Balanço Patrimonial

No Balanço Patrimonial Consolidado do Governo do Estado encerrado em 31.12.2009 encontram-se demonstradas de forma estática a situação dos bens, direitos e obrigações representadas pelos grupos do ativo financeiro, ativo não financeiro, ativo compensado, passivo financeiro, passivo não financeiro e passivo compensado, evidenciando

ao final o saldo patrimonial do exercício conforme determina a Lei 4.320/64 em seu artigo 105. Demonstramos nas tabelas 5.14, 5.15, 5.16 e 5.17, e figura 5.8 as análises: vertical, horizontal e a apuração dos indicadores de evolução patrimonial referentes ao Balanço Patrimonial Consolidado correspondente aos exercícios de 2007, 2008 e 2009, abrangendo os órgãos da administração direta e indireta.

A tabela 5.14 demonstra a análise vertical do balanço patrimonial dos três últimos exercícios, verifica-se que o ativo financeiro em relação ao ativo total cresceu em 2009, influenciado principalmente pelos Investimentos do RPPS. Os Créditos em Circulação, também, tiveram crescimento em 2009. A conta valores diferidos demonstra o montante de repasses a receber do tesouro estadual apresentando um decréscimo no ano de 2009.

O ativo não financeiro e o Ativo Real, em relação ao Ativo Total vem apresentando uma redução nos anos de 2008 e 2009. A Dívida Ativa, que havia reduzido em 2008, teve um pequeno acréscimo em 2009 na ordem de 0,22%.

O ativo permanente aumentou em 2009 no seu valor nominal, mas em sua representatividade teve uma redução de 0,72%, em relação ao ativo total, passando para 52,76%.

Em 2009 visualiza-se um decréscimo no Passivo Financeiro e Passivo não Financeiro em relação ao seu total, sendo que a conta de Restos a Pagar Processados foi a que teve maior redução. Vale ressaltar que a conta valores diferidos, não interfere no resultado do superávit financeiro, pois sua contrapartida contábil encontra-se também registrado no ativo financeiro, demonstrando os valores que a unidade gestora financeira tem a repassar aos órgãos referentes às fontes de recursos do tesouro.

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

Na Dívida Fundada Interna no exercício de 2009, houve um acréscimo na ordem de R$ 227.372.630,25 em relação ao ano de 2008, devido principalmente à entrada de recursos provenientes de operações de créditos via Caixa Econômica Federal - CEF, para aplicação em saneamento, e também junto ao Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social – BNDES para aplicação em rodovias sendo que essa totalizou R$ 37.500.000,00, além desses houve a liberação pelo Banco do Brasil por meio da linha de financiamento programa de Estabilização Financeira o Valor de R$ 244.480.000,00, devendo-se considerar no cômputo do saldo final as atualizações dos saldos contratuais.

A divida externa, no exercício de 2009 apresentou um decréscimo sobre o saldo de 2008, apesar da entrada de recursos externos no valor de R$ 65.951.466,46. Este cenário foi influenciado pela queda na taxa do dólar que em 2008 fechou em R$ 2,3370 contra R$ 1,7412 no exercício de 2009.

O saldo das obrigações legais e tributárias, na sua maioria, corresponde ao parcelamento de débito junto à Previdência Social e a

Receita Federal (REFIS), referente a débitos assumidos pelo Governo do Estado e pelas empresas COHAB, CEASA, e PRODEPA, apresentou expressiva redução no valor de R$ 229.964.589,87, no exercício de 2009 com relação a 2008, influenciado pela amortização da divida e principalmente pela baixa de débitos decorrente da Súmula Vinculante nº 8 do Supremo Tribunal Federal editado em 2008. O patrimônio líquido vem apresentando um crescimento nominal nos exercícios de 2008 e 2009, e em 2009 teve um crescimento de 5,50% em relação a 2008, devido principalmente, a trajetória positiva do Ativo Financeiro e Ativo não Financeiro nos exercícios de 2008 e 2009 em contrapartida com os decréscimos do Passivo Financeiro e Passivo não Financeiro nos mesmos exercícios demonstrado na tabela 5.14.

