Receita Bruta Operacional Nossas receitas provêm de:
Serviços de Transporte, incluindo o transporte de veículos 0Km e de Cargas, os quais, em 2006,
representaram, aproximadamente, 85,4% e 9,2% de nossa receita bruta operacional, respectivamente. Nossas receitas de Serviços de Transporte variam em função do volume de Carga transportada e do preço, que, por sua vez, sofre alterações conforme a distância média percorrida, além de ajustes de preço por Km rodado.
ENTENDIMENTO DA COMPANHIA
Serviços Logísticos, incluindo a gestão e administração de pátios, PDI e gestão de leilão automotivo, foram
responsáveis por, aproximadamente, 5,1% de nossa receita bruta operacional em 2006. Impostos Incidentes sobre a Receita
Sobre a nossa receita de prestação de serviços incide ICMS, ISS, PIS e COFINS.
ICMS. O ICMS é um tributo estadual de valor agregado, incidente sobre o valor dos serviços de transporte
prestados, com alíquotas que variam de 0% a 12%, de acordo com o Estado onde é iniciada a prestação do serviço e a destinação da mercadoria transportada. Não gozamos de nenhum incentivo fiscal ou parceria com qualquer estado brasileiro.
ISS. O ISS é um tributo municipal incidente sobre a prestação de serviços logísticos e do transporte
intramunicipal, cuja alíquota pode variar entre 2% e 5%, sendo que, no caso dos serviços por nós prestados, é devido no município em que o serviço é executado, conforme definido pela respectiva legislação municipal.
PIS e COFINS. O PIS e a COFINS são contribuições sociais federais, incidentes sobre o faturamento,
devendo este ser entendido como a totalidade das receitas auferidas por uma determinada pessoa jurídica. Atualmente, existem dois regimes para se calcular o PIS e a COFINS, quais sejam: (i) o regime não- cumulativo, que é aplicável à maioria das pessoas jurídicas, com algumas exceções, no qual é permitido ao contribuinte proceder à compensação de seus débitos de PIS e COFINS com os créditos de PIS e COFINS pagos por seus fornecedores sobre matérias-primas e determinados insumos por ele utilizados em suas atividades, e ainda relativos a mercadorias por ele adquiridas destinadas à revenda; e (ii) o regime cumulativo, aplicável a algumas pessoas jurídicas (tais como aquelas que apuram o IRPJ pelo lucro presumido,
instituições financeiras, dentre outras), regime este pelo qual não é permitida a compensação acima descrita, tendo como contrapartida a aplicação de alíquotas menores para ambos os tributos. Adotamos o primeiro regime. As alíquotas incidentes são de 7,6% para o COFINS e 1,65% para o PIS, aplicadas em nossas receitas e despesas, acima citadas.
Descontos, Seguros e Pedágio
Descontos. Referem-se a descontos incondicionais ou cancelamento de CTRC´s (Conhecimento de
Transporte Rodoviário de Cargas). No ano de 2006, representaram 0,5% da nossa receita líquida de vendas.
Seguros. São os valores gastos com o seguro da carga transportada, o qual é repassado ao cliente por meio do
CTRC emitido na respectiva viagem. Estes seguros são calculados de acordo com a distância e o risco da viagem. No ano de 2006, representaram 2,7% da nossa receita líquida de vendas.
Pedágio. Refere-se aos valores gastos com pedágio na viagem e que são repassados ao cliente por meio do
CTRC. No ano de 2006, representaram 1,5% da nossa receita líquida de vendas.
As variações no percentual dos seguros e pedágios sobre a receita bruta operacional devem-se, basicamente, a alterações no mix de mercadorias, uma vez que, no caso dos seguros, os níveis de risco e, conseqüentemente,
ENTENDIMENTO DA COMPANHIA
o preço dos prêmios variam de acordo com os estados brasileiros e, no caso dos pedágios, devido a maior ou menor concentração de praças de pedágio, sendo que na região sudeste do Brasil verifica-se uma grande concentração destas praças.
Receita Líquida Operacional
Refere-se ao faturamento bruto, excluindo os impostos incidentes sobre o faturamento, seguros, pedágios e cancelamentos de vendas.
Custo dos Serviços Prestados
Nosso custo de serviços prestados é composto de custos com pessoal, agregados (terceiros) e outros.
Pessoal. Os custos com pessoal são compostos pelos salários, encargos e benefícios dos funcionários diretos
da operação, reajustado anualmente, com base em índices negociados junto às entidades representativas dos funcionários, que corresponderam, em 2006, a 9,5% dos nossos custos de serviços prestados.
Agregados (terceiros). Os nossos custos com agregados (terceiros) referem-se aos custos com Carreteiros
Terceirizados, basicamente, frete, o qual é cobrado de acordo com a distância percorrida, multiplicada por um preço por Km que é negociado junto aos Carreteiros Terceirizados, que corresponderam, em 2006, a 80,6% dos nossos custos de serviços prestados. Em geral, os valores são pagos, de 50% a 70% no ato do
carregamento e o restante com prazo de 15 dias após a quinzena em que o carregamento foi realizado.
Outros. São compostos principalmente por custos com terceirização, movimentações e carregamento de
veículos, aluguéis, vigilância e outros, que corresponderam, em 2006, a 9,9% dos nossos custos de serviços prestados.
Lucro Bruto
Refere-se à receita líquida operacional, deduzidos os custos diretos com pessoal, agregados (terceiros) e outros custos dos serviços prestados.
(Despesas) Receitas Operacionais
Gerais e Administrativas. As despesas gerais e administrativas compreendem os gastos com pessoal, fixados
reais e reajustáveis de acordo com índices negociados junto às entidades representativas dos funcionários, despesas com consultoria, auditoria e outras despesas gerais.
Despesas Financeiras. As despesas financeiras representam os juros e variações monetárias sobre os
empréstimos contratados. Essas despesas englobam, também, despesas bancárias, incluindo a CPMF.
Receitas Financeiras. As receitas financeiras são decorrentes, em sua maior parte, das aplicações financeiras
ENTENDIMENTO DA COMPANHIA
Amortização de ágio. Consistem na amortização dos ágios gerados na incorporação de empresas adquiridas.
Estas amortizações são efetuadas com base nas respectivas expectativas de rentabilidade futura que, em nosso caso, não excedem cinco anos.
Outras receitas (despesas) operacionais líquidas. As outras receitas (despesas) operacionais líquidas são
compostas por receitas de gestão administrativa prestadas por nós para a Catlog, que, devido à incorporação proporcional efetuada, não é totalmente eliminada.
Lucro Operacional
Refere-se ao Lucro Bruto, deduzido das despesas gerais e administrativas, resultado financeiro líquido, amortização de ágio e outras receitas (despesas) operacionais.
Imposto de Renda e Contribuição Social
O imposto de renda e a contribuição social são calculados tomando-se como base o nosso lucro tributável às alíquotas de 25% (15% acrescido de adicional de 10% sobre o lucro anual excedente a R$240 mil) e 9%, respectivamente. A legislação permite compensar prejuízos fiscais de exercícios anteriores com lucros de exercícios correntes, sem prazo de prescrição, porém com utilização limitada a 30% do lucro tributável de cada exercício social. Outro procedimento de diferimento destes tributos se refere a diferenças temporárias, não reconhecidos como dedutíveis na apuração do lucro tributável no momento da contabilização, mas sim no momento de definição da realização financeira. Nosso lucro operacional é tributado a uma taxa efetiva média de 34%.
Lucro Líquido
Refere-se ao lucro operacional após as despesas de impostos de renda e contribuição social do exercício e diferidos.