1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ CIA VALE DO RIO DOCE / CEP 4 - MUNICÍPIO 5 - UF

(1)

01.01 - IDENTIFICAÇÃO

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54

1 - CÓDIGO CVM 2 - DENOMINAÇÃO SOCIAL 3 - CNPJ

33300019766

4 - NIRE

Marcos Donizete Panassol

PriceWaterHouseCoopers Auditores Independentes 00287-9

063.702.238-67 01.03 - DIRETOR DE RELAÇÕES COM INVESTIDORES (Endereço para Correspondência com a Companhia)

Guilherme Perboyre Cavalcanti

Av. Graça Aranha, 26

20090-300 Rio de Janeiro RJ

Castelo

021 3814-9641 - -

021 3814-4057 - -

01.04 - REFERÊNCIA / AUDITOR

EXERCÍCIO SOCIAL EM CURSO 01/01/2010

1 - NOME

2 - ENDEREÇO COMPLETO 3 - BAIRRO OU DISTRITO

4 - CEP 5 - MUNICÍPIO

7 - DDD 8 - TELEFONE 9 - TELEFONE 10 - TELEFONE 11 - TELEX

12 - DDD 13 - FAX 14 - FAX 15 - FAX

01.02 - SEDE

Av. Graça Aranha, 26 Castelo

20030-900 Rio de Janeiro 021 3814-9641 - - - - 3814-4057 021 RJ guilherme.cavalcanti@vale.com 1 - ENDEREÇO COMPLETO 3 - CEP 4 - MUNICÍPIO 5 - UF

6 - DDD 7 - TELEFONE 8 - TELEFONE 9 - TELEFONE 10 - TELEX

11 - DDD 12 - FAX 13 - FAX 14 - FAX

15 - E-MAIL 6 - UF guilherme.cavalcanti@vale.com 16 - E-MAIL 2 - BAIRRO OU DISTRITO 1 - INÍCIO 2 - TÉRMINO TRIMESTRE ATUAL

3 - NÚMERO 4 - INÍCIO 5 - TÉRMINO

TRIMESTRE ANTERIOR

6 - NÚMERO 7 - INÍCIO 8 - TÉRMINO 31/12/2010 3 01/07/2010 30/09/2010 4 01/10/2009 31/12/2009 9 - NOME/RAZÃO SOCIAL DO AUDITOR

11 - NOME DO RESPONSÁVEL TÉCNICO

10 - CÓDIGO CVM 12 - CPF DO RESP. TÉCNICO

(2)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54

Sem Ressalva

30/09/2009 31/12/2009

30/09/2010

01.06 - CARACTERÍSTICAS DA EMPRESA

01.07 - SOCIEDADES NÃO INCLUÍDAS NAS DEMONSTRAÇÕES FINANCEIRAS CONSOLIDADAS

1 - ITEM 2 - CNPJ 3 - DENOMINAÇÃO SOCIAL Total

6 - TIPO DE CONSOLIDADO

Empresa Comercial, Industrial e Outras 1 - TIPO DE EMPRESA

Operacional 2 - TIPO DE SITUAÇÃO

Privada Nacional

3 - NATUREZA DO CONTROLE ACIONÁRIO

5 - ATIVIDADE PRINCIPAL Número de Ações

(Mil)

1 - TRIMESTRE ATUAL 2 - TRIMESTRE ANTERIOR

1 - Ordinárias 2 - Preferenciais 3 - Total Em Tesouraria 4 - Ordinárias 5 - Preferenciais 6 - Total Do Capital Integralizado 5.365.305 2.108.580 3.256.725 01.05 - COMPOSIÇÃO DO CAPITAL SOCIAL

3.256.725 2.108.580 5.365.305 35.722 72.577 108.299 25.693 51.452 77.145 1030 - Extração Mineral 4 - CÓDIGO ATIVIDADE

3 - IGUAL TRIMESTRE EX. ANTERIOR

3.256.725 2.108.580 5.365.305 74.998 77.582 152.580

7 - TIPO DO RELATÓRIO DOS AUDITORES

Extração, beneficiamento e comércio de minério de ferro.

01.08 - PROVENTOS EM DINHEIRO DELIBERADOS E/OU PAGOS DURANTE E APÓS O TRIMESTRE

1 - ITEM 2 - EVENTO 4 - PROVENTO 5 - INÍCIO PGTO. 6 - ESPÉCIE E CLASSE DE AÇÃO

7 - VALOR DO PROVENTO P/ AÇÃO 3 - APROVAÇÃO

01 RCA 14/04/2010 Juros Sobre Capital Próprio 30/04/2010 ON 0,4216605130 02 RCA 30/04/2010 Juros Sobre Capital Próprio 30/04/2010 PNA 0,4216605130

(3)

7 - QUANTIDADE DE AÇÕES EMITIDAS

00417-0

01.09 - CAPITAL SOCIAL SUBSCRITO E ALTERAÇÕES NO EXERCÍCIO SOCIAL EM CURSO 1- ITEM 2 - DATA DA

ALTERAÇÃO

3 - VALOR DO CAPITAL SOCIAL (Reais Mil)

4 - VALOR DA ALTERAÇÃO (Reais Mil)

5 - ORIGEM DA ALTERAÇÃO

CIA VALE DO RIO DOCE

(Mil) 8 - PREÇO DA AÇÃO NA EMISSÃO (Reais) 33.592.510/0001-54 19/05/2010 01 50.000.000 2.565.807Reserva de Lucro 0 0,0000000000

01.10 - DIRETOR DE RELAÇÕES COM INVESTIDORES

1 - DATA 2 - ASSINATURA

(4)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54 02.01 - BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 - 30/09/2010 4 - 31/12/2009

1 Ativo Total 179.829.650 161.088.652 1.01 Ativo Circulante 27.792.412 13.638.909 1.01.01 Disponibilidades 4.628.686 1.249.980 1.01.02 Créditos 18.222.158 7.720.233 1.01.02.01 Clientes 16.663.629 3.360.426 1.01.02.02 Créditos Diversos 1.558.529 4.359.807 1.01.03 Estoques 2.201.480 1.881.583 1.01.04 Outros 2.740.088 2.787.113

1.02 Ativo Não Circulante 152.037.238 147.449.743

1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 8.140.471 8.074.419

1.02.01.01 Créditos Diversos 160.392 135.906

1.02.01.02 Créditos com Pessoas Ligadas 2.156.232 1.842.485

1.02.01.02.01 Com Coligadas e Equiparadas 0 0

1.02.01.02.02 Com Controladas 0 0

1.02.01.02.03 Com Outras Pessoas Ligadas 2.156.232 1.842.485

1.02.01.03 Outros 5.823.847 6.096.028 1.02.02 Ativo Permanente 143.896.767 139.375.324 1.02.02.01 Investimentos 88.912.744 87.894.653 1.02.02.01.01 Participações Coligadas/Equiparadas 0 0 1.02.02.01.02 Participações Coligadas/Equiparadas-Ágio 0 0 1.02.02.01.03 Participações em Controladas 0 0

1.02.02.01.04 Participações em Controladas - Ágio 0 0

1.02.02.01.05 Outros Investimentos 0 0

1.02.02.02 Imobilizado 36.112.620 34.167.701

1.02.02.03 Intangível 18.871.403 17.312.970

(5)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54 02.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO (Reais Mil)

2 Passivo Total 179.829.650 161.088.652

2.01 Passivo Circulante 15.865.769 16.541.725

2.01.01 Empréstimos e Financiamentos 2.213.232 2.053.280

2.01.02 Debêntures 0 0

2.01.03 Fornecedores 3.434.042 2.382.899

2.01.04 Impostos, Taxas e Contribuições 912.242 97.317

2.01.05 Dividendos a Pagar 711.148 2.907.283

2.01.06 Provisões 1.275.021 1.170.652

2.01.07 Dívidas com Pessoas Ligadas 5.760.837 7.342.680

2.01.08 Outros 1.559.247 587.614

2.02 Passivo Não Circulante 49.737.854 48.788.812

2.02.01 Passivo Exigível a Longo Prazo 49.737.854 48.788.812 2.02.01.01 Empréstimos e Financiamentos 14.727.587 12.071.905

2.02.01.02 Debêntures 1.671.340 1.306.258

2.02.01.03 Provisões 3.481.963 4.091.093

2.02.01.04 Dívidas com Pessoas Ligadas 25.101.024 28.110.935

2.02.01.05 Adiantamento para Futuro Aumento Capital 0 0

2.02.01.06 Outros 4.755.940 3.208.621

2.03 Resultados de Exercícios Futuros 0 0

2.05 Patrimônio Líquido 114.226.027 95.758.115

2.05.01 Capital Social Realizado 50.000.000 47.434.193

2.05.02 Reservas de Capital 4.022.690 4.426.240

2.05.02.01 Custo de captação de recursos 1.867.210 (160.771) 2.05.02.02 Recursos vinc. futura conversão em ações 1.470.447 4.587.011

