por Produto e Tipo de Pessoa (Físicas e Jurídicas)
A seguir demonstramos a evolução dos produtos da carteira de crédito expandida para Pessoas Físicas:
Trimestre 12 meses Trimestre 12 meses
Crédito Pessoal Consignado 1.468 38.133 36.220 33.905 5,3 12,5 1,2 8,1 Cartão de Crédito 4.302 33.469 28.757 25.969 16,4 28,9 1,4 12,3 Financiamento Imobiliário 6.255 31.719 24.674 21.181 28,5 49,8 3,2 20,2 CDC / Leasing de Veículos 1.422 20.513 19.662 22.483 4,3 (8,8) (2,9) (15,1) Crédito Pessoal 3.631 18.623 15.250 15.662 22,1 18,9 (1,7) (4,3) Crédito Rural 1.086 7.738 7.687 8.717 0,7 (11,2) (13,5) (23,7) Repasses BNDES/Finame 37 6.641 6.789 7.098 (2,2) (6,4) (2,7) (7,0) Cheque Especial 1.005 5.237 4.324 4.369 21,1 19,9 (2,1) (3,1) Avais e Fianças 512 1.061 551 715 92,6 48,3 (0,4) (23,3) Outros 2.999 7.936 5.006 5.134 58,5 54,6 (1,4) (3,8) Total 22.718 171.067 148.919 145.234 14,9 17,8 (0,4) 2,1 Pessoas Físicas
R$ milhões Set16 Set16 Jun16 Set15
HSBC Brasil
Variação %
Com HSBC Brasil Sem HSBC Brasil
As operações para Pessoas Físicas apresentaram crescimento de 14,9% no trimestre e 17,8% nos últimos 12 meses. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, no comparativo trimestral, houve redução de 0,4%, e evolução de 2,1%, nos últimos 12 meses. No comparativo anual, as modalidades que se destacaram foram “financiamento imobiliário” e “cartão de crédito”, que evoluíram 20,2% e 12,3%, respectivamente.
A seguir demonstramos a evolução dos produtos da carteira de crédito expandida para Pessoas Jurídicas:
Trimestre 12 meses Trimestre 12 meses
Pessoas Jurídicas Capital de Giro 11.756 48.207 38.608 42.096 24,9 14,5 (5,6) (13,4) Operações no Exterior 6.308 39.564 33.890 51.441 16,7 (23,1) (1,9) (35,4) Financiamento à Exportação 7.358 30.634 23.541 23.061 30,1 32,8 (1,1) 0,9 Repasses BNDES/Finame 2.556 30.345 27.010 30.279 12,3 0,2 2,9 (8,2) Financiamento Imobiliário 1.645 29.215 27.122 25.951 7,7 12,6 1,7 6,2 Conta Garantida 1.260 9.577 9.192 10.317 4,2 (7,2) (9,5) (19,4) CDC / Leasing 973 8.513 7.984 10.391 6,6 (18,1) (5,6) (27,4) Crédito Rural 1.600 6.462 5.077 5.588 27,3 15,6 (4,2) (13,0) Avais e Fianças 10.783 75.263 65.929 71.904 14,2 4,7 (2,2) (10,3) Operações com Risco de Crédito - Carteira Comercial (1) 6.412 43.506 36.792 33.111 18,2 31,4 0,8 12,0 Outros 6.409 29.417 23.429 25.113 25,6 17,1 (1,8) (8,4)
Total 57.061 350.704 298.573 329.253 17,5 6,5 (1,7) (10,8) Variação %
Com HSBC Brasil Sem HSBC Brasil
R$ milhões Set16 Set16 Jun16 Set15
HSBC Brasil
(1) Inclui operações de debêntures e notas promissórias.
As operações para Pessoas Jurídicas apresentaram expansão de 17,5% no trimestre e 6,5% nos últimos 12 meses. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, houve queda de 1,7% no trimestre e 10,8% nos últimos 12 meses. No comparativo anual, as modalidades que se destacaram foram “operações com risco de crédito” e “financiamento imobiliário”, que apresentaram evolução de 12,0% e 6,2%, respectivamente.
Carteira de Crédito Expandida – Financiamento ao Consumo (1)
No gráfico a seguir, foram consideradas as modalidades direcionadas para o Financiamento ao Consumo das Pessoas Físicas, que atingiram R$ 110,7 bilhões, em setembro de 2016, o que representou um crescimento de 10,9% no trimestre e 13,0% nos últimos 12 meses. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, os créditos destinados ao Financiamento ao Consumo somariam R$ 99,9 bilhões, em setembro de 2016, apresentando estabilidade no trimestre e evolução de 1,9% nos últimos 12 meses.
