Classe 2012 2013 2014 A – Nulo 21,0% 19,8% 42,9% B – Muito Reduzido 0,1% 0,7% 2,5% C – Reduzido 71,4% 72,4% 50,2% D – Moderado 1,7% 0,9% 0,8% E – Elevado 1,7% 1,9% 1,0% F – Muito Elevado 3,2% 3,4% 2,0% G – Perda 1,0% 0,8% 0,6% Total 100% 100% 100%
Nota: Volume de crédito total excluindo crédito por assinatura.
Redução no Rácio de Crédito Vencido
A política de análise e gestão de risco seguida pelo BFA permitiu-lhe a contínua melhoria da qualidade da sua carteira de crédito. Não obstante o ligeiro aumento do montante crédito vencido em 2014, o rácio de crédito vencido diminui 1,3 pontos percentuais, passando este a representar 3,3% do crédito total concedido (excluindo crédito por assinatura).
2012 6.981,1 2013 6.982,3 2014 7.981,7
Crédito Vencido Crédito Vencido (% Crédito Total)
Crédito vencido (% do Crédito Total)
3,3%
4,6%
4,8%
Nota: Volume de crédito total excluindo crédito por assinatura.
Milhões AKZ
Analisando o total de crédito vencido do segmento empresarial por sector de actividade constata-se que é o sector do Comércio aquele que mais peso detém ainda na estrutura de crédito vencido, seguido pelo sector de Construção, tendo aumentado a sua contribuição para a carteira de crédito vencido do BFA em 3,4 pontos percentuais face ao ano transacto.
Gestão de Risco 91 objecto de aprovação, estando em reavaliação uma versão melhorada.
O apuramento de perdas por imparidade baseia-se na defi nição de metodologias de cálculo próprias, ajustadas às séries de dados históricos e às características da carteira da respectiva instituição fi nanceira. Para efeitos de apuramento de cálculo de imparidade, o Banco classifi ca a sua carteira relativamente a indícios de imparidade, considerando que uma operação de crédito se encontra sem indícios caso a mesma registe atraso até 30 dias, a situação de indícios de imparidade verifi ca-se sempre que uma operação de crédito regista entre 30 a 180 dias de atraso e a situação de default sempre que a operação tenha mais de 180 dias de atraso.
Para efeitos de apuramento de factores de risco e de cálculo de perdas por imparidade, a carteira foi segmentada de acordo com perfi s de risco homogéneos, considerando o Crédito Habitação, Crédito ao Consumo, Cartões de Crédito, Crédito Automóvel, Empresas e Sector Público e Instituições Financeiras.
Conforme a materialidade dos créditos, estes podem ser alvo de um de dois tipos de análise: individual ou colectiva Em âmbito de análise individual são considerados os seguintes clientes:
■ Para o segmento de Particulares, todos aqueles cuja
exposição seja superior a 1.000.000 USD ou cuja exposição seja superior a 250.000 USD mas apresentem um incumprimento de montante superior a 10.000 USD;
■ Para o segmento de Empresas, todos os clientes com
exposição seja superior a 250.000 USD.
■ São ainda alvo de análise individual todos os clientes
com operações reestruturadas, reclassifi cadas ou que se encontrem na área de recuperação, independentemente do segmento a que pertençam.
Para efeitos de análise colectiva, foram apurados, por segmento de risco, os seguintes factores de risco através da análise da evolução histórica da carteira nos últimos cinco anos: De notar que o valor médio recuperado de crédito abatido tem
vindo a crescer, situando-se em cerca de 23%.
Recuperação de Crédito Vencido pela via contenciosa
No que respeita ao número de acções em tribunal, até ao fi nal de 2014 foram interpostas 529 acções executivas junto das entidades judiciais competentes para recuperação de crédito em incumprimento, das quais 104 diziam respeito a créditos da Banca de Empresas e 425 a Particulares.