2.05.02.03 Capital integralizado adicional 685.033 0

2.05.03 Reservas de Reavaliação 0 0 2.05.03.01 Ativos Próprios 0 0 2.05.03.02 Controladas/Coligadas e Equiparadas 0 0 2.05.04 Reservas de Lucro 43.784.746 46.801.512 2.05.04.01 Legal 3.896.125 3.896.125 2.05.04.02 Estatutária 0 0 2.05.04.03 Para Contingências 0 0 2.05.04.04 De Lucros a Realizar 0 0 2.05.04.05 Retenção de Lucros 39.810.107 42.695.890 2.05.04.05.01 Reserva de Expansão 42.731.765 45.166.589 2.05.04.05.02 Ações em Tesouraria (2.921.658) (2.470.699)

2.05.04.06 Especial p/ Dividendos Não Distribuídos 0 0

2.05.04.07 Outras Reservas de Lucro 78.514 209.497

2.05.05 Ajustes de Avaliação Patrimonial (9.550.287) (8.804.895)

2.05.05.01 Ajustes de Títulos e Valores Mobiliários 0 0

(6)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54 02.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 -30/09/2010 4 -31/12/2009

2.05.05.03 Ajustes de Combinação de Negócios 202.713 81.485

2.05.06 Lucros/Prejuízos Acumulados 25.968.878 5.901.065

(7)

03.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 - 01/07/2010 a 30/09/2010 4 - 01/01/2010 a 30/09/2010 5 - 01/07/2009 a 30/09/2009

6 - 01/01/2009 a 30/09/2009

3.01 Receita Bruta de Vendas e/ou Serviços 17.725.461 37.228.333 6.631.545 20.939.169

3.02 Deduções da Receita Bruta (426.554) (1.156.486) (243.340) (599.554)

3.03 Receita Líquida de Vendas e/ou Serviços 17.298.907 36.071.847 6.388.205 20.339.615

3.04 Custo de Bens e/ou Serviços Vendidos (4.801.862) (12.784.049) (3.652.908) (9.676.485)

3.05 Resultado Bruto 12.497.045 23.287.798 2.735.297 10.663.130 3.06 Despesas/Receitas Operacionais 1.602.439 1.603.890 1.921.551 3.131.354 3.06.01 Com Vendas (2.895) (11.999) 11.716 (1.206) 3.06.02 Gerais e Administrativas (415.201) (1.054.647) (288.861) (832.643) 3.06.03 Financeiras 1.155.857 (1.321.365) 2.496.683 9.195.207 3.06.03.01 Receitas Financeiras 699.543 1.439.977 257.657 970.563 3.06.03.02 Despesas Financeiras 456.314 (2.761.342) 2.239.026 8.224.644

3.06.04 Outras Receitas Operacionais 237.197 587.827 563.341 448.099

3.06.05 Outras Despesas Operacionais (761.880) (2.040.243) (958.413) (1.601.316)

3.06.05.01 Pesquisa e Desenvolvimento (270.531) (774.338) (313.886) (940.906)

3.06.05.02 Outras (491.349) (1.265.905) (644.527) (660.410)

3.06.06 Resultado da Equivalência Patrimonial 1.389.361 5.444.317 97.085 (4.076.787)

3.07 Resultado Operacional 14.099.484 24.891.688 4.656.848 13.794.484

3.08 Resultado Não Operacional 14.610 (221.708) 110.900 0

3.08.01 Receitas 14.610 (221.708) 110.900 0

3.08.02 Despesas 0 0 0 0

3.09 Resultado Antes Tributação/Participações 14.114.094 24.669.980 4.767.748 13.794.484

3.10 Provisão para IR e Contribuição Social (3.560.406) (4.602.165) (1.780.919) (6.164.705)

3.11 IR Diferido 0 0 0 0

3.12 Participações/Contribuições Estatutárias 0 0 0 0

3.12.01 Participações 0 0 0 0

3.12.02 Contribuições 0 0 0 0

(8)

03.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO (Reais Mil)

6 - 01/01/2009 a 30/09/2009

3.15 Lucro/Prejuízo do Período 10.553.688 20.067.815 2.986.829 7.629.779

PREJUÍZO POR AÇÃO (Reais) LUCRO POR AÇÃO (Reais)

NÚMERO AÇÕES, EX-TESOURARIA (Mil)

2,00755 3,81735 0,57299

5.257.006 5.257.006 5.212.725 5.212.725

(9)

04.01 - DEMONSTRAÇÃO DO FLUXO DE CAIXA - METODO INDIRETO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 - 01/07/2010 a 30/09/2010 4 - 01/01/2010 a 30/09/2010

5 - 01/07/2009 a 30/09/2009 6 - 01/01/2009 a 30/09/2009

4.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais 2.103.089 8.076.116 4.012.786 12.397.339

4.01.01 Caixa Gerado nas Operações 10.452.004 19.079.125 993.013 3.229.735

4.01.01.01 Lucro líquido do período 10.553.688 20.067.815 2.986.829 7.629.779

4.01.01.02 Resultado de participações societárias (1.389.361) (5.444.317) (76.407) 4.076.787

4.01.01.03 Resultado na venda de ativos (14.610) 221.708 (110.900) (406.622)

4.01.01.04 Depreciacao, amortizacao e exaustao 506.782 1.497.304 520.894 1.499.413

4.01.01.05 IR e CS diferidos (219.307) (563.665) 266.443 557.497

4.01.01.06 Var. monet. e camb. liquidas (1.315.763) (348.728) (2.543.265) (8.746.041)

4.01.01.07 Baixa na alienacao de bens 2.060.275 2.344.905 225.728 337.521

4.01.01.08 Perdas(ganhos) liquidos derivativos (561.697) (97.025) (422.877) (2.001.749)

4.01.01.09 Div/JCP recebidos 425.748 783.033 0 293.817

4.01.01.10 Outros 406.249 618.095 146.568 (10.667)

4.01.02 Variações nos Ativos e Passivos (8.348.915) (11.003.009) 3.019.773 9.167.604

4.01.02.01 Clientes (11.011.130) (14.346.295) 1.481.948 3.912.881

4.01.02.02 Estoques (107.816) (56.553) 527.179 698.936

4.01.02.03 Tributos a recuperar 327.647 235.298 (396.563) 2.081.476

4.01.02.04 Outros ativos (746.977) (444.070) (52.066) 234.532

4.01.02.05 Fornecedores 1.035.657 1.298.118 97.167 195.374

4.01.02.06 Salarios e encargos sociais 224.057 41.585 196.931 9.269

4.01.02.07 Tributos e contribuicoes 1.413.425 1.599.406 1.268.499 1.257.908

4.01.02.08 Outros passivos 516.222 669.502 (103.322) 777.228

4.01.03 Outros 0 0 0 0

4.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento 666.335 (613.676) (4.022.643) (11.271.741)

4.02.01 Emprestimos e adiantamentos a receber (4.326) 3.125.108 6.798 (31.935)

4.02.02 Depositos e garantias (27.194) (287.506) (35.653) (103.794)

4.02.03 Adicoes em investimentos (634.642) (1.621.069) (2.395.232) (6.581.411)

(10)

04.01 - DEMONSTRAÇÃO DO FLUXO DE CAIXA - METODO INDIRETO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 -01/07/2010 a 30/09/2010 4 -01/01/2010 a 30/09/2010

5 - 01/07/2009 a 30/09/200901/07/2009 a 30/09/20096 - 01/01/2009 a 30/09/200901/01/2009 a 30/09/2009

4.02.05 Recursos rec. alienaþÒo invest/imobil 4.432.517 4.432.517 0 602.683

4.02.06 Cx liquido aquisicao subsidiaria 0 0 0 0

4.03 Caixa Líquido Atividades Financiamento (1.651.078) (4.083.734) (690.807) (6.661.277)

4.03.01 Emprestimos de curto prazo adicoes 2.879.001 3.938.815 (30.823) 56.817

4.03.02 Emprestimos de curto prazo baixas (4.102.235) (7.890.936) (653.336) (4.711.339)

4.03.03 Emprestimos captados a longo prazo 303.301 3.032.339 199.937 1.276.710

4.03.04 Pagamentos partes relacionadas 0 0 (39.423) (120.416)

4.03.05 Pagamentos instituicoes financeiras (145.832) (380.639) (168.596) (406.341)

4.03.06 JCP e dividendos pagos 0 (2.198.000) 0 (2.734.500)

4.03.07 Ações em tesouraria (585.313) (585.313) 1.434 (22.208)

4.04 Variação Cambial s/ Caixa e Equivalentes 0 0 0 0

4.05 Aumento(Redução) de Caixa e Equivalentes 1.118.346 3.378.706 (700.664) (5.535.679)

4.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 3.510.340 1.249.980 1.877.690 6.712.705

