e Operações Considerados para Efeitos Contabilísticos como Contratos de Investimento
30. Pensões de Reforma e Outros Benefícios de Longo Prazo
Responsabilidades com pensões
Em conformidade com o contrato colectivo de trabalho vigente para o sector segurador, a Império Bonança concedeu aos seus colaboradores, admitidos na actividade seguradora até Junho de 1995, prestações pecuniárias para complemento das reformas atribuídas pela Segurança Social. Sumariamente, o montante destas prestações varia em função da remuneração do colaborador, da carreira contributiva, do histórico de remunerações com incidência para a Segurança Social e ainda, em caso de invalidez, da antiguidade na actividade seguradora.
Adicionalmente, a Companhia atribuiu ainda os seguintes benefícios:
- Entre 1999 e 2005, assumiu, nas situações de reforma antecipada, o pagamento de uma pensão vitalícia que correspondia ao diferencial entre 80% da última remuneração e o montante pago pela Segurança Social.
- Assumiu o compromisso de, por um lado alargar os benefícios constantes no contrato colectivo de trabalho aos colaboradores admitidos até Junho de 2005 e, por outro, conceder aos beneficiários do fundo de pensões, os benefícios adicionais garantidos pelo plano complementar que se encontrava em vigor no Grupo Millenniumbcp, no qual a Companhia esteve inserida até 31 de Janeiro de 2005. As responsabilidades associadas ao plano complementar encontram-se financiadas através do respectivo fundo de pensões.
Determinação das responsabilidades
As responsabilidades com pensões de reforma em pagamento e por serviços passados dos empregados no activo, com referência a 31 de Dezembro de 2010 e 2009, foram determinadas pelo departamento de actuariado vida.
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras 135
As hipóteses e bases técnicas utilizadas no cálculo das responsabilidades foram as seguintes:
No cálculo das responsabilidades com pensões de reforma em 31 de Dezembro de 2010 foi considerada uma taxa de crescimento salarial nula para o ano de 2011 e de 2% nos anos seguintes.
A comparação entre os pressupostos actuariais e financeiros utilizados na determinação dos custos com pensões para os exercícios de 2010 e 2009 e os valores efectivamente verificados é apresentada no quadro seguinte:
2010 2009
Projected Projected
Método actuarial Unit Credit Unit Credit
Tábua de mortalidade
Homens TV 73/77 (-1) TV 73/77
Mulheres TV 88/90 (-1) TV 88/90
Tábua de invalidez EKV 80 EKV 80
Taxa de desconto 5,25% 5,50%
Taxa de rendimento dos activos dos fundos 3,09% 5,25%
Taxa de crescimento dos salários 2,00% 3,00%
Taxa de crescimento das pensões 0,75% 1,00%
Taxa de crescimento das pré-reformas 1,25% 2,00%
Tabela de saídas n/a n/a
Pressupostos Real Pressupostos Real
2010
Taxa de rendimento 5,25% -1,21% 4,75% 6,06%
Taxa de crescimento dos salários 3,00% 0,50% 3,00% 3,15% Taxa de crescimento das pensões 1,00% 0,00% 1,00% 1,81%
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras 136
Em 31 de Dezembro de 2010 e 2009, as responsabilidades com serviços passados da Império Bonança, de acordo com os estudos actuariais efectuados, assim como os fundos e as provisões disponíveis para cobertura das mesmas, ascendiam a:
Nos termos da Norma Regulamentar nº 5/2007-R, de 27 de Abril, do Instituto de Seguros de Portugal, as empresas de seguros devem assegurar no final de cada exercício:
a) o financiamento integral do valor actual da responsabilidade com pensões em pagamento, incluindo as prestações de pré-reforma e reforma antecipada até à idade normal de reforma e após esta idade; b) o financiamento de um nível mínimo de 95% do valor actual da responsabilidade por serviços passados de pessoal no activo, excluindo pré-reformados ou reformados antecipadamente.
Em 31 de Dezembro de 2010 e 2009, as responsabilidades por serviços passados da Império Bonança encontravam-se integralmente financiadas.
Nestas datas, as responsabilidades com serviços futuros de pessoal no activo da Império Bonança ascendem a 6.488.819 Euros e 11.029.966 Euros, respectivamente.