Modelo de Cálculo de Perdas por Imparidade
Desde Junho de 2013 que o BFA, implementou o modelo de cálculo de perdas por imparidade, em resposta aos desafi os que derivam da adopção a prazo das melhores práticas internacionais. Este processo de implementação contou com a participação conjunta de diversas áreas do Banco, assegurando a independência e a segregação entre funções:
■ Área de Sistemas de Informação, responsável pela
extracção de informação dos sistemas e pela manutenção da solução de suporte;
■ Direcção de Acompanhamento, Recuperação e Contencioso
de Crédito, responsável por monitorizar o processo de cálculo periódico e também pela governação do modelo. Em conjunto com as Direcções de Centros de Investimento, de Crédito a Particulares e Negócios, de Risco de Crédito a Empresas, de Financiamento Estruturados e Investimento e Direcção de Operações Imobiliárias, participa ainda na realização e supervisão de análises individuais de clientes;
■ Comissão Executiva, a qual participa na validação fi nal e
aprovação dos resultados. O normativo interno inicial foi 2012 1.978,6 2013 1.155,1 2014 2.095,8
Crédito Abatido (Write Off)
92 Banco de Fomento Angola | Relatório e Contas 2014
■ Probabilidade de Indício – probabilidade de uma operação
ter indício de imparidade (atraso no pagamento das prestações superior a 30 dias) num período de 12 meses;
■ Probabilidade de Default – probabilidade de default
condicionada pelos indícios de imparidade;
■ Loss Given Default (LGD) – apuramento da perda no
momento do Default;
■ Loss Given Default (LGD) duracionais – apuramento das
perdas para operações que já se encontram em default. A avaliação das perdas por imparidade é efectuada numa base mensal, de acordo com a situação de indícios de imparidade do cliente.
O valor de perdas por imparidade é apurado pela diferença entre o valor de balanço e o valor actual liquido da operação. Este último é obtido considerando o valor actualizado dos cash flows futuros esperados das operações de crédito. Os valores apurados com referência a 31 de Dezembro de 2014, revelam um nível de provisionamento confortável face à perda estimada pelo modelo.
O modelo tem vindo a ser adaptado, tornando-o mais exigente e em sintonia com a nova legislação publicada pelo Banco Nacional de Angola.
De acordo com o Aviso n.º 2/15 as instituições fi nanceiras podem calcular as suas provisões de crédito segundo metodologias próprias desenvolvidas para efeitos de cálculo das provisões, sempre que a mesma seja aprovada pelo Banco Nacional de Angola. As regras defi nidas nesta regulamentação do BNA são idênticas e totalmente coerentes com as que o BFA adoptou internamente. Nesta linha, o BFA irá, logo que, possível submeter à aprovação do BNA a metodologia de cálculo de imparidades de crédito em substituição das metodologias directas que têm vindo a ser adoptadas pelo BNA.
Gestão de Risco 93
■ A Comissão Executiva, para além das análises diárias e
semanais dos mercados, acompanha em permanência o cumprimento das decisões do Conselho de Administração e o cumprimento de todos os limites regulamentares e internos;
■ O Comité Financeiro, reúne semanalmente com
documentação e informação em dossier próprio,
operacionaliza as decisões e propõe actuações caso tal se revele necessário.
Na sequência da publicação do Aviso n.º 13/11, referente ao Código de Conduta dos Mercados, o BFA criou a nível da DFI uma nova área – Área de Controlo – que assegura o reporting diário, bem como o cumprimento dos limites prudenciais e regulamentares a que o BFA está obrigado e dos limites internos previstos no Manual de Limites e Procedimentos da DFI. A DFI está deste modo, estruturada em 4 áreas, garantindo a segregação de funções, de acordo com o seguinte:
■ Área de Mercados e Internacional ■ Área de Clientes
■ Área de Back Offi ce ■ Área de Controlo.
As regras de gestão fi nanceira e os limites dos riscos de liquidez, de taxa de juro e cambial constam do Manual de Limites e Procedimentos da Direcção Financeira e Internacional.
A prática da gestão fi nanceira do BFA assenta no debate e refl exão sobre as questões da economia interna do Banco e os seus rumos visando uma gestão transparente para uma correcta avaliação dos riscos.
A gestão fi nanceira do BFA é suportada num conjunto de documentação distribuída a diversos órgãos de gestão:
■ Informação diária: resume as principais informações
dos mercados doméstico e internacional, os
principais movimentos e operações verifi cados no dia, designadamente no mercado cambial e monetário e o cumprimento das Reservas Obrigatórias;
■ Documentação para o Comité Financeiro, com resumo
semanal retrospectivo dos principais mercados nacionais e internacionais;
■ Dossier Mensal de Gestão de Riscos: documento produzido
pela Área de Informação de Gestão que cobre os principais indicadores e limites de risco;
■ Documentação para a CECA e o Conselho de
Administração, que inclui os resumos mensais dos mercados cambial e monetário, bem como a análise da evolução da concorrência, nomeadamente em termos de quotas de mercado, preçários e indicadores contabilísticos publicados.
