Demonstrações financeiras
Parque Eólico Laranjeiras V S.A.
31 de dezembro de 2018 e 31 de dezembro de 2017 com relatório dos auditores independentes sobre as demonstrações financeirasParque Eólico Laranjeiras V S.A.
Demonstrações financeiras
31 de dezembro de 2018
Índice
Relatório dos auditores independentes sobre as demonstrações financeiras ... 1
Demonstrações financeiras Balanços patrimoniais ... 4
Demonstrações dos resultados ... 6
Demonstrações dos resultados abrangentes ... 7
Demonstrações das mutações do patrimônio líquido ... 8
Demonstração dos fluxos de caixa ... 9
Condomínio Centro Século XXI R. Visconde de Nacar, 1440 14º Andar - Centro 80410-201 – Curitiba, PR, Brasil Tel: (5541) 3593-0700 Fax: (5541) 3593-0719 ey.com.br
Relatório dos auditores independentes sobre as demonstrações financeiras
Aos Administradores e Acionistas
Parque Eólico Laranjeiras V S.A.
Curitiba - PR
Introdução
Examinamos as demonstrações financeiras do Parque Eólico Laranjeiras V S.A. (“Companhia”), que compreendem o balanço patrimonial em 31 de dezembro de 2018 e as respectivas demonstrações do resultado, do resultado abrangente, das mutações do patrimônio líquido e dos fluxos de caixa para o exercício findo nessa data, bem as correspondentes notas explicativas, incluindo o resumo das principais políticas contábeis.
Em nossa opinião, as demonstrações financeiras acima referidas apresentam adequadamente, em todos os aspectos relevantes, a posição patrimonial e financeira do Parque Eólico Laranjeiras V S.A. em 31 de dezembro de 2018, o desempenho de suas operações e os seus respectivos fluxos de caixa para o exercício findo nessa data, de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil.
Base para opinião
Nossa auditoria foi conduzida de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria. Nossas responsabilidades, em conformidade com tais normas, estão descritas na seção a seguir intitulada “Responsabilidades do auditor pela auditoria das demonstrações financeiras”. Somos independentes em relação à Companhia de acordo com os princípios éticos relevantes previstos no Código de Ética Profissional do Contador e nas normas profissionais emitidas pelo Conselho Federal de Contabilidade e cumprimos com as demais responsabilidades éticas de acordo com essas
normas.
Acreditamos que a evidência de auditoria obtida é suficiente e apropriada para fundamentar nossa opinião.
Responsabilidade da Administração e da governança pelas demonstrações financeiras
A Administração é responsável pela elaboração e adequada apresentação das demonstrações financeiras de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, e pelos controles internos que ela determinou como necessários para permitir a elaboração de demonstrações financeiras livres de distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro.
Na elaboração das demonstrações financeiras, a Administração é responsável pela avaliação da capacidade de a Companhia continuar operando, divulgando, quando aplicável, os assuntos relacionados com a sua continuidade operacional e o uso dessa base contábil na elaboração das demonstrações financeiras, a não ser que a Administração pretenda liquidar a Companhia ou cessar suas operações, ou não tenha nenhuma alternativa realista para evitar o encerramento das
operações.
Os responsáveis pela governança da Companhia são aqueles com responsabilidade pela supervisão do processo de elaboração das demonstrações financeiras.
Responsabilidades do auditor pela auditoria das demonstrações financeiras
Nossos objetivos são obter segurança razoável de que as demonstrações financeiras, tomadas em conjunto, estão livres de distorção relevante, independentemente se causada por fraude ou erro, e emitir relatório de auditoria contendo nossa opinião. Segurança razoável é um alto nível de
segurança, mas, não, uma garantia de que a auditoria realizada de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria sempre detectam as eventuais distorções relevantes existentes. As distorções podem ser decorrentes de fraude ou erro e são consideradas relevantes quando,
individualmente ou em conjunto, possam influenciar dentro de uma perspectiva razoável, as decisões econômicas dos usuários tomadas com base nas referidas demonstrações financeiras.
Como parte da auditoria realizada de acordo com as normas brasileiras e internacionais de auditoria, exercemos julgamento profissional e mantemos ceticismo profissional ao longo da auditoria. Além disso:
Identificamos e avaliamos os riscos de distorção relevante nas demonstrações financeiras, independentemente se causada por fraude ou erro, planejamos e executamos procedimentos de auditoria em resposta a tais riscos, bem como obtemos evidência de auditoria apropriada e
Avaliamos a adequação das políticas contábeis utilizadas e a razoabilidade das estimativas contábeis e respectivas divulgações feitas pela Administração.