2010 2009
(Valores em Euros)
Responsabilidades por serviços passados:
Activos 13 675 776 20 689 296
Reformados e pré-reformados 99 277 231 99 291 376
112 953 007 119 980 672
Fundos de pensões autónomos 63 218 773 66 377 422
Provisões matemáticas 52 003 878 53 658 465
115 222 651 120 035 887
Diferencial 2 269 644 55 215
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras 137
Em 31 de Dezembro de 2010 e 2009, o número de beneficiários era o seguinte:
O movimento nos fundos de pensões e nas provisões matemáticas durante os exercícios de 2009 e 2010 foi o seguinte: 2010 2009 Activos 1 289 1 325 Reformados e pré-reformados 910 892 Rendeiros 440 465 2 639 2 682 (Valores em Euros) Saldos em 31 de Dezembro de 2008 117 934 815 Contribuições 7 132 406
Variação nas provisões matemáticas (1 822 401)
Pensões pagas (6 290 603)
(Pagamentos)/ Recebimentos relativos a outros benefícios (417 620) Rendimentos líquidos dos fundos de pensões 3 499 290
Saldos em 31 de Dezembro de 2009 120 035 887
Contribuições 3 050 000
Variação nas provisões matemáticas (1 654 587)
Pensões pagas (5 926 115)
(Pagamentos)/ Recebimentos relativos a outros benefícios 474 088 Rendimentos líquidos dos fundos de pensões (756 622)
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras 138
Em 31 de Dezembro de 2010 e 2009, o Fundo de Pensões da Império Bonança era gerido pela CGD Pensões – Sociedade Gestora de Fundos de Pensões, S.A.. Nestas datas, a carteira do fundo de pensões continha os seguintes activos emitidos ou geridos por entidades do Grupo CGD:
Em 31 de Dezembro de 2010 e 2009, os activos por benefícios pós emprego e outros benefícios de longo prazo, apresentam a seguinte composição:
2010 2009 (Valores em Euros) Instrumentos de dívida - Taxa fixa 483 354 825 461 - Taxa variável 719 561 1 015 162 Unidades de participação - Fundos imobiliários 1 359 061 1 298 910 Depósitos à ordem 765 805 7 280 590 Depósitos a prazo 2 425 000 - 5 752 781 10 420 123 2010 2009 (Valores em Euros) Excesso de financiamento 2 269 644 55 215 Desvios actuariais: - Corredor 6 321 877 6 637 741
- Desvios acima do corredor 560 223 2 625 296
139
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras
A variação no diferencial entre as responsabilidades por serviços passados da Companhia e as respectivas coberturas, bem como o correspondente impacto nas demonstrações financeiras em 31 de Dezembro de 2009 e 2010, podem ser demonstrados da seguinte forma:
(Valores em Euros)
Situação em 31 de Dezembro de 2008 48 147
Custo dos serviços correntes (674 191)
Custo dos juros (3 407 479)
Retorno esperado dos activos do plano 3 057 012
Custo normal do exercício (1 024 658)
Acréscimos de responsabilidades por reformas antecipadas (3 112 185)
Outras variações em resultados (283 774)
Variações com impacto em resultados (Nota 29) (4 420 617)
Desvios de responsabilidades (3 146 999)
Desvios de rendimento 442 278
Desvios (2 704 721)
Contribuições entregues pela entidade 7 132 406
Situação em 31 de Dezembro de 2009 55 215
Custo dos serviços correntes (752 664)
Custo dos juros (3 589 345)
Retorno esperado dos activos do plano 3 347 982
Custo normal do exercício (994 027)
Acréscimos de responsabilidades por reformas antecipadas (2 849 275)
Outras variações em resultados 659 747
Variações com impacto em resultados (Nota 29) (3 183 555)
Desvios de responsabilidades 6 452 587
Desvios de rendimento (4 104 603)
Desvios 2 347 984
Contribuições entregues pela entidade 3 050 000
140
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras
Os desvios de responsabilidades nos exercícios de 2010 e 2009 têm a seguinte composição:
Assistência médica
A Império Bonança assumiu o compromisso de conceder aos Reformados e Pré-reformados que transitaram a essa situação, após Maio de 1998, benefícios com assistência médica vitalícia. Em 31 de Dezembro de 2010 e 2009, estas responsabilidades ascendem a 18.895.024 Euros e 20.865.187 Euros, respectivamente, encontrando-se cobertas por provisões nos montantes de 23.503.653 Euros e 26.332.850 Euros, respectivamente (Nota 22).
As responsabilidades por serviços passados com assistência médica foram determinadas com base em estudos actuariais efectuados pelo departamento de actuariado, utilizando pressupostos actuariais idênticos aos acima apresentados para as responsabilidades com pensões.
2010 2009
(Valores em Euros)
Alteração de pressupostos:
. Taxa de desconto (1 583 427) (1 952 675)
. Taxa de crescimento dos salários e das pensões 9 656 009
-. Tábua de mortalidade (1 901 678)
-6 170 904 (1 952 675)
Outros desvios de responsabilidades 281 683 (1 194 324)
141
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras
Desvios actuariais diferidos
O movimento ocorrido nas rubricas de desvios actuariais diferidos durante os exercícios de 2009 e 2010 pode ser demonstrado como segue:
Os desvios acima do corredor estão a ser amortizados considerando um período médio de aproximadamente 18 anos até à reforma dos activos.