(11)

05.01 - DEMONSTRAÇÃO DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO DE 01/07/2010 a 30/09/2010 (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 5 - RESERVAS DE

REAVALIAÇÃO 4 - RESERVAS DE CAPITAL 6 - RESERVAS DE LUCRO 7 - LUCROS/ PREJUÍZOS ACUMULADOS

3 - CAPITAL SOCIAL 9 - TOTAL PATRIMÔNIO

LÍQUIDO

8 - AJUSTES DE AVALIAÇÃO PATRIMONIAL

5.01 Saldo Inicial 50.000.000 1.867.210 1.470.447 45.271.557 15.415.192 (8.412.230) 105.612.176

5.02 Ajustes de Exercícios Anteriores 0 0 0 0 0 0 0

5.03 Saldo Ajustado 50.000.000 1.867.210 1.470.447 45.271.557 15.415.192 (8.412.230) 105.612.176

5.04 Lucro / Prejuízo do Período 0 0 0 0 10.553.688 0 10.553.688

5.05 Destinações 0 0 0 0 0 0 0

5.05.01 Dividendos 0 0 0 0 0 0 0

5.05.02 Juros sobre Capital Próprio 0 0 0 0 0 0 0

5.05.03 Outras Destinações 0 0 0 0 0 0 0

5.06 Realização de Reservas de Lucros 0 0 0 0 0 0 0

5.07 Ajustes de Avaliação Patrimonial 0 0 0 0 0 (1.138.060) (1.138.060)

5.07.01 Ajustes de Títulos e Valores Mobiliários 0 0 0 0 0 0 0

5.07.02 Ajustes Acumulados de Conversão 0 0 0 0 0 (1.022.347) (1.022.347)

5.07.03 Ajustes de Combinação de Negócios 0 0 0 0 0 (115.713) (115.713)

5.08 Aumento/Redução do Capital Social 0 0 0 0 0 0 0

5.09 Constituição/Realização Reservas Capital 0 0 0 0 0 0 0

5.10 Ações em Tesouraria 0 0 0 (1.486.812) 0 0 (1.486.812)

5.11 Outras Transações de Capital 0 0 0 0 0 0 0

5.12 Outros 0 685.035 0 0 0 0 685.035

(12)

05.02 - DEMONSTRAÇÃO DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO DE 01/01/2010 a 30/09/2010 (Reais Mil)

LÍQUIDO

5.01 Saldo Inicial 47.434.193 (160.771) 4.587.011 46.801.512 0 (2.924.972) 95.736.973

5.02 Ajustes de Exercícios Anteriores 0 0 0 0 5.901.065 (5.879.923) 21.142

5.03 Saldo Ajustado 47.434.193 (160.771) 4.587.011 46.801.512 5.901.065 (8.804.895) 95.758.115

5.05 Destinações 0 0 0 0 0 0 0

5.05.01 Dividendos 0 0 0 0 0 0 0

5.06 Realização de Reservas de Lucros 2.565.807 0 0 (2.565.807) 0 0 0

5.07 Ajustes de Avaliação Patrimonial 0 0 0 0 0 (745.395) (745.395)

5.07.02 Ajustes Acumulados de Conversão 0 0 0 0 0 (866.623) (866.623)

5.07.03 Ajustes de Combinação de Negócios 0 0 0 0 0 121.228 121.228

5.12 Outros 0 2.713.016 (3.116.564) 1.035.852 0 0 632.304

(13)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54 08.01 - BALANÇO PATRIMONIAL ATIVO CONSOLIDADO (Reais Mil)

1 Ativo Total 209.939.401 177.738.189 1.01 Ativo Circulante 54.095.457 36.764.946 1.01.01 Disponibilidades 16.949.476 13.220.599 1.01.02 Créditos 13.344.036 5.786.849 1.01.02.01 Clientes 13.181.545 5.642.820 1.01.02.02 Créditos Diversos 162.491 144.029 1.01.03 Estoques 7.773.317 5.913.024 1.01.04 Outros 16.028.628 11.844.474

1.02 Ativo Não Circulante 155.843.944 140.973.243

1.02.01 Ativo Realizável a Longo Prazo 8.869.291 10.995.056

1.02.01.01 Créditos Diversos 258.454 285.894

1.02.01.02 Créditos com Pessoas Ligadas 859 63.710

1.02.01.02.01 Com Coligadas e Equiparadas 0 0

1.02.01.02.02 Com Controladas 859 63.710

1.02.01.02.03 Com Outras Pessoas Ligadas 0 0

1.02.01.03 Outros 8.609.978 10.645.452 1.02.02 Ativo Permanente 146.974.653 129.978.187 1.02.02.01 Investimentos 4.699.889 4.589.890 1.02.02.01.01 Participações Coligadas/Equiparadas 0 0 1.02.02.01.02 Participações em Controladas 0 0 1.02.02.01.03 Outros Investimentos 0 0 1.02.02.02 Imobilizado 117.948.069 102.783.719 1.02.02.03 Intangível 24.326.695 22.604.578 1.02.02.04 Diferido 0 0

(14)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54 08.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO CONSOLIDADO (Reais Mil)

2 Passivo Total 209.939.401 177.738.189

2.01 Passivo Circulante 26.867.795 17.473.277

2.01.01 Empréstimos e Financiamentos 7.239.508 5.956.931

2.01.02 Debêntures 0 0

2.01.03 Fornecedores 6.140.599 3.848.855

2.01.04 Impostos, Taxas e Contribuições 1.744.798 622.047

2.01.05 Dividendos a Pagar 711.148 2.907.283

2.01.06 Provisões 1.982.244 1.849.116

2.01.07 Dívidas com Pessoas Ligadas 12.711 33.468

2.01.08 Outros 9.036.787 2.255.577

2.02 Passivo Não Circulante 64.678.427 59.971.685

2.02.01 Passivo Exigível a Longo Prazo 64.678.427 59.971.685 2.02.01.01 Empréstimos e Financiamentos 36.489.046 36.132.427

2.02.01.02 Debêntures 1.671.340 1.306.258

2.02.01.03 Provisões 9.018.591 9.271.358

2.02.01.04 Dívidas com Pessoas Ligadas 109.474 103.164

2.02.01.05 Adiantamento para Futuro Aumento Capital 0 0

2.02.01.06 Outros 17.389.976 13.158.478

2.03 Resultados de Exercícios Futuros 0 0

2.04 Part. de Acionistas Não Controladores 4.167.152 4.535.112

2.05 Patrimônio Líquido 114.226.027 95.758.115

2.05.01 Capital Social Realizado 50.000.000 47.434.193

2.05.02 Reservas de Capital 4.022.690 4.426.240

2.05.02.01 Custo de captação de recursos 1.867.210 (160.771) 2.05.02.02 Recursos vinc. futura conversão em ações 1.470.447 4.587.011

2.05.02.03 Capital integralizado adicional 685.033 0

2.05.03 Reservas de Reavaliação 0 0 2.05.03.01 Ativos Próprios 0 0 2.05.03.02 Controladas/Coligadas e Equiparadas 0 0 2.05.04 Reservas de Lucro 43.784.746 46.801.512 2.05.04.01 Legal 3.896.125 3.896.125 2.05.04.02 Estatutária 0 0 2.05.04.03 Para Contingências 0 0 2.05.04.04 De Lucros a Realizar 0 0 2.05.04.05 Retenção de Lucros 39.810.107 42.695.890 2.05.04.05.01 Reserva de Expansão 42.731.765 45.166.589 2.05.04.05.02 Ações em Tesouraria (2.921.658) (2.470.699)

2.05.04.06 Especial p/ Dividendos Não Distribuídos 0 0

2.05.04.07 Outras Reservas de Lucro 78.514 209.497

2.05.05 Ajustes de Avaliação Patrimonial (9.550.287) (8.804.895)

(15)

00417-0 CIA VALE DO RIO DOCE 33.592.510/0001-54 08.02 - BALANÇO PATRIMONIAL PASSIVO CONSOLIDADO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 -30/09/2010 4 -31/12/2009