Destacam-se as seguintes modalidades em setembro de 2016: (i) crédito pessoal, que inclui crédito consignado, no montante de R$ 56,8 bilhões; e (ii) cartão de crédito, no valor de R$ 33,5 bilhões.
(1) Inclui operações de CDC/Leasing de veículos, crédito pessoal, cartão de crédito rotativo, compras à vista e parcelamento ao lojista.
98.019 100.047 98.941 99.889 110.737 22.483 21.689 20.654 19.662 20.513 49.567 49.766 50.722 51.470 56.755 25.969 28.592 27.566 28.757 33.469 99.913 19.091 51.656 29.166
Set15 Dez Mar16 Jun Set
R$ milhões
Bradesco 37
Margem Financeira de Intermediação de Crédito – Juros
Crédito Consignado
Em setembro de 2016, as operações de crédito
consignado totalizaram R$ 38.133 milhões,
apresentando aumento, no comparativo trimestral, de R$ 1.913 milhões, ou 5,3%, e no comparativo com setembro do ano anterior, no valor de R$ 4.228 milhões, ou 12,5%. As operações com crédito consignado representavam, em setembro de 2016, 67,2% do total das operações de crédito pessoal. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, houve aumento, no comparativo trimestral, de R$ 445 milhões, ou 1,2%, e R$ 2.760 milhões, ou 8,1%, no comparativo com setembro do ano anterior.
Financiamento Imobiliário
As operações com financiamento imobiliário
totalizaram R$ 60.934 milhões em setembro de 2016. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, tais operações somaram R$ 53.034 milhões, apresentando aumento na carteira de Pessoas Físicas de R$ 790 milhões, ou 3,2%, no trimestre, e R$ 4.283 milhões, ou 20,2%, no comparativo com setembro do ano anterior. As operações com Pessoas Jurídicas cresceram R$ 448 milhões, ou 1,7%, no trimestre, e R$ 1.619 milhões, ou 6,2%, no comparativo com setembro do ano anterior.
Nos nove meses de 2016, a originação de financiamento imobiliário registrou R$ 7.830 milhões. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, tal originação totalizou R$ 7.522 milhões (R$ 4.787 milhões por mutuários e R$ 2.735 milhões
por empresários), representando 34.787 imóveis no período.
Financiamento de Veículos
Em setembro de 2016, as operações de
financiamento de veículos totalizaram
R$ 33.169 milhões. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, houve queda, tanto no comparativo trimestral, como no comparativo com setembro do ano anterior. Do total da carteira de veículos, 79,1% refere-se à modalidade “CDC”, 18,9% à modalidade “Finame” e 2,0% à modalidade “Leasing”.
As variações apresentadas na carteira são reflexo de um mercado de financiamentos mais reduzido e da busca do Bradesco por operações de menor risco e mais rentáveis, devido a exigência de maior valor de entrada para esses financiamentos.
29.502 31.439 32.749 33.884 34.555 35.499 36.220 36.665 38.133 117 58 34 21 10 4 29.619 31.497 32.783 33.905 34.565 35.503 36.220 36.665 38.133 64,4% 66,5% 67,5% 68,4% 69,5% 70,0% 70,4% 71,0% 67,2%
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set Excluindo o HSBC Brasil Set R$ milhões Adquirido Próprio
Representatividade sobre o total de Crédito Pessoal
17.919 18.778 19.668 21.181 22.781 23.839 24.674 25.464 31.719 23.560 24.300 25.568 25.951 26.508 26.630 27.122 27.570 29.215 41.479 43.078 45.236 47.132 49.289 50.469 51.796 53.034 60.934 3.779 3.307 2.852 4.415 3.528 3.031 2.410 2.081 2.389
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set Excluindo o HSBC Brasil Set R$ milhões Pessoas Jurídicas Pessoas Físicas
Originação por trimestre - R$ Milhões
25.473 24.504 23.642 22.880 21.944 20.938 19.900 19.296 20.718 20.428 19.092 20.349 18.569 14.185 14.288 12.815 11.579 12.451 45.901 43.596 43.991 41.449 36.129 35.226 32.715 30.875 33.169
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set Excluindo
o HSBC Brasil
Set
R$ milhões
Concentração da Carteira de Crédito Expandida – Por Setor de Atividade
A carteira de crédito expandida, por setor de atividade econômica, apresentou-se estável na participação dos setores que a compõem. No comparativo trimestral, destaca-se o aumento na participação do setor “Indústria”; e nos últimos 12 meses, destaca-se o aumento na participação das “Pessoas Físicas”.