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

TABELA 5.14 - Análise Vertical do Balanço Patrimonial

Em R$ mil Grupos 2007 % 2008 % 2009 % Ativo Financeiro 990.185 12,42 1.607.410 16,79 1.792.506 16,99 Disponível 620.999 7,79 964.016 10,07 1.026.885 9,74 Créditos em Circulação 12.611 0,16 9.050 0,09 27.977 0,27 Valores Diferidos 147.418 1,85 278.766 2,91 170.795 1,62 Investimentos do RPPS 209.156 2,62 355.578 3,72 566.848 5,37

Ativo não Financeiro 6.576.019 82,49 7.192.318 75,15 7.898.162 74,88

Circulante 97.253 1,22 122.832 1,28 152.242 1,44

Realizável a Longo Prazo 1.819.991 22,83 1.950.412 20,38 2.180.617 20,67 Dívida Ativa 1.606.088 20,15 1.698.185 17,74 1.894.246 17,96 Outros Valores 213.903 2,68 252.227 2,64 286.371 2,71 Permanente 4.658.775 58,44 5.119.075 53,48 5.565.303 52,76 Ativo Real 7.566.204 94,91 8.799.728 91,94 9.690.668 91,87 Compensado 405.722 5,09 771.516 8,06 857.540 8,13 Total 7.971.926 100,00 9.571.243 100,00 10.548.208 100,00 Passivo Financeiro 360.493 4,52 630.968 6,59 475.834 4,51 Depósitos 36.624 0,46 40.675 0,42 121.281 1,15

Restos a Pagar Processados 176.450 2,21 311.527 3,25 183.757 1,74

Valores Diferidos 147.418 1,85 278.766 2,91 170.795 1,62

Passivo não Financeiro 2.824.644 35,43 2.997.832 31,32 2.935.451 27,83

Dívida Fundada Interna 1.763.968 22,13 1.862.887 19,46 2.090.259 19,82 Dívida Fundada Externa 255.545 3,21 362.059 3,78 310.840 2,95 Obrigações Legais e Tributárias 601.612 7,55 565.674 5,91 335.709 3,18

Outros Valores 65.806 0,83 60.291 0,63 77.352 0,73 Prov.Matem.previdenciárias 137.714 1,73 146.921 1,54 121.291 1,15 Passivo Real 3.185.137 39,95 3.628.800 37,91 3.411.284 32,34 Patrimônio Líquido 4.381.067 54,96 5.170.928 54,03 6.279.383 59,53 Compensado 405.722 5,09 771.516 8,06 857.540 8,13 Total 7.971.926 100,00 9.571.243 100,00 10.548.208 100,00

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

A tabela 5.15 faz uma Analise Horizontal do Balanço Patrimonial tendo como base o ano de 2007, onde podemos constatar que o ativo financeiro, apresentou um acréscimo de 62% em 2008, e 81% em 2009, devido principalmente à influência do disponível. Os investimentos do regime próprio de previdência social apresentaram, também, crescimentos significativos nos dois últimos exercícios em relação a 2007, devido ao regime de capitalização referente aos novos servidores contratados.

O ativo não financeiro apresentou crescimento em 2009 em todos os seus grupos com destaque para o Circulante e Ativo Permanente.

O passivo financeiro apresentou crescimento nos dois últimos exercícios em relação a 2007. Em 2009 o crescimento do Passivo

financeiro foi de 32% em relação a 2007, sendo menor que 2008 que foi de 75%.

O passivo não financeiro apresentou o mesmo comportamento que o Passivo Financeiro, tendo um crescimento menor em 2009, que foi de 4%, que o de 2008, que foi de 6%, em relação a 2007. A divida fundada interna obteve crescimento em 2008 e 2009, porém, a divida fundada externa teve um decréscimo em relação a 2008 de 20%.