2.05.05.02 Ajustes Acumulados de Conversão (9.753.000) (8.886.380) 2.05.05.03 Ajustes de Combinação de Negócios 202.713 81.485

2.05.06 Lucros/Prejuízos Acumulados 25.968.878 5.901.065

(16)

09.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO CONSOLIDADO (Reais Mil)

6 - 01/01/2009 a 30/09/2009

3.01 Receita Bruta de Vendas e/ou Serviços 26.376.232 58.386.558 13.582.448 37.764.456

3.02 Deduções da Receita Bruta (697.908) (1.654.797) (374.419) (949.083)

3.03 Receita Líquida de Vendas e/ou Serviços 25.678.324 56.731.761 13.208.029 36.815.373

3.04 Custo de Bens e/ou Serviços Vendidos (9.003.915) (23.371.489) (6.971.667) (20.550.217)

3.05 Resultado Bruto 16.674.409 33.360.272 6.236.362 16.265.156 3.06 Despesas/Receitas Operacionais (2.050.733) (8.012.503) (1.434.621) (2.397.407) 3.06.01 Com Vendas (133.481) (343.695) (106.191) (310.692) 3.06.02 Gerais e Administrativas (646.736) (1.665.862) (470.829) (1.354.461) 3.06.03 Financeiras 64.725 (2.287.772) 198.918 2.411.943 3.06.03.01 Receitas Financeiras 148.510 1.158.917 (1.612.135) (4.974.226) 3.06.03.02 Despesas Financeiras (83.785) (3.446.689) 1.811.053 7.386.169

3.06.04 Outras Receitas Operacionais 251.618 (412.220) 218.883 (174.765)

3.06.05 Outras Despesas Operacionais (1.530.676) (3.290.939) (1.305.664) (3.063.165)

3.06.05.01 Pesquisa e desenvolvimento (387.064) (1.059.635) (438.163) (1.441.322)

3.06.05.02 Outras (1.143.612) (2.231.304) (867.501) (1.621.843)

3.06.06 Resultado da Equivalência Patrimonial (56.183) (12.015) 30.262 93.733

3.07 Resultado Operacional 14.623.676 25.347.769 4.801.741 13.867.749

3.08 Resultado Não Operacional 14.610 (221.708) 128.555 0

3.08.01 Receitas 14.610 (221.708) 128.555 0

3.08.02 Despesas 0 0 0 0

3.09 Resultado Antes Tributação/Participações 14.638.286 25.126.061 4.930.296 13.867.749

3.10 Provisão para IR e Contribuição Social (3.970.253) (4.915.148) (1.845.518) (6.138.530)

3.11 IR Diferido 0 0 0 0

3.12 Participações/Contribuições Estatutárias 0 0 0 0

3.12.01 Participações 0 0 0 0

3.12.02 Contribuições 0 0 0 0

(17)

09.01 - DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO CONSOLIDADO (Reais Mil)

6 - 01/01/2009 a 30/09/2009

3.14 Part. de Acionistas Não Controladores (114.345) (143.098) (97.949) (99.440)

3.15 Lucro/Prejuízo do Período 10.553.688 20.067.815 2.986.829 7.629.779

PREJUÍZO POR AÇÃO (Reais) LUCRO POR AÇÃO (Reais)

NÚMERO AÇÕES, EX-TESOURARIA (Mil)

2,00755 3,81735 0,57299

5.257.006 5.257.006 5.212.725 5.212.725

(18)

10.01 - DEMONSTRAÇÃO DO FLUXO DE CAIXA CONSOLIDADO - METODO INDIRETO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 - 01/07/2010 a 30/09/2010 4 - 01/01/2010 a 30/09/2010

5 - 01/07/2009 a 30/09/2009 6 - 01/01/2009 a 30/09/2009

4.01 Caixa Líquido Atividades Operacionais 12.563.293 21.792.426 2.652.720 8.849.656

4.01.01 Caixa Gerado nas Operações 12.701.317 25.184.965 3.377.389 4.837.461

4.01.01.01 Lucro liquido do periodo 10.668.033 20.210.913 3.084.778 7.729.219

4.01.01.02 Resultado de participacoes societarias 56.183 12.015 (30.262) (93.733)

4.01.01.03 Resultado na venda de ativos (14.610) 221.708 (128.555) (424.277)

4.01.01.04 Depreciacao, amortizacao e exaustao 1.230.753 3.946.919 1.447.788 3.997.975

4.01.01.05 IR e CS diferidos (753.800) (1.543.473) 448.936 298.110

4.01.01.06 Var. monet. camb liquidas 1.343.867 821.615 (1.146.067) (4.795.107)

4.01.01.07 Baixa na alienacao de bens 417.505 704.871 173.223 476.317

4.01.01.08 Perdas(ganhos) liquidos derivativos (687.030) 115.332 (610.618) (2.282.105)

4.01.01.09 Div/JCP recebidos 76.483 146.938 0 21.318

4.01.01.10 Outros 363.933 548.127 138.166 (90.256)

4.01.02 Variações nos Ativos e Passivos (138.024) (3.392.539) (724.669) 4.012.195

4.01.02.01 Clientes (3.322.076) (7.365.036) (529.089) 1.721.651

4.01.02.02 Estoques (768.261) (1.565.057) 1.216.407 2.951.592

4.01.02.03 Tributos a recuperar 321.143 209.495 (2.743.228) (331.011)

4.01.02.04 Outros ativos (438.698) 6.144 3.858 (624.883)

4.01.02.05 Fornecedores 1.273.946 2.205.528 (243.186) (1.426.540)

4.01.02.06 Salarios e encargos sociais 294.603 10.061 192.117 (67.180)

4.01.02.07 Tributos e contribuicoes 2.035.469 2.495.232 1.139.115 1.028.632

4.01.02.08 Outros passivos 465.850 611.094 239.337 759.934

4.01.03 Outros 0 0 0 0

4.02 Caixa Líquido Atividades de Investimento (8.914.158) (19.759.265) (7.757.958) (19.816.049)

4.02.01 Emprestimos e adiantamentos a receber (140.924) (96.474) (337.137) (994.478)

4.02.02 Depositos e garantias (184.220) (354.910) (53.430) (164.546)

4.02.03 Adicoes em investimentos (6.781) (105.150) (601.057) (1.389.689)

(19)

10.01 - DEMONSTRAÇÃO DO FLUXO DE CAIXA CONSOLIDADO - METODO INDIRETO (Reais Mil)

1 - CÓDIGO 2 - DESCRIÇÃO 3 -01/07/2010 a 30/09/2010 4 -01/01/2010 a 30/09/2010

5 - 01/07/2009 a 30/09/200901/07/2009 a 30/09/20096 - 01/01/2009 a 30/09/200901/01/2009 a 30/09/2009

4.02.05 Recursos rc. alienação invest/imobil 0 0 304.860 907.543

4.02.06 Cx liquido aquisicao subsidiarias (1.740.164) (11.377.793) (1.451.634) (4.245.775)

4.02.07 Investimentos curto prazo 0 6.524.906 (2.255.252) (2.716.256)

4.03 Caixa Líquido Atividades Financiamento 1.540.419 1.733.757 4.428.157 2.135.398

4.03.01 Emprestimos de curto prazo adicoes 502.961 4.040.104 2.126.969 3.178.808

4.03.02 Emprestimos de curto prazo baixas (468.197) (3.992.613) (1.363.170) (2.867.603)

4.03.03 Emprestimos captados a longo prazo 3.331.619 6.408.147 2.068.878 3.412.486

4.03.04 Pagamentos a partes relacionadas 0 0 0 0

4.03.05 Pagamentos a intituicoes financeiras (2.358.823) (2.951.102) (264.045) (689.676)

4.03.06 JCP e dividendos pagos 0 (2.303.638) 0 (2.734.500)

4.03.07 Ações em tesouraria (585.313) (585.313) 1.434 (22.208)

4.03.08 Emissao titulos conversiveis 0 0 1.858.091 1.858.091

4.03.09 Trans acionistas não controladores 1.118.172 1.118.172 0 0

4.04 Variação Cambial s/ Caixa e Equivalentes (87.349) (38.039) (95.180) (247.654)

4.05 Aumento(Redução) de Caixa e Equivalentes 5.102.205 3.728.879 (772.261) (9.078.649)

4.05.01 Saldo Inicial de Caixa e Equivalentes 11.847.271 13.220.597 16.332.857 24.639.245

(20)

11.01 - DEMONSTRAÇÃO DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO CONSOLIDADO DE 01/07/2010 a 30/09/2010 (Reais Mil)