* Setor de Atividade * * Setor Público 544 0,7 12.211 2,3* 10.993 2,5* 13.644 2,7 Setor Privado 79.234 99,3 509.560 97,7* 436.499 97,5* 460.844 97,3 0 * * Pessoas Jurídicas 56.516 70,8 338.493 64,9* 287.580 64,3* 315.610 66,3 Indústria 20.709 26,0 107.698 20,6* 88.389 19,8* 101.068 20,4 Comércio 14.506 18,2 61.507 11,8* 49.625 11,1* 54.746 12,0 Intermediários Financeiros 275 0,3 4.098 0,8* 4.517 1,0* 7.099 1,3 Serviços 19.834 24,9 160.613 30,8* 141.814 31,7* 148.970 32,0 Agricultura, Pecuária, Pesca, Silvicultura e Exploração Florestal 1.193 1,5 4.577 0,9* 3.235 0,7* 3.727 0,8
Pessoas Físicas 22.718 28,5 171.067 32,8* 148.919 33,3* 145.234 31,0 Total 79.779 100,0 521.771 100,0* 447.492 100,0* 474.488 100,0 % Set15 % R$ milhões % Set16 HSBC Brasil Set16 % Jun16
Carteira de Crédito Expandida – Distribuição por Segmentos de Negócios
A carteira de crédito expandida apresentou evolução de 10,0%, no comparativo anual, e 16,6%, no último trimestre. Destacamos, positivamente, a evolução do segmento “Prime” nos períodos analisados.
Trimestre 12 meses Varejo 121.790 23,3 124.990 27,9 130.415 27,5 (2,6) (6,6) Corporate 202.960 38,9 202.967 45,4 218.654 46,1 - (7,2) Empresas 41.982 8,0 43.236 9,7 48.991 10,3 (2,9) (14,3) Prime 25.104 4,8 24.738 5,5 23.080 4,9 1,5 8,8 Outros / Não correntistas (1) 50.156 9,7 51.562 11,5 53.348 11,2 (2,7) (6,0)
Subtotal (sem HSBC Brasil) 441.992 84,7 447.492 100,0 474.488 100,0 (1,2) (6,8)
HSBC Brasil 79.779 15,3 - - - -
Total (com HSBC Brasil) 521.771 100,0 447.492 100,0 474.488 100,0 16,6 10,0
Variação %
R$ milhões Set16 % Jun16 % Set15 %
Segmentos de Negócios
(1) Consiste, em sua maioria, em clientes não correntistas, advindos das atividades de financiamentos de veículos, cartões de crédito e empréstimos consignados.
Carteira de Crédito Expandida – Por Moeda
O saldo dos empréstimos e repasses indexados
e/ou denominados em moeda estrangeira
(excluindo ACCs) atingiu o total de R$ 46,0 bilhões, em setembro de 2016, apresentando aumento de 18,6%, no trimestre, e redução de 21,9%, nos últimos 12 meses. Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, houve redução de 1,8%, no comparativo trimestral, e
35,3%, nos últimos 12 meses, reflexo,
principalmente, da desvalorização de 18,3% do dólar. Em setembro de 2016, o total das operações de crédito em reais alcançou R$ 475,8 bilhões, apresentando evolução de 16,4% no comparativo trimestral e 14,5% nos últimos 12 meses.
Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, houve queda de 1,2% no trimestre e 2,8% nos últimos 12 meses.
91 90 90 88 88 90 91 91
9 10 10 12 12 10 9 9
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set
Em %
Bradesco 39
Margem Financeira de Intermediação de Crédito – Juros
Movimentação da Carteira de Crédito Expandida
Os novos tomadores de operações da carteira de crédito expandida, desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil, foram responsáveis pelo crescimento de R$ 21,1 bilhões da carteira de crédito, nos últimos 12 meses, e representaram 4,8% da carteira em setembro de 2016.
(1) Inclui créditos novos, contratados nos últimos 12 meses, de clientes que possuíam operações em setembro de 2015; e (2) HSBC Brasil.