Desvios acima
Corredor do corredor Total Saúde
(Valores em Euros)
Pensões
Saldos em 31 de Dezembro de 2008 6 245 395 458 771 6 704 166 (2 837 431)
Desvios actuariais do ano 2 704 721 - 2 704 721 (2 630 232) Transferência de desvios acima do corredor (2 312 375) 2 312 375 - -
Amortização (Nota 29) - (145 850) (145 850) -
Saldos em 31 de Dezembro de 2009 6 637 741 2 625 296 9 263 037 (5 467 663)
Desvios actuariais do ano (2 347 984) - (2 347 984) 859 034 Transferência de desvios acima do corredor 2 032 120 (2 032 120) - -
Amortização (Nota 29) - (32 953) (32 953) -
142
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras
31. Rendimentos
Nos exercícios de 2010 e 2009, as rubricas de rendimentos de investimentos apresentam a seguinte composição:
Juros Dividendos Rendas Total
(Valores em Euros)
2010
Investimentos afectos às provisões técnicas do ramo vida:
Terrenos e edifícios - - 175 000 175 000
Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 19 527 - - 19 527 Activos financeiros disponíveis para venda 13 590 090 2 556 776 - 16 146 866
Empréstimos concedidos e contas a receber 9 543 - - 9 543
Depósitos à ordem em instituições de crédito 149 045 - - 149 045
13 768 205 2 556 776 175 000 16 499 981
Investimentos relativos a contratos considerados
para efeitos contabilísticos como contratos de investimento:
Activos financeiros detidos para negociação 564 836 - - 564 836 Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 4 084 182 18 010 - 4 102 192 Activos financeiros disponíveis para venda 6 508 373 5 638 - 6 514 011 Depósitos à ordem em instituições de crédito 39 943 - - 39 943
11 197 334 23 648 - 11 220 982
24 965 539 2 580 424 175 000 27 720 963
Investimentos afectos às provisões técnicas dos ramos não-vida:
Terrenos e edifícios - - 3 043 591 3 043 591
Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 52 897 - - 52 897 Activos financeiros disponíveis para venda 19 000 014 2 265 538 - 21 265 552
Empréstimos concedidos e contas a receber 68 954 - - 68 954
Depósitos à ordem em instituições de crédito 172 407 - - 172 407 19 294 272 2 265 538 3 043 591 24 603 401 Investimentos não afectos:
Terrenos e edifícios - - 1 042 368 1 042 368
Partes de capital em filiais, associadas e empreendimentos conjuntos - 1 100 661 - 1 100 661 Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 1 723 - - 1 723 Activos financeiros disponíveis para venda 1 585 199 296 320 - 1 881 519
Empréstimos concedidos e contas a receber 912 - - 912
Depósitos à ordem em instituições de crédito 93 121 - - 93 121 1 680 955 1 396 981 1 042 368 4 120 304 45 940 766 6 242 943 4 260 959 56 444 668
143
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras
Juros Dividendos Rendas Total
(Valores em Euros)
2009
Investimentos afectos às provisões técnicas do ramo vida:
Terrenos e edifícios - - 190 356 190 356
Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 81 503 - - 81 503 Activos financeiros disponíveis para venda 17 305 563 2 757 253 - 20 062 816
Empréstimos concedidos e contas a receber 1 237 - - 1 237
Depósitos à ordem em instituições de crédito 457 524 - - 457 524
17 845 827 2 757 253 190 356 20 793 436
Investimentos relativos a contratos considerados para efeitos contabilísticos como contratos de investimento:
Activos financeiros detidos para negociação 536 565 - - 536 565 Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 2 260 512 7 909 - 2 268 421 Activos financeiros disponíveis para venda 5 270 036 13 133 - 5 283 169 Depósitos à ordem em instituições de crédito 114 481 - - 114 481
8 181 594 21 042 - 8 202 636
26 027 421 2 778 295 190 356 28 996 072
Investimentos afectos às provisões técnicas dos ramos não-vida:
Terrenos e edifícios - - 2 464 048 2 464 048
Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 220 404 - - 220 404 Activos financeiros disponíveis para venda 20 510 809 2 469 236 - 22 980 045
Empréstimos concedidos e contas a receber 44 462 - - 44 462
Depósitos à ordem em instituições de crédito 492 360 - - 492 360 21 268 035 2 469 236 2 464 048 26 201 319 Investimentos não afectos:
Terrenos e edifícios - - 416 902 416 902
Partes de capital em filiais, associadas e empreendimentos conjuntos - 283 797 - 283 797 Activos financeiros classificados no reconhecimento
inicial ao justo valor através de ganhos e perdas 7 146 - - 7 146 Activos financeiros disponíveis para venda 1 538 469 335 612 - 1 874 081
Empréstimos concedidos e contas a receber 304 - - 304
Depósitos à ordem em instituições de crédito 158 491 - - 158 491
1 704 410 619 409 416 902 2 740 721
144
Relatório e Contas Império Bonança 2010 Anexo às Demonstrações Financeiras