LÍQUIDO

5.01 Saldo Inicial 50.000.000 1.867.210 1.470.447 45.271.557 15.415.192 (8.412.230) 105.612.176

5.02 Ajustes de Exercícios Anteriores 0 0 0 0 0 0 0

5.03 Saldo Ajustado 50.000.000 1.867.210 1.470.447 45.271.557 15.415.192 (8.412.230) 105.612.176

5.05 Destinações 0 0 0 0 0 0 0

5.05.01 Dividendos 0 0 0 0 0 0 0

5.06 Realização de Reservas de Lucros 0 0 0 0 0 0 0

5.07 Ajustes de Avaliação Patrimonial 0 0 0 0 0 (1.138.060) (1.138.060)

5.07.02 Ajustes Acumulados de Conversão 0 0 0 0 0 (1.022.347) (1.022.347)

5.07.03 Ajustes de Combinação de Negócios 0 0 0 0 0 (115.713) (115.713)

5.12 Outros 0 685.035 0 0 0 0 685.035

(21)

11.02 - DEMONSTRAÇÃO DAS MUTAÇÕES DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO CONSOLIDADO DE 01/01/2010 a 30/09/2010 (Reais Mil)

LÍQUIDO

5.01 Saldo Inicial 47.434.193 (160.771) 4.587.011 46.801.512 0 (2.924.972) 95.736.973

5.02 Ajustes de Exercícios Anteriores 0 0 0 0 5.901.065 (5.879.923) 21.142

5.03 Saldo Ajustado 47.434.193 (160.771) 4.587.011 46.801.512 5.901.065 (8.804.895) 95.758.115

5.05 Destinações 0 0 0 0 0 0 0

5.05.01 Dividendos 0 0 0 0 0 0 0

5.06 Realização de Reservas de Lucros 2.565.807 0 0 (2.565.807) 0 0 0

5.07 Ajustes de Avaliação Patrimonial 0 0 0 0 0 (745.395) (745.395)

5.07.02 Ajustes Acumulados de Conversão 0 0 0 0 0 (866.623) (866.623)

5.07.03 Ajustes de Combinação de Negócios 0 0 0 0 0 121.228 121.228

5.12 Outros 0 2.713.016 (3.116.564) 1.035.852 0 0 632.304

(22)

NOTAS EXPLICATIVAS ÀS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS CONDENSADAS

(Valores expressos em milhares de reais, exceto quando indicado de outra forma) 1- Contexto Operacional

A Vale S.A, (“Vale”, a “Companhia”) é uma sociedade anônima de capital aberto com sede na cidade do Rio de Janeiro, estado do Rio de Janeiro, Brasil, e tem como atividades preponderantes através da Controladora, de suas controladas diretas, indiretas e de controle compartilhado, mineração, produção de metais básicos, fertilizantes, logísticas e atividades siderúrgicas.

Em 30 de setembro de 2010, as principais controladas operacionais consolidadas são:

Empresas % participação

% capital

votante Localização Atividade principal

Controladas

Alumina do Norte do Brasil S.A. - Alunorte (*) 57,03 59,02 Brasil Alumina Alumínio Brasileiro S.A. - Albras (*) 51,00 51,00 Brasil Alumínio Compañia Mienera Misky Mayo S.A.C 40,00 51,00 Peru Fertilizantes Ferrovia Centro-Atlântica S. A 99,99 99,99 Brasil Logística Ferrovia Norte Sul S.A 100,00 100,00 Brasil Logística Mineração Corumbaense Reunida S.A 100,00 100,00 Brasil Minério de ferro PT International Nickel Indonesia Tbk 59,14 59,14 Indonésia Níquel Vale Australia Pty Ltd. 100,00 100,00 Austrália Carvão Vale Colombia Ltd 100,00 100,00 Colômbia Carvão Vale Fertilizantes S.A (anteriomente Fosfértil) 78,90 99,81 Brasil Fertilizantes Vale Fosfatados S.A 100,00 100,00 Brasil Fertilizantes Vale Canada Limited (anteriomente Vale Inco) 100,00 100,00 Canadá Níquel Vale International S.A 100,00 100,00 Suíça Comercialização Vale Manganês S.A. 100,00 100,00 Brasil Manganês e Ferroligas Vale Manganese France 100,00 100,00 França Ferroligas Vale Manganese Norway 100,00 100,00 Noruega Ferroligas Vale Nouvelle-Caledonie SAS 74,00 74,00 Nova Caledônia Níquel

Controladas de controle compartilhado

California Steel Industries, Inc. 50,00 50,00 Estados Unidos Siderurgia Mineração Rio do Norte S.A. 40,00 40,00 Brasil Bauxita MRS Logística S.A 41,50 37,86 Brasil Logística Samarco Mineração S.A. 50,00 50,00 Brasil Minério de ferro

(*) Ativos mantidos para venda;

2- Sumário das Demonstrações Contábeis Condensadas e das Principais Práticas Contábeis

As demonstrações contábeis condensadas trimestrais foram elaboradas de acordo com o CPC 21 - Demonstrações Contábeis Intermediárias e tomaram como base a Lei das Sociedades por Ações (com nova redação dada pela Lei 11.638), Lei 11.941, os pronunciamentos, orientações e interpretações do Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC) e da Comissão de Valores Mobiliários (CVM).

A Companhia adotou a partir de 1º de janeiro de 2010, retroativamente a 1 de janeiro de 2009, para fins de comparação, todos os pronunciamentos emitidos pelo CPC e aprovados pela CVM. Dessa forma, certos saldos e classificações anteriormente apresentados, estão sendo reapresentados em bases comparativas. Exceto quanto ao descrito na nota 3, as demonstrações trimestrais seguiram os princípios, métodos e critérios uniformes em relação àqueles adotados no encerramento do último exercício social findo em 31 de dezembro de 2009 e, consequentemente, devem ser lidas em conjunto com estas.

(23)

No preparo das demonstrações contábeis condensadas, o uso de estimativas é requerido para contabilizar certos ativos, passivos e transações. Consequentemente, as demonstrações contábeis condensadas da Vale incluem certas estimativas referentes às vidas úteis de ativos imobilizados, provisões para perdas em ativos, contingências, provisões operacionais e outras avaliações similares. Os resultados das operações nos períodos trimestrais não representam, necessariamente, uma indicação dos resultados esperados para o exercício fiscal a encerrar-se em 31 de dezembro de 2010.

Os direitos e obrigações em moedas estrangeiras são demonstrados às taxas de câmbio vigentes na data das demonstrações contábeis, sendo US$1,00 equivalente a R$1,6942 em 30 de setembro de 2010 (US$1,00 equivalente a R$1,7412 em 31 de dezembro de 2009), para os itens monetários. Para os itens não-monetários avaliados pelo custo, tomamos por base a taxa de câmbio à data da transação ou a taxa de câmbio média mensal e para os itens não-monetários avaliados pelo valor justo, tomarmos por base a taxa de câmbio na data da determinação do valor. Os direitos e obrigações em moeda nacional, quando aplicável, são atualizados monetariamente segundo os índices contratuais.

A Vale avaliou os eventos subsequentes até 27 de outubro de 2010, que é a data das demonstrações contábeis condensadas.

3- Adoção de Novas Práticas e Estimativas Contábeis

A Companhia adotou os pronunciamentos do Comitê de Pronunciamento Contábeis - CPC emitidos durante o ano de 2009 que tornou obrigatória sua adoção para as demonstrações contábeis elaboradas para o exercício social encerrado a partir de dezembro de 2010 nas demonstrações contábeis condensadas consolidadas e da controladora a partir do primeiro trimestre de 2010. A companhia procedeu aos ajustes necessários nas demonstrações dos trimestres findos em 30 de setembro de 2010 e 31 de dezembro de 2009, com segue:

• CPC 15 Combinação de Negócios - tem por objetivo melhorar a relevância, a confiabilidade e a

comparabilidade das informações que uma entidade fornece em suas demonstrações contábeis acerca de uma combinação de negócios e sobre seus efeitos nos ativos adquiridos e passivos assumidos. Durante o processo inicial de adoção não identificamos nenhum ajuste relevante.

• CPC 16 Estoques - o objetivo deste pronunciamento é determinar a forma de avaliação dos estoques

adquiridos para revenda, dos mantidos para consumo ou utilização industrial ou na prestação de serviços, dos em processamento e dos produtos acabados prontos para a venda. Durante o processo inicial de adoção não identificamos nenhum ajuste relevante.