Movimentação da Carteira de Crédito Expandida – Por Rating
No quadro abaixo, pode-se observar que a maioria dos novos tomadores de crédito e dos clientes remanescentes de setembro de 2015, estão classificados nos ratings de AA a C, o que demonstra a adequação e consistência da política e dos processos de crédito (concessão e acompanhamento), bem como da qualidade das garantias obtidas.
x x
R$ milhões % R$ milhões % R$ milhões %
Rating AA - C 465.172 89,2 89.919 89,2 375.253 89,2 D 15.562 3,0 3.348 3,3 12.214 2,9 E - H 41.037 7,8 7.592 7,5 33.445 7,9 Total 521.771 100,0 100.859 100,0 420.912 100,0 Movimentação da Carteira de Crédito Expandida Por Rating entre
Setembro de 2015 e 2016
Crédito total em Setembro de 2016
Novos clientes no período e consolidação do HSBC
Brasil
Clientes remanescentes de Setembro de 2015
Carteira de Crédito Expandida – Por Rating e Característica de Cliente (em percentuais)
A faixa representada pelos créditos classificados entre AA a C manteve-se em níveis confortáveis.
Set16 Jun16 Set15
AA-C D E-H AA-C D E-H AA-C D E-H
Grandes Empresas 92,2 2,9 4,9 92,2 3,0 4,8 96,3 2,0 1,7 Micro, Pequenas e Médias Empresas 84,9 3,9 11,1 84,9 4,1 11,0 88,2 3,5 8,3 Pessoas Físicas 88,3 2,2 9,5 89,5 2,1 8,5 90,4 1,9 7,7
Total 89,2 3,0 7,8 89,7 2,9 7,4 92,6 2,3 5,1
Característica de Cliente Por Rating Por Rating Por Rating
474.488 (12.894) (15.035) (25.647) 420.912 21.080 79.779 100.859 521.771 Crédito Total em 30.09.2015 Créditos Liquidados Integralmente
Baixas contra Provisão Novos Créditos e Apropriação de
Receitas aos Tomadores de
30.09.2015 (1)
Saldos dos Tomadores Remanescentes de
30.09.2015
Créditos e Apropriação de Receitas aos Novos Tomadores e aquisição do HSBC Brasil Crédito Total em 30.09.2016 com HSBC Brasil R$ milhões (2)
Carteira de Crédito Expandida – Por Devedor
Todas as faixas de concentração apresentaram redução quando comparadas ao trimestre anterior.
Carteira de Crédito (1) – Por Modalidade
O total das operações com risco de crédito atingiu o valor de R$ 551,6 bilhões, apresentando crescimento no trimestre e nos últimos 12 meses, de 16,4% e 8,2%, respectivamente, em função da consolidação do HSBC Brasil.
Trimestre 12 meses Trimestre 12 meses
Empréstimos e Títulos Descontados 25.798 187.292 164.924 181.369 13,6 3,3 (2,1) (11,0) Financiamentos 21.235 144.665 121.728 130.405 18,8 10,9 1,4 (5,3) Financiamentos Rurais e Agroindustriais 3.050 21.475 19.822 21.496 8,3 (0,1) (7,0) (14,3) Operações de Arrendamento Mercantil 771 2.987 2.467 3.357 21,1 (11,0) (10,2) (34,0) Adiantamentos sobre Contratos de Câmbio 2.760 10.079 8.419 8.273 19,7 21,8 (13,1) (11,5) Outros Créditos 8.272 32.911 24.461 21.154 34,5 55,6 0,7 16,5
Subtotal das Operações de Crédito (2) 61.886 399.409 341.821 366.055 16,8 9,1 (1,3) (7,8)
Avais e Fianças Prestados (Contas de Compensação) 11.295 76.324 66.480 72.620 14,8 5,1 (2,2) (10,5) Operações com Risco de Crédito - Carteira Comercial (3) 6.412 43.506 36.792 33.111 18,2 31,4 0,8 12,0 Cartas de Crédito (Contas de Compensação) 186 486 157 416 208,9 16,8 90,6 (27,9) Antecipação de Recebíveis de Cartões de Crédito - 890 1.054 945 (15,6) (5,8) (15,6) (5,8) Coobrigação em Cessão de Crédito CRI (Contas de Compensação) - 1.064 1.095 1.238 (2,8) (14,0) (2,8) (14,0) Coobrigação em Cessão de Crédito Rural (Contas de Compensação) - 92 92 102 (0,2) (10,0) (0,2) (10,0)
Subtotal das Operações com Risco de Crédito - Carteira Expandida 79.779 521.771 447.492 474.488 16,6 10,0 (1,2) (6,8)
Outras Operações com Risco de Crédito (4) 6.640 29.852 26.214 35.478 13,9 (15,9) (11,5) (34,6)
Total das Operações com Risco de Crédito 86.418 551.622 473.706 509.966 16,4 8,2 (1,8) (8,8) Variação %
Com HSBC Brasil Sem HSBC Brasil
R$ milhões Set16 Set16 Jun16 Set15
HSBC Brasil
(1) Além da Carteira Expandida, contempla outras operações com risco de crédito; (2) Conceito definido pelo Bacen;
(3) Inclui operações de debêntures e notas promissórias; e
(4) Inclui operações de CDI, DI rural, tesouraria internacional, swap, termo de moeda e aplicações em FIDC, Certificado de Direitos Creditórios do Agronegócio (CDCA) e Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRI).