Concluímos sobre a adequação do uso, pela Administração, da base contábil de continuidade operacional e, com base nas evidências de auditoria obtidas, se existe incerteza relevante em relação a eventos ou condições que possam levantar dúvida significativa em relação à
capacidade de continuidade operacional da Companhia. Se concluirmos que existe incerteza relevante, devemos chamar atenção em nosso relatório de auditoria para as respectivas divulgações nas demonstrações financeiras ou incluir modificação em nossa opinião, se as divulgações forem inadequadas. Nossas conclusões estão fundamentadas nas evidências de auditoria obtidas até a data de nosso relatório. Todavia, eventos ou condições futuras podem levar a Companhia a não mais se manter em continuidade operacional.
Avaliamos a apresentação geral, a estrutura e o conteúdo das demonstrações financeiras, inclusive as divulgações e se as demonstrações financeiras representam as correspondentes transações e os eventos de maneira compatível com o objetivo de apresentação adequada. Comunicamo-nos com os responsáveis pela governança a respeito, entre outros aspectos, do alcance planejado, da época da auditoria e das constatações significativas de auditoria, inclusive as eventuais deficiências significativas nos controles internos que identificamos durante nossos
trabalhos.
Curitiba (PR), 01 de março de 2019. ERNST & YOUNG
Auditores Independentes S.S. CRC-2SP015199/F-6
Ana Andréa Iten de Alcantara
Parque Eólico Laranjeiras V S.A.
Balanços patrimoniais31 de dezembro de 2018 e 2017 (Em milhares de reais – R$)
Nota 31/12/2018 31/12/2017
Ativo
Circulante
Caixa e equivalentes de caixa 4 931 39
Clientes 5 1.428 1.307 Impostos a recuperar 2 48 Outros créditos 1 - 2.362 1.394 Não circulante
Aplicações financeiras - Conta reserva 4 6.094 -
Clientes 5 2.180 - Partes relacionadas 6 - 2.171 Adiantamentos a fornecedores 7 - 19.645 Imobilizado 8 115.462 86.524 123.736 108.340 Total do ativo 126.098 109.734
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Balanços patrimoniais31 de dezembro de 2018 e 2017 (Em milhares de reais – R$)
Nota 31/12/2018 31/12/2017 Passivo Circulante Fornecedores 9 345 17.982 Empréstimos e financiamentos 10 2.502 2.892 Dividendos a pagar 200 - Obrigações tributárias 204 48 3.251 20.922 Não circulante Empréstimos e financiamentos 10 74.001 66.522 Partes relacionadas 6 225 - Outras obrigações 29 93 74.255 66.615 Patrimônio líquido Capital social 12 49.321 21.396
Adiantamento para futuro aumento de
capital 579 -
Lucros (Prejuízos) acumulados (1.308) 801
48.592 22.197
Total do passivo e patrimônio líquido 126.098 109.734
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Demonstrações dos resultados31 de dezembro de 2018 e 2017 (Em milhares de reais – R$)
Nota 31/12/2018 31/12/2017
Receita operacional líquida 13 17.294 1.259
Custo dos serviços prestados 14 (8.912) (365)
Lucro bruto 8.382 894
Despesas operacionais
Despesas gerais e administrativas 14 (1.452) -
Outras receitas e despesas operacionais - (6)
(1.452) (6)
Resultado antes do resultado financeiro 6.930 888 Resultado financeiro Receitas financeiras 516 215 Despesas financeiras (9.355) (295) 15 (8.839) (80)
Lucro líquido (Prejuízo) do exercício (1.909) 808
Lucro (Prejuízo) básico por ação (0,0387) 0,0378
Lucro (Prejuízo) diluído por ação (0,0387) 0,0378
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Demonstrações dos resultados abrangentes 31 de dezembro de 2018 e 2017(Em milhares de reais – R$)
31/12/2018 31/12/2017
Lucro líquido (Prejuízo) do exercício (1.909) 808
Total dos resultados abrangentes (1.909) 808
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Demonstrações das mutações do patrimônio líquido 31 de dezembro de 2018 e 2017
(Em milhares de reais – R$)
Capital realizado Adiantamento para futuro aumento de capital Reserva de lucros Lucros/prejuízos acumulados Total Saldos em 31 de dezembro de 2016 287 218 - (7) 498 Aumento de capital 21.109 (18.067) - - 3.042
Adiantamento para futuro aumento de capital - 17.849 - - 17.849
Lucro líquido do exercício - - - 808 808
Saldos em 31 de dezembro de 2017 21.396 - - 801 22.197
Prejuízo líquido do exercício - - - (1.909) (1.909)
Aumento de capital 27.925 (5.071) - - 22.854
Reserva legal - - 40 (40) -
Adiantamento para futuro aumento de capital - 5.650 - - 5.650
Distribuição de dividendos - - - (200) (200)
Saldos em 31 de dezembro de 2018 49.321 579 40 (1.348) 48.592
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Demonstrações dos fluxos de caixa 31 de dezembro de 2018 e 2017 (Em milhares de reais – R$)31/12/2018 31/12/2017