• CPC 18 Investimento em Coligada e Controlada - o objetivo deste pronunciamento é especificar

como devem ser contabilizados os investimentos em coligadas nas demonstrações contábeis individuais e consolidadas do investidor e em controladas nas demonstrações contábeis da controladora. Durante o processo inicial de adoção não identificamos nenhum ajuste relevante.

• CPC 19 Investimento em Empreendimento Controlado em Conjunto - o objetivo do pronunciamento é

especificar como contabilizar as participações em empreendimentos controlados em conjunto (joint ventures) e a divulgação dos ativos, passivos, receitas e despesas desses empreendimentos nas demonstrações contábeis dos investidores. Durante o processo inicial de adoção não identificamos nenhum ajuste relevante.

• CPC 20 Custo de Empréstimos - o objetivo deste pronunciamento é o reconhecimento dos custos de

empréstimos que são diretamente atribuídos à aquisição, à construção ou à produção de ativos qualificáveis para a sua capitalização, formando parte do custo de tais ativos. Durante o processo inicial de adoção não identificamos nenhum ajuste relevante.

• CPC 21 Demonstração Intermediárias - o objetivo deste pronunciamento é estabelecer o conteúdo

(24)

mensuração das operações nas demonstrações completas ou condensadas de período intermediário. A Companhia adotou este pronunciamento a partir de 1 de janeiro de 2010, conforme nota 2.

• CPC 22 Informações por Segmentos - o objetivo deste pronunciamento é proporcionar a divulgação

de informações que permitam aos usuários das demonstrações contábeis avaliarem a natureza e os efeitos financeiros das atividades de negócio nos quais está envolvida e os ambientes econômicos em que opera. A Companhia já divulga em suas demonstrações anuais as informações por segmento e passou também a divulgar nos trimestres tais informações.

• CPC 23 Políticas Contábeis, Mudança de Estimativa e Retificação de Erro - o objetivo deste

pronunciamento é definir critérios para a seleção e mudança de políticas contábeis, juntamente com o tratamento contábil e divulgação de mudança nas políticas contábeis, mudança nas estimativas contábeis e a retificação de erro, bem como melhorar a relevância e a confiabilidade das demonstrações contábeis da entidade e permitir sua comparabilidade ao longo do tempo com as demonstrações contábeis de outras entidades. A Companhia divulga em suas demonstrações contábeis ao final dos exercícios, todas as políticas contábeis por ela adotadas, e em uma eventual mudança ou novo pronunciamento, segue todas as determinações e orientações de adoção. Portanto, em linha com o CPC 21 e CPC 23, a Companhia está divulgando todas as políticas que são alteradas com a adoção dos CPCs.

• CPC 24 Evento Subsequente - o objetivo deste pronunciamento é determinar quando a entidade

deve ajustar suas demonstrações contábeis com respeito a eventos subsequentes ao período contábil a que se referem essas demonstrações, as informações que a entidade deve divulgar sobre a data em que é concedida a autorização para emissão das demonstrações contábeis e sobre os eventos subsequentes ao período contábil a que se referem essas demonstrações, e estabelecer que a entidade não deva elaborar suas demonstrações contábeis segundo o pressuposto da continuidade se os eventos subsequentes ao período contábil das demonstrações indicarem que o pressuposto da continuidade não é apropriado. A Companhia adotou este pronunciamento em suas demonstrações.

• CPC 25 Provisões, Passivos Contingentes e Ativos Contingentes - o objetivo é estabelecer que

sejam aplicados critérios de reconhecimento e bases de mensuração apropriada a provisões e a passivos e ativos contingentes e que seja divulgada informação suficiente nas notas explicativas para permitir que os usuários entendam a sua natureza, oportunidade e valor. A Companhia adotou este pronunciamento em suas demonstrações.

• CPC 26 Apresentação das Demonstrações Contábeis - o objetivo deste pronunciamento é definir a

base para a apresentação das demonstrações contábeis, para assegurar a comparabilidade tanto com as de períodos anteriores da mesma entidade quanto com as de outras entidades. Nesse cenário, este pronunciamento estabelece requisitos gerais para a apresentação, estabelece diretrizes da sua estrutura e os requisitos mínimos de conteúdo. A Companhia deverá adotar este pronunciamento para as demonstrações contábeis completas anuais em 31 de dezembro de 2010.

• CPC 27 Ativo Imobilizado - o objetivo é estabelecer o tratamento contábil para ativos imobilizados, de

forma que os usuários das demonstrações contábeis possam discernir a informação sobre o investimento da entidade em seus ativos imobilizados, bem como suas mutações. Os principais pontos a serem considerados na contabilização do ativo imobilizado são o reconhecimento dos ativos, a determinação dos seus valores contábeis, sua depreciação (vida útil) e a avaliação da necessidade de reconhecimento de perda por desvalorização em relação aos mesmos, conforme CPC 01. Durante o processo inicial de adoção não identificamos nenhum ajuste relevante.

• CPC 29 Ativo Biológico e Produto Agrícola - o objetivo é estabelecer o tratamento contábil a valor

(25)

demonstrações registros destes ativos e durante o processo inicial de adoção não identifica ajuste relevante para estes ativos.

• CPC 30 Receitas - o objetivo deste pronunciamento é estabelecer os critérios para o tratamento

contábil de receitas provenientes de certos tipos de transações e eventos. Deve ser reconhecida somente quando for provável que benefícios econômicos futuros fluam para a entidade e esses possam ser mensurados de forma confiável. A Companhia adotou este pronunciamento em suas demonstrações.

• CPC 31 Ativo Não Circulante Mantido para Venda e Operação Descontinuada - o objetivo deste

pronunciamento é estabelecer a contabilização de ativos não circulantes mantidos para venda (colocados à venda) e a apresentação e a divulgação de operações descontinuadas. Em particular, o pronunciamento exige que os ativos que satisfazem aos critérios de classificação como mantidos para venda sejam mensurados pelo menor entre o valor contábil até então registrado e o valor justo menos as despesas de venda, que a depreciação ou a amortização desses ativos cesse e que sejam apresentados separadamente no balanço patrimonial e os resultados das operações descontinuadas sejam apresentados separadamente na demonstração do resultado. A Companhia adotou este pronunciamento em suas demonstrações.

• CPC 32 Tributos sobre o Lucro - o objetivo deste pronunciamento é prescrever o tratamento contábil

para os tributos sobre o lucro. Neste, o termo tributo sobre o lucro inclui todos os impostos e contribuições nacionais e estrangeiros que são baseados em lucros tributáveis. Também inclui impostos, tais como os retidos na fonte, que são devidos pela própria entidade, por uma controlada, coligada ou empreendimento conjunto nas quais participe. Os efeitos referentes à mudança do pronunciamento estão destacados no quadro de ajuste da adoção de novas práticas e estimativas contábeis.

• CPC 33 Benefícios a Empregados - o objetivo deste pronunciamento é tratar a contabilização e a

divulgação dos benefícios concedidos aos empregados. Este requer que a entidade reconheça um passivo, quando o empregado presta o serviço em troca dos benefícios a serem pagos no futuro, e uma despesa, quando a entidade se utiliza do benefício econômico proveniente do serviço recebido do empregado. A Companhia possui, em suas demonstrações, registros contábeis referentes a eventos relacionados aos benefícios a empregados, incluindo os relacionados a benefícios pós-emprego e outros benefícios pós-pós-emprego. Os efeitos referentes à mudança do pronunciamento estão destacados no quadro de ajuste da adoção de novas práticas e estimativas contábeis.

• CPC 36 Demonstrações Consolidadas - o objetivo do pronunciamento é aumentar a relevância, a

confiabilidade e a comparabilidade das informações que a controladora fornece em suas demonstrações contábeis, por essas integrarem as entidades que estão sob seu controle. Especifica as circunstâncias em que a entidade deve consolidar outra (controlada), tratamento na mudança de participação, na perda de controle e a informação que deve ser evidenciada para permitir que os usuários avaliem a natureza da relação entre a entidade e suas controladas. A Companhia adotou este pronunciamento em suas demonstrações.

• CPC 37 Adoção Inicial das Normas Internacionais de Contabilidade – o objetivo do pronunciamento,

aplicável basicamente às demonstrações contábeis consolidadas, é garantir que as primeiras demonstrações contábeis consolidadas de uma entidade de acordo com as Normas Internacionais de Contabilidade emitidas pelo IASB – International Accounting Standards Board (IFRS - International Financial Reporting Standards) e as divulgações contábeis intermediárias para os períodos parciais cobertos por essas demonstrações contábeis contenham informações de alta qualidade e apresentem o mesmo resultado líquido e patrimônio líquido, a não ser em situações excepcionais. A Companhia adota esse pronunciamento desde 1º de janeiro de 2010, com comparativo a 2009. Os demonstrativos (nota de primeira adoção, com as devidas reconciliações), serão divulgados em 31 de dezembro de 2010 com comparativo para exercício findo em 31 de dezembro de 2009.