32,6 33,0 33,6 33,1 31,6 25,6 25,9 26,4 26,0 24,4 16,4 16,3 16,7 16,6 15,3 10,8 10,6 10,9 10,4 9,8 2,9 2,6 2,6 2,2 2,0
Set15 Dez15 Mar16 Jun16 Set16
Em %
100 Maiores 50 Maiores 20 Maiores 10 Maiores Maior Devedor
Ratings: AA e A = 90,7% Ratings: AA e A = 78,8% Ratings: AA e A = 77,3%
Bradesco 41
Margem Financeira de Intermediação de Crédito – Juros
Os quadros a seguir referem-se à Carteira de Crédito, segundo o conceito definido pelo Bacen:
Carteira de Crédito (1) – Por Fluxo de Vencimentos (2)
A carteira de crédito por fluxo de vencimentos das operações tem como característica um perfil mais
longo, principalmente, em função da
representatividade das operações de
financiamento imobiliário e crédito pessoal consignado. Vale salientar que, estas operações, devido as suas características e garantias, além de
apresentarem menor risco, proporcionam
condições favoráveis para a fidelização de clientes. Cabe destacar que, não houve impacto relevante com o efeito da consolidação do HSBC Brasil no 3º trimestre de 2016.
(1) Conceito definido pelo Bacen; e (2) Apenas operações de curso normal.
Carteira de Crédito (1) – Inadimplência Inadimplência acima de 90 dias (2)
O índice de inadimplência, compreendendo o saldo das operações com atrasos superiores a 90
dias, apresentou aumento no trimestre,
decorrente, basicamente, da baixa demanda por crédito e pelo atraso de um cliente específico do segmento de Grandes Empresas.
Os gráficos ao lado apresentam os efeitos nos índices considerando o HSBC Brasil, bem como, excluindo seu efeito.
(1) Conceito definido pelo Bacen; e (2) Não foram vendidas carteiras.
Inadimplência de 15 a 90 dias
No 3º trimestre de 2016, a inadimplência de curto prazo, compreendendo as operações vencidas de 15 a 90 dias, apresentou redução, devido, em grande parte, a um cliente específico, do segmento de Grandes Empresas, ter migrado de faixa de atraso, retornando aos patamares do 1º trimestre de 2016. 48,3 49,9 47,9 15,8 14,7 15,5 11,0 11,1 11,6 5,9 4,9 5,9 6,9 7,8 8,1 12,1 11,5 11,1
Set15 Jun16 Set16
%
Acima de 360 dias 181 a 360 dias 91 a 180 dias 61 a 90 dias 31 a 60 dias 1 a 30 dias
4,7 4,8 5,0 5,2 5,5 5,5 5,79 6,53 4,5 4,7 4,9 5,3 6,0 6,7 7,18 7,63 3,5 3,6 3,7 3,8 4,1 4,2 4,64 5,35 0,8 0,8 1,0 0,8 0,5 0,4 0,79 2,03 7,80 6,09 1,90 5,22 4,87 0,70 7,41
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set
Pessoas Físicas Micro, Peq. e Médias Total
Grandes Empresas
Excluindo o efeito do HSBC Brasil
Excluindo o efeito do HSBC Brasil e de um cliente corporativo específico Simulação da Inadimplência sem o HSBC Brasil, com base na Carteira de Jun/16 % 5,2 5,8 5,9 6,2 5,7 6,4 6,14 6,47 2,4 2,9 3,0 2,8 3,0 3,7 4,57 3,24 3,6 4,1 4,2 4,1 4,1 4,8 5,25 4,61 3,45 4,77 6,48 4,74 3,70
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set
%
Pessoas Físicas Pessoas Jurídicas Total
Excluindo o efeito do HSBC Brasil
Excluindo o efeito de um cliente corporativo específico 35,9 (até 180 dias) 64,1 (Acima de 180 dias) 35,4 (até 180 dias) 64,6 (Acima de 180 dias) 36,6 (até 180 dias) 63,4 (Acima de 180 dias)
Provisão para Devedores Duvidosos (PDD) x Inadimplência x Perda(1) Composição da Provisão
O Bradesco acompanha a evolução de sua carteira de crédito, bem como o seu respectivo risco, utilizando internamente o conceito de carteira expandida. Além da provisão para devedores duvidosos requerida pelo Bacen, o Bradesco possui provisão excedente para suportar eventuais situações de estresse, bem como outras operações/compromissos com risco de crédito. A Provisão para Devedores Duvidosos somou R$ 40,4 bilhões, em setembro de 2016, representando 10,1% da carteira de crédito, sendo
constituída pela: (i) provisão genérica
(classificação do cliente e/ou operação); (ii) específica (operações em curso anormal); e (iii) excedente (critérios internos, que incluem provisão para garantias prestadas).