Lucro líquido (Prejuízo) do exercício (1.909) 808
Reconciliação do prejuízo com o caixa obtido nas operações
Depreciação 3.202 -
Juros sobre empréstimos e financiamentos 6.675 -
7.968 808
Fluxos de caixa das atividades operacionais
Clientes (2.301) (1.307) Adiantamentos a fornecedores 19.645 (19.645) Impostos a recuperar 46 (48) Outros ativos (1) - Fornecedores (17.637) 17.701 Obrigações tributárias 156 46 Outros passivos (64) 93
Caixa líquido das atividades operacionais 7.812 (2.352)
Fluxos de caixa das atividades de investimento
Partes relacionadas 2.171 (2.171)
Aplicações financeiras - Conta reserva (6.094) -
Aquisições ativo imobilizado (32.140) (85.745)
Caixa líquido das atividades de investimento (36.063) (87.916)
Fluxos de caixa das atividades de financiamento
Partes relacionadas 225 -
Captação de empréstimos e financiamentos (principal) 4.720 69.414
Adiantamento para futuro aumento de capital 579 17.849
Pagamento de empréstimos e financiamentos (principal e juros) (4.306) -
Aumento de capital 27.925 3.042
Caixa líquido das atividades de financiamento 29.143 90.305
Aumento de caixa e equivalentes de caixa 892 37
Caixa e equivalentes no início do exercício 39 2
Caixa e equivalentes no final do exercício 931 39
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Notas explicativas às demonstrações financeiras 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
1. Contexto operacional
O Parque Eólico Laranjeiras V S.A. (“Companhia” ou “PEL V”) concentra suas atividades na exploração de atividades de produção, geração, transmissão, distribuição e comercialização de energia elétrica, localizado no município de Gentio do Ouro, Estado da Bahia.
É subsidiária integral da CEA II – Centrais Eólicas Assuruá II SPE S.A., que foi constituída em 03 de dezembro de 2015, tendo por objeto social a participação em outras sociedades, nacionais ou estrangeiras, no Brasil ou no Exterior, como sócia ou acionista.
O Parque Eólico recebeu autorização para entrar em operação pelo Instituto do Meio Ambiente e Recursos Hídricos – INEMA, por meio da Portaria nº 15.561/2018, tendo como efetiva entrada em operação comercial em13 de abril de 2018.
A Controladora é responsável em prover recursos financeiros para que a Controlada possa subsidiar suas atividades operacionais, se necessário. Ademais a controladora é fiadora da controlada em suas principais obrigações financeiras.
2. Políticas contábeis
2.1 Declaração de conformidade
As demonstrações financeiras foram elaboradas e estão sendo apresentadas de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil, que compreendem os pronunciamentos, interpretações e orientações do Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC).
As demonstrações financeiras foram preparadas considerando-se o custo histórico como base de valor e ajustadas com o objetivo de refletir os ativos e passivos financeiros mensurados ao valor justo contra o resultado do exercício, seguindo as mesmas políticas adotadas do exercício anterior.
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Notas explicativas às demonstrações financeiras-Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.2 Base de preparação e apresentação das demonstrações financeiras
As demonstrações financeiras foram elaboradas com base em diversas bases de avaliação utilizadas nas estimativas contábeis. As estimativas contábeis envolvidas na preparação das demonstrações financeiras foram baseadas em fatores objetivos e subjetivos, com base no julgamento da administração para determinação do valor adequado a ser
registrado nas demonstrações financeiras. Itens significativos sujeitos a essas estimativas e premissas incluem a seleção de vidas úteis do ativo imobilizado e de sua recuperabilidade nas operações, avaliação dos ativos financeiros pelo valor justo e pelo método de ajuste a valor presente, análise do risco de crédito para determinação da provisão para devedores duvidosos, assim como da análise dos demais riscos para determinação de outras
provisões, inclusive para contingências.
2.3 Moeda funcional e moeda de apresentação
Os itens incluídos nas demonstrações financeiras são mensurados de acordo com a moeda do principal ambiente econômico no qual a Companhia atua ("moeda funcional"). As
demonstrações financeiras estão apresentadas em milhares de reais, que é a moeda funcional da Companhia e, também, a sua moeda de apresentação.
2.4 Apuração do resultado
O resultado é apurado em conformidade com o regime de competência.