(26)

• CPC 38 Instrumentos Financeiros: Reconhecimento e Mensuração, CPC 39 Instrumentos Financeiros: Apresentação e CPC 40 Instrumentos Financeiros: Evidenciação. Objetivo do CPC 38 é estabelecer princípios para reconhecer e mensurar ativos financeiros, passivos financeiros e alguns contratos de compra e venda de itens não financeiros. O objetivo do CPC 39 é estabelecer princípios para a apresentação de instrumentos financeiros como passivo ou patrimônio líquido e para compensação de ativos financeiros e passivos financeiros. Aplica-se à classificação de instrumentos financeiros, na perspectiva do emitente, em ativos financeiros, passivos financeiros e instrumentos patrimoniais; a classificação de juros respectivos, dividendos, perdas e ganhos; e as circunstâncias em que ativos financeiros e passivos financeiros devem ser compensados. O objetivo do CPC 40 é exigir que a entidade divulgue nas suas demonstrações contábeis informações que permitam que os usuários avaliem a significância do instrumento financeiro para a posição patrimonial e financeira e para o desempenho da entidade, e a natureza e a extensão dos riscos resultantes de instrumentos financeiros a que a entidade está exposta durante o período e ao fim do período contábil, e como a entidade administra esses riscos. A Companhia já adota os conceitos e requerimentos de acordo com este pronunciamento. Durante o processo inicial de adoção, os efeitos relevantes identificados foram realizados, conforme demonstrado no quadro de ajuste da adoção de novas práticas e estimativas contábeis.

• CPC 41 Resultado por Ação – o objetivo deste pronunciamento é estabelecer princípios para a

determinação e apresentação do resultado por ação, a fim de melhorar as comparações de desempenho entre diferentes companhias no mesmo período, bem como para a mesma companhia em períodos diferentes. Mesmo que os dados do resultado por ação tenham limitações por causa das diferentes políticas contábeis que podem ser usadas para determinar resultados, um denominador determinado consistentemente melhora os relatórios financeiros. O foco do pronunciamento está no denominador do cálculo do resultado por ação. O pronunciamento deve ser aplicado às demonstrações contábeis consolidadas, separadas e individuais de companhias cujas ações ordinárias ou ações ordinárias potenciais sejam publicamente negociadas (bolsas de valores nacionais ou estrangeiras ou mercado de balcão, incluindo mercado local e regional), ou de companhias que estejam registradas, ou no processo de registro, na Comissão de Valores Mobiliários ou outro órgão regulador, com o propósito de distribuir ações ordinárias ou ações ordinárias potenciais em mercados organizados. Normalmente o resultado por ação é calculado no contexto das ações ordinárias e, portanto, é apurado deduzindo-se do lucro líquido os lucros atribuídos aos titulares de ações preferenciais. Todavia, devido ao fato de que no ambiente brasileiro (assim como em algumas outras jurisdições) certas ações preferenciais se equiparam a ações ordinárias, o pronunciamento estabelece que tudo o que se aplicar ao cálculo e à divulgação do resultado por ação ordinária básico e diluído aplica-se, no que couber, ao cálculo e à divulgação do resultado por ação preferencial básico e diluído, por classe, independentemente de sua classificação como instrumento patrimonial ou de dívida, se essas ações estiverem em negociação ou em processo de virem a ser negociadas em mercados organizados. A Companhia adotou este pronunciamento em suas demonstrações.

Além destes pronunciamentos adotamos também as respectivas interpretações, instruções e orientações aplicáveis como a seguir:

• Instrução CVM nº 485 altera a Instrução CVM nº 457 - que dispõe sobre a elaboração e divulgação

das demonstrações financeiras consolidada, com base no padrão contábil internacional emitido pelo

International Accounting Standards Board – IASB. As demonstrações financeiras consolidadas das

companhias abertas deverão ser elaboradas com base em pronunciamentos, plenamente convergentes com as normas internacionais, emitidos pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis – CPC e referendados pela Comissão de Valores Mobiliários – CVM. As companhias abertas deverão apresentar, em nota explicativa às demonstrações financeiras consolidadas, uma declaração explicita e sem reservas de que as demonstrações estão em conformidade com as normas internacionais de contabilidade emitidas pelo IASB e também de acordo com as praticas contábeis

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adotadas no Brasil. A Companhia deverá adotar o pronunciamento em suas demonstrações contábeis completas em 31 de dezembro de 2010.

• ICPC 01 Contratos de Concessão - o objetivo desta Interpretação é orientar os Concessionários

sobre a forma de contabilização de concessões de serviços públicos a entidades privadas. Este normativo se aplica a concessões caso a Concedente tenha o controle sobre quais serviços o Concessionário deve prestar com a infra-estrutura, a quem os serviços devem ser prestados, seu preço ou qualquer participação residual significativa existente ao final do prazo da concessão. Também é aplicado à infra-estrutura já existente ou adquirida junto a terceiros pelo Concessionário. A Companhia passou a reconhecer no intangível os ativos dessa categoria, não registrando, no momento, nenhum ativo financeiro por entender que não existe evidência de forma incondicional de receber do concedente, por esses ativos.

• ICPC 13 Direitos a Participações Decorrentes de Fundos de Desativação, Restauração e

Reabilitação Ambiental - a finalidade dos fundos de desativação é segregar ativos para custear alguns ou todos os custos de desativação de ativos. As contribuições para o fundo podem ser voluntarias ou exigidas por lei ou regulamento. Os fundos podem apresentar estrutura estabelecida por um único contribuinte ou com múltiplos contribuintes para custear suas obrigações individuais ou conjuntas. O contribuinte deve reconhecer sua obrigação de pagar gastos de desativação como passivo e deve reconhecer sua participação no fundo separadamente, exceto se o contribuinte não for responsável por pagar os gastos de desativação mesmo se o fundo deixar de pagar. Se o contribuinte não tiver controle, controle conjunto ou influencia significativa sobre o fundo, deve reconhecer o direito de receber reembolso proveniente do fundo como reembolso e deve mensurar pelo menor valor entre a obrigação reconhecida e a parcela do contribuinte no valor justo dos ativos líquidos do fundo atribuíveis aos contribuintes, as mudanças no valor contábil do direito de receber reembolso, exceto as contribuições ao fundo, devem ser reconhecidas no resultado no período em que ocorrerem as mudanças. A Companhia não possui este tipo de fundo, seus registros de encerramento de ativos estão contabilizados de acordo com outros pronunciamentos contábeis. Para os períodos cobertos pelas primeiras demonstrações contábeis, de acordo com os novos princípios, a Companhia avaliou as novas regras e como resultado da adoção dos pronunciamentos pertinentes às suas demonstrações efetuou os ajustes iniciais nas demonstrações intermediárias e comparativas conforme a seguir:

• Benefícios a Empregados (CPC 33) - A Companhia efetuou registros iniciais nos planos de

benefícios a empregados de forma imediata e reconheceu um aumento no passivo com contrapartida no ativo de imposto de renda diferido e no patrimônio líquido. Nestes ajustes estão contemplados os ganhos e perdas atuariais referentes a política contábil anterior, que se situavam dentro dos limites do ”corredor”. A companhia continuará utilizando o “corredor” como pratica contábil.

• Provisão para Desmobilização de Ativos (CPC 25) - os registros realizados para adoção inicial deste

pronunciamento, referem-se às diferenças entre as taxas históricas de juros de longo prazo utilizadas nos princípios anteriores e a remensuração prevista nos novos princípios, para o cálculo do desconto a valor presente das obrigações com a desmobilização de ativos.

• Instrumentos Financeiros (CPC 38) - os ajustes referentes a esse pronunciamento estão

relacionados à remuneração adicional de títulos mandatoriamente conversíveis em ações, remuneração de dívida e dividendos adicionais que anteriormente impactavam o resultado e agora impactam o patrimônio liquido.

• Arrendamento mercantil - a Companhia reconheceu como ativo imobilizado com contrapartida em

empréstimos e financiamentos o montante de contratos de arrendamento classificados como financeiros anteriormente tratados como arrendamento operacional.

(28)

• Imposto de renda diferido - os ajustes nesta conta referem-se basicamente a transferência das parcelas registradas como corrente para o não corrente, de acordo com o CPC 26. O montante contém um prejuízo fiscal da controladora de R$799.243 em 31 de dezembro de 2009 que até setembro de 2010 foi totalmente realizado.