Os níveis de provisão são considerados
adequados e suficientes para suportar eventuais mudanças de cenários, como o aumento do nível de inadimplência e/ou alteração no perfil da carteira de crédito.
Provisionamento, Inadimplência, PDD e Índice de Cobertura Efetivo
O gráfico a seguir, apresenta o comportamento da carteira Bradesco, considerando a consolidação do HSBC Brasil no 3º trimestre de 2016.
É importante destacar a assertividade dos critérios de provisionamento adotados, que pode ser comprovada por meio: (i) da análise dos dados históricos de provisões para devedores duvidosos constituídas; e (ii) das perdas efetivamente ocorridas no período subsequente de 12 meses. Quando analisada pela ótica da perda líquida de recuperações, para uma provisão existente de 7,8% da carteira(1),em setembro de 2015, a perda líquida efetiva, nos 12 meses seguintes, foi de 3,6%, representando uma cobertura efetiva de 220,0%.
Cabe destacar que, considerando as perdas esperadas para um ano (parte pontilhada), a qual tem grande correlação com as operações de curso anormal de ratings E-H, verifica-se uma cobertura efetiva de 213,7%, para setembro de 2016.
(1) Conceito definido pelo Bacen; e
(2) Inclui provisão para garantias prestadas, englobando avais, fianças, cartas de crédito e standby letter of credit, a qual compõe o conceito de PDD “excedente”. 23.146 23.618 23.801 28.670 29.499 30.497 31.875 40.416 12.004 12.325 12.699 13.619 14.274 14.365 16.373 21.254 7.135 7.285 7.098 8.641 8.815 9.725 9.091 11.672 4.007 4.008 4.004 6.409 6.410 6.407 6.410 7.491 33.749 17.553 9.777 6.419
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set
R$ milhões Provisão Total (2) Específica Genérica (2) Excedente (2) Excluindo o HSBC Brasil 3,0% 3,3% 3,3% 3,6% 4,0% 4,1% 4,8% 4,7% 3,5% 3,6% 3,7% 3,8% 4,1% 4,2% 4,6% 5,4% 4,2% 4,2% 4,3% 4,5% 4,7% 4,9% 5,8% 6,2% 5,5% 5,6% 5,6% 6,1% 6,3% 6,8% 7,4% 8,2% 6,7% 6,7% 6,7% 7,8% 8,0% 8,6% 9,3% 10,1% 6,1% 5,2% 5,0% 220,9% 201,7% 200,6% 220,0% 198,7% 208,6% 192,8% 213,7%
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set
Inadimplência acima de 90 dias Curso Anormal E - H PDD Mínima Requerida Provisão Total (1)
Perdas Líquidas em 12 meses (2) Excluindo o HSBC Brasil Índice de Cobertura Efetivo (1/2)
Bradesco 43
Margem Financeira de Intermediação de Crédito – Juros
Índices de Cobertura
O gráfico a seguir apresenta o comportamento dos índices de cobertura da provisão para devedores duvidosos em relação aos créditos com atrasos superiores a 60 e 90 dias, considerando o HSBC Brasil. Em setembro de 2016, estes índices apresentaram níveis bastante confortáveis, atingindo 158,3% e 189,1% de cobertura, respectivamente. Desconsiderando o efeito do HSBC Brasil e o efeito de um cliente corporativo específico, estes índices seriam 162,3% e 198,1%.
O Bradesco acompanha a sua carteira de crédito, bem como o seu respectivo risco, utilizando internamente o conceito de carteira expandida. Além da provisão para devedores duvidosos, requerida pelo Bacen, o Bradesco possui provisão excedente de R$ 7,5 bilhões, para suportar eventuais situações de estresse, bem como outras operações/compromissos com risco de crédito.