Tendo como base o exercício de 2007, verifica-se que o patrimônio líquido vem apresentando desempenho positivo nos exercícios subseqüentes. Os principais fatores que contribuíram para este aumento foram os acréscimos ocorridos no ativo financeiro e não financeiro, serem proporcionalmente maior que o ocorrido no passivo financeiro e não-financeiro.

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

TABELA 5.15 - Análise Horizontal do Balanço Patrimonial - ano base 2007

Em R$ mil Grupos 2007 2008 2009 2007% 2008% 2009% Ativo Financeiro 990.185 1.607.410 1.792.506 100 162 181 Disponível 620.999 964.016 1.026.885 100 155 165 Créditos em Circulação 12.611 9.050 27.977 100 72 222 Valores Diferidos 147.418 278.766 170.795 100 189 116 Investimentos do RPPS 209.156 355.578 566.848 100 170 271

Ativo não Financeiro 6.576.019 7.192.318 7.898.162 100 109 120

Circulante 97.253 122.832 152.242 100 126 157

Realizável a Longo Prazo 1.819.991 1.950.412 2.180.617 100 107 120

Dívida Ativa 1.606.088 1.698.185 1.894.246 100 106 118 Outros Valores 213.903 252.227 286.371 100 118 134 Permanente 4.658.775 5.119.075 5.565.303 100 110 119 Ativo Real 7.566.204 8.799.728 9.690.668 100 116 128 Compensado 405.722 771.516 857.540 100 190 211 Total 7.971.926 9.571.243 10.548.208 100 120 132 Passivo Financeiro 360.493 630.968 475.834 100 175 132 Depósitos 36.624 40.675 121.281 100 111 331

Restos a Pagar Processados 176.450 311.527 183.757 100 177 104

Valores Diferidos 147.418 278.766 170.795 100 189 116

Passivo não Financeiro 2.824.644 2.997.832 2.935.451 100 106 104

Dívida Fundada Interna 1.763.968 1.862.887 2.090.259 100 106 118

Dívida Fundada Externa 255.545 362.059 310.840 100 142 122

Obrigações Legais e Tributárias 601.612 565.674 335.709 100 94 56

Outras Obrigações 65.806 60.291 77.352 100 92 118 Prov.Matem.previdenciárias 137.714 146.921 121.291 100 107 88 Passivo Real 3.185.137 3.628.800 3.411.284 100 114 107 Patrimônio Líquido 4.381.067 5.170.928 6.279.383 100 118 143 Compensado 405.722 771.516 857.540 100 190 211 Total 7.971.926 9.571.243 10.548.208 100 120 132

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

TABELA 5.16 - Análise Horizontal do Patrimônio Líquido - ano base 2007

Em R$ mil Títulos 2007 2008 2009 Patrimônio Líquido 4.381.067 5.170.928 6.279.383 Evolução em % 100 18,03 43,33 1.000.000 2.000.000 3.000.000 4.000.000 5.000.000 6.000.000 7.000.000 2007 2008 2009

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

TABELA 5.17 -Balanço Patrimonial - Indicadores

Em R$ mil Indicadores 2007 2008 2009 I - Liquidez Corrente Ativo financeiro 842.766 3,96 1.328.644 3,77 1.621.710 5,32 Passivo Financeiro 213.074 352.202 305.038 II - Liquidez Geral

Ativo financeiro + Circ.Não Financeiro + R.L.P 2.760.010 0,91 3.401.887 1,02 3.954.569 1,22 Passivo Financeiro + Passivo Não Financeiro 3.037.718 3.350.034 3.240.489