2.5 Estimativas contábeis
A elaboração das demonstrações financeiras de acordo com as práticas contábeis adotadas no Brasil requer que a administração da Companhia use de julgamentos na determinação e no registro de estimativas contábeis. Ativos e passivos sujeitos a
estimativas e premissas incluem valor residual do ativo imobilizado, provisão para redução ao valor recuperável, provisão para liquidação de créditos duvidosos, provisão para
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.7 Clientes
Os valores a receber são registrados e mantidos no balanço patrimonial pelo valor nominal dos títulos representativos desses créditos, acrescidos das variações monetárias ou cambiais, quando aplicáveis, deduzidos de provisão para cobrir eventuais perdas na sua realização. A provisão para créditos de liquidação duvidosa é constituída em montante considerado suficiente pela Administração para cobrir eventuais perdas estimadas na realização desses créditos. O valor estimado da provisão para créditos de liquidação duvidosa pode ser modificado em função das expectativas da Administração com relação à possibilidade de se recuperar os valores envolvidos, assim como por mudanças na situação financeira dos clientes.
2.8 Adiantamento a fornecedores
Adiantamentos a fornecedores são avaliados a custo e não sofrem correção de mercado. Sendo geralmente utilizados no curto prazo.
2.9 Imobilizado
Os bens do imobilizado foram avaliados e registrados pelo custo de aquisição, formação ou construção, deduzidos de depreciação e perda por redução ao valor recuperável
acumuladas, quando aplicável. A depreciação desses ativos inicia-se quando eles estão prontos para o uso pretendido na mesma base dos outros ativos imobilizados. A
depreciação é calculada de forma linear ao longo da vida útil do ativo, a taxas que levam em consideração a vida útil estimada dos bens, como segue:
Aerogerador 4%
Linhas de transmissão 4%
Redes de média tensão 4%
Subestação 4%
Torres anemométricas 4%
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.9 Imobilizado--Continuação
Se o valor recuperável for menor que o valor contábil, a perda por redução no valor recuperável é registrada. Qualquer perda por redução no valor recuperável de é reconhecida diretamente no resultado do exercício. A perda por redução no valor recuperável não será revertida em exercícios subsequentes.
2.10 Fornecedores
As contas a pagar aos fornecedores e as outras contas a pagar são obrigações a pagar por bens ou serviços que foram adquiridos de fornecedores no curso normal dos negócios, sendo classificadas como passivos circulantes se o pagamento for devido no exercício de até um ano. Caso contrário, as contas a pagar são apresentadas como passivo não circulante. Na prática, são normalmente reconhecidas ao valor da fatura correspondente.
2.11 Ativo e passivo circulante e não circulante
Um ativo é reconhecido no balanço patrimonial quando for provável que seus benefícios econômicos futuros serão gerados em favor da Companhia e seu custo ou valor puder ser mensurado com segurança. Um passivo é reconhecido no balanço patrimonial quando a Companhia possui uma obrigação legal ou constituída como resultado de um evento passado, sendo provável que um recurso econômico seja requerido para liquidá-la. São acrescidos, quando aplicável, dos correspondentes encargos, variações monetárias e/ou cambiais incorridas até a data do balanço patrimonial. Os ativos e passivos são
classificados como circulantes quando sua realização ou liquidação é provável que ocorra nos próximos 12 meses. Caso contrário, são demonstrados como não circulantes.
2.12 Instrumentos financeiros
(i) Classificação e mensuração
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.12 Instrumentos financeiros--Continuação
(i) Classificação e mensuração--Continuação
Ativos financeiros mensurados ao valor justo através do resultado
Os ativos financeiros mensurados ao valor justo através do resultado são ativos
financeiros mantidos para negociação ativa e frequente. Os ativos dessa categoria são classificados como ativo circulante. Os ganhos ou perdas decorrentes de variações no valor justo de ativos financeiros mensurados ao valor justo através do resultado são apresentados na demonstração do resultado em “resultado financeiro” no exercício em que ocorrem, a menos que o instrumento tenha sido contratado em conexão com outra operação. Neste caso, as variações são reconhecidas na mesma linha do resultado afetada pela referida operação.
Empréstimos e recebíveis
Incluem-se nesta categoria os empréstimos concedidos e os recebíveis que são ativos financeiros não-derivativos com pagamentos fixos ou determináveis, não cotados em um mercado ativo. São incluídos como ativo circulante, exceto aqueles com prazo de vencimento superior a 12 meses após a data de divulgação das demonstrações financeiras (estes são classificados como ativos não circulantes). Os empréstimos e recebíveis da Companhia contam a receber de clientes, demais clientes e caixa e equivalentes de caixa, exceto os investimentos de curto prazo.
Os empréstimos e recebíveis são contabilizados pelo custo amortizado, usando o método da taxa de juros efetiva.