NPL Creation – 90 dias x Baixas
O NPL creation atingiu R$ 7.402 milhões no 3º trimestre de 2016, passando a representar 1,9% da
carteira de crédito – conceito Bacen.
Desconsiderando o efeito da consolidação do HSBC Brasil e de um cliente corporativo específico, o NPL
creation atingiu R$ 5.166 milhões, apresentando redução de 3,5%, em relação ao trimestre anterior, e passando a representar 1,5% da carteira de crédito – conceito Bacen, representatividade inferior a apresentada no 2º trimestre de 2016, que foi de 1,6%.
(1) Efeito de um cliente corporativo específico. 23.146 23.618 23.801 28.670 29.499 30.497 31.875 32.548 40.416 14.779 15.770 16.246 17.025 18.238 18.727 19.835 20.055 25.540 12.246 12.631 13.195 13.935 14.896 14.934 15.856 16.434 21.375 189,0% 187,0% 180,4% 205,7% 198,0% 204,2% 201,0% 198,1% 189,1% 156,6% 149,8% 146,5% 168,4% 161,7% 162,9% 160,7% 162,3% 158,3%
Dez14 Mar15 Jun Set Dez Mar16 Jun Set
Excluindo o HSBC Brasil e um cliente corporativo específico Set R$ milhões Provisão Total (1)
Carteira de Créditos Vencidos Acima de 60 dias (2) Carteira de Créditos Vencidos Acima de 90 dias (3) Índice de Cobertura Acima de 90 dias (1/3) Índice de Cobertura Acima de 60 dias (1/2)
3.475 3.951 4.411 4.021 4.908 5.028 5.356 5.166 7.402 3.311 3.566 3.847 3.281 3.947 4.990 4.434 4.588 6.246 1,0% 1,1% 1,2% 1,1% 1,3% 1,4% 1,6% 1,5% 1,9% 1,6% 4T14 1T15 2T 3T 4T 1T16 2T 3T Excluindo o HSBC Brasil e um cliente corporativo específico 3T R$ milhões NPL Creation - 90 dias Baixas
NPL Creation 90 dias / Carteira de Crédito BACEN Excluindo um cliente corporativo específico
1.201
(1)
Carteira de Crédito – Indicadores da Carteira
Visando facilitar o acompanhamento da evolução, quantitativa e qualitativa, da carteira de crédito do Bradesco, segue um resumo comparativo dos principais números e indicadores:
(1) Conceito definido pelo Bacen; e
(2) Inclui provisão para garantias prestadas, englobando avais, fianças, cartas de crédito e standby letter of credit, a qual compõe o conceito de PDD “excedente”.
R$ milhões (exceto percentuais) H SB CSet16 Set16 Jun16 Set15
T o tal de Operaçõ es de C rédito ( 1 ) 61.886 399.409 341.821 366.055
- Pessoas Físicas 22.206 169.571 147.911 143.941 - Pessoas Jurídicas 39.680 229.838 193.910 222.114 P ro visão T o tal ( 2 ) 6.667 40.416 31.875 28.670 - Específica 3.700 21.254 16.373 13.619 - Genérica 1.894 11.672 9.091 8.641 - Excedente (2) 1.072 7.491 6.410 6.409
Provisão Específica / Provisão Total (2)
(%) 55,5 52,6 51,4 47,5 Provisão Total (2) / Operações de Crédito (%) 10,8 10,1 9,3 7,8
Operações de Crédito classificadas de AA até C / Operações de Crédito (%) 86,8 87,9 88,7 90,9 Operações sob Administração de Risco classificadas em D / Operações de Crédito (%) 3,8 3,1 3,0 2,7 Operações de Crédito classificadas de E até H / Operações de Crédito (%) 9,4 9,1 8,3 6,4 Operações de Crédito classificadas em D 2.343 12.228 10.282 9.881 Provisão para Operações de Crédito classificadas em D 519 3.191 2.652 2.383 Provisão / Operações de Crédito classificadas em D (%) 22,2 26,1 25,8 24,1 Operações de Crédito anormal classificadas de D até H 4.851 29.242 24.209 19.944 Provisão Total (2) / Operações de Crédito anormal classificadas de D até H (%) 137,4 138,2 131,7 143,8
Operações de Crédito classificadas de E até H 5.812 36.243 28.264 23.424 Provisão para Operações de Crédito classificadas de E até H 5.206 32.087 24.382 20.478 Provisão / Operações de Crédito classificadas de E até H (%) 89,6 88,5 86,3 87,4 Operações de Crédito anormal classificadas de E até H 4.189 24.767 19.896 16.303 Provisão Total (2)
Bradesco 45
Margem Financeira de Intermediação de Crédito – Juros
Crédito x Captações
Para se analisar a relação das Operações de Crédito x Funding, é necessário descontar do total de captações de clientes (i) o montante
comprometido com depósitos compulsórios
recolhidos junto ao Bacen, (ii) o valor das disponibilidades mantidas para a operação das unidades de atendimento, bem como adicionar (iii) os recursos oriundos de linhas nacionais e externas, que fornecem o funding para suprir as demandas de crédito e financiamento.