III - Situação Não Financeira

Ativo Não Financeiro 6.576.019 2,33 7.192.318 2,40 7.898.162 2,69

Passivo Não Financeiro 2.824.644 2.997.832 2.935.451

IV - Dívidas a Curto Prazo/ Passivo Total

Dívida Flutuante 213.074 0,07 352.202 0,11 305.038 0,09

Passivo Financeiro + Passivo Não Financeiro 3.037.718 3.350.034 3.240.489

V - Restos a Pagar/Disponibilidades

Restos a Pagar 176.450 0,28 311.527 0,32 183.757 0,18

Disponibilidades 620.999 964.016 1.026.885

I – Liquidez Corrente

Os números demonstram que o Estado apresenta boa capacidade de pagamento em curto prazo, ou seja, os valores do ativo financeiro (disponível e créditos em circulação) são superiores aos do passivo financeiro (depósitos e restos a pagar processados).

No exercício de 2007, para cada R$ 1,00 de dívida flutuante, existem R$ 3,96 de recursos financeiros disponíveis para sua cobertura, em 2008 este valor é de R$ 3,77. Em 2009 verificamos que a liquidez corrente teve seu melhor desempenho devido o ativo financeiro ter crescido e o passivo financeiro reduzido, passando a capacidade de pagamento em curto prazo para R$ 5,32.

Nos três últimos exercícios, o Estado apresentou superávit financeiro, ou seja, situação financeira positiva, resultante da diferença entre o ativo financeiro e o passivo financeiro, sendo esta, uma das principais fontes para a abertura de créditos adicionais.

II – Liquidez Geral

O resultado deste indicador demonstra a capacidade de pagamento do Estado em longo prazo, considerando todos os valores que serão convertidos em moeda (ativo financeiro, circulante não financeiro e realizável em longo prazo), em confronto com a dívida flutuante e dívida fundada (passivo financeiro e passivo não financeiro).

Balanço Geral do Estado do Exercício de 2009

Analisando os quocientes apurados nos três exercícios, verificamos que a capacidade de honra seus compromissos a longo prazo vem melhorando nos dois últimos exercícios, visto que os indicadores apresentam-se acima de 1,00, nos exercícios de 2008 e 2009, ou seja, para cada R$ 1,00 de dívida flutuante e fundada, dispõe- se de R$ 1,02 e R$ 1,22, apesar de em 2007 o quociente ser de 0,91, é fundamental esclarecer que as dívidas fundadas internas e externas encontram-se devidamente registradas pelos seus valores atualizados ao término de cada exercício, sendo, que o compromisso de amortização do valor principal, assim como os pagamentos dos juros, possuem dotação orçamentária anual específica, estando de acordo com o que determina a Lei de Responsabilidade Fiscal, ou seja, dentro do limite definido por resolução do Senado Federal, que fixa o endividamento dos Estados em até 2 (duas) vezes a receita corrente líquida.

III – Situação Não Financeira

O resultado indica que o Estado possui situação positiva, no que se refere ao confronto do ativo não financeiro com o passivo não financeiro, representados por bens, créditos e valores. Tendo como base o exercício de 2007, observa-se que houve um crescimento linear nos indicadores, passando de 2,33 em 2007, para 2,40 em 2008 e 2,69 em 2009, devido principalmente ao desempenho positivo do ativo permanente em contrapartida o passivo não financeiro obteve em 2009 acréscimos e decréscimos.

IV – Participação das Dívidas a Curto Prazo / Passivo Total

O resultado indica que da dívida total apurada em 2007, 2008 e 2009, o valor a ser pago em curto prazo corresponde respectivamente a: 7%, 11% e 9%, o que demonstra capacidade de pagamento a curto prazo.

V – Restos a Pagar / Disponibilidades

O resultado indica que do total dos restos a pagar apurados em 2007, 2008 e 2009, em relação às disponibilidades, correspondem respectivamente a: 28%, 32% e 18%, demonstrando que o Estado possui recursos financeiros suficientes para saldar seus compromissos inscritos em restos a pagar processados.