2 TÉCNICAS DE PAGAMENTO INTERNACIONAL
QUANTO ÀS TÉCNICAS DE PAGAMENTO INTERNACIONAL
2.2 O CRÉDITO DOCUMENTÁRIO
O crédito documentário é uma criação da prática comercial e bancária internacional. Foi adotado pela primeira vez em 1933, após o Congresso da Câmara de Comércio Internacional de Viena. Diante da incerteza do comércio internacional, o crédito documentário nasceu para atender a uma necessidade de segurança.
Mecanismos do crédito documentário
Na técnica de crédito documentário, os bancos desempenham um papel importante ao assumir sua responsabilidade tanto no financiamento da operação quanto no controle da conformidade dos documentos com as exigências do importador. O crédito documentário é uma garantia bancária exigida pelo vendedor antes do embarque da mercadoria. Esta garantia geralmente vem do banco do comprador.
É um compromisso assumido pelo banco do importador de pagar ao vendedor estrangeiro, uma vez que o controle dos documentos de embarque é realizado de acordo com os termos do crédito documental transmitido antes do embarque da mercadoria.
Etapa da abertura e execução do crédito documentário
O crédito documentário é aberto em duas etapas. Primeiro, o comprador pede ao seu banqueiro para abrir o crédito documentário. O banqueiro então emite o crédito para o vendedor de acordo com as instruções que ele aceitou e depois de avaliar o risco.
a) O pedido para abrir o crédito documentário
O crédito documentário deve refletir o contrato básico, sendo ao mesmo tempo juridicamente independente dele. Os documentos exigidos pelo comprador devem ser significativos para a transação comercial subjacente.
O importador deve completar o pedido corretamente. Geralmente, os bancos fornecem a seus clientes um formulário que contém as seguintes instruções:
Gestão de Operações em Importação
• Nome e endereço do originador
• Agência bancária do originador
• Meios de transmissão do crédito
• Forma do crédito documental
• Nome e endereço do beneficiário
• Montante da transação
• Método de uso
• Termos e condições de embarque
• Documentos requeridos e seu emissor
• Prazo para apresentação de documentos
• Taxas e comissões
b) emissão do crédito documentário
Antes de abrir tecnicamente o crédito documental e transmiti-lo ao consignatário, o banqueiro deve garantir o cumprimento de três requisitos:
Avaliação de risco
O banqueiro deve garantir que seu cliente tenha uma linha de crédito que possa ser utilizada por crédito documentário, que é um contrato de crédito semelhante a um descoberto ou desconto. Se o cliente não tiver uma linha de crédito, o banco emissor realizará uma análise de risco, verificando a situação financeira do cliente e as garantias que ele pode fornecer.
Cumprimento das normas de comércio exterior e câmbio
Um banco emissor marroquino só pode proceder à abertura de um crédito documentário se certas regras elementares forem observadas primeiro:
Domiciliação do título de importação, inserção no texto de abertura de crédito de uma cláusula estipulando que o pagamento está sujeito à prova de remessa direta e exclusiva da mercadoria ao Marrocos por exemplo.
Proteção do originador
O banco emissor deve proteger os interesses de seu cliente. Ela deve chamar a atenção do cliente para a utilidade de certos documentos que podem proporcionar a proteção necessária. No caso de importação de produtos perecíveis, o banqueiro pode recomendar que seu cliente solicite um certificado sanitário.
Cobertura Cambial e Financiamento Cobertura Cambial e Financiamento das Importações
das Importações Capítulo 3
Além disso, quando o crédito documentário prevê a apresentação de um certificado de conformidade devidamente assinado pelo principal, o banco emissor deve enviar ao banco consultor um exemplar da assinatura do gestor orçamental para que o banqueiro responsável pela execução do crédito possa verificar a assinatura no documento que lhe será entregue pelo beneficiário.
c) A execução do crédito documentário
Notificação do crédito documental: o vendedor recebe uma notificação na forma de uma carta acompanhada de uma cópia da abertura de crédito.