2.13 Demonstrações dos fluxos de caixa (DFC)
As demonstrações dos fluxos de caixa foram preparadas pelo método indireto e estão apresentadas de acordo com o pronunciamento técnico CPC 03 - R2 (IAS 7) -
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.14 Pronunciamentos novos e revisados aplicados pela primeira vez em 2018 e pronunciamentos do IFRS ainda não em vigor em 31 de dezembro de 2018 IFRS 9 – Instrumentos financeiros
Emitida em julho de 2014, a IFRS 9 Instrumentos Financeiros (CPC 48 – Instrumentos Financeiros), reúne os três aspectos do projeto de contabilização de instrumentos financeiros: classificação e mensuração, redução ao valor recuperável do ativo e contabilização de hedge.
A IFRS 9 entrou em vigor para exercícios com início a partir de 01 de janeiro de 2018. Com exceção da contabilidade de hedge, faz-se necessária a aplicação retrospectiva, contudo, o fornecimento de informações comparativas não é obrigatório. Para a contabilidade de hedge, os requisitos geralmente são aplicados de forma prospectiva, com algumas exceções limitadas.
A Companhia realizou uma avaliação de impacto detalhada dos três aspectos da IFRS 9. Essa avaliação toma por base informações atualmente disponíveis e pode estar sujeita a mudanças decorrentes de informações razoáveis e passíveis de sustentação que estão sendo disponibilizadas à Companhia em 2018, quando começou a adotar a IFRS 9. A Companhia não identificou nenhum impacto significativo no balanço patrimonial e na demonstração das mutações do patrimônio líquido.
A Companhia não apresentou aumento na provisão para perdas, resultando em um impacto positivo sobre o patrimônio líquido.
IFRS 15 – Receitas de contratos com clientes
Nos termos da IFRS 15, emitida em maio de 2014, alterada em abril de 2016, as receitas são reconhecidas em valor que reflete a contraprestação a qual uma entidade espera ter direito em troca da transferência de bens ou serviços a um cliente.
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.14 Pronunciamentos novos e revisados aplicados pela primeira vez em 2018 e pronunciamentos do IFRS ainda não em vigor em 31 de dezembro de
2018--Continuação
IFRS 16 - Operações de Arrendamento Mercantil
Com essa nova norma, os arrendatários passam a ter que reconhecer o passivo dos pagamentos futuros e o direito de uso do ativo arrendado para praticamente todos os contratos de arrendamento mercantil, incluindo os operacionais, podendo ficar fora do escopo dessa nova norma determinados contratos de curto prazo ou de pequenos montantes. Os critérios de reconhecimento e mensuração dos arrendamentos nas
demonstrações financeiras dos arrendadores ficam substancialmente mantidos. O IFRS 16 entra em vigor para exercícios iniciados em ou após 1º de janeiro de 2019 e substitui o CPC 06 - Operações de Arrendamento Mercantil e correspondentes interpretações. A Companhia, se aplicável, adotará a nova norma na data efetiva requerida. A Administração não espera um impacto significativo em seu balanço patrimonial ou patrimônio líquido.
Não há outras normas ou interpretações que ainda não entraram em vigor que poderiam ter impacto significativo sobre as demonstrações financeiras da Companhia.
2.15 Autorização para emissão das demonstrações financeiras
A emissão das demonstrações financeiras foi autorizada pela Administração da Companhia em 01 de março de 2019.
2.16 Retificação de erro
Em 2018 foram revisados determinados registros relacionados ao saldo de Adiantamentos a fornecedores e Empréstimos e financiamentos.
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
2. Políticas contábeis--Continuação
2.16 Retificação de erro--Continuação
A Administração decidiu ajustar os saldos apresentados no ano anterior, recalculando cada uma das rubricas das demonstrações financeiras afetadas no exercício anterior. Os
referidos montantes não são considerados relevantes considerando as demonstrações financeiras tomadas em conjunto, contudo, os saldos comparativos estão sendo ajustados para melhor comparabilidade, conforme segue:
31 de dezembro de 2017 Reapresentado Ajustes Anteriormente apresentado Ativo circulante 1.394 (19.645) 21.039 Adiantamentos a fornecedores - (19.645) 19.645
Ativo não circulante 108.340 19.645 88.695
Adiantamentos a fornecedores 19.645 19.645 -
Passivo circulante 20.922 2.892 18.030
Empréstimo e financiamentos 2.892 2.892 -
Passivo não circulante 66.615 (2.892) 69.507
Empréstimo e financiamentos 66.522 (2.892) 69.414
Patrimônio líquido 22.197 - 22.197
Os ajustes em questão não afetam materialmente quaisquer cláusulas restritivas
(“covenants”) e indicadores da Companhia no que tange aos índices financeiros comumente observados pelos administradores e principais usuários das demonstrações financeiras.
3.
Julgamentos, estimativas e premissas contábeis significativas
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
3.