O Bradesco apresenta baixa dependência de recursos interbancários e linhas externas, em função de sua eficiente obtenção de recursos junto aos clientes. Esta eficiência resulta: (i) da
posição de destaque de seus Pontos de Atendimento; (ii) da ampla diversidade de produtos oferecidos; e (iii) da confiança do mercado na marca Bradesco.
Pode-se observar que, o percentual de utilização de recursos apresenta uma margem confortável. Isto demonstra que, o Bradesco consegue suprir, fundamentalmente, por meio de suas captações, a necessidade de recursos demandados para as operações de crédito.
Trimestre 12 meses Trimestre 12 meses
Depósito à Vista + Floating Diversos 9.220 36.427 26.659 27.948 36,6 30,3 2,1 (2,7) Depósito de Poupança 5.286 93.289 87.209 89.616 7,0 4,1 0,9 (1,8) Depósito a Prazo + Debêntures (1) 40.847 195.377 152.867 154.481 27,8 26,5 1,1 - Recursos de Letras (2) 37.446 147.789 106.520 101.303 38,7 45,9 3,6 8,9 Recursos de Clientes 92.799 472.882 373.255 373.348 26,7 26,7 1,8 1,8
(-) Depósitos Compulsórios (16.668) (62.570) (48.164) (52.269) 29,9 19,7 (4,7) (12,2) (-) Disponibilidade (1.516) (10.556) (7.554) (7.544) 39,7 39,9 19,7 19,8
Recursos de Clientes Líquídos de Compulsórios 74.615 399.756 317.537 313.535 25,9 27,5 2,4 3,7
Obrigações por Repasses 2.475 36.986 33.751 37.471 9,6 (1,3) 2,3 (7,9) Obrigações por TVM no Exterior 125 6.187 6.298 9.684 (1,8) (36,1) (3,7) (37,4) Obrigações por Empréstimos 3.227 25.819 23.781 32.183 8,6 (19,8) (5,0) (29,8) Demais Obrigações (Dívidas Subordinadas + Outros Credores
Cartões) 1.452 72.753 69.623 55.895 4,5 30,2 2,4 27,6
Total Captações (A) 81.894 541.501 450.990 448.768 20,1 20,7 1,9 2,4 Carteira de Crédito Expandida (Exceto Avais e Fianças) (B) 68.485 445.447 381.012 401.868 16,9 10,8 (1,1) (6,2) B/A (%) 83,6 82,3 84,5 89,5 (2,2) p.p. (7,2) p.p. (2,5) p.p. (7,5) p.p.
R$ milhões Set16 Jun16
Variação % Set15 Captações x Aplicações Set16 HSBC Brasil Sem HSBC Brasil Com HSBC Brasil
(1) Debêntures utilizadas, basicamente, como lastro de operações compromissadas; e
(2) Considera: Letras Hipotecárias, Letras de Crédito Imobiliário, Letras de Crédito do Agronegócio, Letras Financeiras e Certificados de Operações Estruturadas.
Principais Fontes de Captação
No quadro a seguir, destacamos a evolução das captações:
Valor % Valor % Valor % Valor %
Depósitos à Vista 8.773 32.678 23.217 24.267 9.461 40,8 8.411 34,7 688 3,0 (362) (1,5) Depósitos de Poupança 5.286 93.289 87.209 89.616 6.080 7,0 3.673 4,1 794 0,9 (1.613) (1,8) Depósitos a Prazo 40.847 113.214 68.499 88.737 44.715 65,3 24.477 27,6 3.868 5,6 (16.370) (18,4) Debêntures (1) - 82.163 84.368 65.744 (2.205) (2,6) 16.419 25,0 (2.205) (2,6) 16.419 25,0
Empréstimos e Repasses 5.702 62.805 57.532 69.654 5.273 9,2 (6.849) (9,8) (429) (0,7) (12.551) (18,0) Recursos de Emissão de Títulos (2) 37.571 153.976 112.817 110.987 41.159 36,5 42.989 38,7 3.588 3,2 5.418 4,9