Exame dos documentos: antes de pagar ao exportador, o banco do comprador deve verificar a conformidade dos documentos. Tem um prazo máximo de 7 dias para examinar os documentos. O diagrama a seguir resume estas diferentes etapas:
Gestão de Operações em Importação
Neste caso, o banco do importador se compromete a pagar o valor da transação no caso de inadimplência do importador. Neste caso, o exportador não está exposto a nenhum risco.
Métodos de utilização do crédito documentário
Há quatro maneiras de utilizar o crédito documentário:
Pagamento à vista
O pagamento é feito em dinheiro mediante apresentação pelo vendedor de documentos conformes ao banco responsável pela implementação do crédito.
Aceitação
O vendedor concede ao comprador um período de tempo para o pagamento, que é comprovado por um saque sacado no banco emissor ou no banco notificante ou confirmador.
Pagamento diferido
Este procedimento tem a mesma finalidade que a aceitação, exceto que as condições de pagamento não são evidenciadas por rascunhos.
Negociação
Negociação significa um compromisso firme do banco emissor ou confirmante de pagar sem recurso às gavetas e/ou titulares de boa-fé os saques sacados pelo beneficiário e/ou os documentos apresentados de acordo com os termos e condições do crédito. Este procedimento não requer a intervenção de um segundo banco; a carta de crédito pode ser enviada diretamente pelo banco emissor ao beneficiário, que pode negociá-la com o banco de sua escolha.
Formas de crédito documentário
É feita uma distinção entre as formas clássicas de crédito documentário, cuja escolha depende do grau de confiança existente entre o comprador e o vendedor (revogável, irrevogável, irrevogável e confirmado), e as formas especiais de crédito documentário, que são utilizadas apenas de forma limitada e que respondem a situações complexas decorrentes da crescente sofisticação do comércio internacional (transferível, rotativo, crédito back to back etc.).
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das Importações Capítulo 3
As formas clássicas de crédito documentário Crédito revogável
Um crédito revogável pode ser cancelado pelo banco emissor a qualquer momento sem aviso prévio ao beneficiário. A segurança é, portanto, muito baixa para o beneficiário, pois é uma simples declaração de intenção, sem compromisso de pagamento, que pode ser cancelada a qualquer momento por iniciativa do comprador ou de seu banqueiro. Esta é a razão pela qual ela não existe na prática atual.
Crédito irrevogável não confirmado
Um crédito irrevogável não pode ser modificado ou cancelado sem o acordo de todos acordo de todas as partes envolvidas. Constitui para o banco emissor um compromisso firme de pagar ao beneficiário.
Crédito irrevogável e confirmado
Quando o vendedor considera que o compromisso do banco emissor é insuficiente, ele solicita o é insuficiente, ele então solicita a confirmação do crédito por outro banco em seu próprio país. Neste caso, o beneficiário tem dois compromissos bancários (do banco emissor e do banco confirmante). Esta é a forma mais segura para o exportador.
Formas específicas de crédito documentário:
O crédito “Revolving”
Este é um crédito rotativo que permite ao comprador abrir um único crédito documentário cujo montante é automaticamente renovado por seu valor inicial.
Crédito transferível
Um crédito transferível é um crédito sob o qual o beneficiário tem o direito de dar instruções ao banco encarregado do crédito a transferir o benefício do crédito, no todo ou em parte, para outro beneficiário.
O crédito Back to Back
Esta fórmula permite que o beneficiário de um crédito documentário junto a um banco abra um ou mais créditos documentários em favor de seus fornecedores estrangeiros durante a duração deste crédito.
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É um meio de pagamento rápido, eficiente e acima de tudo reconhecido mundialmente para cobrir os riscos de uma transação entre compradores e vendedores. Ela evita conflitos de interesse entre o comprador que deseja verificar a qualidade da mercadoria ou serviço antes de pagar e o vendedor que deseja obter uma garantia para o pagamento de sua entrega ou serviço.