Julgamentos, estimativas e premissas contábeis significativas--Continuação
3.2 Estimativas e premissas--Continuação
As principais premissas relativas a fontes de incerteza nas estimativas futuras e outras importantes fontes de incerteza em estimativas na data do balanço, envolvendo risco significativo de causar um ajuste significativo no valor contábil dos ativos e passivos no próximo exercício financeiro, são discutidas a seguir:
Impostos
Existem incertezas com relação à interpretação de regulamentos tributários complexos e ao valor e época de resultados tributáveis futuros. Dado a diferenças entre os resultados reais e as premissas adotadas, ou futuras mudanças nessas premissas, poderiam exigir ajustes futuros na receita e despesa de impostos já registrada. A Companhia constitui provisões, com base em estimativas cabíveis, para possíveis consequências de auditorias por parte das autoridades fiscais das respectivas jurisdições em que opera, bem como provisão para realização de determinados créditos tributários para os quais não tem expectativas de realização.
O valor dessas provisões baseia-se em vários fatores, como experiência de auditorias fiscais anteriores e interpretações divergentes dos regulamentos tributários pela entidade tributável e pela autoridade fiscal responsável. Essas diferenças de interpretação podem surgir numa ampla variedade de assuntos, dependendo das condições vigentes no respectivo domicílio da Companhia.
Provisões para riscos tributários, cíveis e trabalhistas
A Companhia reconhece provisão para causas tributárias e trabalhistas quando necessário. A avaliação da probabilidade de perda inclui a avaliação das evidências disponíveis, a hierarquia das leis, as jurisprudências disponíveis, as decisões mais recentes nos tribunais e sua relevância no ordenamento jurídico, bem como a avaliação dos advogados externos. As provisões são revisadas e ajustadas para levar em conta alterações nas circunstâncias, tais como prazo de prescrição aplicável, conclusões de
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
4. Caixa e equivalentes de caixa
31/12/2018 31/12/2017 Bancos 7 1 Aplicações financeiras 924 38 931 39 31/12/2018 31/12/2017
Aplicações financeiras (conta reserva) 6.094 -
6.094 -
As aplicações financeiras estão substancialmente concentradas em ativos de renda fixa, com remuneração atreladas a variação do Certificado de Depósito Interbancário - CDI. Essas aplicações podem ser resgatadas a qualquer momento, sem perda significativa do seu valor. As aplicações financeiras (conta reserva) foram fornecidas como garantia em operações de empréstimos e financiamentos, de forma que não estão disponíveis para resgate imediato.
5. Clientes
31/12/2018 31/12/2017
Valores a receber de clientes 3.608 1.307
3.608 1.307
Circulante 1.428 1.307
Não circulante 2.180 -
O único cliente da Companhia é a CCEE (Câmara de Comercialização de Energia Elétrica), a administração entende que não há necessidade de constituir provisão para perda estimada de
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
(Em milhares de reais – R$)
6. Partes relacionadas
31/12/2018 31/12/2017
Ativo
Não circulante
CEA II - Centrais Eólicas Assuruá II SPE S.A. - 2.171
- 2.171
Passivo
Não circulante
CEA II - Centrais Eólicas Assuruá II SPE S.A. 225 -
225 -
O saldo de partes relacionadas é referente a mútuos efetuados entre a empresa controladora, CEA II – Centrais Eólicas Assuruá II SPE S.A., e a empresa controlada, Parque Eólico
Laranjeiras V S.A. As transações do exercício com partes relacionadas não afetaram o resultado.
7. Adiantamento a fornecedores
Em 2017, o principal fornecedor, da companhia é a GE Power & Water Equipamentos Ltda., esse fornecedor possuía a maior parte dos contratos de fornecimento do Parque Eólico Laranjeiras V, esses recursos foram utilizados para aquisição de investimentos nos parques eólicos.
31/12/2018 31/12/2017 (Reapresentado)
GE Power & Water Equipamentos Ltda. - 19.073
Outros adiantamentos a fornecedores - 572
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
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8. Imobilizado
Custo ou avaliação: Aerogerador
Linhas de transmissão
Redes de
média tensão Subestação
Torres anemométricas Bases e fundações Imobilizado em andamento Total Em 31 de dezembro de 2017 - - - - 238 - 86.286 86.524 Adições - - - 32.140 32.140 Transferência 108.761 1.626 612 147 154 3.360 (114.660) - Em 31 de dezembro de 2018 108.761 1.626 612 147 392 3.360 3.766 118.664 Depreciação: Em 31 de dezembro de 2017 - - - - Depreciação do exercício (3.008) (52) (20) (2) (13) (107) - (3.202) Em 31 de dezembro de 2018 (3.008) (52) (20) (2) (13) (107) - (3.202) Em 31 de dezembro de 2017 - - - - 238 - 86.286 86.524 Em 31 de dezembro de 2018 105.753 1.574 592 145 379 3.253 3.766 115.462
Os saldos de construções em andamento são referentes a investimentos efetuados nos parques eólicos e são reconhecidos pelo seu custo de formação.