• Participação minoritária - esta rubrica contábil passou a denominar-se Participação dos Acionistas

não Controladores e foi realocada para o Patrimônio Líquido, de acordo com o pronunciamento Técnico CPC 26 e 36. A participação dos acionistas não controladores, registrada contabilmente de forma destacada no patrimônio líquido requer que as movimentações das rubricas de composição do patrimônio destes acionistas ocorram de forma similar às apresentadas para os acionistas controladores.

• Ações resgatáveis de acionistas não controladores - a participação dos acionistas não controladores

que é resgatável após a ocorrência de certos eventos fora do controle da Companhia, foi classificada como ações resgatáveis de acionistas não controladores no passivo não circulante.

Ajustes da Adoção de Novas Práticas, Estimativas Contábeis e Reclassificações

Consolidado Controladora

Ativos Passivos

Participação Minoritária

Patrimônio

líquido Ativos Passivos Patrimônio

líquido Balanço de abertura das novas práticas em 01 de janeiro de 2009 Saldo anterior à adoção das novas práticas 184.845.948 82.489.987 6.081.319 96.274.640 171.759.376 75.484.736 96.274.640 Benefícios a Empregados 102.817 108.208 - (5.391) 102.817 302.402 (199.585) Provisão para desmobilização de ativos (48.169) (87.843) - 39.674 - - - Arrendamento Mercantil 18.437 19.289 - (852) - - - Imposto de Renda Diferido (429.936) (429.936) - - - - - Investimentos - - - - 233.016 - 233.016 Depósito Judicial 1.126.238 1.126.238 - - 861.791 861.791 - Ajustes das novas práticas em 01 de janeiro de 2009 769.387 735.956 - 33.431 1.197.624 1.164.193 33.431 Patrimônio líquido dos acionistas controladores 96.308.071 Participação dos acionistas não controladores - PL - - (4.691.278) 4.691.278 - - - Ações resgatáveis dos acionistas não controladores - 1.390.041 (1.390.041) - - - - Saldo em em 01 de janeiro de 2009 com as novas práticas 185.615.335 84.615.984 - 100.999.349 172.957.000 76.648.929 96.308.071

Consolidado Controladora

Em 30 de setembro de 2009 - 3º Trimestre de 2009 Ativos Passivos Participação

Minoritária Patrimônio

líquido Resultado

líquido Saldo anterior à adoção das novas práticas 175.305.572 73.541.419 4.598.841 97.165.312 3.003.301 159.333.942 62.168.630 97.165.312 3.003.301 Ajustes acumulados de periodos anteriores 920.541 975.495 - (54.954) - 1.214.449 1.269.403 (54.954) - 176.226.113 74.516.914 4.598.841 97.110.358 3.003.301 160.548.391 63.438.033 97.110.358 3.003.301 Benefícios a Empregados (2.167) (8.615) - 6.448 (9.242) (2.167) (6.373) 4.206 4.206 Provisão para desmobilização de ativos 86.305 96.764 - (10.459) (7.185) - - - - Arrendamento Mercantil (1.555) (1.517) - (38) (45) - - - - Imposto de Renda Diferido 70.809 70.809 - - - - Investimentos - - - (8.255) - (8.255) (20.677) Depósito Judicial 4.017 4.017 - - - 62.077 62.077 - - Ajustes das novas práticas no 3T09 157.409 161.458 - (4.049) (16.472) 51.655 55.704 (4.049) (16.471) Patrimônio líquido dos acionistas controladores 4.598.841 97.106.309 2.986.829 Ajustes acumulados de periodos anteriores - - (3.213.495) 3.213.495 - - - - - Participação dos acionistas não controladores - PL - - (202.909) 202.909 97.949 - - - - Ações resgatáveis dos acionistas não controladores - 1.182.437 (1.182.437) - - - - Saldo em 30/09/09 com as novas práticas 176.383.522 75.860.809 - 100.522.713 3.084.778 160.600.046 63.493.737 97.106.309 2.986.830

(29)

Consolidado Controladora Em 31 de dezembro 2009 - 4º Trimestre de 2009 Ativos Passivos

Participação Minoritária

Patrimônio líquido

Resultado

líquido Saldo anterior à adoção das novas práticas 175.738.728 74.194.328 5.807.426 95.736.974 2.628.094 159.757.929 64.020.955 95.736.974 2.628.094 Ajustes acumulados de periodos anteriores 1.077.950 1.136.953 - (59.003) - 1.266.104 1.325.107 (59.003) - 176.816.678 75.331.281 5.807.426 95.677.971 2.628.094 161.024.033 65.346.062 95.677.971 2.628.094 Benefícios a Empregados (11.537) (108.509) - 96.972 3.824 (11.537) (33.932) 22.395 22.395 Provisão para desmobilização de ativos (67.200) (49.846) - (17.354) 16.651 - - - - Remuneração adicional de título mandatoriamente

conversível - - - - 59.062 - - - - Arrendamento Mercantil (1.323) (1.849) - 526 (25) - - - - Imposto de Renda Diferido 1.537.654 1.537.654 - - - - Investimentos - - - 57.749 - 57.749 57.117 Depósito Judicial (536.083) (536.083) - - - 18.407 18.407 - - Ajustes das novas práticas no 4T09 921.511 841.367 - 80.144 79.512 64.619 (15.525) 80.144 79.512 Patrimônio líquido dos acionistas controladores 95.758.115 2.707.606 Ajustes acumulados dos periodos anteriores - - (3.416.404) 3.416.404 - - - - - Participação dos acionistas não controladores - PL - - (1.118.708) 1.118.708 68.489 - - - - Ações resgatáveis dos acionistas não controladores - 1.272.314 (1.272.314) - - - - Saldo em 31/12/09 com as novas práticas 177.738.189 77.444.962 - 100.293.227 2.776.095 161.088.652 65.330.537 95.758.115 2.707.606

4- Princípios e Práticas de Consolidação

As demonstrações contábeis condensadas consolidadas intermediárias refletem os saldos de ativos, passivos e patrimônio líquido em 30 de setembro de 2010 e em 31 de dezembro de 2009 e as operações dos trimestres findos em 30 de setembro de 2010 e de 2009 da Controladora, de suas controladas diretas e indiretas e de controle compartilhado. As operações no exterior são convertidas para a moeda de apresentação das demonstrações contábeis no Brasil para fins de registro da equivalência patrimonial, de consolidação integral ou proporcional das demonstrações contábeis.

A participação da Vale em projetos hidrelétricos no Brasil é feita através de contratos de consórcio sob os quais a Companhia participa nos ativos e passivos dos empreendimentos na proporção da cota que detém sobre a energia gerada. A Companhia não possui responsabilidade conjunta por nenhuma obrigação. Uma vez que não existe entidade legal para o projeto, não há demonstrações financeiras, declaração de imposto de renda, lucro líquido e patrimônio líquido separados. A legislação brasileira claramente estabelece que não existe entidade separada em virtude de contrato de consórcio. Dessa forma a Vale reconhece a participação proporcional dos custos e das participações não divisíveis nos ativos relacionados aos projetos hidrelétricos.

5 -Aquisições e Desinvestimentos a) Negócios de Fertilizantes

Alinhados com a estratégia da Companhia de se tornar líder no mercado de fertilizantes, a Vale adquiriu em maio, 58,6% de participação no capital da Fertilizantes Fosfatados S.A., atualmente Vale Fertilizantes S.A., e os ativos de fertilizantes da Bunge Participações e Investimentos (BPI), atualmente Vale Fosfatados S.A. pelo valor total de R$ 8.692.537. Um pagamento adicional de R$ 102.845 foi feito em julho, a título de complemento ao preço de compra da Vale Fosfatados. As informações referentes à alocação do preço de compra apresentadas abaixo estão baseadas no valor justo de ativos identificáveis e passivos assumidos e são preliminares. Essa alocação atualmente está sendo feita internamente pela Companhia e será finalizada durante os próximos períodos e, por conseqüência os valores referentes à alocação descritos abaixo estão sujeitas a revisão que pode ser material.

Preço de compra 8.795.382

Parcela atribuída aos acionistas não controladores (*) 3.316.930 Valor de custo dos ativos e passivos assumidos, líquido (4.395.902) Ajuste ao valor justo do imobilizado (9.307.406) Ajuste ao valor justo dos estoques (180.761) Imposto de renda diferido sobre os ajustes acima 3.225.977

Ágio 1.454.220

(*) A parcela atribuída aos acionistas não controladores foi calculada com base no contrato de opção e preços de mercado para os principais acionistas não controladores.