“Cláusula vermelha” de créditos
Estes créditos incluem uma cláusula especial pela qual o comprador: o comprador autoriza o banco emissor a fazer adiantamentos ao exportador antes que este tenha a posse dos documentos. Esses créditos, que correm o risco do principal, muitas vezes se destinam a facilitar a execução de grandes pedidos por parte do vendedor.
Riscos do crédito documental:
Para o exportador: o risco é praticamente nulo para o exportador no caso de um crédito documentário irrevogável e confirmado, já que ele é pago em seu país pelo banco que confirmou o crédito assim que ele recebe os documentos conformes. Quando a transação não está à vista e os documentos incluem um rascunho, o rascunho é endossado (ou aceito) pelo banco confirmante.
Quando o crédito irrevogável não é confirmado, os documentos são enviados para o banco emissor para verificação. O risco para o exportador reside na possível rejeição de alguns ou todos os documentos pelo banco do comprador quando a mercadoria já tiver sido enviada.
Para o importador, a desvantagem do crédito documental para o importador é a possibilidade de receber mercadorias que não estejam em conformidade com o pedido, apesar da regularidade dos documentos. Para o importador, os riscos são significativos quando se trata de créditos irrevogáveis.
Para o banco emissor, os riscos para o banco emissor estão em sua obrigação de liquidar a transação, mesmo que o cliente tenha uma conta sem fundos. Esses riscos diferem conforme o pagamento é feito à vista ou mediante apresentação da letra de câmbio aceita: No que diz respeito ao crédito à vista, os riscos do banqueiro são limitados na medida em que ele está sempre em posse dos documentos relativos à importação. No caso de crédito de aceitação, entretanto, o pagamento é feito após o recebimento da mercadoria. O risco do banqueiro é, portanto, muito maior, pois ele pode ser confrontado com a
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insolvência do cliente no momento em que o crédito aceito expira.
Para o banco notificante, os riscos relativos a uma transação de crédito documentário só são contratados se o banco acrescentar sua confirmação. Estes riscos estão então relacionados ao possível default do banqueiro emissor.
Outros instrumentos de pagamento:
Cheque - definição: é uma ordem incondicional por escrito para pagar uma quantia específica a seu recebedor.
O cheque contém:
• O nome do cheque, inserido no texto do título e expresso no idioma utilizado para a redação deste título.
• O mandato puro e simples de pagar uma determinada quantia.
• O nome da pessoa que deve pagar os sorteios.
• A indicação do local onde o pagamento deve ser feito.
• A indicação da data e do local onde o cheque é criado.
• A assinatura da pessoa que emite o cheque (gaveta).
Os diferentes tipos de cheques:
Há dois tipos de cheque:
1 Verificação de negócios: emitido pelo importador, pode ser certificado pelo banco sacado, o que leva a um bloqueio da provisão até o vencimento do prazo legal para apresentação
2 Cheque bancário: emitido por um banco por instrução do importador, é um compromisso direto de pagamento por parte do banco.
Diagrama do circuito de um cheque bancário:
BANCO DO EXPORTADOR IMPORTADOR
EXPORTADOR
BANCO DO IMPORTADOR BANCO CORRESPONDENTE BANCO DO EXPORTADOR
BANCO CORRESPONDENTE DO IMPORTADOR
EUA – Local onde muitas operações financeiras são realizadas
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Muitas empresas procuram negociar com os EUA por ser um país com um mercado consumidor muito forte e solido! Desta forma, temos uma ótima dica para todos que queiram negociar com este país muito ativo economicamente:
Fonte: https://www.fazcomex.com.br/blog/importacoes-dos-estados-unidos/.