O modelo de organização e de tomada de decisão é o seguinte:
■ Ao nível do Conselho de Administração é feita a Análise
do Mercado Monetário e do Mercado Cambial, o Dossier de Gestão de Riscos, a evolução das quotas de mercado e análise da concorrência. O Conselho de Administração, por proposta da CECA toma as decisões mais relevantes quanto a operações com risco Estado angolano, limites de contraparte, e taxas de juro de depósitos e crédito;
Riscos de Liquidez
94 Banco de Fomento Angola | Relatório e Contas 2014
O BFA não recorre a fi nanciamento externo para a sua actividade, com excepção de tomadas pontuais em Kwanzas no MMI. Crédito a Clientes Activos Financeiros Activos Fixos Outros Depósitos de Clientes Capitais Próprios e Equiparados Outros Passivos Activos 86,6% 9,7% 3,7% 21,4% 74,5% 1,7% 2,4%
Estrutura do Balanço a 31 Dezembro 2014
Nota: Activos Financeiros = Disponibilidades + Aplicações em Instituições de Crédito + Aplicações em Títulos.
Do lado do Activo, o balanço do Banco é constituído na sua grande maioria por Activos Financeiros, em particular Aplicações em Títulos, os quais representam cerca de 45,1% do total dos Activos Financeiros.
Considerando os elevados níveis de liquidez, o BFA procura aplicar os seus excedentes não destinados à concessão de crédito, em diferentes classes de activos, com diferentes perfi s de maturidade, procurando gerir a sua liquidez de forma rentável, através de uma adequada política de investimento.
As maturidades do investimento são defi nidas tendo por base um princípio de diversifi cação e adequação, por forma a retirar benefícios quer no curto prazo, através da satisfação das necessidades de liquidez, como num horizonte temporal mais alargado, assegurando a efi ciência da sua gestão. Assim, observa-se uma elevada diversifi cação dos Activos Financeiros do BFA por perfi l de maturidade, verifi cando-se contudo, e à semelhança do ano anterior, uma elevada predominância das aplicações com maturidades inferiores a 1 ano, com especial incidência em maturidades inferiores a 7 dias (35% do total dos instrumentos fi nanceiros), permitindo a sua mobilização e utilização num reduzido espaço temporal.
PRUDÊNCIA E ROBUSTEZ DO BALANÇO
Níveis de Liquidez Sustentáveis e capacidade de resposta às necessidades do Banco
O BFA conduz uma gestão particularmente prudente dos seus níveis de liquidez, gozando, em consequência, de uma condição privilegiada no que concerne ao fi nanciamento da sua actividade.
A par das Reservas Obrigatórias defi nidas pelo BNA, o Banco estabeleceu um limite adicional de liquidez disponível para a moeda estrangeira que representa uma importante almofada no balanço para fazer face a potenciais riscos decorrentes de alterações de mercado. Para além disso, na moeda nacional, o Banco acompanha em permanência o total de colaterais elegíveis e disponíveis para suporte de operações de desconto no BNA.
No decorrer da sua actividade, o BFA pretende garantir a estabilidade dos recursos de clientes, a par das restantes fontes de fi nanciamento, para que futuras necessidades de funding e de tesouraria sejam antecipadamente resolvidas. Nomeadamente, no que respeita aos depósitos de clientes, a taxa de crescimento registou uma subida acentuada face a 2013, situando-se em 22,1%, o que representa um acréscimo nos depóstiso de 168.371,8 milhões de AKZ, fruto da excelente capacidade em atrair depósitos de clientes por parte do BFA.
2012 2013 2014
13,4% 13,9%
22,1% Taxa de Crescimento de Depósitos de Clientes
De facto, o balanço do Banco tem-se mostrado particularmente sólido e robusto, onde os depósitos de clientes representam, aproximadamente, 86,6% do Passivo, possibilitando, assim, o fi nanciamento de grande parte da sua actividade.
Gestão de Risco 95