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9. Fornecedores
31/12/2018 31/12/2017
GE Power & Water Equipamentos Ltda. - 15.080
WEG Equipamentos Elétricos S.A. - 708
Outros 345 2.194
Total 345 17.982
10. Empréstimos e financiamentos
31/12/2018 31/12/2017
Financiamento Taxa de Juros (a.a.) Vencimento Circulante
Não
circulante Circulante Não circulante
(Reapresentado) Reapresentado)
BNDES TJLP + 2,45% a.a. 15/06/2034 2.502 74.001 2.892 66.522
Os empréstimos e financiamentos possuem o seguinte cronograma de vencimento, em 31 de dezembro de 2018 e 2017: 31/12/2018 31/12/2017 2018 - 2.892 2019 2.502 2.502 2020 2.736 2.736 2021 2.991 2.991 Após 2021 68.274 58.293 76.503 69.414
A movimentação dos empréstimos e financiamentos é a seguinte:
31/12/2018 31/12/2017
Saldo do início do exercício 69.414 1
Captações 4.720 67.447
Juros e atualizações capitalizadas no ativo imobilizado - 1.966
Juros e atualizações (resultado) 6.675 -
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10. Empréstimos e financiamentos--Continuação
(b) Somente utilizar os recursos oriundos dos Instrumentos de Financiamento em atividades relativas ao Projeto, para as quais possuam licença e/ou autorização ambiental, válida, vigente e eficaz, conforme exigida pela Legislação Socioambiental;
(c) Contratar e manter contratados os seguros patrimoniais e de responsabilidade civil de sua obrigatoriedade, inclusive em função dos Contratos do Projeto, nas mesmas condições em que forem inicialmente emitidos;
(d) Manter em situação regular suas obrigações junto aos órgãos do meio ambiente, à CCEE, à ANEEL, ao MME e ao ONS, durante o exercício de vigência deste Contrato, adotando sempre que aplicável, as medidas e ações preventivas ou reparatórias destinadas a evitar, identificar e corrigir eventuais danos já apurados ou impactos não previstos quando da contratação do presente Contrato;
(e) Não distribuir dividendos ou pagar juros sobre capital próprio ou realizar qualquer tipo de remuneração a seus acionistas até que se comprove o cumprimento de que o Índice de Cobertura do Serviço da Dívida é igual ou superior a 1,20x com exceção das distribuições de dividendos (a) obrigatórios previstos no artigo 202 da Lei das Sociedades por Ações,
equivalentes a 25% (vinte e cinco por cento) do saldo do lucro líquido do exercício, ajustado nos termos da Lei das Sociedades por Ações, nos termos dos estatutos sociais vigentes nesta data das Afiançadas, desde que não tenha ocorrido e esteja vigente qualquer Hipótese de Devolução da Fiança; ou (b) entre as SPEs e a CEA II que se fizerem necessárias para o pagamento das obrigações decorrentes dos Instrumentos de Financiamento (em qualquer caso respeitadas as disposições dos Instrumentos de Financiamento);
(f) Preencher a “Conta Reserva do Serviço da Dívida do BNDES” e a “Conta Reserva de O&M” com os correspondentes saldos mínimos e nos prazos estipulados no CONTRATO DE CESSÃO, bem como manter os respectivos saldos mínimos até o final da liquidação das obrigações deste Contrato.
O descumprimento das condições mencionadas poderá implicar vencimento antecipado das dívidas e/ou multas. Em 31 de dezembro de 2018, a Companhia atendeu a todos aos
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12. Patrimônio líquido
a) Capital social
Por meio das Assembleias Gerais Extraordinárias, realizadas nos dias 21 de maio de 2018, 27 de julho de 2018 e 26 de dezembro de 2018, foram aprovados o aumentos de capital social da Companhia, no montante total de R$ 21.396, para R$ 49.321, por meio da emissão de 27.925 novas ações ordinárias, nominativas e sem valor nominal, integralizadas pela única acionista da Companhia. As integralizações ocorreram em moeda nacional corrente. Portanto, o capital social integralizado da Companhia, é de R$ 49.321 (R$ 21.396 em 31 de dezembro de 2017), dividido em 49.321 lotes de mil ações ordinárias nominativas, sem valor nominal, sendo distribuído entre os acionistas, proporcionalmente à participação social, da seguinte forma:
Subscritor Ações ON R$ % participação
CEA II - Centrais Eólicas Assuruá II SPE S/A 49.321 49.321 100%
b) Adiantamento para futuro aumento de capital
A Controladora da Companhia (CEA II – Centrais Eólicas Assuruá II SPE S.A.) realizou adiantamentos para futuro aumento de capital no montante de R$ 579. A integralização está prevista para o primeiro trimestre de 2019.
c) Distribuição de dividendos
O saldo de dividendos a distribuir foi destacado do patrimônio líquido e registrados como obrigação no passivo circulante por ser considerado uma obrigação legal. Os dividendos foram calculados utilizando-se o percentual de 25% dos lucros acumulados em 31 de dezembro de 2017.