Vantagens e desvantagens do cheque
O cheque é um instrumento de liquidação e é relativamente pouco utilizado em transações internacionais Seu uso apresenta de fato algumas vantagens e desvantagens, que são:
Vantagens:
• O cheque é um documento legal que pode eventualmente facilitar o recurso contra o sacado a importação.
• O cheque bancário proporciona um alto nível de segurança nos pagamentos.
Desvantagens:
A desvantagem deste instrumento de pagamento está em:
• O tempo necessário para cobrar o cheque quando o exportador o recebe, ele deve entregá-lo ao seu banco para cobrança, que deve então enviá-lo ao banco sacado para pagamento.
• O tempo necessário pode ser longo, e a data em que a conta do exportador será creditada não pode ser conhecida com precisão, o que coloca problemas de gerenciamento para o tesoureiro, e também se o cheque for emitido por escrito.
Transferência - definição: ordem dada por um comprador a seu banqueiro para debitar sua conta para creditar a do vendedor. Este meio de pagamento consiste no pagamento pelo banco do comprador do valor de uma transação diretamente ao banco do vendedor. O banqueiro do comprador então realiza várias manipulações para enviar a soma para a conta designada. O dinheiro
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estará imediatamente disponível na conta do vendedor assim que o vendedor for notificado por seu banqueiro.
Sua implementação:
É fácil transferir fundos para o exterior; você só precisa colocar uma ordem de execução para seu banco, para isso é necessário um mínimo de informações.
Os bancos geralmente têm formulários impressos para este fim. Elas contêm as seguintes informações:
Número da conta a ser debitada (a conta do importador).
A soma (o valor da fatura).
A moeda (código ISO da moeda).
O método de transferência (correio, telex ou o método mais rápido e conveniente por mensagem SWIFT).
Nome do beneficiário (exportador).
Endereço (cidade, país).
Destino da transferência (banco do exportador).
O número de conta a ser creditado.
O motivo do pagamento (número da fatura).
No caso de uma transferência em moeda estrangeira:
Compra à vista.
Debitar a conta em moeda estrangeira.
Quando um banco tem que transferir fundos para o exterior, muitas vezes o faz compensando entradas em favor do banco estrangeiro.
Detalhes práticos da transferência:
O exportador é notificado do pagamento assim que a transferência é realmente feita. No caso de uma transferência por telex, o cliente deve ser avisado com antecedência do pagamento a fim de reagir em caso de atraso ou não pagamento. No caso de uma transferência SWIFT, é essencial fornecer todas as informações necessárias para fazer a transferência: para evitar erros, os bancos fornecem etiquetas autoadesivas gratuitas que o exportador afixa a seus fatores.
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As transferências SWIFT são úteis para todas as transferências internacionais. As transferências que respeitam a norma SWIFT tornam possível assegurar transações financeiras e reduzir o tempo necessário para transferir dinheiro. Além disso, é importante saber que as transferências SWIFT podem ser feitas em todas as moedas, exceto para o euro.
A implementação de transferências, sejam elas européias ou internacionais, muitas vezes envolve encargos bancários.
É aconselhável negociar com seu cliente ou fornecedor para compartilhar as taxas bancárias para a transferência. Assim, o vendedor pagará os encargos bancários emitidos por seu banco e o comprador pagará os encargos inerentes a seu banco. No entanto, em certos casos, para facilitar a exportação de seus produtos, uma empresa pode, excepcionalmente, concordar em pagar todos os encargos bancários.
Vantagens e desvantagens das transferências bancárias:
A transferência bancária tem algumas vantagens e desvantagens que são:
Vantagens:
• Velocidade nas transferências por telex e SWIFT (falaremos mais à frente).
Desvantagens:
• Risco político
a) Transferência de correio: lentidão e dependência do atraso dos correios.
b) O pagamento depende apenas da decisão do comprador: se ele não der instruções de transferência para seu banco, o pagamento não será feito
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das Importações Capítulo 3
Diversos métodos de liquidação são específicos para transações estrangeiras: SWIFT, letras de câmbio como (nota promissória, letra de câmbio) e outros instrumentos de pagamento como cheque e transferências bancárias internacionais.
A escolha entre estes métodos depende de todas as variáveis de custo e velocidade de transferência. Mas, o emprego desses instrumentos está de acordo, com a natureza do comércio.
Qualquer atividade comercial, artesanal ou industrial, seja ela realizada no mercado nacional ou internacional, implica assumir riscos.
O financiador que detém um crédito não garantido sobre um cliente estrangeiro que não conhece muito bem, o diretor da empresa que decide atacar um novo mercado, todos estes compradores assumem riscos que têm apenas uma coisa em comum: a penalidade financeira resultante da realização dos riscos.
E embora o objetivo deste capítulo esteja relacionado ao risco do financiamento internacional, entende-se também falar sobre a cobertura dos riscos. O desenvolvimento da concorrência entre exportadores tem tornado cada vez mais importantes as exigências dos compradores.
No passado, os importadores exigiam depósitos em dinheiro dos vendedores para garantir o pagamento de adiantamentos e o pagamento de indenizações.
Entretanto, esses depósitos tinham uma desvantagem muito séria para os exportadores, pois pesavam muito em seu fluxo de caixa através de uma longa e cara mobilização de fundos, especialmente porque os compradores só podiam apropriar-se deles e recusar-se a devolvê-los ao vendedor, na simples suposição de que este último não havia cumprido suas obrigações adequadamente.
Para solucionar estes problemas, foi necessário encontrar uma solução que fosse a mais tranqüilizadora para o comprador e a menos restritiva e menos dispendiosa para o vendedor, e foi assim que surgiram as “garantias bancárias internacionais”, tornando possível tranquilizar os compradores quanto ao bom desempenho de seus compromissos contratuais por parte dos exportadores.
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Garantias bancárias
Distinção entre fianças e garantias
O termo “fiança” é frequentemente usado incorretamente no contexto das garantias internacionais, portanto, antes de tudo é necessário diferenciar entre uma garantia e uma fiança através de suas definições.
Fianças
Esta é a primeira forma de compromisso por assinatura que os bancos colocam em prática para solucionar os problemas causados pelo depósito de fundos (sobrecarregando o fluxo de caixa do vendedor) que os compradores exigiam de seus fornecedores estrangeiros.
Uma fiança é um contrato pelo qual uma pessoa garante o cumprimento de uma obrigação comprometendo-se com o credor a cumprir essa obrigação se o próprio devedor não a cumprir.
Uma garantia é, portanto, um compromisso pelo qual uma pessoa (fiador) é obrigada a pagar uma quantia específica em favor de outra pessoa (beneficiário) no caso de inadimplência do principal.
A garantia tem as seguintes particularidades:
• é acessória à obrigação principal (execução do contrato comercial);
• permite que o fiador (o banco) oponha aos credores as exceções extraídas do contrato;
• é legalmente regido pelo código civil.
A garantia
A fim de remediar a desvantagem da garantia e ser pago imediatamente, pode-se recorrer à "garantia bancária". Uma garantia é um compromisso pelo qual um banco (o fiador) se compromete a pagar uma quantia específica em nome de seu cliente fornecedor (principal), permitindo que o comprador (beneficiário) seja compensado no caso de inadimplência do fornecedor. A garantia se distingue
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das Importações Capítulo 3
tanto por sua natureza principal e irrevogável quanto por seu caráter como um compromisso autônomo independente da obrigação principal.
Ela é regida pelas disposições das Regras Uniformes da Câmara de Comércio Internacional. A garantia pode ser a primeira solicitação (incondicional), pagável assim que for exigida pelo beneficiário, sem qualquer motivo e sem levar em conta qualquer oposição do principal. Também pode ser documental (condicional), pagável mediante apresentação dos documentos mencionados na escritura de garantia.