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13. Receita operacional
31/12/2018 31/12/2017
Receita bruta 17.949 1.307
Receita contratual 19.256 -
Receita excedente (a) - 1.307
Receita não atingida (1.307) -
Deduções (655) (48)
Programa de integração social (117) (8)
Contribuição para o financiamento da seguridade social (538) (40)
Receita líquida 17.294 1.259
(a) O saldo dessa conta representa o valor acumulado até a data referente à quantidade de energia excedente ao contrato gerada para o exercício (entre a faixa de 100% e 130%). O montante poderá ser compensado com o saldo de energia gerada abaixo do limite de 90% contratado. O montante que, após a compensação com eventual energia não atingida, que exceder o limite superior da faixa de tolerância (exceder 130%), será ressarcido conforme apuração realizada ao final de cada ano contratual - 31 de Agosto – correspondendo a 70% do valor contratado sobre o montante em MWh do excedente. Caso o montante esteja contido na faixa de tolerância (faixa entre 100% e 130%), será ressarcido conforme apuração realizada ao final de cada quadriênio, mediante a aplicação do preço contratual vigente sobre o MWh apurado.
14. Despesas por natureza
31/12/2018 31/12/2017
Custo dos serviços prestados (8.912) (365)
Despesas gerais e administrativas (1.452) (6)
(10.364) (371)
A apresentação das despesas por natureza é como segue:
31/12/2018 31/12/2017
Depreciação (3.202) -
Manutenção de Aerogeradores (3.843) -
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Notas explicativas às demonstrações financeiras--Continuação 31 de dezembro de 2018
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15. Resultado financeiro
31/12/2018 31/12/2017
Rendimentos sobre aplicações 513 215
Juros recebidos 3 -
Receitas Financeiras 516 215
Despesas financeiras (2.418) (260)
Impostos sobre operações financeiras (91) (35)
Juros sobre financiamentos (6.675) -
Taxas e Comissões (171) -
Despesas financeiras (9.355) (295)
Resultado financeiro (8.839) (80)
16. Seguros
A Companhia adota uma política de contratar cobertura de seguros para os bens sujeitos a riscos por montantes considerados suficientes para cobrir eventuais sinistros, considerando a natureza de sua atividade.
As premissas de riscos adotadas, dada a sua natureza, não fazem parte do escopo de uma auditoria das demonstrações financeiras, consequentemente não foram auditadas pelos nossos auditores independentes.
17. Instrumentos financeiros e gestão de riscos
A Companhia participa de operações envolvendo instrumentos financeiros, que se restringem às aplicações financeiras, à captação de empréstimos, em condições normais de mercado, estando todos estes reconhecidos nas demonstrações financeiras, os quais se destinam a atender às suas necessidades operacionais e a reduzir a exposição a riscos de crédito e de taxa de juros. Estes instrumentos são administrados por meio de estratégias operacionais, visando à liquidez,
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18. Eventos subsequentes
A administração da Companhia está em processo de negociação de 100% de sua participação na CEA II e suas controladas (PEA III, PEA IV, PEC III, PECP I, PECP II, PED II, PED III, PEL I, PEL II e PEL V) para outro grupo empresarial. A negociação deve ser finalizada ainda no primeiro semestre de 2019.
A administração entende, baseada em projeções futuras de resultado, que tal fato não tenha efeito feito relevante sobre a situação patrimonial ou financeira da Companhia
19. LAJIDA - Lucros Antes de Juros, Impostos, Depreciação e Amortização /
EBITDA - Earnings Before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization
As premissas e dados divulgados nesta nota explicativa não fazem parte do escopo da auditoria destas demonstrações financeiras e, consequentemente não foram revisadas ou examinadas pelos nossos auditores independentes.31/12/2018 31/12/2017
Receita Operacional Bruta (ROB) 17.949 1.307
Deduções da receita (655) (48)
Receita Operacional Líquida 17.294 1.259
Custo dos serviços prestados (8.912) (365)
Lucro Bruto 8.382 894 Despesas operacionais (1.452) (6) EBIT 6.930 888 Depreciação 3.202 -